Тема 7. Коммерческие банки на рынке ценных бумаг

Вопросы для коллоквиума:

1.Роль и место коммерческих банков на рынке ценных бумаг.

2.Классификация операций банков на фондовом рынке.

3.Эмиссионная деятельность коммерческих банков.

4.Инвестиционная деятельность коммерческих банков.

5.Фондовый портфель как результат инвестиционной деятельности банка. Типы и виды портфелей.

6.Посредническая деятельность коммерческих банков на рынке ценных бумаг.

Вопросы для самопроверки:

1. Чем обусловлены различия в подходах к организации деятельности банков на фондовом рынке?

2. Какая организация лицензирует коммерческие банки для ведения деятельности на фондовом рынке на профессиональной основе?

3. По какому признаку классифицируются операции банков с ценными бумагами?

4. Какие собственные ценные бумаги выпускают коммерческие банки?

5. Каковы цели и риски эмиссионных операций банка?

6. Имеются ли ограничения на выпуск банками собственных векселей?

7. В чем преимущества банковских сертификатов перед депозитами?

8. В чем сущность инвестиционных операций банка и каковы их цели?

9. Что представляет собой инвестиционный портфель банка?

10. Каковы виды посреднической деятельности банков на рынке ценных бумаг?

Учебные задачи

Задача 1.

Банк продает два вида облигаций. Срок обращения каждой из них составляет 2 года. По одной из облигаций простые проценты начисляются ежеквартально по ставке 20% годовых. По другой облигации сложные проценты начисляются по полугодиям по ставке на периоде 10%. Какая из облигаций является более выгодной с точки зрения инвестора?

Задача 2.

Вексель на сумму 1 млн. руб. со сроком погашения 1.06.т.г. учтен банком 12.04.т.г. по учетной ставке 12% годовых. Определить сумму, выплаченную владельцу векселя, и сумму дисконта банка.

Задача 3.

В банк для учета предъявлен вексель на сумму 1 млн. руб. со сроком обращения 180 дней за 80 дней до погашения. Учетная ставка банка составляет 12% годовых. На вексельную сумму начисляются простые проценты по ставке 10% годовых. Рассчитайте сумму доходов банка и доходность операций.

Задача 4.

Вексель на сумму 10 тыс. руб. учтен банком по банковской ставке за 10 дней до погашения. Векселедержателю выплачено 9500 руб. Рассчитайте значение банковской ставки, по которой была осуществлена учетная операция.

Задача 5.

В банк для оплаты предъявлен вексель на сумму 5000 руб., выписанный на 100 дней с начислением по нему простых процентов по ставке 12% годовых и сроком до погашения 15 дней. Вексель учтен по учетной ставке 14% годовых. Найти сумму, выплаченную владельцу векселя, и доходность учетной операции для банка.

Задача 6.

Коммерческий банк в течение года осуществил следующие операции на фондовом рынке: зарегистрировал проспект эмиссии нового выпуска на сумму 100 млн. руб., купил акции на фондовой бирже на сумму 10 млн., руб., через три месяца продал эти акции на сумму 11 млн. руб., купил ГКО на сумму 1 млн. руб., при погашении в том же году получил сумму дисконта 100 тыс. руб. Какую сумму налогов должен заплатить банк?

Задача 7.

По окончании срока обращения сберегательных сертификатов банк должен выплатить владельцу 21060 руб. На сумму вклада ежегодно начислялись проценты по сложной ставке 12 % годовых. Рассчитайте первоначальную сумму вклада.

Задача 8.

Инвестор приобрел по одному сертификату в банке «А» и в банке «Б», разместив в каждом из банков по 10000 руб. сроком на 3 года Банк «А» выплачивает по сертификату 12% годовых по простой ставке. Банк «Б» выплачивает сложную ставку по истечении каждого года. Рассчитайте значение ставки процента банка «Б» при условии, что суммы, полученные инвестором при погашении сертификатов по истечении срока обращения должны быть одинаковы.

Задача 9.

Рассчитайте сложную годовую ставку процентов по депозитному сертификату банка при условии, что сумма вклада удвоится за два года обращения.

Задача 10.

По окончании срока обращения сберегательных сертификатов банк должен выплатить 12682 руб. На сумму вклада начислялись сложные проценты по ставке 8% годовых ежеквартально. Рассчитайте первоначальную сумму вклада.