Компетенции обучающегося, формируемые в результате освоения дисциплины (модуля)
В результате изучения дисциплины «Корпоративные финансы» студенты должны получить знания о важнейших аспектах, определяющих специфику принятия финансовых решений в интегрированных корпорациях холдингового типа. Данный модуль закладывает основы экономического образования, профессионального взгляда на явления и процессы, протекающие в реальной жизни. Владение теорией корпоративных отношений позволяет студентам осуществлять оценку финансового положения коммерческих организаций, входящих в интегрированные корпорации, разрабатывать решения по управлению финансовым состоянием инкорпорированных обществ, формировать адекватные теории и практике корпоративного управления решения об управлении инвестиционной деятельностью, планировать налогооблагаемую базу с учетом возможностей холдинговых структур и др.
Основной задачей дисциплины является формирование у будущих специалистов представлений о порядке управления финансами интегрированных корпораций, связанного с вопросами административной и финансовой структуры корпорации, структуры капитала, управления инвестициями, обеспечения финансирования корпоративного развития, налогообложения и реорганизации.
В результате изучения дисциплины студенты должны:
¾ овладеть базовыми знаниями по теории корпоративного управления финансами в интегрированных корпорациях холдингового типа;
¾ ознакомиться и уметь применять существующую нормативно-правовую базу для выработки решений по формированию эффективной системы корпоративного управления финансами в холдинге с учетом организационно-правовой формы инкорпорированных обществ;
¾ уметь принимать рациональные и эффективные управленческие решения в сфере финансовой деятельности инкорпорированных обществ интегрированных корпораций холдингового типа и холдинга в целом.
Таблица 3 - Дескрипторные характеристики формируемых компетенций
| Код компетенции | Формируемые компетенции | Дескрипторные характеристики компетенции |
| ПК-2 | способен на основе типовых методик и действующей нормативно-правовой базы рассчитывать и экономически обосновывать основные показатели производственно-хозяйственной деятельности предприятия | Уровень базовый: Знать: · законодательные и нормативные правовые акты, регламентирующие производственно-хозяйственную, финансово-экономическую деятельность; · нормативно-правовую базу, обеспечивающую грамотность экономических расчетов. Уметь: · использовать типовые методики расчета показателей деятельности предприятия. Владеть: · методикой расчета результатов основных показателей деятельности предприятия; · методами расчета финансовых результатов деятельности предприятия; · методами определения экономической эффективности внедрения инноваций, совершенствование организации труда и управления. Уровень повышенный (профилирующий): Знать: · теорию государственного регулирования корпоративных отношений; · особенности холдингов как субъектов экономических отношений. Уметь: · определять доходы и расходы предприятия, анализировать результаты деятельности нескольких предприятий. Владеть: · навыками самостоятельного анализа экономической эффективности проектов поглощений, проектирования синергетического эффекта, экономической эффективности интеграции, · навыками управления стоимостью в процессах создания и функционирования холдингов |
| ПК-7 | способен анализировать и интерпретировать финансовую, бухгалтерскую и иную информацию, содержащуюся в отчетности предприятий различных форм собственности, организаций, ведомств и использовать полученные сведения для принятия управленческих решений | Уровень базовый: Знать: · основы построения, расчета и анализа современной системы показателей, характеризующих деятельность хозяйствующих субъектов на микро- и макро-уровне. Уметь: · рассчитывать на основе типовых методик и действующей нормативно-правовой базы экономические и социальные показатели. Владеть: · современными методиками расчета и анализа социально-экономических показателей, характеризующих