Bear hug - слабый рынок быстро падает после подъема к уровню сопротивления

Установочный набор «bear hug» объединяет две специфи­ческие модели, которые определяют благоприятные условия для последующей короткой позиции с минимальным риском потерь. Первая модель отбирает акции в медвежьем рынке, который дви­гаясь к уровню сопротивления, входит в зону перекупленности. Вторая модель определяет падающие в цене акции, характеризу­ющиеся небольшой относительной силой и другими критериями, указывающими на то, что акция из зоны застоя NR7 предпочтет движение вниз. Каждая модель требует отдельной стратегии уп­равления риском в условиях падающего рынка.

3^RD WATCH - ПРОРЫВ ТРОЙНОЙ ВЕРШИНЫ ДАЕТ СИГНАЛ НА СИЛЬНЫЙ ВОСХОДЯЩИЙ ТРЕНД

Рынок крайне редко совершает прорыв к новым вершинам после первого тестирования предыдущего максимума. Модель «3^rd watch» выявляет неудавшуюся модель «Двойная Вершина», находит сильные акции, которые имеют потенциал роста и пре­одоления предыдущего максимума после очередного отката. Этот классический установочный набор указывает на сильный прорыв цены после четко сформировавшейся модели, например «Чашки с Ручкой». Модель «3^rd watch» также работает во всех времен­ных рамках и идентифицирует промежуточные благоприятные возможности в небольших моделях застоя или в кратковремен­ных боковых диапазонах.

ТОРГОВЫЕ СТРАТЕГИИ

Последующие семь глав нашего повествования посвящены детальному описанию каждой модели из «7-Bells». Большинство свинг-трейдеров может получить эти установочные наборы на графиках своих торговых терминалов. Доступ к этим установоч­ным наборам и посредством бесплатного on-line-источника Hard Right Edge (http://www.hardrightedge.com). Этот финансовый пор­тал публикует ежедневно, каждые 90 минут, данные исследований состояния рынка вплоть до его закрытия в 4:00 p.m. ET. Трейдеры, ориентированные в своей работе на технический анализ, желаю­щие использовать данные такого сканирования рынка для своих собственных баз данных, могут найти всю необходимую информа­цию на сайте Hard Right Edge. Только учтите, что только полное понимание простейших ценовых моделей поможет Вам находить оригинальные установочные наборы «7-Bells» в любых временных диапазонах и на любых рынках.

Детальное изложение каждого установочного набора начи­нается с его описания. Затем материал раскрывает условия, по­рождающие благоприятные возможности для трейдинга, выявляет характер рыночной толпы, а также содержит различные методы, позволяющие с максимальной выгодой использовать данный на­строй толпы. На фоне графической структуры Вы найдете источ­ники, генерирующие ценовое движение и представляющие собой иллюстрации характерных движений. Используйте изложенные здесь материалы для исследований механизма работы каждого из установочных наборов, входящих в состав «7-Bells».

Предложенные Вашему вниманию результаты исследова­ний моделей «7-Bells» предлагают ценные советы и предложения по овладению мастерством построения специфических стратегий применительно к каждой из моделей «7-Bells». Включают эти интересные концепции и определение четкого времени открытия/ закрытия позиции, и свойств графического полотна, и иерархии временных рамок. Наряду с изучением настроя рыночной толпы исследуйте уровни ожидаемого отката Фибоначчи и результаты центральной тенденции.

Различные прикладные задачи представляют собой руковод­ства по применению bell-стратегий, определяющие соотношение доходность/риск и stop-loss для множества различных моделей. Специальные правила торговли в пределах каждого данного при­мера расширяют тактические решения и позволяют строить эф­фективный метод управления торговой позицией. Данные сегмен­ты рынка обеспечивают также детальной иллюстрацией состояния рынка, содействующей аккуратному распознаванию моделей и планированию торговых позиций.

ГЛАВА

DIP TRIP (КРАТКОВРЕМЕННОЕ ПОГРУЖЕНИЕ)

СВОЙСТВА

Мощное ралли, как правило, генерирует внезапное корректирую­щее движение, которое выбивает из игры многих слабых трейде­ров. При наличии соответствующих условий, свинг-трейдеры мо­гут покупать акции на таких откатах цены уже при первом - втором тике разворота. Установочный набор «dip trip» признает, что мно­гие из этих ценовых движений при откате представляют собой благоприятные возможности для покупок с минимальным риском потерь. Но, к сожалению, контртренды часто продолжаются го­раздо дольше, чем прогнозируются, и мало кто из участников толпы хочет угодить в уготованную ловушку. Поэтому для осуществле­ния эффективного риск-менеджмента необходим тщательный под­бор акций, правильно выявленный характер снижения акции и чет­кий расчет времени открытия/закрытия торговой позиции.

