Финансовая (фискальная) политика и ее виды

Фискальная политика предполагает воздействие на фазы экономического цикла с помощью изменения государственных расходов и налогов.

Изменение государственных расходов также влияет на сдвиг кривой совокупного спроса, изменение же налогов воздействует на совокупное предложение. В фазе подъема следует проводить сдерживающую политику – сокращать государственные расходы и увеличивать налоги, в фазе спада стимулирующую – увеличивать госрасходы и снижать налоги. Такое постоянное подстраивание политики под экономический цикл называется дискреционной финансовой политикой.

Недостатками данной фискальной политики является то, что ее действие проявляется не мгновенно, а через некоторый период времени, называемый лагом. Временной лаг возникает из-за того, что для проведения стабилизационной политики необходимо определить фазу цикла, что не всегда легко, принять (четко сформулировать и законодательно оформить) соответствующее решение и найти средства для проведения решения. Например, если государство решит снизить налоги, то в законодательном органе необходимо утвердить новые налоговые ставки и найти источник денежных средств, который компенсирует сокращение доходов государства, вызванных уменьшением налогов.

Существование лагов может привести к тому, что проводимая государством стабилизационная политика только усилит колебания. Так, если правительство решит проводить сдерживающую политику, сократив госрасходы, повысив налоги или уменьшив денежную массу, то пока решение будет выполнено, экономическая ситуация может измениться и ограничительные меры совпадут с фазой спада, углубляя ее. Поэтому государство часто стремится так отрегулировать свои механизмы воздействия на экономику, чтобы они действовали автоматически.

Автоматическая фискальнаяполитика предполагает наличие встроенных стабилизаторов в экономике. Они приводят к автоматическому изменению какого-либо элемента при изменении макроэкономической ситуации. К ним относятся подоходный налог и налог на прибыль (в фазе подъема налоговые поступления увеличиваются, что сдерживает рост, в фазе спада сокращаются); пособия по безработице и другие социальные выплаты (увеличиваются в фазе спада); субсидии отдельным отраслям экономики (также возрастают в фазе спада). Но вряд ли какое-либо государство использует тот или иной вид фискальной политики в чистом виде, как правило, она проводится в определенном сочетании всех инструментов, особенно в долгосрочном периоде.

IV. Графический анализ

Отразить в координатах (Y;Р):

1. Государство с целью стимулирования экономического роста сокращает налоги.
2. Государство с целью сдерживания темпов экономического роста увеличивает налоги.

Отразить в координатах (Y;C):

1. Рост налогов приводит к сокращению чистого дохода и потребления.
2. Отразить в координатах (Y;i) модель «IS-LM», когда:

а) налоги выросли, но ЦБ сохраняет предложение денег на прежнем уровне;

б) налоги выросли, но ЦБ сохраняет процентную ставку на прежнем уровне;

в) налоги выросли, а ЦБ увеличивает предложение денег.

1. Реальная кривая, демонстрирующая зависимость налоговых поступлений от величины налоговой ставки, может отклоняться от идеальной кривой Лаффера, на которой максимум налоговых поступлений наблюдается при величине налоговой ставки в пределах 35-50%. Среди прочих причин этого отклонения часто выделяют оптимистический и пессимистический настрой экономических субъектов. Исходя из этого постройте соответствующие кривые Лаффера для оптимистически и пессимистически настроенного общества.

V. Задачи и ситуации

1. Определите состояние бюджета государства, если известны следующие показатели (в млрд. у.д.е.): G = 60, Т = 60, трансферты = 20, процентные выплаты – 15% годовых по госдолгу = 30.

2. Экономика страны описана следующими параметрами: С = 20+ 0,6 (Y – T + F); I = 50; Т = 60;

F = 20; G = 40. (F – трансферты, все остальное уже известно).

3.Экономика страны характеризуется следующими данными: Фактический доход (Y) = 4000 у.д.е.; равновесный доход (Ye) = 4200 у.д.е.; МРС = 0,8.

а) как должны измениться госрасходы (при прочих равных условиях) для того, чтобы экономика вышла на равновесный уровень;

б) как должны измениться налоговые поступления (при прочих равных условиях), чтобы экономика достигла равновесного состояния?

