Тема 8. Антикризисное финансовое управление компанией

Тема 1. Концептуальные основы финансового менеджмента.

Сущность, цель и задачи финансового менеджмента . Функции и механизм финансового менеджмента . Система информационного обеспечения финансового менеджмента . Системы и методы финансового анализа. Системы и методы финансового планирования . Системы внутреннего финансового контроля и финансового контроллинга. Концепция и методический инструментарий оценки стоимости денег во времени. Концепция и методический инструментарий учета фактора инфляции.

Тема 2. Финансовая стратегия предприятия.

Понятие финансовой стратегии предприятия, принципы и последовательность ее разработки. Стратегический финансовый анализ и методы его осуществления. Формирование стратегических целей финансовой деятельности. Принятие стратегических финансовых решений. Оценка разработанной финансовой стратегии. Управление реализацией финансовой стратегии и контроль ее выполнения.

Тема 3. Управление активами компании.

Экономическая сущность и классификация активов предприятия. Сущность и задачи управления операционными активами. Принципы формирования операционных активов. Состав оборотных активов предприятия и особенности финансового управления ими. Управление запасами. Управление текущей дебиторской задолженностью. Управление денежными активами. Управление финансированием оборотных активов. Состав внеоборотных операционных активов предприятия и особенности финансового управления ими. Управление обновлением внеоборотных операционных активов. Управление финансированием внеоборотных операционных активов.

Тема 4. Управление капиталом компании.

Экономическая сущность и классификация капитала предприятия. Сущность и задачи управления капиталом предприятия. Принципы формирования капитала создаваемого предприятия. Управление стоимостью капитала. Управление структурой капитала. Состав собственного капитала и особенности формирования собственных финансовых ресурсов предприятия. Финансовые механизмы управления формированием операционной прибылью. Дивидендная политика предприятия. Управление эмиссией акций. Состав заемного капитала предприятия и механизм его привлечения. Управление привлечением банковского кредита. Управление финансовым лизингом. Управление облигационным займом. Управление привлечением товарного (коммерческого) кредита. Управление текущими обязательствами по расчетам.

Тема 5. Управление инвестициями компании.

Экономическая сущность и классификация инвестиций предприятия. Сущность и задачи управления инвестициями. Принципы формирования инвестиционной политики предприятия. Формы реальных инвестиций и особенности финансового управления ими. Виды инвестиционных проектов и требования к их разработке. Оценка эффективности реальных инвестиционных проектов. Формирование программы реальных инвестиций. Формы финансовых инвестиций и особенности управления ими. Оценка стоимости финансовых инструментов инвестирования.. Формирование портфеля финансовых инвестиций

Тема 6. Управление денежными потоками компании.

Экономическая сущность и классификация денежных потоков предприятия. Сущность и задачи управления денежными потоками. Политика управления денежными потоками предприятия. Направления и методы оптимизации денежных потоков предприятия. Разработка плана поступления и расходования денежных средств. Разработка платежного календаря

Тема 7. Управление финансовыми рисками компании.

Экономическая сущность и классификация финансовых рисков предприятия. Сущность и задачи управления финансовыми рисками. Методический инструментарий учета фактора риска в финансовых операциях. Методы обоснования управленческих решений в условиях риска и неопределенности. Внутренние механизмы нейтрализации финансовых рисков. Формы и виды страхования финансовых рисков

Тема 8. Антикризисное финансовое управление компанией.

Сущность и классификация финансовых кризисов предприятия. Сущность и задачи антикризисного финансового управления. Содержание процесса антикризисного финансового управления. Система экспресс-диагностики кризисных симптомов финансового развития предприятия. Система фундаментальной диагностики финансового кризиса предприятия. Сущность и классификация финансовых кризисов предприятия. Реструктуризация задолженности предприятия в процессе его финансовой санации. Финансовые аспекты реорганизации предприятий. Финансовое обеспечение ликвидационных процедур при банкротстве предприятия

Перечень вопросов для подготовки к экзамену:

1. Сущность финансового менеджмента в современных экономических условиях

2. Основные задачи и функции финансового менеджера.

3. Основные существующие подходы к определению финансового менеджмента.

4. Основные прогнозно-аналитические методы и приемы, используемые в финансовом менеджменте.

5. Основные модели, используемые в финансовом менеджменте.

6. Принципы анализа финансово-хозяйственной деятельности.

7. Процедура анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия в рамках финансового менеджмента.

8. Структура форм бухгалтерской отчетности (баланс, отчеты).

9. Система показателей оценки имущественного и финансового положения компании.

10. Коэффициенты ликвидности.

11. Коэффициенты финансовой устойчивости.

12. Коэффициенты рентабельности.

13. Коэффициенты деловой активности.

14. Инвестиционные критерии

15. Способы использования аналитических показателей.

16. Система сбалансированных показателей.

17. Цели, задачи и функции финансового планирования на предприятии.

18. Система финансовых целей компании.

19. Методы прогнозирования основных финансовых показателей.

20. Бюджетирование деятельности предприятия.

21. Политика предприятия в области оборотного капитала.

22. Управление оборотными активами предприятия.

23. Виды стратегии финансирования текущих активов предприятия.

24. Управление денежными средствами компании и их эквивалентами.

25. Модель Баумоля.

26. Модель Миллера-Орра.

27. Управление дебиторской задолженностью компании.

28. Управление товарно-материальными запасами компании.

29. Стоимость капитала компании. Рыночная и балансовая стоимость компании.

30. Стоимость основных источников капитала компании.

31. Средневзвешенная стоимость капитала компании.

32. Основные теории структуры капитала компании.

33. Леверидж и его виды.

34. Операционный леверидж компании.

35. Финансовый леверидж компании.

36. Виды рисков в финансовом менеджменте.

37. Дивидендная политика компании.

38. Факторы, определяющие дивидендную политику компании.

39. Виды дивидендных выплат и их источники.

40. Виды инвестиционных ресурсов компании. Политика управления ими.

41. Формирование собственных инвестиционных ресурсов компании.

42. Формирование заемных инвестиционных ресурсов компании.

43. Оценка акций компании.

44. Оценка облигаций компании.

45. Гибридное финансирование проектов.

46. Оценка и управление стоимостью компании.

47. Реорганизация корпораций.

48. Управление корпорационными рисками.

49. Банкротство, реорганизация и ликвидация компании.

50. Финансовый менеджмент в транснациональных корпорациях.