Рынок имеет свойство откатывать под тем же углом, под которым происходил его подъем. Эта тенденция рынка поддерживает быстрый визуальный анализ различных кандидатов на трей­динг. Акция, претерпевающая резкое падение, как правило, быстро возвращается к исходным позициям, но только опытный свинг-трейдер способен управлять резко возрастающим при такой ситу­ации риском потерь. Четко сформировавшийся бычий «Флаг» ука­зывает на снижение волатильности и четко определенные точки входа в рынок, но время удержания такой позиции возрастает. Боль­шинство прибыльных позиций осуществляется с сильными акция­ми, снижающимися при откате на небольших торговых объемах до мощных уровней поддержки. Данная концепция не идет вразрез с известной истиной: при откатах не происходит прорыва важных уровней поддержки/сопротивления. Модель «dip trip» появляется в импульсном рынке, но это не мешает ей способствовать успешной работе свинг-тактик. Раз­личные вариации данной модели привлекают спекулянтов, работа­ющих в различных временных диапазонах. Рашке (Raschke) и Кон-норе (Connors) связывают один из вариантов этой стратегии со своим «Святым Граалем» в книге «Street Smarts». Установочный набор «dip trip» согласуется с классическим настроем инвесторов «покупать упавшие в цене акции». Так как свинг-трейдеры в дан­ной рыночной ситуации должны ориентироваться на очень корот­кий период удержания позиции, то для них крайне важно научиться мастерски определять наилучший момент открытия/закрытия тор­говой позиции.

РИСУНОК 8.1

Акция Exodus Communications откатывает по четким уровням Фибоначчи после каждой трендовой волны мощного 300% ралли, представленного на данном графике. Модель «молот» указывает на сильный разворот после достижения ценой очередного барьера и отката бара закрытия. Проанализируйте, каким образом зона застоя тестирует дно коррекции второй свечой, завершающей небольшую модель «Двойного Дна».

МЕХАНИЗМ ТРЕЙДИНГА

Физику развития восходящего движения цены (ралли) конт­ролирует бычий настрой толпы, базирующийся на всем известном чувстве жадности. Скрытая поддержка толпы позволяет снижать риск потерь, который был инициирован при изменении тренда Тщательно оцените объем при откате акции, чтобы определить, какие скрытые факторы движут процессом продаж. Превосход­ные прибыли фиксируются, когда количество участников рынка сокращается по сравнению с несколькими последними ценовыми барами ралли. Откаты цены, которые происходят при больших тор­говых объемах, резко возвращаются к исходным уровням, но ус­певают при этом генерировать нестабильность, и последний нис­ходящий поток выявляет наплыв новых продавцов. В столь ненадежных рыночных условиях следует на время воздержаться от осуществления торговых сделок.

Применяйте установочный набор «dip trip» в начальной ста­дии формирования ралли и ни в коем случае не используйте его в зоне перекупленное™ - это позволит Вам снизить риск потерь и увеличить уровень доходов. Данный многообещающий устано­вочный набор может также появляться и в условиях, не столь эк­стремальных. При этом понижение цены акции может продолжаться дольше, а отскок будет сильнее, чем в случае небольшого отка­та. Тем не менее, остерегайтесь сильных «взрывов» цены там, где свеча разворота указывает на то, что сейчас над рынком нависла угроза значительного превалирования предложения над спросом. События могут развиваться по такому сценарию, если на разворот указывает «завеса из темных облаков» или «падающая звезда». При благоприятных рыночных условиях и осторожном ис­полнении торговой сделки модель «dip trip» сохраняет высокий %WIN. Дисциплинированный свинг-трейдер способен закрывать с прибылью 60-75% от всех осуществленных торговых сделок. Ключ к успеху лежит в умелом управлении рисками и в выборе согласующейся с текущими рыночными условиями стратегией выхода из рынка. Некоторые модели «dip trip» достигают макси­мумов почти мгновенно, другие же после слабой попытки возвра­тить потерянное, разворачиваются и устремляются к новым мини­мумам. Анализ моделей часто дает четкое указание на то, какой из вариантов развития событий имеет большую вероятность в дан­ных конкретных условиях. В любом случае оба типа разворота могут привести к осуществлению прибыльных трейдов. Фиксируй­те потери или дольше держите позицию открытой, в зависимости от того, что рынок решит предпринять после отскока.

