Анализ ликвидности активов
| Показатели | Значение показателя | Изменение | ||
| Рекомендуемое | Фактическое | |||
| На начало года | На конец года | |||
| 1. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения (наиболее ликвидные активы), тыс. руб. | — | |||
| 2. Дебиторская задолженность (быстро реализуемые активы), тыс. руб. | — | -1119 | ||
| 3. Производственные запасы и другие медленно реализуемые активы, тыс. руб. | — | |||
| 4. Краткосрочная задолженность, тыс. руб. | — | -40775 | ||
| 5. Коэффициент абсолютной ликвидности | 0,2-0,25 | 0,04 | 0,12 | -0,08 |
| 6. Критический коэффициент ликвидности | 0,7-0,8 | 0,74 | 1,15 | 0,41 |
| 7. Коэффициент текущей ликвидности | 2-2,5 | 1,26 | 1,94 | 0,68 |
Все коэффициенты ликвидности не имеют нормативных значений, кроме критического коэффициента ликвидности. Это говорит о том, что предприятие ОАО «Муромский ремонтно-механический завод» не является платежеспособным. Коэффициент абсолютной ликвидности на начало года составляет 0,04 и на конец года увеличился до 0,12, т.е. ОАО «Муромский ремонтно-механический завод» практически не может погашать краткосрочную задолженность за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений. Расчетное значение критического коэффициента ликвидности равно нормативным значениям и даже выше.. Коэффициент текущей ликвидности (на начало года составляет 1,26, на конец года – 1,94) имеет тенденцию к увеличению.
2.3.2. Анализ ликвидности баланса ОАО «Муромский ремонтно-механический»
Анализ ликвидности баланса позволяет оценить платежные возможности предприятия в долгосрочной перспективе – способность погашать не только краткосрочные, но и долгосрочные обязательства, а также обеспеченность собственными оборотными средствами. Для оценки ликвидности баланса следует сопоставить итоги групп по активу и пассиву.
Баланс считается абсолютно ликвидным, когда имеют место следующие соотношения:
.
.
.
.
Если одно или несколько неравенств не выполняются, баланс не является абсолютно ликвидным. При этом ликвидность баланса оценивается как минимально достаточная, если выполняются следующие условия:
.
.
Если и эти условия не выполняются, баланс является абсолютно неликвидным, а предприятие – неплатежеспособным.
Анализ ликвидности баланса оформляется в таблице 2.10.
Таблица 2.10
Анализ ликвидности баланса (тыс. руб.)
| Актив | На начало года | На конец года | Пассив | На начало года | На конец года | Платежный излишек (+), недостаток (—) | |
| На начало года | На конец года | ||||||
| 1. Наиболее ликвидные активы | 1. Наиболее срочные обязательства | ||||||
| 2. Быстро реализуемые активы | 2. Краткосрочные пассивы | -17310 | -50468 | ||||
| 3. Медленно реализуемые активы | 3. Долгосрочные пассивы | -47901 | -50861 | ||||
| 4. Трудно реализуемые активы | 4. Постоянные пассивы | ||||||
| Баланс | Баланс |
При такой оценке определяют выполнение условий ликвидности баланса и соотносят их со шкалой риска неплатежеспособности, причем для определения зоны риска неплатежеспособности устанавливают не два, а четыре типа ликвидности (табл. 2.11).
Таблица 2.11