Прибыль как показ-льэф-та хоз.д-ти

Анализ кажд.эл-та прибыли позв-т опр-ть наиб.важн.напр-я

активизации хоз.д-ти орг-ции.

61. Факторн.анализ прибыли пред-я.Фактор.анализ ведется исходя из порядка ее формир-я.Целью такого анализа яв-ся оценка динамики показ-лей баланс.чист.прибыли,выявл-е степени влияния на фин.рез-ты ряда фак-ров,таких как изм-е объема продаж,расш-е ассортимента и т.д. Прибыль от продаж яв-ся важнейшей составляющей прибыли до налогооблажения.Осн.фак-рами,влияющ.на дан.величину,яв-ся изм-е цен,объем продаж,изм-е стр-ры продаж,изм-е себ-сти продаж за счет изм-я стр-ры продаж.

62. Анализ распред-я прибыли. После уплаты налогов прибыль распред-ся между фондами: фондами налогооблажения,потребления,резервн.фондом и др. Ср-ва фонда накопл-я использ-ся для финн-я зат-т на расш-е пр-ва,его перевооруж-е и т.д. Ср-ва ф.потреб-ния исп-ся на индивид.цели(вознагражд-я по итогам работы за год,мат.помощь и др.).Фонд соц.сферы исп-ся на коллективн.нужды.Резервный предназначен для покрытия убытков орг-ции в случае отсутствия иных ср-в.

63.Система показателей рентаб-ти.Показ-ли рентабельности дел.на 3 группы: 1.Пок-ли рентаб-ти кап-ла(активов)-хар-т отн-е прибыли к разл.показ-лям авансир.ср-в(=прибыль/актив); 2. Поза-ли рентаб-ти прод-ции-формир-ся по показ-лям прибыли,ограж.в отчет-ти пред-я(=ВотРП/В); 3.Пок-ли,рассчит.на основе потока ден-ср-в-основыв-ся на превых группах,аналогично,но вместо прибыли в числителе рассм-ся чист.приток ден.ср-в.Они дают представл-е о степени возм-ти пред-ем расплатится с кредиторами,заемщиками,акционерами ден.ср-вами в рез-те исп-ния имеющ.ден.притока. Система показателе рен-ти: 1)Рентаб-ть продаж=прибыль от продаж/ВотРП – размер прибыли на 1руб.реализ.прод-ии;2)Рен-ть прод-ии=прибыль от продаж/полн.себест-ть прод-ии – хар-т размер прибыли,приходящ.на 1руб.зат-т; 3)Рен-ть активов=чист.прибыль/ср.величина активов – комплексн.пок-ль,позв.оценить рез-ты осн.д-ти пред-я или отдачу на руб.активов; 4)Рен-ть тек.активов=чист.прибыль/ср.величина тек.активов – хар-т эф-ть исп-я об.активов; 5)Рен-ть внеоб.активов=чист.прибыль/ср.величина внеоб.активов – показ-т сколько прибыли приходится на 1 руб.кап-ла,влож.в активы долгосроч.исп-я; 6)Рен-ть собст.кап-ла=прибыль до налогооблаж-я/ср.величину собст.кап-ла – хар-т эф-ть использ-я собст.кап-ла; 7)Рен-ть заем.ср-в =размер платы за польз-е кредитом/заемн.кап-л – показ-т, сколько рублей приходится на 1 руб.заем.ср.за использ-е кредита; 8)Рен-ть инв-й=прибыль до налогооблаж-я/авлюта баланса(величина краткоср.обяз-тв) - хар-т эф-т инв-ций пред-я.

64. Факторн.анализ рен-ти. Рен-ть-соотн-е дохода и капитала,влож.в созд-е этого дохода. Рен-ть как синтетич.показ-ль отраж-т многие стороны д-ти пред-й за опр.период. Вып-т след ф-ции: 1)Ожидаемая рен-ть яв-ся основой принятия инв.реш-й, 2)Получ.рен-ть-это измеритель рез-тов д-ти, 3)Часть получ. рен-ти яв-ся источником самофин-я, 4) Часть рен-ти поступ-т в качестве вознаграждения владельцам кап-ла и т.д. Показ-ли рентабельности дел.на 3 группы: 1.Пок-ли рентаб-ти кап-ла(активов)-хар-т отн-е прибыли к разл.показ-лям авансир.ср-в(=прибыль/актив); 2. Поза-ли рентаб-ти прод-ции-формир-ся по показ-лям прибыли,ограж.в отчет-ти пред-я(=ВотРП/В); 3.Пок-ли,рассчит.на основе потока ден-ср-в-основыв-ся на превых группах,аналогично,но вместо прибыли в числителе рассм-ся чист.приток ден.ср-в.Они дают представл-е о степени возм-ти пред-ем расплатится с кредиторами,заемщиками,акционерами ден.ср-вами в рез-те исп-ния имеющ.ден.притока.Факторн.модель оценки рен-ти собств.кап-ла устан-т взаимосвязь между рен-тью собст.кап-ла(результативн.показ-ли) и осн.фин. показ-лями пред-я (формула Дюкона): Rсобст.кап.=чист.прибыль/вел-на собст.кап-ла =(ВотРП/актив)*(чист.прибыль/актив)*(актив/собст.кап-л). Дан.модель показ-т,что рен-ть собст.кап-ла пред-я и его фин. устойч-ть находятся в обратной завис-ти. При увелич-ии собст.кап-ла,сниж-ся его рен-ть,но возр-т фин.устойч-ть и платежесп-ть пред-я в целом.