экономические процессы и явления на микро- и макро-уровне. Уровень повышенный (профилирующий): Знать: · систему показателей, характеризующих развитие экономики и отдельного предприятия; · основные методы комплексного анализа хозяйственной деятельности предприятия. Уметь: · выявлять проблемы экономического характера при анализе данных отчетности; · выявлять тенденции изменения социально-экономических показателей; · делать прогноз развития предприятия на основе выявленного тренда или на основе соответствия нормативным значениям; · разрабатывать решения по корпоративному управлению финансами в интегрированных корпорациях холдингового типа. Владеть: · методами проведения комплексного анализа на любых уровнях его выполнения; · критериями оценки различных вариантов управленческих решений для их обоснованного принятия. |
| ПК-9 | способен, используя отечественные и зарубежные источники информации, собрать необходимые данные, проанализировать их и подготовить информационный обзор и/или аналитический отчет | Содержание компетенции/ способен, используя отечественные и зарубежные источники информации, собрать необходимые данные проанализировать их и подготовить информационный обзор и/или аналитический отчет Уровень базовый: Знать: · нормативно-правовую базу; · основные понятия, категории и инструменты экономико-математических дисциплин; · основы расчета и интерпретации современных систем статистических показателей. Уметь: · осуществлять поиск, классификацию и первичную обработку информации в соответствии с поставленной целью; · интерпретировать динамику систем экономических и социально-экономических показателей; · формировать информационные обзоры под заданную экономическую проблематику. Владеть: · базовыми экономическими знаниями на иностранном языке; · методологией экономического исследования; · современными методами оценки экономических и социальных данных; · навыками поиска и адаптации социально- экономической информации по заданной проблеме из отечественных и международных источников. · Уровень повышенный (профилирующий): Знать: · источники получения информации; · особенности учета внешнеэкономических операций; · принципы бухгалтерского учета и налогообложения по различным странам; · принципы составления отчетности по экспорно-импортным операциям; · принципы налогообложения. Уметь: · отражать в учете и отчетности внешнеэкономические операции; · анализировать, сравнивать и объяснять причины расхождений в подходах к корпоративному управлению в интегрированных структурах различных типов; · формировать организационные структуры управления финансами в холдинге и проектировать финансовую стратегию холдинга; · анализировать полученные данные и составлять на их основе аналитические отчеты. Владеть: · методиками отражения экономических операций; · навыками составления аналитических отчетов по статистическим данным. |
4. Структура и содержание дисциплины (модуля)
4.1Объём дисциплины и виды учебной работы (в часах)
4.1.1 Объём и виды учебной работы (в часах) по дисциплине в целом
| Виды учебной работы | Всего часов | ||
| Очная | заочная | Заочная сокращенная | |
| Общая трудоемкость базового модуля | |||
| Аудиторные занятия | |||
| Лекции | |||
| Практические занятия | |||
| Лабораторные работы | |||
| Другие виды аудиторных занятий | |||
| Самостоятельная работа | |||
| Курсовая работа | |||
| Контрольная работа | |||
| Самостоятельное изучение тем (разделов) дисциплины, в том числе: | |||
| Выполнение индивидуальных заданий | |||
| Подготовка к практическим и семинарским занятиям | |||
| Подготовка к контрольным мероприятиям | |||
| Рефераты | |||
| Другие виды внеаудиторной СРС | |||
| Вид промежуточного контроля | |||
| Вид итогового контроля | Экзамен,зачет | Экзамен/зачет | Экзамен/зачет |
4.1.2 Разделы базового обязательного модуля дисциплины и трудоемкость по видам занятий (в часах) - по профилям подготовки «Финансы и кредит», «Мировая экономика», «Бухгалтерский учет и аудит», «Экономика предприятий и организаций», «Экономика труда».