Волновой механизм модели «dip trip» часто зависит в боль­шей степени от коррекции волны В, чем от импульса первичной волны. Это свидетельствует о том, что при отскоке цена в конце концов теряет силу и начинает двигаться вниз. Многие стратегии, в целях снижения риска потерь, требуют, чтобы свинг-трейдеры фиксировали прибыль, как только импульс при отскоке начинает терять силу. Более агрессивные трейдеры могут выставлять stop-ордера под любой кратковременной зоной застоя, располагающей­ся под максимумом волны В, в надежде на то, что цена продол­жит свой путь вверх. В любом случае не следует дожидаться тестирования уровня открытия позиции - шансы на нарушение уровня поддержки возрастают, если цена при своем понижении «заходит слишком далеко».

При коррекции мощного ралли цена перед новым витком вверх может откатить на 38-50%-ые уровни отката. При небольшой силе контртрендов невозможно осуществлять прибыльные сделки. От­кат тенденции определяется не только ценой, но и временем. Ког­да цена, для того чтобы достичь цель, затрачивает слишком много времени, снижающаяся волатильность способствует тому, что торговый механизм ослабевает и теряет гибкость. И наоборот, когда коррекция «поражает» цель (предыдущий максимум) несколь­кими ценовыми барами, последующий за этим разворот цены может быть значительным, с большим потенциалом прибыли.

Время абсорбирует цену. Прежде чем открыть позицию, всегда проводите сравнение пропорциональности времени каждого понижения цены и длительности периода предыдущего ралли. Иначе говоря, время, которое необходимо рынку для достижения дна контртренда, влияет на его возможность генерировать сильный отскок цены за период времени удержания позиции. Время также абсорбирует и волатильность. Низкая волатильность вызывает развитие бокового тренда рынка, что способствует опустошению торговых счетов так же успешно, как это делают отрицательные торговые сделки. Посчитайте количество баров предыдущей вол­ны подъема для выявления влияния времени на ожидаемый отскок цены и сравните это количество с числом баров, представленных на графике с момента начала снижения цены. В любом случае время коррекции должно быть меньше времени формирования предыдущей тенденции.

Активный рынок уменьшает время действия благоприятных возможностей. Сигнал установочного набора как на сильный раз­ворот цены, так и на открытие следующей позиции может посту­пить слишком рано. Риск повышается, когда модель требует поку­пок по заданной цене без подтверждения и удерживается в условиях возможных колебаний. Но доходность также растет в столь вола-тильных условиях, потому что цена может ответить на этот сиг­нал значительным ралли. Оперативно принимайте решения, откры­вать позицию или оставаться в стороне, иначе благоприятные возможности могут молниеносно исчезнуть.

Более медленно изменяющийся рынок предлагает несравнен­но более четкие сигналы на вход. Разрабатывайте стратегии с более длительным периодом удержания позиции для получения больших прибылей. Расслабьтесь и тщательно наблюдайте за движением цены в ожидании отскока. Если цена достигнет ожидаемой цели, перейдите к рассмотрению графика во временном диапазоне, на порядок меньшем искомого, для подтверждения значительного раз­ворота. При наличии более спокойных рыночных условий более аккуратно можно закрывать и неудавшиеся торговые позиции.

РИСУНОК 8.2

Модель «dip trip» может устремиться к новому максимуму или быстро развернуться и пойти вниз. Обычно перед новым витком вверх проис­ходит коррекция первоначального ралли в виде простейшей модели ABC. Сигнал на прибыльную позицию «dip trip» дает в конце волн А и С. Волна В в конечном счете завершается, но может принести прибыль, если свинг-трейдер закроет позицию при первом сигнале об опасности. Импульс (1), следующий за волной С, может вызвать сильное движение вверх, к новому максимуму после преодоления уровня сопротивления.

