Анализ состава и структуры имущества предприятия

Таблица № 7

Размещение имущества	На начало периода	На конец периода	Изменение за период (+,-)
тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к началу периода
				5=3-1	6=5/1*100
1.Внеоборотные активы, всего, в том числе:		89,02		69,53		11,86
1.1.Нематериальные активы		3,26		3,38		4,69
1.2.Основные средства		83,74		59,01		0,92
1.3.Незавершенное строительство		1.64		7,06		515,27
1.4.Долгосрочные финансовые вложения		0,38		1,08		310,81
2.Оборотные активы, всего, в том числе:		10,98		30,47		297,19
2.1. Запасы		9,65		24,49		263,50
2.2. НДС		0,78		1,72		216,12
2.2.Дебиторская задолженность		0,25		3,13		1696,60
2.3.Краткосрочные финансовые вложения	-	-		0,14
2.4.Денежные средства		0,31		0,99		357,69
Баланс						143,2

Стоимость реальных активов определяется как сумма: ОС+МПЗ+ЗНП

РА₀= 49383+5690+969 = 56042 тыс. руб.

РА₁= 49836+20683+5962 = 76481 тыс. руб.

Рассчитаем удельный вес стоимости реального имущества:

УдВесРИ₀= 56042/58972 = 0,9503

УдВесРИ₁= 76028/84450 = 0,9003

Анализ состава и структуры имущества по данным баланса показал, что по внеоборотным активам за отчетный период наблюдается увеличение, составившее 11,86% или 6226 тыс.рублей.В основном это связано с с увеличением доли предприятия в незавершенном строительстве, долгосрочных финн. Вложений. Одновременно с этим можно наблюдать незначительное увеличение нематериальных активов предприятия на 90 тыс.руб. Говоря об оборотных активах, мы можем судить об их увеличении (на 297,19 или на 19252 тыс. руб.), и увеличение по статье «денежные средства» составило 357,69%, (651 тыс.руб.). Предприятие могло бы вложить их в новые, перспективные сферы, но из-за незначительного снижения удельного веса стоимости реального имущества не приходится говорить о расширении производственной деятельности.

Анализ состава и структуры запасов

Таблица №8

Материальные	На начало	На конец	Изменение за период (+,-)
оборотные	периода	периода
средства	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к началу периода
Запасы и затраты, всего, в том числе:						263,50
сырье и материалы		52,64		56,30		288,81
товары		12,06		12,24		269,07
затраты в незавершенном производстве		9,72		10,45		290,78
готовая продукция		25,22		16,11		132,13
расходы будущих периодов		0,37		4,90		4728,60

При анализе запасов определяется коэффициент накопления запасов (Кн). Он определяется отношением стоимости производственных запасов, незавершенного производства к стоимости готовой продукции и товаров.

Кн₀= (2995+553)/(1435+686)=1,67

Кн₁= (11645+2161)/(3331+2532)=2,35

Коэффициент накопления характеризует уровень стабильности запасов товарно-материальных ценностей и при оптимальном варианте он должен быть меньше 1. Данное соотношение справедливо только в том случае, если продукция предприятия конкурентоспособна и пользуется спросом.

Увеличение коэффициента накопления в рассматриваемом периоде от 1,67 до 2,35 свидетельствует об уменьшении стоимости готовой продукции и уменьшении запаса товаров. В общем, величина запасов в анализируемом периоде увеличилась на 14993 тыс.руб. К тому же Кн=2,35 указывает на низкий уровень стабильности запасов в этот период.

Анализ состава и структуры источников формирования имущества

Таблица № 9

Источники средств	На начало периода	На конец периода	Изменение за период (+,-)
тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб. 3-1	В % к
началу
периода 5/1*100
1.Источники средств, всего, из них:						43,20
1.1.Собственный капитал		86,91		62,80		3,48
1.2.Заемный капитал, всего, в том числе:		13,09		37,20		306,82
1.2.1.Долгосрочные обязательства	-	-	-	-	-	-
1.2.2.Краткосрочные кредиты и займы		0,92		3,40		431,30
1.2.3.Кредиторская задолженность		12,18		33,80		297,47

Анализ структуры и состава источников формирования имущества предприятия показал, что увеличение источников в целом составило 25478 тыс.рублей, что произошло из-за увеличения величины заемного капитала( на 23693 тыс.руб.)

Значения коэффициентов, характеризующих общую финансовую устойчивость

(в долях единиц).

Таблица №10

Показатели	На начало периода	На конец периода	Отклонение (+,-)
1. коэффициент автономии (Ка)	0,87	0,63	-0,24
2. Коэффициент концентрации заёмного капитала (Кз)	0,13	0,37	0,24
3. Коэффициент соотношения заёмных и собственных средств (Кз/с)	0,15	0,59	0,44

Общую финансовую устойчивость характеризуют показатели: коэффициент автономии, коэффициент концентрации заемного капитала, коэффициент соотношения заемных и собственных средств.

Коэффициент автономии (или коэффициент концентрации собственного капитала):

, где

СК - собственный капитал - источники собственных средств (итог III раздела пассива баланса "Капитал и резервы");ВБ - валюта баланса (сумма собственного и заемного капитала, т.е. общая сумма финансирования).

Ка₀= 51250/(7722+51250) = 0,87

Ка₁ = 53035/(31415+53035) = 0,63

Финансовое положение предприятия можно считать устойчивым, если значение коэффициента не менее 0,5, то есть половина имущества должна быть сформирована за счет собственных средств предприятия.

Следовательно, предприятие можно считать устойчивым, т.к. 63% имущества сформировано за счет собственных средств предприятия.

Коэффициент концентрации заемного капитала:

, где ЗК - заемный капитал (итог IV и V раздела пассива баланса)

Кз.₀ = 7722/58972 = 0,13

Кз.₁ = 31415/84450 = 0,37

Коэффициент характеризует долю долга в сумме капитала. Чем выше эта доля, тем больше зависимость предприятия от внешних источников

При оценке данного коэффициента следует отметить то, что за рассматриваемый период зависимость предприятия от внешних источников финансирования увеличилась на 0,24%.

Кз/c 0 = 7722/51250 = 0,15 Кз/c 1 = 31415/53035 = 0,59

Коэффициент соотношения заемных и собственных средств:

Коэффициент соотношения заемных и собственных средств показывает, сколько заемных средств привлекло предприятие на один рубль вложенных в активы собственных средств.

На один рубль собственных средств на начало периода приходится 0,15 руб. заемных, а на конец – 0,59 руб., что свидетельствует о снижении финансовой устойчивости предприятия и повышении его зависимости от внешних источников.