Эволюция денежных систем и их типы (виды)

Тип ДС зависит от формы организации ден. оборота в стране и определяется совокупностью ее элементов и их взаимодействием, которые обусловливают тенденции развития и закономерности функционирования ДС. Развитие ДС происходило одновременно с развитием товарного производства и экономич-х отношений.

Классификация основных типов (видов) денежных систем проводится по различным признакам:

1. В зависимости от вида денег (по форме функционирования денег):

А) Металлические денежные системы, при которых денежный (благородный) металл (золото, серебро) свободно обращается и выполняет все функции денег, а банкноты разменны на этот металл.

Исторически система металлического обращения реализовывалась в форме биметаллизма и монометаллизма.

При биметаллизме (16-18 вв.) роль всеобщего эквивалента законодательно закреплялась за двумя металлами – золотом и серебром; монеты из этих металлов обращались на равных; банкноты разменивались на оба металла.

В соответствии с принципами регулирования соотношения между золотыми и серебряными монетами выделяют три разновидности биметаллизма:

а) система параллельной валюты, когда такое соотношение устанавливается стихийно на рыночной основе (т.е. в соответствии с рыночной стоимостью монетарных металлов) (1:16 в США);

(*Это вызывало трудности, связанные с существованием на рынках 2-х эквивалентов, а значит – 2-х мер стоимости, 2-х систем цен. Кроме того, постоянно изменялось соотношение между золотом и серебром)

б) система двойной валюты, когда такое соотношение определяется государством;

(*Это наиболее последовательная форма биметаллизма. Однако она создавала технические трудности в функционировании в связи с наличием и постоянным колебанием двойной системы цен.)

(*Такое установление соотношения золотых и серебряных монет, которое, как правило, не отвечало их рыночной стоимости, неизбежно вели к тезаврации монет, стоимость которых недооценивалась. Вытеснение «хороших» денег «плохими» называется законом Коперника – Грешема. Этот процесс не остановило введение системы хромающей валюты)

в) система «хромающей» валюты, когда один из видов монет чеканится в закрытом порядке (гос-м из принадлежащего ему металла), а в отношении др. монет устанавливается свободная чеканка (частными лицами из их металла).

(*Отказ от свободной чеканки монет из серебра ускорил их обесценение, наплыв серебра из-за рубежа и вывоз золота в другие страны).

(*Однако биметаллизм не отвечал потребностям развивающегося рыночного хозяйства, т.к. использование в качестве меры стоимости двух металлов противоречило сути этой функции денег. Всеобщей мерой стоимости может быть один металл, что и было подтверждено на практике.)

Монометаллизм (с конца 19 в.) – это денежная система, при которой только один вид металла выполняет роль денег, а знаки стоимости размены на этот металл. Существовало три разновидности этой денежной системы:

а) золотомонетный стандарт (классическая форма монометаллизма). При этом:

- цены всех товаров исчислялись в золоте и свободно обращались золотые монеты; (*Любой владелец золота в слитках или ювелирных изделиях имел неограниченное право чеканить на государственном дворе монеты из своего золота.)

- преобладала открытая чеканка монет с фиксированным золотым содержанием (£ - 7,32 гр., Фр. франк – 0,29 гр., DM – 0,35 гр., Рос. рубль – 0,77 гр.)

- золото выполняло все функции, присущие деньгам;

- осуществлялся свободный обмен банкнот на золото по номиналу;

- отсутствовали ограничения на ввоз в страну и вывоз из страны золота за рубеж.

(*Первой страной золотого стандарта была Великобритания (*где в 1816 году после победы над Наполеоном золотой стандарт был закреплён законодательно. В США золотой стандарт был установлен в 1900 году, в России – 1895-1897 годах).

Золотомонетный стандарт как основная форма организации денежной системы был юридически оформлен международным соглашением на Парижской конференции в 1867 году и страны Европы и Америки признали золото единственной формой мировых денег. Но в разных странах были приняты различные системы банкнотной эмиссии в зависимости от порядка обеспечения банкнот золотом (см. с.155 Савлука).