СТРАТЕГИИ «DIP TRIP»

Точку входа в рынок с минимальным риском потерь опреде­ляйте с помощью уровней отката Фибоначчи и других элементов ценового графика. Выявляйте уровни поддержки/сопротивления, ко­торые сходятся с ключевыми уровнями отката Фибоначчи. Напри­мер, обратите внимание на разворот цены от уровня предыдущего максимума, который совпадает с 62%-ым уровнем отката последнего ралли. Каждый раз выявляйте единственную, определяю­щую характер движения цены модель. Цена, как правило, откаты­вает от 38%-го, 50%-го и 62%-го уровней Фибоначчи, но часто, перед разворотом, можно наблюдать проскакивание этих уровней. По одной из классических стратегий, перед тем, как осуществить торговую сделку с применением классических уровней Фибонач­чи, ценовые развороты рассматриваются в нескольких временных диапазонах (см. 38-62 в разделе «Применение» (Applications) на­стоящей главы). Такой метод 3D анализа позволяет идентифици­ровать точки открытия позиций с минимальным риском потерь по нескольким хаотическим колебаниям цены.

В целях обнаружения естественных уровней отката - уров­ней поддержки/сопротивления, установите сетку Фибоначчи, кото­рая будет охватывать все восходящее движение цены. Второе дно модели «Двойное Дно» чаще представляет собой лучшую отправ­ную точку, чем фактическая точка минимума. Для более деталь­ного исследования характера ценового движения установите сетки Фибоначчи на графиках, построенных в меньших временных рам­ках. Эти линии охватывают точки предыдущего максимума и по­следовательно снижающихся минимумов. Понаблюдайте за пер­вичными уровнями отката - не конвергируют ли они с уровнями сетки Фибоначчи. Это должно следовать из внутренней математи­ки движения тенденции.

В сильном трендовом рынке установочные наборы «dip trip» могут появляться один за другим. Следовательно, после каждой волны ценового движения необходимо заново анализировать состо­яние рынка и вносить необходимые поправки. Каждый трейд дол­жен строиться сообразно своему потенциалу в данный конкретный момент, ведь одни тенденции обладают гораздо большим соотно­шением доходность/риск, чем другие. Отдавайте предпочтение тенденциям в ранней стадии развития до того, как рынок достигнет состояния перекупленности, и всегда держите наготове альтерна­тивный вариант. Зона застоя, как правило, имеет свойство чередо­ваться с простыми и сложными моделями динамичных тенденций.

Модели «dip trip» появляются в любых временных рамках и инициируют прибыльные внутридневные позиции. Простейший 5-минутный ценовой график обеспечивает эффективной структу­рой для обнаружения этого многообещающего установочного на­бора. Разнообразьте анализ внутридневных установочных наборов

различными оригинальными методами. Обычные ценовые откаты, которые происходят в первый час торговой сессии или наблюда­ются на 2-дневном графике, могут указывать на превосходные dip-позиции. Постарайтесь отслеживать уровни откатов цены по графикам, построенных в нескольких временных рамках, лишь в том случае, когда открытая Вами позиция удерживает не более нескольких минут, достаточно отслеживать ее в одном временном диапазоне. Помните, доходность позиции растет при ее синхронно­сти с откатами цены в более широком диапазоне времени и с клас­сическими индикаторами.

Уровни Фибоначчи превосходно идентифицируют модели «dip trip», но с сокращением времени «жизни» позиции нарастают шумы. На краткосрочных ценовых графиках отдельные тики выбиваются из ключевых уровней отката. Прежде чем начинать анализировать уровни Фибоначчи, убедитесь в том, что рынок в данный момент ликвиден, а тенденция сильна. Затем Вы должны смириться с не­большими нарушениями всех уровней и использовать инструмент вторичного подъема цены только вслед за остальными свойства­ми модели, указывающими на многообещающие благоприятные условия для трейдинга.

Внимательно наблюдайте за открытием регулярной сессии следующего дня после того, как активный рынок выявит поощряю­щий сигнал. Как правило, важные уровни минимумов проявляются в течение первых 45 минут утренней сессии. Понаблюдайте за тем, как тенденция продаж за этот период времени достигнет своего экстремального уровня и сформирует кратковременную модель дна. Это будет сигналом к открытию позиции с минимальным риском потерь, если, конечно, внешние условия поддерживают трейд. Избе­гайте покупок по установочным наборам «dip trip» в последний тор­говый час, особенно если цена акции находится вблизи своего днев­ного минимума. Дождитесь следующего утра, даже если это грозит потерей данных благоприятных возможностей для трейдинга.

