Анализ дебиторской и кредиторской задолженности
Состояние дебиторской и кредиторской задолженности, их размеры и количество оказывают значительное влияние на финансовое состояние предприятия.
Возникновение дебиторской задолженности представляет собой объективный процесс в хозяйственной деятельности при системе безналичных расчетов. Дебиторская задолженность образуется не всегда в результате нарушения порядка расчетов и не всегда ухудшает финансовое состояние. Поэтому её нельзя в полной сумме считать отвлечением собственных средств из оборота, так как часть её служит объектом банковского кредитования и не влияет на платежеспособность предприятия.
В анализе выделяют нормальную и неоправданную задолженности. К неоправданной задолженности относится задолженность по претензиям, возмещению материального ущерба (недостачи, хищения, порчи ценностей) и др. Неоправданная задолженность представляет собой форму незаконного отвлечения оборотных средств и нарушения финансовой дисциплины.
Таблица 10.15 Анализ состава и движения дебиторской задолженности
| Показатели | Движение средств | Темп роста остатка, % | |||||||
| Остаток на начало года | Возникло | Погашено | Остаток на конец года | ||||||
| Сумма, тыс. руб. | Уд. вес, % | Сумма, тыс. руб. | Уд. вес, % | Сумма, тыс. руб. | Уд. вес % | Сумма, тыс. руб. | Уд. вес, % | ||
| 1. Дебиторская задолженность, всего | 15,29 | 460,8 | 97,56 | 378,53 | 2475,7 | ||||
| 2. Краткосрочная дебиторская задолженность | - | - | 236,78 | 51,38 | 56,23 | 57,64 | 180,55 | 47,70 | 1180,9 |
| 3. Долгосрочная дебиторская задолженность, в т.ч. | 15,29 | 224,02 | 48,62 | 41,33 | 42,36 | 197,98 | 52,30 | 1294,8 | |
| 3.1. просроченная | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
В таблице отражено увеличение общей суммы дебиторской задолженности за отчетный период на 363,24 тыс. рублей. Это произошло в результате появления в течение года краткосрочной дебиторской задолженности на сумму 180,55 тыс. рублей. Долгосрочная дебиторская задолженность к концу года составила 182,69 тыс. руб. В структуре долгосрочной дебиторской задолженности краткосрочная задолженность (до 3-х месяцев) составила 92,68%.
Для детального анализа в дополнение к анализу состава и движения дебиторской задолженности следует изучить структуру дебиторской задолженности по срокам образования (таблица 10.16).
Таблица 10.16 Анализ состояния дебиторской задолженности по срокам
образования
| Показатели | Всего на конец года | В том числе по срокам образования | ||||
| До 1 мес. | От 1 до 3 мес. | От 3 до 6 мес. | От 6 до 12 мес. | Свыше 12 мес. | ||
| 1. Дебиторская задолженность по поставленной продукции | 378,53 | 98,71 | 54,13 | 27,71 | - | 197,98 |
| 2. Всего дебиторская задолженность | 378,53 | 98,71 | 54,13 | 27,71 | - | 197,98 |
| В % к общей сумме ДЗ | 26,1 | 14,3 | 7,3 | - | 52,3 |
Наибольшая доля дебиторской задолженности приходится на срок от 1 до 3 месяцев, что для предприятий нефтяной и газовой промышленности вполне приемлемо.
Анализ дебиторской задолженности дополняется анализом кредиторской задолженности.
Таблица 10.17 Анализ состава и движения кредиторской задолженности
| Показатели | Движение средств | Темп роста остатка, % | |||||||
| Остаток на начало года | Возникло | Погашено | Остаток на конец года | ||||||
| Сумма, руб. | Уд. вес, % | Сумма, руб. | Уд. вес, % | Сумма, руб. | Уд. вес, % | Сумма, руб. | Уд. вес, % | ||
| 1. Кредиторская задолженность | 1118,84 | 1352,05 | 1118,84 | 1352,05 | 120,84 | ||||
| 2. Краткосрочная кредиторская задолженность | 1118,84 | 1352,05 | 1118,84 | 1352,05 | 120,84 |
Таблица 10.18 Анализ кредиторской задолженности по срокам образования
| Показатели | Кредиторская задолженность, всего | В т.ч. по срокам образования | ||||
| До 1 мес. | От 1 до 3 мес. | От 3 до 6 мес. . | От 6 до 12 мес. | Свыше 12 мес. | ||
| 1. Поставщики и подрядчики | 1352,05 | 162,25 | 1189,8 | - | - | - |
| Всего кредиторская задолженность | 1352,05 | 162,25 | 1189,8 | - | - | - |
| В % к общей сумме КЗ | - | - | - |
Анализ показал, что кредиторскую задолженность полностью образует краткосрочная задолженность, причем основная ее доля приходится на срок от 1 до 3 месяцев.
