Анализ имущества предприятия, его состава и структуры
Актив баланса позволяет дать оценку имущества, находящегося в распоряжении предприятия. А также выделить в составе имущества оборотные (мобильные) и внеоборотные (иммобилизованные) средства. Имущество - это основные фонды, оборотные средства и другие ценности, стоимость которых отражена в балансе. По данным баланса рассчитываются основные показатели, характеризующие состояние предприятия: его структуру, динамику за отчетный год, основные направления инвестирования капитала.
Таблица 8.2
Система показателей оценки имущественного положения предприятия
| Наименование показателя | Методика исчисления по балансу | 2000 год 9 месяцев | 2001 год 9 месяцев | |
| Динамика имущества (темп роста), % | Итог актива на конец года *100 | 6253,24 | 0,77 | |
| Итог актива на начало года | ||||
| Доля иммобилизованных фондов (основного капитала) в имуществе, % | Итог 1 раздела актива * 100 Сумма всех активов | 0,01 | 0,01 | |
| Доля активной части основных средств, % | Стоимость активной части ОС *100 Стоимость всех ОС | 100,00 | 100,00 | |
| Доля мобильных фондов (текущих активов) в имуществе, % | Сумма 2 раздела баланса * 100 | 0,99 | 0,99 | |
| Сумма всех активов | ||||
| Продолжение табл. 8.2 | ||||
| Доля производственных запасов в мобильных фондах, "/о | Запасы (210) * 100 Итог 2 раздела | 0,00 | 0,00 | |
| Доля денежных средств и краткосрочных финансовых вложений в мобильных фондах, % | ДС (260) + ФВ (250) * 100 Итог 2 раздела | 0,00 | 0,00 | |
| Средства в расчетах в мобильных активах, % | Дебит. Задолженность (230+240) * 100 Итог 2 раздела | 100,00 | 100,00 | |
| Реальные активы (производственный капитал в общей стоимости имущества) % | Сумма реальных активов * 100 Сумма всех активов | 0,00 | 0,00 | |
| Реальные активы – производственный капитал | Нематериальные активы (110)+ ОС (120)+ производственные запасы (211)+ незавершенное производство (213) | |||
| Коэффициент реальной стоимости основных фондов в имуществе, % | - | - | ||
| Сумма чистых активов предприятия | 300- (220+244)- (450+590)- (690-640-650) | |||
| Сумма чистых мобильных активов (работающего капитала) | Итог 2 раздела – (690-640-650) |
Для общей характеристики имущества анализируется его структура в динамике. Данные аналитических расчетов приведены в таблице 8.3.
Таблица 8.3
Аналитическая характеристика имущества
| Показатели | 2001 год | 2001 год | Изменения за 2001 год | |||
| На начало года | На конец года | |||||
| тыс. руб | в % к итогу | тыс. руб | в % к итогу | тыс. руб | %% | |
| Стоимость имущества предприятия всего: | - | - | -10260 | 77,53 | ||
| Иммобилизованные ОС и прочие внеоборотные активы | ||||||
| Нематериальные активы | 0,02 | 0,01 | -2 | 71,43 | ||
| Основные средства | 0,15 | 0,27 | 139,13 | |||
| Незавершенное строительство | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |||
| Долгосрочные финансовые вложения | 0,39 | 0,51 | 0,00 | |||
| Итого ОС и внеоборотных активов: | 0,56 | 0,79 | +25 | 109,77 | ||
| Мобильные оборотные фонды | ||||||
| Производственные запасы и затраты | 0,02 | 0,03 | -1 | 90,90 | ||
| НДС по приобретенным ценностям | 0,00 | 0,01 | 100,00 | |||
| Дебиторская задолженность | 99,37 | 99,09 | -10293 | 77,31 | ||
| Денежные средства и ценные краткосрочные вложения | 0,05 | 0,08 | 133,33 | |||
| Итого оборотных средств: | 99,44 | 99,21 | -10285 | 74,34 |
Анализируя в динамике показатели таблицы, можно отметить, что общая стоимость имущества предприятия уменьшилась за 2001 год на 10260 тыс. руб. или на 22,47 %
В течение 2001 года стоимость иммобилизованных возросла на 25 тыс.руб. и внеоборотные активы стали составлять 0,79 % от всего имущества предприятия.