Первое тестирование гэпа на отрыв указывает на превосход­ную точку отскока. Пытаясь заполнить разрыв, рынок разворачива­ется, отскакивая от вершины пятой волны к середине третьей вол­ны. Гэп на отрыв крайне редко заполняется с первой попытки, в связи с чем возрастает вероятность того, что в сложившейся рыночной ситуации прибыльным окажется установочный набор «dip trip». He бойтесь осуществить трейд, даже если гэп будет заполняться при

РИСУНОК 8.3

Акция Sapient отскакивает одновременно от 38%-го, 50%-го и 62%-го уровней Фибоначчи. Многочисленные этапы тенденций сосуществуют с индивидуальными ралли акций. Используйте сетки Фибоначчи для изоляции каждой отдельной волны и ищите схождение уровней Фибо­наччи с предыдущими сильными откатами цены, которые остались скры­тыми от рыночной толпы.

небольших торговых объемах. Менее агрессивные трейдеры стара­ются уменьшить риск потерь, заняв выжидательную позицию до тех пор, пока цена не вернется к вершине гэпа. Гэпы, которые не заполняются, дают о себе знать посредством больших объемов или медвежьими моделями разворота (см. Рисунок 11.8).

Ценовое движение выявляет необычный феномен, когда гэпы возвращаются к уровню поддержки. Такое часто происходит, ког­да гэп на отрыв наблюдается в одних временных рамках, а гэп на излет появляется во временных рамках, на порядок меньших.

РИСУНОК 8.4

На 60-минутном графике четко видно, как акция Ciena следует пропор­циям Фибоначчи на всем протяжении пятиволнового ралли. Найдите развороты цены на 38%-ом и 62%-ом уровнях отката. Модель «dip trip» предоставляет прекрасные возможности для внутридневных позиций, преимущественно на 60-минутных, а не на 1-минутном или 5-иминутном графиках. Дело в том, что шумы резко возрастают при сокращении вре­менных рамок, поэтому качество dip-трейда в данной ситуации в боль­шей степени зависит от опыта трейдера ориентироваться по ленте ти-керов, а не по интерпретации ценовых графиков.

Свинг-трейдеры должны уметь отличать эти разновидности цено­вых разрывов с помощью свечей и информативного волнового анализа. Две классические модели свечей, призванные обнаружи­вать эти эффективные ЗО-гэпы, представляют собой «завесу из темных облаков» и «контратаку».

Покупайте акции при первом тестировании предыдущей модели консолидации, в момент, когда она будет соответствовать уровням Фибоначчи. Ждите разворота вблизи точек экстремума, на горизонтальной вершине восходящего «Треугольника» или на вершине симметричного «Треугольника». Каждая зона застоя имеет свое индивидуальное построение, поддерживающее падаю­щую цену и точку равновесия, которая и разворачивает тенден­цию. Наблюдайте за прорывами цены в экстремальных точках с тем, чтобы оценить, насколько глубоко могут проникать цено­вые бары внутрь моделей, прежде чем последние окончательно сформируются. При откате цена может с легкостью пройти тон­кие уровни прорыва, но не сможет преодолеть более серьезные уровни сопротивления.

Модель «dip trip» подвергается риску, связанному с относи­тельностью тенденции. В небольшом тренде при активном отско­ке цена быстро вернется обратно, как только начнется коррекция в более крупных временных диапазонах. К счастью, такие, не имеющие хорошего потенциала, слабые точки входа в рынок со­провождаются несколькими различными возможностями безопас­ного выхода из рынка. Если Вас одолевают сомнения, сначала закройте позицию и только задавайте себе вопросы. Участники рынка, не расположенные к риску, могут дождаться разворота цены от экстремального уровня, который всегда предваряет открытие dip-позиции. Такие трейдеры рискуют упустить множество хоро­ших трейдов, те же, кто рискует открывать торговые сделки в по­добной ситуации, могут зафиксировать довольно солидные прибы­ли. Шансы свинг-трейдеров резко возрастают, а несколько слабых входов в рынок закроются при значительном подъеме цены.