4. Предположим, что G = 600, налоговая функция имеет вид Т = 0,4Y, функция трансфертов F = 0,2Y, уровень цен = 1; D (госдолг) = 1500 при ставке процента = 0,1. ВВП реальный = 1800, а потенциальный ВВП = 2400.

а) каким является сальдо бюджета;

б) определить величину структурного и циклического дефицита.

5. Начертите кривую Лаффера, где t – средний уровень налоговой ставки. Опишите экономическую ситуацию, которая сложится в краткосрочной перспективе, если:

а) t = 0;

б) t = 100%;

в) t меняется от t₁ до t₂ (если t₁ > t₂).

6. Какие из перечисленных ниже налогов относятся к прямым, какие – к косвенным:

а) налог на доходы физических лиц;

б) акцизы;

в) таможенные пошлины;

г) налог на добавленную стоимость;

д) налог на прибыль организаций.

Объясните критерий деления.

7. Проанализируйте, в чем различие между действиями экономического агента, подпадающими под определения «налоговая оптимизация» и «уклонение от уплаты налогов»? Приведите примеры налоговой оптимизации, благоприятно отражающейся на благосостоянии общества.

8. Предположим, для стимулирования экономики и вывода ее из рецессии правительство идет на дефицитные расходы и эти расходы предназначены для нового «общественного капитала», например: строительство дорог, мостов, дамб, причалов, офисных зданий и промышленных предприятий. Насколько эти расходы будут стимулировать рост процентной ставки по некоторым видам потенциальных частных инвестиционных проектов? Как здесь может проявиться эффект вытеснения?

VI. Контрольные вопросы

1. Что понимается под финансами и финансовой системой?
2. Какие функции выполняют финансы в национальной экономике?
3. Что такое бюджет?
4. Каково бюджетное устройство РФ?
5. Из чего складываются доходы бюджета?
6. Куда расходуются средства госбюджета?
7. Какие виды бюджетного дефицита существуют и как каждый вид измеряется?
8. Каковы возможные формы финансирования бюджетного дефицита?
9. Что такое эффект вытеснения?
10. Есть ли разница между рефинансированием госдолга и его погашением?
11. Что такое налогооблагаемая база и налоговая ставка?
12. Какие виды налоговых ставок вы можете назвать?
13. В чем различия между расходным и налоговым мультипликатором?
14. В чем состоит экономический смысл кривой Лаффера?
15. Расходы государства можно разделить на закупку товаров и услуг и трансферты. В чем между ними разница?
16. В чем сущность дискреционной финансовой политики?
17. В чем сущность автоматической финансовой политики?

VII. Рекомендуемая литература

1. Агапова Т.А., Серегина С.Ф. Макроэкономика. – М.: ДИС, 1997. Гл. 17.
2. Албегова И.М., Емцов Р.Г., Холопов А.В. Государственная экономическая политика. – М.: «Дело и сервис», 1998, Гл. 3.
3. Бункина М.К., Семенов В.А. Макроэкономика. – М.: «ДИС»,1996. Гл. 5.
4. Долан Э.Д., Линдсей Д.Е. Макроэкономика. – СПб.: «Литера плюс», 1996. Гл. 7.
5. Зайдель Х, Теммен Р. Основы учения об экономике. – М., 1994. Гл. 6.4.
6. Ивашковский С.Н. Макроэкономика. – М.: «Дело». 2004.
7. Макконнелл К., Брю С. Экономикс. В 2-х тт. – М.: Республика, 1992. Т. 1. Гл.20.
8. Микро-макроэкономика. Практикум. – СПб., 1994. Гл.27.
9. Самуэльсон П. Вводный курс. В 2-х тт. М.: АЛГОН, – 1964, 1993. Т. 1. Гл. 19.
10. Фишер С., Дорнбуш Р., Шмалензи Р. Экономика. – М.: Дело, 1994. Гл. 28.
11. Экономика. Учебник / Под ред. А.И. Архипова. – М.: «Проспект», 1998. Гл. 29,12.

Тема 25
Теория экономического роста

I. Основные вопросы темы

1. Экономический рост: сущность и факторы.
2. Экономическое развитие и экономический рост. Факторы и типы экономического роста.
3. Основные теории и модели экономического роста. Эффект акселератора.
4. Государственная политика регулирования экономического роста.