Золотой стандарт был наиболее устойчивым, стабильным типом ДС. При нём исключалась инфляция, так как лишние банкноты превращались в золото и уходили из обращения. Т.е. это была саморегулирующаяся ДС.

(*Но такой тип ДС требовал от гос-в значительных размеров золотых запасов в центральных эмиссионных банках для обеспечения потребностей оборота золотыми монетами. Поэтому, с целью уменьшения массы золотых монет в обороте широко эмитировались банковские билеты, активно развивалась депозитная форма денег и безналичные расчеты)

С началом первой мировой войны во всех воюющих странах прекратился обмен банкнот на золото (*кроме США и 7-ми латиноамерик-х стран). Золотые монеты изымались из обращения в обмен на бумажные деньги и скупались золотые изделия у населения, вся новая добыча золота поступала в государственные фонды (т.е. золото как деньги перешло в распоряжение правительства), запрещен вывоз золота за границу – т.е. произошел переход к бумажной ДС.

После войны в условиях инфляции и бюджетных дефицитов восстановить золотомонетный стандарт не удалось, только в США он просуществовал до 1933 г.

С целью стабилизации эк-ки и ДС в странах Европы в 1924-1929 гг. были проведены реформы, в результате которых произошел возврат (реставрация) к золотому стандарту.

В новых исторических и политических условиях возврат к классической золотомонетной форме был уже не возможен. Новыми формами стали: б) золотослитковый стандарт – вид золотого монометаллизма, для которого характерно отсутствие в обороте золотых монет, запрет на их свободную чеканку, обмен банкнот только на стандартные золотые слитки (12 – 14 кг).

(*Для обмена на слитки требовалось предоставить в банк крупные суммы денег: в Великобритании – 1700 фунтов стерлингов, во Франции – 215 тыс. франков. Высокая стоимость и большой вес слитка сделали возможным его использование только в оптовой внутренней торговле и при международных расчётах)

Большинство стран (Германия, Австрия) не смогло установить золотослитковый стандарт и сформировали: в) золотодевизный стандарт, при котором обращающиеся в стране ден. знаки не размениваются непосредственно на золото, но обмениваются на валюту другой страны (девизу), разменную на золото. (*т.е. Девиза – это денежная единица другой страны, которая обменивает свою валюту на золото). Т.о. сохранялась непрямая связь ден. ед. 30-ти стран с золотом.

Золотослитковый и золотодевизный стандарт как «урезанные» формы золотого стандарта (т.к. это ДС без золотого обращения – золото ф-ции обращения и платежа не выполняло) были юридически оформлены межгосударственным соглашением, достигнутым на Генуэзской международной экономической конференции 1922 года.

Эта конференция определила статус резервной валюты (резервной девизы), которая преимущественно используется в международных расчётах и хранится банками в качестве резерва платежей как золото.

(*На эту роль претендовали английский фунт и американский доллар. Эти валюты представляли страны с наиболее развитой промышленностью, внешним оборотом и банковской системой. Эти валюты меньше всего были подвержены влиянию инфляции, так как США придерживались золотомонетного, а Великобритания – золотослиткового стандарта. После развала Британской империи лидерство перешло к США и доллар стал вытеснять из межгосударственного оборота фунт. Становлению доллара как резервной валюты способствовало усиление экономической мощи и политического влияния США после 2-й мировой войны. Доллар стал самой устойчивой валютой мира.)

Мировой экономический кризис (1929-1933) привел к отмене золотого монометаллизма, массовому обесценению валют и обусловил переход ДКС мира от металлических к неметаллическим ДС.

В 1944 году, когда был утверждён устав МВФ, все страны получили возможность неограниченной покупки слитков золота за доллары по твёрдо фиксированной цене: 35 долларов за тройскую унцию (31,103480 гр.). Возник золотодолларовый стандарт.