ПРИМЕНЕНИЕ (APPLICATIONS)

Лучшие установочные наборы «dip trip» в сочетании с уровнями Фибоначчи, свойствами графического «ландшафта» и здравым смыслом позволяют идентифицировать естественные уровни раз­ворота цены. Всегда рассматривайте менее известные уровни поддержки/сопротивления при предварительном анализе будущего трейда. Целые числа и Теория волн Эллиотта оказывают незаме­нимую помощь при исследовании очередной потенциальной воз­можности пополнить торговый счет. Помните, что в реальном рынке идеальный установочный набор появляется крайне редко, и трей­динг по многим моделям зачастую происходит с очень ограничен­ной информацией.

38-62

Сетка Фибоначчи, покрывающая две или несколько смеж­ных тенденций, часто позволяют идентифицировать скрытые точ­ки разворота цены. Найдите 62%-ый уровень отката на самом коротком тренде и сопоставьте его с 38%-ым более долгосрочной тенденции, включающей короткий этап с своими границами. Дина­мичные тенденции не откатывают более, чем на 62% первона­чального ралли перед тем, как совершить сильный отскок. Конвер­генция между этими волнами указывает на сильное событие в различных временных рамках.

ОПИСАНИЕ

• Установочный набор начинается с завершения мощного ралли.

• Последний этап ралли начинался на 62%-ом уровне отката.

• Установите две сетки Фибоначчи: первая должна полностью охватывать предыдущее ралли, а вторая - последний этап ралли, от отправной точки этого этапа до точки максимума.

• Найдите различные типы уровней поддержки на пересече­нии с уровнями 38%—62% предыдущего максимума, средних скользящих и других классических уровней поддержки/со­противления.

• При отскоке цена встречает на своем пути уровень сопротив­ления при приближении к 38%-му уровню меньшего отката.

Данный установочный набор появляется в любых времен­ных диапазонах. Сначала свинг-трейдер видит естественные про­порции между двумя тенденциями, а затем выстраивает сетку Фибоначчи для получения подтверждения соответствия естествен­ных уровней отката уровням Фибоначчи. Сканирование не позволяет обнаружить четкий сценарий развития ситуации. Подобные установочные наборы работают на пересечении 50%-62% уров­ней, но не дают столь эффективных результатов. Тщательно ис­следуйте три или более тенденции для того, чтобы построить и применить прекрасные возможности для прибыльного трейдинга.

ТАКТИКИ УСТАНОВОЧНОГО НАБОРА(РИСУНОК 8.5)

• Активные продажи акций (1) начинаются на 50%-ом уровне отката последующего ралли. Модель также рисует разво­ротную фигуру «Большая W», которая завершила первый подъем на том же уровне.

• Небольшая модель «Двойное Дно» указывает на заверше­ние активных продаж и на естественную отправную точку нового восходящего тренда. Центральная точка модели «W» находится между (2) и (3) и предлагает несколько точек открытия позиций.

• В зоне застоя, образовавшейся в середине ралли, между 38%-ым и 62%-ым уровнями отката, формируется небольшая модель «Треугольника». Точка минимума этой модели (4) дает начало финальной волны тенденции на 62%-ом уровне.

• Тестирование «Двойной Вершины» (7) позволяет выстроить новую трендовую линию (3).

• Прорыв трендовой линии (6) дает сигнал на завершение ралли и дает возможность построения сетки Фибоначчи поверх ценового движения.

• Выстраиваются уровни 38%-62%. Уровень также должен получить подтверждение пересечением с целым числом 20 и с вершиной «Треугольника», расположенного в середине тенденции.

РИСУНОК 8.5

ТРЕЙДИНГ И УПРАВЛЕНИЕ ПОЗИЦИЕЙ(РИСУНОК 8.6)

Линия между (1) и (2) представляет собой трендовую ли­нию. «Молот» в (1) демонстрирует минимальную точку от­ката на 38%-ом уровне сопротивления. После успешного разворота необходимо, чтобы этот уровень сопротивления был вновь преодолен ценой.

• Бычий «Флаг» (4) строится по нисходящим точкам миниму­ма цены. Нисходящий ценовой канал при падении цены пред­лагает и другие зоны поддержки.

• Небольшие «дожи» на отметке 20 (3) и длинная свеча дали сигнал на разворот тенденции. С помощью четырехкратного перекрестного подтверждения агрессивные трейдеры могут осуществлять трейдинг «вслепую», открыв позицию непос­редственно на отметке 20. Выставьте stop-ордер под уров­нем 19 3/4, ниже тел двух свечей разворота.

