Основные элементы процесса управления дебиторской задолженностью на предприятии

Предмет: Краткосрочная финансовая политика

Препод: Биппий – сцуко хитрожопый

_________________________

Билет №1

Цели и задачи краткосрочной финансовой политики

Цели краткосрочной финансовой политики (КФП):

§ обеспечение производства (в рамках имеющихся производственных мощностей и основных фондов;)

§ обеспечение гибкости текущего финансирования;

§ накапливание собственных источников финансирования.

Основная задача КФП – обеспечение бесперебойного финансирования текущей деятельности предприятия. Эта задача предусматривает постановку множества разноплановых частных задач, среди которых могут быть:

1) выбор модели управления оборотным капиталом;

2) определение размера участия заемного капитала в допустимой степени в зависимости от кредиторов;

3) определение форм заимствования с учетом особенностей производственного и финансовых циклов предприятия цены заемных средств и налогового аспекта заимствования;

4) подготовка условий для оперативного размещения временно свободных средств, а также налаживание контактов с финансовыми посредниками;

5) создание внутренних оценочных резервов (резервы предстоящих расходов и платежей, резерв под общественные ценные бумаги)

6) рациональное размещение домовой нагрузки организации в соответствии с особенностями ее производственных и финансовых циклов;

7) увеличение/уменьшение объемов заимствований в соответствии с изменяющимися потребностями предприятия;

8) контроль за своевременным погашением дебиторской и кредиторской задолженности, кредитов и займов и выплаты процентов по ним;

9) выбор конкретных форм краткосрочных финансовых вложений по критерию соотношения дохода и риска,

10 )диверсификация (перенаправление) вложений.

26. Основные формы рефинансирования дебиторской задолженности
предприятия

Рефинансирование дебиторской задолженности -. ускоренный перевод в другие формы оборотных активов предприятия: денежные средства и высоколиквидные краткосрочные ценные бумаги.

Основные формы рефинансирования дебиторской задолженности:

Факторинг – передача дебиторской задолженности банку или факторинговой компании

Учет векселей, (перепродажа векселей банку или др по цене ниже номинала) (только с переводными векселями)

Форфейтинг - операция по приобретению финансовым агентом (форфейтором) коммерческого обязательства заемщика (покупателя, импортера) перед кредитором (продавцом, экспортером). Форфейтинг — специфическая форма кредитования торговых операций.

4) секъюритизация- это процесс объединения прибыльных активов в пул с последующей продажей долей в этом пуле в форме ценных бумаг, обеспеченных активами.

_

Билет №2

2.Сущность краткосрочной финансовой политики предприятия и учетно-балансовые основы ее проведения.

Фин.политика представляет собой целенаправленное использование финансов для достижения долгосрочных и краткосрочных задач, определённых учредительными документами (уставом) организации.

Между долгосрочной (ДФП) и краткосрочной (КФП) финансовой политикой имеются существенные различия, которые представлены в таблице ниже:

Характеристика	КФП
Область применения	Текущая деятельность и Краткосрочные финансовые вложения
Временные рамки	Один финансовый год или период, равный одному обороту капитала, если он превышает один год
Связь с рыночной стратегией	Маневрирование предложением товаров (работ, услуг) в рамках года
Основной объект управления	Оборотный капитал
Цели	- обеспечение производства в пределах имеющихся производственных мощностей и основных фондов; - обеспечение гибкости текущего финансирования; - генерирование собственных источников финансирования капитальных вложений
Критерий эффективности	Максимизация текущей прибыли

Проводимая фин.политика находит отражение в бухгалтерской отчётности, основной форме, отражающей её имущественное и фин.состояние.

Счета производственных запасов:

Счёт 10 «Материалы»

Счёт 15 «Заготовление и приобретение материальных ценностей». Счёт о заготовлении и приобретении материально – производственных запасов относящихся к средствам в обороте.

Затраты на производство:

Счёт 20 «Основное производство» -

Счёт 25 «Общепроизводственные расходы» организации.

Готовая продукция и товары:

Счёт 40 «Выпуск продукции (работ, услуг)» -

Счёт 43 «Готовая продукция» -

Денежные средства:

Счёт 50 «Касса» - даёт

Счёт 58 «Финансовые вложения» -

Основные элементы процесса управления дебиторской задолженностью на предприятии

Дебиторская задолженность - представляет собой сумму долгов причитающихся организации от юридических и физических лиц в результате хозяйственных отношений между ними или отвлечение средств из оборота организации и использование их другими организациями или физическими лицами.

Формирование политики управления дебиторской задолженностью организации (ее кредитной политики по отношению к покупателям продукции) осуществляется по следующим основным этапам:

1) анализ дебиторской задолженности организации в предшествующем периоде (основной задачей анализа является оценка уровня и состава дебиторской задолженности, а также эффективности инвестируемых в них финансовых средств)

2) формирование принципов кредитной политики по отношению к покупателям продукции (в процессе формирования принципов решаются 2 основных вопроса:

a) в каких формах осуществлять реализацию продукции в кредит

товарный (коммерческий) или потребительский кредит

b) какой тип кредитной политики следует избрать:консервативный(минимизация кредитного риска), умеренный (средний кредитный риск), агрессивный(высокий кредитный риск.)