Характеристика режима выпуска и обращения векселей в России

Тема 4: Вексель

Вексель – это долговое обязательство, которое дает его владельцу (векселедержателю) безусловное право требовать уплаты обозначенной в нем суммы денег от лица, обязанного по векселю (векселедателю) в определенное время и в определенном месте. В первую очередь, вексель – это инструмент кредита, его также можно использовать в качестве расчетного средства. С помощью данного документа могут оплачиваться поставки товаров, предоставление услуг (коммерческий кредит), оформляться денежные обязательства. Векселя, возникающие вследствие предоставления коммерческого кредита, называются коммерческими. Векселя, оформляющие денежные обязательства именуются финансовыми.

Коммерческий вексель возникает в связи с тем, что у покупателя продукции в момент поставки ее продавцом отсутствуют необходимые денежные средства. Поэтому сделка оформляется с помощью векселя. Покупатель выписывает продавцу вексель, в соответствии с которым он берет на себя обязательство уплатить ему определенную сумму денег по истечении определенного периода времени. Такая операция фактически является кредитованием покупателя, так как ему предоставляется отсрочка платежа. В связи с этим в вексельной сумме находит отражение процент за предоставленный кредит. Для покупателя вексель удобен тем, что он позволяет отодвинуть сроки платежа. Привлекательность векселя для продавца состоит в том, что он может сразу получить определенную сумму денег с помощью учета (продажи) его у другого лица, обычно банка. Банк предъявит вексель к погашению покупателю при наступлении срока платежа. Какую часть вексельной суммы получит продавец при учете векселя и пожелает ли банк учесть вексель, зависит от кредитного рейтинга векселедателя.

Существуют так называемые дружеские и бронзовые векселя. Дружеский вексель – это вексель, выписываемый "по дружбе". В его основе не лежит реальная операция по коммерческому кредиту или привлечению денежных средств. Бронзовый вексель – это вексель, выписанный от имени вымышленного или неплатежеспособного лица. Цель появления таких векселей состоит в попытке получить денежные средства, продав их другому лицу.

Вексель – это абстрактный документ, т.е. он составляется в общей форме как обязательство уплатить определенную сумму денег. В его тексте не допускаются ссылки на причины его появления.

Существуют простой и переводной векселя. Простой вексель (соло-вексель) - это документ, содержащий безусловное обязательство векселедателя уплатить определенную сумму денег в определенном месте и в определенный срок векселедержателю. Переводной вексель (тратта) – это документ, который содержит безусловное предложение векселедателя (трассанта) плательщику (трассату) уплатить определенную сумму денег в определенном месте и в определенный срок получателю средств по векселю (ремитенту). Переводной вексель превращается в безусловное обязательство со стороны плательщика после того как он акцептует его, т.е. согласится с долгом. До этого момента плательщик является только условным должником. Гарантия оплаты переводного векселя лежит на векселедателе. Трассант, как правило, выписывает (трассирует) вексель на другое лицо, если оно, в свою очередь, имеет задолженность перед векселедателем. Основное отличие переводного векселя от простого состоит в том, что он является инструментом перевода средств из распоряжения одного лица в распоряжение другого лица. Частичный акцепт невозможен.

Вексель может выписать как юридическое, так и физическое лицо. В отличие от других ценных бумаг его эмиссия не требует какой-либо государственной регистрации.

Вексель является ордерной бумагой, т.е. векселедержатель может передать свои права по бумаге другому лицу с помощью индоссамента (передаточной надписи). Индоссамент переносит на новое лицо все права, вытекающие из векселя.

Индоссамент ставится на оборотной стороне векселя и может быть представлен следующими фразами: "платите приказу", "вместо меня уплатите" и т.п. Все лица, поставившие индоссаменты на векселе, несут солидарную ответственность за его исполнение. Если индоссант желает снять с себя ответственность по векселю, то, передавая его другому лицу, он должен поставить фразу "без оборота на меня". Наличие такой записи будет, как правило, способствовать понижению доверия к векселю. С помощью индоссамента передаются как переводные, так и простые векселя.

В результате серии передач на векселе может не остаться места для последующих индоссаментов. В таком случае к нему может быть прикреплен добавочный лист, который называется аллонж.

Виды индоссамента:

1 предъявительский или бланковый (не содержит имени индоссата);

2 именной;

3 безоборотный (фраза: "без оборота на меня"). Такой индоссамент исключает индоссанта, сделавшего такой индоссамент из числа лиц, ответственных по векселю;

4 препоручительский или инкасовый ("валюта на инкассу", "валюта на получение");

5 залоговый ("валюта в залог");

6 воспретительный ("новый вексель запрещаю").

Платеж по векселю может гарантироваться в полной сумме или частично с помощью поручительства другого лица. Такое поручительство называется аваль, а лицо, гарантирующее платеж – авалистом. Авалист несет вместе с лицом, за которого он поручился, солидарную ответственность. Если на документе специально не указано, за кого дается аваль (т.е. за векселедателя или одного или нескольких индоссантов), то считается, что он дан за векселедателя. Отметка об авале ставится на лицевой стороне векселя или добавочном листе. Аваль представляет собой фразу "платеж гарантирую", "аваль", "считать за аваль" и т.п., удостоверенную подписью авалиста. Простая подпись поручителя также принимается за аваль. (В этом случае она не должна быть подписью векселедателя или плательщика). Аваль может быть частичным. Может быть выдан за любого обязанного по векселю.