• Цена отскакивает от 38%-го уровня сопротивления (8). Менее агрессивные трейдеры могут открывать позиции на неболь­ших откатах цены, как только нарисуется черная свеча раз­ворота (7). Перейдите к временным рамкам, на порядок мень­шим искомых, и используйте любой уровень поддержки ниже отметки 21.

РИСУНОК 8.6

• Вершина «Флага» и сопротивление в виде «молота» (5) на­ходятся на отметке 22 3/4. Очень велика вероятность того, что цена достигнет 23, где и нужно закрывать торговую позицию.

• Трейд требует большего периода удержания, так как цена при отскоке быстро достигает уровня сопротивления и дви­жется дальше вверх (6).

ДОХОДНОСТЬ/РИСК

Установочный набор может нарушиться и привести мень­ший тренд к падению до отметки 16 ^х/2. Предотвратить большие убытки при таком исходе событий можно, выставив stop-ордера. Примите во внимание, что при открытии позиции по цене 20 соотношение доходность/риск составляет 3:1 при ограниченной вола-тильности акции. Добавьте к этому четырехкратное подтвержде­ние пересечением - и в результате получится превосходный краткосрочный установочный набор.

«DIP TRIP» И ГЭП НА ОТРЫВ

Превосходно работает установочный набор «dip trip» при первом тестировании гэпа на отрыв. Вариаций тестирования суще­ствует множество. Трейд всегда появляется в контексте мощного ралли, как и в случае модели 38-62. Он может последовать за формированием третьей волны подъема, но чаще всего появляет­ся после завершения всего ралли. При первом тестировании гэп, как правило, не заполняется.

ОПИСАНИЕ

• Начните наблюдение за ценовым разрывом (гэпом на отрыв) при его появлении в середине сильной тенденции.

• Обычно установочный набор начинается после завершения формирования пятиволнового ралли и работает при любом тестировании гэпа.

• Через всю струтуру ралли протяните сетку Фибоначчи. Начните с тестирования «Двойного Дна» — это предпочти­тельнее, чем тестирование первой точки минимума.

• Обычно гэп появляется на 50%-ом уровне отката, но может появляться и в диапазоне от 38%-го до 62%-го уровней Фибоначчи.

• Найдите гэпы, скрытые в свечах разворота на средних уров­нях, где нет очевидного ценового разрыва.

• Определите и другие уровни поддержки на уровне гэпа на отрыв.

• Эффективность трейда существенно возрастает, когда уста­новочный набор появляется при первом откате от нового максимума, а не на волне С коррекции ABC.

Уровни коррекции не могут быть выявлены до полного за­вершения ралли. Это требует, в свою очередь, чтобы сигнал на разворот тенденции дал свинг-трейдеру информацию о свершив­шейся смене тенденции. Модели при вершине, прорывы трендо-вых линий и свечи разворота — все эти элементы несут соответ­ствующую информацию. При появлении большего объема информации всегда можно внести необходимые коррективы в дан­ные уровни коррекции. Многочисленные гэпы работают эффектив­но без перекрестного подтверждения Фибоначчи. Если установоч­ный набор появляется в ограниченном промежутке времени, применяйте безопасную стратегию на откатах, а расчеты прибе­регите до следующего установочного набора.

ТАКТИКИ УСТАНОВОЧНОГО НАБОРА(РИСУНОК 8.7)

• Активные распродажи начинаются (1) на 50%-ом уровне последующего ралли. Модель также описывает модифици­рованную модель разворота «Большая W», которая форми­руется при первом повышении цены на том же уровне.

• Длинный «молот» (2) указывает на второй минимум «Двой­ного Дна», после чего начинается тестирование этого «Двой­ного Дна» (3). Данный уровень второго минимума обеспечи­вает лучшими конечными пунктами, необходимыми для построения сетки Фибоначчи, поскольку коррекция всегда оп­ределяет пятиволновое ралли, которое вводит себя в третью волну более долгосрочной восходящей тенденции в более крупных временных рамках.

• Вертикальное пятиволновое ралли (5) рисует гэп на отрыв (6) как раз на 50%-ом уровне Фибоначчи.

• «Дыра в стене» (hole-in-th-wall) (7) указывает на завершение ралли, что позволяет растянуть сетку Фибоначчи через всю пятиволновую картину ралли.