65.На каждом предп. должны предусм-ся план.мер.тия по увелич. прибыли. В общ. плане это след.мер.ия:

1. Увел.выпуска прод-и;2. Улуч.кач.ва прод.;3. Продажа излишнего обор-ия и др. имущества или сдача его в аренду;4. Сниж.себ.стипрод-и за счет более рац.

исп-ия мат.рес-ов, произв.мощностей и площадей, раб. силы и раб.вр.;

5. Диверсификация пр-ва;

6. Расшир. рынка продаж.

Из этого вытекает, что они тесно связаны с др.мер-ми на пред., направ-ми на сниж. издержек пр-ва, улуч.кач-вапрод. и исп-ие ф-ов пр-ва.

Для повышения рент-сти пр-ва исп-сяразл.ср-тва. Одним из гл.ист-ов роста явл. увел. массы прибыли, получаемой пред.. Этот рост дост-тся в рез-те сниж. издержек пр-ва, изм-иястр-рыпроиз.прод-ии и такого увел.масштабов пр-ва, когда при сохр-и суммы прибыли, получаемой от реал-и ед-цы каждого вида продукции, общая сумма полученной прибыли растет.

66.1)Абсол.фин.уст-сть, эта ситуацияхар-сянерав-ом: ПЗ(пост затраты) < СОС(собств обор ср-ва)Это соотн-иепок-ет, что все запасы полностью покрыв-ся собств.обор. ср-ми. Такая ситуация встречается крайне редко, и вряд ли может рассм-ся как идеальная, т.к. озн-ет, что администрация не умеет, не желает или не имеет возм-стиисп-ть внеш. источники средств для осн.д-ти. 2)Норм.финн. уст-сть СОС < ПЗ < ИФЗ(ист-ки форм-ия запасов) Это соотн-иесоот-ет положению, когда успешно функцион-ее пред. Исп-ет для покрытия запасов разл. “нормальные” ист-ки средств – собств. и привлеч. 3.Неустойчивое фин.полож ПЗ > ИФЗ

Это соот-иесоот-етполож-ю, когда предп. для покрытия части своих запасов вынуждено привлекать доп.ист-ки покрытия, не явл-ся “норм” , т.е. обосн-ми.4.Критич.фин.полож.хар-ся ситуацией, когда в дополнение к предыдущему нерав-вупредп.имеет кредиты и займы, не погашенные в срок, а также просроч.кредит. и дебитор.задолженность. Дан.сит-ияозн-ет, что предп. не может вовремя расплатиться со своими кредиторами. В усл. рын.эк-ки при хроническом повторении ситуации предп.д.б. объявлено банкротом.

67.Выбор стратегии развития потенциала пред.зависит от состава, стр-ры и кач-ва имеющихся эк. рес-ов, уровня конкур-стипроизв-ых работ и услуг, сущ-го положения на рынке и предстоящих целей, Все эк. ресурсы, подразделяются на 2 бол.категории — мат. и людские и четыре осн.вида – земля, труд, капитал и пред.спос-сти.

Идентифицируя наличие ресурсов с понятием «потенциал», выделяем труд., техн., орг., имущ., фин. и прочие потенциалы.Спос-сть развития соц-эк. с-мы = понятию «экономический потенциал».

Э.п. – сов. спос-сть производить продукцию разл. назнач.яоказ-ать услуги населению. Э.п.зависит от кол-ва труд. рес-ов, кач-ва их проф.подготовки, Vпроиз. мощностей пре-ия.

Сущ-ют 2 направления исследования э.п. как объекта. С 1 стороны, как сов-сть ресурсов хоз.субъекта (ресурсной направление).

С др. стороны, спос-сть хоз. субъекта осваивать, перераб-ать имеющиеся у него ресурсы для удовлетворения общественных потребностей считается экономическим потенциалом (результативное направление). Такаяспос-стьопр-ся наличием труд., техн., орг. пот-ла и устойчивостью фин. положения пред.