В середине 70-х годов, когда начался процесс демонетизации золота, и США прекратили операции по обмену долларов на золото, золотые стандарты официально прекратили существование.

Б) Неметаллические (бумажно-кредитные) денежные системы, построенные на обороте бумажных (1 мировая война) и кредитных (с 30-х гг. 20 века) денег, не разменных на благородный металл и не имеющих внутренней стоимости. Такой тип присущ всем современным денежным системам.

2.Как элемент хозяйственного механизма (по характеру экон-й системы, в зависимости от степени вмешательства гос-ва в экон. отношения ):

А) денежная система рыночного типа, кот-я характеризуется свободным обращением денег во всех их формах.. Регулирование денежного оборота осущ-ся путем использования экон-х методов влияния на денежную массу.

(*Для нее характерно:

- размежевание функции эмиссии наличных денег – за Центробанком, а депозитных – за коммерческими банками;

- свободный выбор субъектов ден. отношений и формы платежа (наличными или безналичными деньгами);

- централизованное управление ден. с-мой через аппарат Центробанка;

- управление совокупным денежным оборотом посредством инструментов ден.-кред. политики.) Такие ДС присущи странам с рын. эк-кой.

Б) ден. система нерыночного типа, характеризующаяся наличием запретов и ограничений по свободному функционированию денег (т.е. использ-е талонов, карточек). Регулирование денежного оборота осуществляется административными методами (была характерна для планово-распределительной системы хозяйствования);

В) ден. система переходного типа. Характеризуется сочетанием элементов организации ден. оборота, присущих первым двум типам. Она сложилась в странах с трансформационной экономикой.

3. По механизму регулирования валютных отношений в стране:

А) открытая ден. система, характеризующаяся отсутствием ограничений по совершению операций с валютой для юр. и физ. лиц и минимальным вмешательством гос-ва в регулирование валютных отношений внутри страны (это выражается в полной конвертируемости валюты и рыночном механизме регулирования валютного рынка);

Б) закрытая ден. система, характеризующаяся наличием ограничений на такие операции и изоляцией национальной эк-ки от мировой.

4. В соответствии с законами функционирования денег выделяют:

А) саморегулирующиеся системы – это системы, в которых действовал механизм стихийного регулирования денежного оборота. Такими были системы обращения металлических денежных знаков (полноценных). (*Саморегулирование заключалось в механизме денежного оборота: стоимость денег равнялась стоимости драг. металлов, из которых изготавливались деньги или на которые обменивались банкноты. Вмешательство гос-ва было минимальным: оно только устанавливало удельный вес благородного металла в ден. единице)

Б) регулируемые системы – это системы, в которых порядок регулирования денежного оборота явл. отдельным элементом ден. системы. К таким относится бумажно-кредитная денежная система, которая характеризуется обращением неразменных на золото ден. знаков. (*Т.к. эти деньги не имеют собственной внутренней стоимости (как деньги из благородных металлов), они являются объектом гос. регулирования: эмиссия ден. знаков полностью монополизирована гос-вом, которое обеспечивает их устойчивость, регулирует предложение денег соответственно потребностям оборота, а курс валют формируется на базе паритета их покупательной способности).

Она возникла в годы 1 мировой войны и сохраняется до настоящего времени.

5.По характеру регулирования предложения денег:

А) система бумажно-денежного оборота – ей характерна бюджетная эмиссия для покрытия бюджетного дефицита. Ден. знаки эмитируются госказначейством в форме казначейских билетов, либо Центробанком в форме банковских билетов, но кредитный характер этих денег не соблюдается.

Б) система кредитного оборота – ей характерен выпуск и движение ден. знаков на основе кредита. А т.к. кредитным принципом явл. возвратность, это создает реальную возможность удерживать кредитную эмиссию на уровне реального спроса на деньги.