Переводной вексель превращается в безусловное обязательство со стороны плательщика только после принятия его к платежу или, как говорят, акцепту. Акцепт обычно проставляется в левой части лицевой стороны векселя и представляет собой слово "акцептован" или другое равнозначное слово, подписанное плательщиком. Простая подпись плательщика также считается акцептом. Датирование акцепта не обязательно за исключением тех случаев, когда от его даты исчисляется срок для предъявления векселя к платежу. Должник может ограничить акцепт только частью суммы векселя. Если акцептант (плательщик) вносит какое-либо изменение в вексель, то это считается отказом в акцепте. В случае отказа плательщика акцептовать вексель или оплатить его, векселедержатель должен осуществить протест, т.е. предъявить вексель в нотариальную контору.

Чтобы иметь юридическую силу, вексель должен содержать следующие реквизиты:

1. Вексельную метку, т.е. название "вексель", включенное в сам текст документа.

2. Для простого векселя – ничем не обусловленное обязательство уплатить определенную сумму; для переводного векселя – ничем не обусловленное предложение уплатить определенную сумму. Наименование векселедателя. В переводном векселе указывается наименование плательщика.

3. Наименование лица, кому должен быть совершен платеж. Для простого векселя – это векселедержатель, для переводного – ремитент.

4. Указание точной суммы платежа.

5. Указание места платежа. При отсутствии специального указания о месте платежа таким местом считается место, обозначенное рядом с наименованием плательщика. Вексель может быть выписан на условиях платежа у третьего лица. Обычно это банк, которому должник перечисляет средства для осуществления платежа. Данное лицо называют домицилиатом, а вексель, имеющий такую оговорку, – домицилированным.

6. Указание срока платежа. Он может быть указан несколькими способами:

а) Называется конкретный день платежа.

б) Во столько-то времени от составления. Срок платежа наступает в последний день указанного периода. Отсчет дней начинается с даты, следующей за днем выписки векселя.

в) Во столько-то времени от предъявления векселя. Срок платежа отсчитывается с даты, следующей за предъявлением векселя. Днем предъявления считается отметка плательщика на векселе о согласии совершить платеж.

г) При отсутствия на векселе указания в отношении срока платежа он подлежит оплате по предъявлении. В таком случае он должен быть предъявлен в течение года со дня его составления. По векселю, выписанному с условием 'оплата по предъявлении" или "во столько-то времени от предъявления" векселедатель может обусловить начисление на вексельную сумму процентов. В первых двух случаях проценты считаются ненаписанными и их получить не возможно. Процентная ставка должна быть указана в векселе. Если не говорится о другой дате, то проценты начисляются со дня составления документа.

7. Указание даты и места составления векселя. Вексель, в котором специально не указано место составления, считается подписанным в месте, обозначенном рядом с наименованием векселедателя.

8. Подпись и печать векселедателя.

При не получении по векселю денежных средств в оговоренный срок, векселедержатель должен предъявить вексель в место платежа, указанный на нем. В случае не платежа или отказа в платеже векселедержатель должен обратиться к нотариусу для осуществления процедуры протеста. Шаги протеста:

1 нотариус удостоверяется в факте не платежа, для этого он направляет вексель плательщику с официальным письмом;

2 удостоверившись в отказе, нотариус оформляет акт протеста в неплатеже или неакцепте, проставляет на векселе «опротестовано» и вносит данные векселя в реестр опротестованных векселей.

Опротестованные векселя не могут служить средством платежа, они не принимаются к учету в банках, а также в обеспечение выдаваемых кредитов. Акт протеста с приложенным опротестованным векселем является основанием для взыскания суммы платежа по векселю в судебном порядке. Если на векселе были сделаны индоссаменты, векселедержатель может предъявить иск к любому индоссанту.

3 подача иска в суде к плательщику по векселю или любому обязанному по векселю с приложением к иску опротестованного векселя и акта протеста.

В зависимости от характера ответственности участников векселя для предъявления иска устанавливаются сроки вексельной давности:

- к акцептанту переводного векселя – три года;

- к векселедателю простого векселя - один год;

- к плательщику переводного векселя – три года;

- к индоссанту простого и переводного векселя - один год;

- для исковых требований индоссантов друг к другу - шесть месяцев.

Последний векселедержатель в течение четырех рабочих дней должен поставить своего индоссанта в известность о факте неуплаты по векселю, далее индоссанты извещают друг друга в течение двух рабочих дней каждый, восходя до трассанта или первого держателя простого векселя. Извещается также авалист.

Характеристика режима выпуска и обращения векселей в России

Критерии сравнения	Характеристика
Денежная сумма, в которой может быть выражен номинал	В рублях, твердой и мягкой валюте, двойной и мультивалютной номинации
Величина номинала	Минимум не установлен
Владельцы	Юр. и физ. лица резиденты и нерезиденты
Характер владения и пользования	Ордерный (выписывается на определенной имя), но после выписки бланковым индоссаментом может быть превращен в ценную бумагу на предъявителя
Период обращения	Предельные сроки не установлены. Минимальные сроки не установлены. Выпускаются как кратко-, средне-, и долгосрочные ценные бумаги. считаются документами до востребования, то должны быть представлены к погашению в течение года, если иное не установлено векселедателем.
По форме возмещения	Возмещение только в денежной форме. Натуральные выплаты не допускаются.
Метод выплаты процента	Дисконтные векселя. Процентные векселя. Может устанавливаться фиксированная и плавающая ставка.
Возможность обращения	Обращающаяся ценная бумага. Векселедатель может ограничить возможность обращения оговоркой «не приказу». В этом случае передача по индоссаменту невозможна, вексель превращается из ордерной в именную ценную бумагу и передается по цессии.
Серийность	Могут выпускаться сериями. Для расчетов, при выдаче вексельных кредитов могут выпускаться вексельные книжки.