68,69.Ан. факт. мод-ей рент-ти для оценки эф-тидеят-ти пред-ия,методик оценки финн. Сост-ияпок-ет их односторонностьть.Исп-ие их в чист. Виде нарушает осн.принцип ан.-комплексность ан.Дляхар-киобщ.эф-тидеят-тинеобх-мо учит-ть д-иевнутр./ внеш. ф-овфункц-ияпредп-ия.Модель бизнес-анализа м. охар-ть с пом. след. пок-ей:оценкавнеш.среды,пок-ли деят-типред,пок. внутр.ср.,анализ тенденции изм-ий внеш./внутр.ср.,,оценка последствий этих изм-ий,комплекс,колич. оценка внеш/внутр. ср.,систем. оценочная модель.Систем-ияподходовкомплекс.оценкипозв-етсформ-тьобщ.интегр. пок-ль эф-ти работы предп,объедин. в себе ф-ры по разным видам деят-ти.Взаимосвязьпок-ей на схеме:

1.R собст.кап-ла;2.вел-на собст. Кап.;

3.R акт;4.Эф-т финн. Рычана;5.коэф.налог.изъятия;6.Коэф.генер-ия дох;7.Отн-ие общ.приб. к приб. от опер.д-ти;8.R произв. Фондов;9.Уд.вес пр.фондов в общ.сумме имущ-ва;10 МЕ;11.Ам емкость;13.ФЕ прод;14.ФЕ прод. По обор.фондам

70,Вкл-ет этапы:1.сбор и аналит.обработкуисх.инфы за оцен-ый пер.;2.обос-ие с-мы пок-ей3.расчет итог.пок-ля рейт.оценки;4.клас-ию (ранжирование) пред-ий по рейтингу.

Итог.рейт. оценка уч-ет все важн.пар-рыфинн. и опер.д-стикомпании.Исх.пок-ли объединены в 4 группы.1: включены наиб.обобщ-ые и важные пок-ли оценки прибыльности (рентабельности) хоз.д-сти пред-ия.2:вкл-ны пок-ли оценки эф-тиупр-ияпредп-ем.При этом исп-ютсяпок-ли: прибыль от всей реализации, прибыль от реализации продукции, чистая прибыль, валовая (балансовая) прибыль.3:вкл-ныпок-ли оценки деловой активности пред-ия.4:вкл-ныпок-ли оценки ликвидности и рын. устойчивости пред-ия.В основе расчета итог.опок-ля рейт.оценки лежит сравнение пред-ий по каждому пок-люфин. состояния с усл.эталонным пред-ем, имеющим наилучшие рез-ты по всем сравниваемым пок-ям.

48.Аналитическая группировка бух.баланса.

Внеоборотные активы подразделяются на следующие.

Основные средства — это предметы, срок службы которых составляет более 1 года. Они используются в хозяйственной деятельности длительное время, не изменяя своей формы и изнашиваясь постепенно, что и позволяет включать их стоимость в затраты на производство продукции частями по мере износа, через амортизационные отчисления. К основным средствам относятся: здания;сооружения;машины и оборудование;транспортные средства;инструменты;производственный инвентарь и принадлежности;вычислительная техника;прочие основные средства.

Нематериальные активы — это вид средств, не имеющих материально-вещественной структуры; используются в производстве продукции, при выполнении работ или оказании услуг или для управленческих нужд организации; в течение длительного времени, т.е. более 12 месяцев; если организацией не предполагается последующая перепродажа данного имущества; способны организации приносить доход в будущем и т.д.

К нематериальным активам могут быть отнесены объекты интеллектуальной собственности; деловая репутация организации; организационные расходы, связанные с образованием юридического лица.

Оборудование к установке — это технологическое, энергетическое и производственное оборудование, требующее монтажа и предназначенное для установки в строящихся объектах.

Вложения во внеоборотные активы — затраты организации на объекты, которые впоследствии будут приняты к бухгалтерскому учету в качестве основных средств, земельных участков и объектов природопользования, нематериальных активов.

Раздел 2. Оборотные активы.

Участвуют только в одном кругообороте капитала и полностью переносят свою стоимость на вновь созданный продукт.

К ним относятся:производственные запасы (сырье, материалы, топливо, запасные части, инвентарь, тара и др.);затраты на производство — расходы по обычным видам деятельности организации (кроме расходов на продажу);готовая продукция и товары;денежные средства — денежная наличность, находящаяся в кассе, на расчетных, валютных и других счетах, открытых в кредитных организациях на территории страны и за ее пределами, а также ценные бумаги, платежные и денежные документы;расчеты (с покупателями и заказчиками, с подотчетными лицами, с разными дебиторами).