ТРЕЙДИНГ И УПРАВЛЕНИЕ ПОЗИЦИЕЙ(РИСУНОК 8.8)

Уровень (1) определяет последний промежуточный максимум перед активными продажами, что подтверждается пересече­нием с гэпом (2) и увеличивает шансы на позитивный трейд. Уровень формируется, когда цена нарушает модель «Двой­ная Вершина» (4) вблизи 38%-го уровня отката.

РИСУНОК 8.7

• Сильный разворот тенденции следует за длинной черной свечой (3). Проанализируйте, каким образом заполняется гэп в процессе внутридневного движения цены. Перейдите к рассмотрению ценового движения во временных рамках, на порядок меньших искомых, в целях уменьшения риска потерь.

• Как только гэп заполнится, можно открывать агрессивную позицию. Используйте зону застоя вблизи диапазона 63-64 для выставления stop-ордеров, ограничивающих убытки.

• Вторую агрессивную позицию можно открывать, как только цена начнет подниматься выше минимума предыдущего бара, - это сигнал к разворотной модели «Двойного Дна» в наименьших временных рамках. Выставляйте stop-орде­ра, ограничивающие убытки, под предыдущим минимумом.

РИСУНОК 8.8

• Протяните новую сетку Фибоначчи (5) через «ландшафт» коррекции ABC - это поможет Вам определить уровень со­противления при отскоке цены.

• Цена молниеносно пробивает сопротивление модели «Двой­ная Вершина» (4) (7), но после отскока останавливается на 62%-ом уровне отката. Здесь необходимо закрыть позиции, так как уровень сопротивления достаточно мощный (6). Мно­гие участники рынка попадают в ловушку, так как узкая зона застоя ниже отметки 80 указывает на первый откат после разворотной модели «dip trip», и они открывают новую длин­ную позицию.

• Уровень сопротивления (6) преграждает путь для дальней­шего подъема цены к новому максимуму. Гэп «дыра в сте-

не» и гэп при «Двойной Вершине» также снижают шансы дальнейшего роста цены акции.

ДОХОДНОСТЬ/РИСК

Данный установочный набор лучше всего работает либо внутри, либо вблизи гэпа на отрыв. Вслед за вертикальным рос­том цены после разворота происходит несколько откатов, пока цена не достигнет уровня 70. Уровень сопротивления, расположенный выше нарушенной модели «Двойная Вершина», способствует зна­чительному увеличению риска потерь при дальнейшем подъеме цены. Установочный набор появляется на волне С коррекции ABC, что увеличивает доходность позиции, но для начала цена должна вернуться к минимальному значению волны А, и только потом она может устремиться вверх.

ПЕРВЫЙ ОТКАТ

Первый контртренд после прорыва промежуточного уровня максимума обеспечивает возможность открытия длинной позиции с минимальным риском потерь, как только ценовое движение выявит свои основные свойства. При большом количестве участников цена способна прорвать предыдущий уровень сопротивления. После каждого очередного этапа понижения, активизируются покупатель­ские настроения участников рынка. Таким образом, цену при па­дении поддерживают новые гэпы или расширяющиеся свечи.

ОПИСАНИЕ

• Определите точки нарушения «Тройной Вершины» (3^rd watch), уровни прорыва ценового канала или другие важные проры­вы цены.

• Найдите различные типы уровней поддержки на этих уров­нях прорыва.

• Тщательно наблюдайте за барами разворота и установите сетку Фибоначчи от точки последнего промежуточного минимума до точки промежуточного максимума. Основная коррекция будет проходить, согласуясь с этими уровнями прорыва.

РИСУНОК 8.9

Первый откат, как правило, имеет очень большие шансы на быстрый взлет к новому максимуму, самые большие шансы из всех остальных откатов цены при коррекции. Модель представляет превосходные внутридневные трейды после увеличения диапазонов ценовых баров. Покупайте ак­ции после понижения цены в первый час регулярной сессии, если цена при открытии находится вблизи максимума преды­дущей свечи и не совершает разрыва вниз при открытии рынка.

ТАКТИКИ УСТАНОВОЧНОГО НАБОРА (РИСУНОК 8.9)

Контрольная точка программного обеспечения рисует двух­месячный параллельный восходящий канал (1) на 60-минут­ном графике.

Уровень сопротивления располагается на отметке, соответ­ствующей целому числу 200 (2).

Цена совершает разрыв канала (3) как раз на отметке 200. После длинного расширяющегося бара (4) наблюдается «дыра в стене», указывающая на завершение ралли.