Данное увеличение произошло только за счет приобретения основных средств. Увеличение единиц основных средств можно считать положительным фактором. Приобретение оргтехники скажется на увеличении производительности труда людей, непосредственно связанных с обработкой документов.
На рисунке 8.1 представлено изменение стоимости имущества предприятия.
Рис.8.1. Оценка имущества предприятия
Анализ оборотных активов
Наиболее детально изучаются мобильные активы, поскольку именно их состояние и структура определяют финансовую устойчивость, платежеспособность предприятия и его производственные возможности. В состав мобильных активов входят: запасы и затраты, средства в расчетах, денежные средства и прочие активы.
Соотношение между статьями оборотных средств образует структуру, которая зависит от состава и структуры затрат на производство продукции, типа производства, характера изготовляемой продукции, особенностей материально- технического обеспечения и организации расчетов. Состав и структура оборотных средств определяются особенностями отрасли, к которой принадлежит предприятие.
Рассмотрим изменения в оборотных средствах.
В составе имущества к началу 2001 года оборотные средства составляли 99,44 %. За 9 месяцев 2001 год они уменьшились на 10285 тыс.руб., а их удельный вес в стоимости активов предприятия на конец периода 2001 года незначительно уменьшился до 99,21%.
Данное уменьшение удельного веса произошло в основном за счет увеличения иммобилизованных активов в общей стоимости всех активов предприятия. Уменьшение оборотных средств в денежной оценке можно рассмотреть как изменение дебиторской задолженности, которая уменьшились в 2001 году на 22,69 %. Данное уменьшение является положительным, т.к. резкий рост дебиторской задолженности - нежелательный фактор, дебиторская задолженность означает отвлечение средств из оборота, и, следовательно, ослабляет финансовое состояние предприятия.
Наиболее мобильные денежные средства и краткосрочные финансовые вложения на конец 9 месяца 2001 года составляют 28 тыс.руб. Наличие свободных средств на расчетном счете, их переходящий остаток свидетельствуют об устойчивом финансовом положении. Важным является не только наличие средств на расчетном счете, но и причина их образования, а в случае недостатка - разработка дополнительных мер по привлечению этих средств. Отсутствие их или недостаточность средств на расчетном счете при одновременном наличии задолженности поставщикам и задолженности по погашения ссуд свидетельствуют о напряженном финансовом положении предприятия.
Не всегда отсутствие средств на расчетном счете может быть признано как финансовое нездоровье. Снижение денежных средств может явиться результатом их вовлечения в дополнительную заготовку материалов и других материальных ценностей, сверх предусмотренных в начале периода. Переключение части денежных средств в запасы и затраты в пределах нормативов является нормальным положительным фактором и не вызывает замедления оборачиваемости оборотных активов. В то же время предприятие с высоким удельным весом денежных средств является более ликвидным, чем предприятие с высокой долей запасов.[10]
После оценки изменения имущества предприятия выявлены, так называемые, неблагоприятные статьи баланса.
Статьи, говорящие об определённых недостатках в работе предприятия: наличие сумм "плохих" долгов в статьях: "Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчётной даты)" (строка 230) и "Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчётной даты)" (строка 240).
На предприятии присутствует долгосрочная дебиторская задолженность в сумме 35070 тыс. руб. на конец 2001года, которая составляет 99,09% в общей стоимости имущества, которая увеличивает долю медленно реализуемых активов и полностью отсутствует краткосрочная дебиторская задолженность.
Т.к. дебиторская задолженность долгосрочная, наличие её в такой значительной сумме характеризует иммобилизацию (отвлечение) оборотных средств предприятия из производственно-хозяйственного оборота.