Дебиторская задолженность — это задолженность различных организаций или отдельных лиц данной организации.

По источникам образования и целевому назначению хозяйственные средства организации подразделяются на две группы:

Раздел 3. Собственные средства:уставный капитал;собственные акции;резервный капитал;добавочный капитал;нераспределенная прибыль (непокрытый убыток);целевое финансирование.

Раздел 4 и 5. Привлеченные (заемные) средства:расчеты по краткосрочным кредитам и займам — суммы краткосрочных (на срок не более 12 месяцев) кредитов и займов, полученных организацией;расчеты по долгосрочным кредитам и займам — суммы долгосрочных (на срок более 12 месяцев) кредитов и займов, полученных организацией;кредиторская задолженность — это задолженность данной организации другим организациям или отдельным лицам.

41. Анализ по элементам затрат.

В кач-ве осн.факторной модели мат.затрат выступает: МЗ=∑(x_i;ДВ_i;Р_уд;Ц_мi),где x_i-объём выпуска, ДВ_i-структура выпуска,Р_уд-удельный расход материалов на пр-во,Ц_мi-цена единицы используемых материалов. В ходе дальнейшего анализа переходим к анализу трудовых затрат. К факторам, определяющим сумму трудовых затрат, относят: объём выпуска, стр-ра выпуска, з/п на ед-цу продукции, трудоёмкость продукции опред.вида, уровень оплаты труда за 1 человеко-час. Т=(х_i;Двп;ЗПуд_i;Т_i;ЗП_1ч-ч). З/п на выпуск отдельных изделий ЗПуд_i зависит от тех же факторов за исключением фактора стр-ра пр-ва продукции.

Анализ затрат по эконом.элементам осущ-ся след.образом: 1.опред-ся общая величина затрат по плану и по факту (смета затрат); 2.опред-ся абсолютное отклонение по смете затрат (фактические затраты минус плановые); 3.сопоставляются фактические затраты данного периода с фактическими затратами прошлого периода. Анализ показателя в динамике; 4.опред-ся абсолютное отклонение по каждому эконом.элементу и удельный вес каждого элемента затрат.

42. Цели и задачи операционного анализа.

Операционный, или производственный, анализ изучает взаимосвязи объёмов и структуры пр-ва продукции, затрат и операционной прибыли.

Операционный анализ, отслеживающий зависимость финансовых результатов фирмы от объемов производства (реализации), является эффективным методом для оперативного и стратегического планирования.

Целью анализа операционной деятельности является отслеживание зависимости финансовых результатов бизнеса от затрат и объемов реализации продукции.

Задача операционного анализа - найти наиболее выгодное сочетание переменных и постоянных издержек, цены и объема реализации. Ключевыми элементами операционного анализа являются валовая маржа, операционный и финансовый рычаг, порог рентабельности и запас прочности фирмы.

перед менеджерами предприятия встает множество вопросов:

- какой должна быть тактическая и стратегическая политика предприятия?

- как рационально организовать производственно-финансовую деятельность

предприятия для повышения его эффективности?

- выгодно ли производство?

- выпуск какого вида продукции особенно выгоден?

- какая прибыль будет получена при этом?

- как должна измениться структура реализации для получения максимальной

прибыли?

- какие подходы к учету и анализу затрат на производство обеспечивают

правильность формирования себестоимости продукции?

На эти и другие важные вопросы ответ может быть получен в рамках операционного

анализа.

Операционный анализ — это элемент управления затратами предприятия, анализирующий влияние структуры затрат и выручки на рентабельность продукции, либо подразделений предприятия. Он позволяет, путем моделирования, отыскать наиболее выгодное соотношение между переменными и постоянными затратами, ценой продукции и объемом производства.

43. Методы дифференциации затрат предприятия.

Классификация затрат на постоянные и переменные производится на основе 3 етодов: 1. м-д максимальной и минимальной точки:

,где К_min-минимальный объём пр-ва в % к максимальному,К_мах-максимальный объём пр-ва в натуральном выражении. 2. графический м-д,основан на построении графика, характеризующего зависимость между общими издержками и объёмом пр-ва в натуральных единицах. Линия издержек выражается уравнением прямой: у=а-bx,где у-общие затраты,а-пост.затраты,b-ставка переменных издержек,х-объём пр-ва в натуральном выражении.

3. м-д наименьших квадратов: ∑(y_i-y_xi)²→min, ∑(y-a-bx)²→min, Ключевой моделью в анализе безубыточности является уравнение прибыли: ВотРП-Пер.изд.-Пост.изд.=Прибыль