Анализ и оценка доходности капитала
И рентабельности деятельности
Задание: по данным финансовой отчетности рассчитать влияние факторов на рентабельность активов и собственного капитала организации для анализа темы 28 (таблиц 18-19).
Таблица 18 Расчет влияния факторов на рентабельность активов
Организации (по данным ф. № 1 и ф. № 2)
| Показатель | 20__г. базис (0) | 20__г. отчет (1) | Изменение (+, -) |
| 1. Чистая прибыль (убыток), тыс. руб.,P | |||
| 2. Стоимость активов на конец года , тыс. руб.,A | |||
| 3.Собственный капитал, тыс. руб.,CK | |||
| 4. Выручка, тыс. руб.,N | |||
| 5. Рентабельность активов, % , P/A*100 | |||
| 6. Рентабельность продаж, % , P/N*100, (х) | |||
| 7. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала,N/CK, (y) | |||
| 8. Коэффициент автономии (независимости), CK/A, (z) | |||
| 9. Влияние факторов на изменение рентабельности активов: | |||
| - рентабельности продаж, %, (x) | |||
| - коэффициента оборачиваемости собственного капитала (у) | |||
| - коэффициента автономии (z) | |||
| Баланс отклонений, % |
Для расчета влияния факторов на показатель рентабельности активов используем следующую факторную модель:
RА= x*y*z
Влияние на изменение рентабельности активов (RА) факторов:
а) RА (x) = (x1-x0)*y0*z0
б) RА (y) = x1*(y1-y0)*z0
в) RА (z) = x1*y1*(z1-z0)
Таблица 19 Расчет влияния факторов на рентабельность собственного капитала организации (по данным ф. № 1 и ф. № 2)
| Показатель | 20__г. базис (0) | 20__г. отчет (1) | Изменение (+,-) |
| 1. Чистая прибыль (убыток), тыс. руб., Р | |||
| 2. Стоимость активов на конец года, тыс. руб., А | |||
| 3. Стоимость собственного капитала на конец года, тыс. руб. , СК | |||
| 4. Выручка , тыс. руб., В | |||
| 5. Рентабельность собственного капитала, % (п.1/п.3), RСК | |||
| 6. Рентабельность продаж, % (п.1/п.4), (х) | |||
| 7. Коэффициент оборачиваемости активов (п.4/п.2), (у) | |||
| 8. Доля активов на 1 руб. собственного капитала, коэф. (п.2/п.3), (z) | |||
| 9. Влияние на изменение рентабельности собственного капитала факторов: - рентабельности продаж, %, (х) | |||
| - коэффициента оборачиваемости активов, (у) | |||
| - доли активов на 1 руб. собственного капитала, (z) | |||
| • Баланс отклонений, % |
Для расчета влияния факторов на показатель рентабельности собственного капитала используем следующую факторную модель:
RСК = x*у*z
Влияние на изменение рентабельности собственного капитала (RСК) факторов:
а) RСК (x) = (x1-x0)*у0*z0
б) RСК (y) = x1*(y1-y0)*z0
в) RСК (z) = x1*y1*(z1-z0)
Задания для подготовки к практическому занятию (СРС) по теме 6
1) Изучить тему по литературе.
2) По данным таблицы 18 исследовать уровень и динамику рентабельности активов организации с учетом факторов, ее определяющих и пути его повышения.
3) По данным таблицы 19 исследовать уровень и динамику рентабельности собственного капитала с учетом влияния факторов и пути его повышения.
Рейтинг-план дисциплины
Финансовый анализ
| Вид учебной деятельности студентов | Балл за конкретное задание | Число заданий за семестр | Баллы | |
| Максимальный | Минимальный | |||
| Модуль 8 Теоретические аспекты финансового анализа и оценка бухгалтерского баланса | ||||
| Текущий контроль | ||||
| 1 Аудиторная работа | 8,5 | |||
| 2 Посещение лекций | 0,5 | |||
| 3 Посещение практических занятий | ||||
| Рубежный контроль | ||||
| Письменная контрольная работа (тест, задача) | ||||
| Модуль 9 Анализ финансовой устойчивости, доходов, расходов и деловой активности организации | ||||
| Текущий контроль | ||||
| 1 Аудиторная работа | 8,5 | |||
| 2 Посещение лекций | 0,5 | |||
| 3 Посещение практических занятий | ||||
| Рубежный контроль | ||||
| Письменная контрольная работа (тест, задача) | ||||
| Итоговый контроль | 1,33 | |||
| Сумма баллов | ||||
| Поощрительные баллы (олимпиада, публикация статей) |
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК
а) основной
1. Банк В. Р. Финансовый анализ: учеб. пособие / В. Р. Банк, С. В. Банк и др. - М.: Проспект, 2009. - 344 с.
2. Ионова А. Ф. Финансовый анализ: учебник / А. Ф. Ионова, Н. Н. Селезнева. - М.: Проспект, 2009. - 623 с.
3. Маркарьян, Э. А. Финансовый анализ: учеб. пособие / Э. А. Маркарьян, Г. П. Герасименко, С. Э. Маркарьян. - М.: Кнорус, 2009. - 259 с.
б) дополнительный
1. Приказ Министерства финансов РФ «О формах бухгалтерской отчетности организации» от 22.07.2003 № 67н (ред. от 18.09.2006 N 115н)
2. Приказ Министерства финансов РФ «Об утверждении Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ» от 29.07.1998 № 34н (в ред. от 26.03.2007 N 26н)
3. Приказ Министерства финансов РФ «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» ПБУ 4/99» от 06.07.1999 № 43н. (в ред. от 18.09.2006 N 115н)
4. Васильева Л. С. Финансовый анализ: учебник / Л. С. Васильева, М. В. Петровская. - М.: Кнорус, 2010. - 880 с.
5. Ковалев, В. В. Финансовый анализ: методы и процедуры /В. В. Ковалев. - М.: Финансы и статистика, 2006. - 559 с.
в) периодические издания:
1 Экономический анализ: теория и практика
г) электронные ресурсы:
1. http://www.glossary.ru- словарь терминов.
2. http://www.cir.ru - Университетская информационная система РОССИЯ.
3. http://www.rsl.ru - «Российская государственная библиотека»
4. http://www.cnshb.ru - Центральная научная сельскохозяйственная библиотека.
5. http://infolio.asf.ru - Университетская электронная библиотека «In Folio».
6. http:// catalog.alledi.ru - Каталог «Все образование».
7. http://www.informika.ru - Информационный центр министерства образования.
8. http://www.auditiorium.ru – Информац, образовательный портал.