В анализе рассчитываются коэффициенты оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности в оборотах и днях, а так же определяется доля дебиторской задолженности в общей сумме текущих активов.
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности рассчитывается делением выручки от реализации продукции на средний остаток дебиторской задолженности за анализируемый период. Коэффициент оборачиваемости характеризует число оборотов, совершаемых дебиторской задолженностью предприятия за определенный период (год, квартал), показывает количество выручки, приходящейся на 1 руб. дебиторской задолженности:
КобДЗ = В / ДЗ = В/(0,5*(ДЗнг + ДЗкг)) =
стр.010ф№2/(0,5*стр.(240нг+240кг))ф№1, (10.57)
где Коб –коэффициент оборачиваемости оборотных средств, обороты;
В–выручка от реализации продукции, тыс. руб.;
ДЗ – средний остаток дебиторской задолженности, тыс. руб.
Период погашения дебиторской задолженности в днях рассчитывается делением количества дней в анализируемом периоде на коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности:
ТДЗ = Тк / КобДЗ,(10.58)
где Тк – число календарных дней в анализируемом периоде (360, 90).
Таблица 10.19 Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности
| Показатели | Алгоритм расчета | Предыдущий год | Отчетный год | Изменение |
| Оборачиваемость дебиторской задолженности, об. |  | 5,01 | 11,11 | + 6,1 |
| Период погашения дебиторской задолженности, дней |  | 70,86 | 32,40 | – 39,46 |
| Доля дебиторской задолженности в общей сумме оборотных активов, % |  | 70,47 | 57,70 | – 12,77 |
В целом все показатели оборачиваемости дебиторской задолженности имеют положительную динамику, что характеризует улучшение управления дебиторской задолженностью по сравнению с прошлым годом.
Анализ дебиторской задолженности необходимо дополнить анализом кредиторской задолженности. Алгоритм расчета коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности и периода ее оборачиваемости показаны в таблице 10.20.
Таблица 10.20 Анализ оборачиваемости кредиторской задолженности
| Показатели | Алгоритм расчета | Предыдущий год | Отчетный год | Изменение |
| Оборачиваемость кредиторской задолженности, об. |  | 3,65 | 6,99 | + 3,34 |
| Период погашения кредиторской задолженности, дней |  | 98,63 | 51,50 | - 47,13 |
| Доля кредиторской задолженности в общем объеме текущих пассивов, % |  | 390,15 | 368,66 | - 21,49 |
В целом управление кредиторской задолженностью также улучшилось: произошло повышение оборачиваемости кредиторской задолженности на 3,34 оборота при одновременном снижении ее доли на 21,49%.
Проведем сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженностей.
Таблица 10.21 Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженностей по состоянию на конец года
| Показатели | Кредиторская задолженность | Дебиторская задолженность |
| Период оборачиваемости, дни | 51,50 | 32,40 |
| Коэффициент оборачиваемости, об. | 6,99 | 11,11 |
Сравнительный анализ показал, что сумма кредиторской задолженности преобладает над суммой дебиторской задолженности, при этом темп роста кредиторской задолженности превышает темп роста дебиторской задолженности в 1,12 раза. Поэтому для погашения задолженности может потребоваться привлечение дополнительных источников финансирования, что, в свою очередь, создаст угрозу финансовой устойчивости предприятия. Однако следует отметить, что в течение года оборачиваемость кредиторской задолженности увеличилась до 6,99 оборотов, а дебиторской задолженности увеличилась до 11,11 оборотов, т.е. срок оборачиваемости дебиторской задолженности ниже, чем кредиторской, что, безусловно, положительно влияет на деятельность предприятия.