| ЭФК, ЭБ, ЭМ, ЭП, | |||||||||
| № п/п | Раздел Дисциплины | Семестр | Неделя семестра | Общая трудоёмкость (часах) | Виды учебной работы, включая самостоятельную работу студентов и трудоемкость (в часах) | Формы текущего контроля успеваемости (по неделям семестра) Форма промежуточной аттестации (по семестрам) | |||
| Учебная работа | В.т.ч.активных форм | Самостоятельная работа | |||||||
| Всего | лекции | практ. | |||||||
| Часть 1. Правовые и организационные основы управления финансами в холдинге | |||||||||
| Тема 1. Понятие интегрированной корпорации. Ее отличия от автономных корпораций и иных объединений | 1-2 | ПР-4 | |||||||
| Тема 2. История развития интеграционных процессов в корпоративной сфере | 3-4 | УО-1 | |||||||
| Тема 3. Государственное регулирование холдингов в современной России и за рубежом | 5-6 | УО-1 | |||||||
| Тема 4. Основные способы создания холдингов: характеристики и государственное регулирование | 7-8 | УО-1 | |||||||
| Тема 5. Особенности холдингов как субъектов экономических отношений и объектов управления | 9-10 | Текущая аттестация | |||||||
| Тема 6. Основы корпоративного управления. Корпоративный контроль и корпоративное управление в холдинге | 11-12 | ПР-4,УО-1 | |||||||
| Тема 7. Проблема финансового конфликта менеджеров и акционеров и ее решение в системе корпоративного управления | 13-14 | ИЗ | |||||||
| Тема 8. Корпоративное управление финансами в холдинге | 15-16 | ИЗ | |||||||
| Тема 9. Организационные структуры управления финансовыми потоками в холдинге | 17-18 | ПР-1 | |||||||
| Итого по 1-ой части | Зачет | ||||||||
| Часть 2. Стратегическое управление финансами интеграционных процессов в корпоративной сфере | |||||||||
| Тема 10. Формирование финансовой стратегии холдинга | 1-2 | УО-1, ИЗ | |||||||
| Тема 11. Корпоративная стратегия реструктуризации активов | 3-4 | УО-1 | |||||||
| Тема 12. Корпоративные стратегии связанной диверсификации (интеграционная стратегия). Финансовый менеджмент поглощений | 5-6 | УО-1 | |||||||
| Тема 13. Корпоративные стратегии связанной диверсификации (интеграционная стратегия). Оценка экономической эффективности проектов поглощений | 7-8 | УО-1 | |||||||
| Тема 14. Корпоративные стратегии связанной диверсификации (интеграционная стратегия). Финансирование поглощений | 9-10 | Текущая аттестация | |||||||
| Тема 15. Стратегии достижения синергетического эффекта | 11-12 | УО-1 | |||||||
| Тема 16. Оценка экономической эффективности интеграции | 13-14 | УО-1 | |||||||
| Тема 17.Управление стоимостью в процессах создания и функционирования холдингов | 15-16 | ПР-4,УО-1 | |||||||
| Тема 18. Внешний финансовый контроль деятельности холдинга | 17-18 | УО-1 | |||||||
| Итого по 2-ой части | Экзамен | ||||||||
| Всего | 6,7 | Экзамен, зачет | |||||||
| ЭФКЗ | |||||||||
| № п/п | Раздел Дисциплины | Семестр | Неделя семестра | Общая трудоёмкость (часах) | Виды учебной работы, включая самостоятельную работу студентов и трудоемкость (в часах) | Формы текущего контроля успеваемости (по неделям семестра) Форма промежуточной аттестации (по семестрам) | |||
| Учебная работа | экзамен | Самостоятельная работа | |||||||
| Всего | лекции | практ. | |||||||
| Часть 1. Правовые и организационные основы управления финансами в холдинге | |||||||||
| Тема 1. Понятие интегрированной корпорации. Ее отличия от автономных корпораций и иных объединений | 1-2 | 0,5 | 0,5 | ПР-4 | |||||
| Тема 2. История развития интеграционных процессов в корпоративной сфере | 3-4 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 3. Государственное регулирование холдингов в современной России и за рубежом | 5-6 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 4. Основные способы создания холдингов: характеристики и государственное регулирование | 7-8 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 5. Особенности холдингов как субъектов экономических отношений и объектов управления | 9-10 | 0,5 | 0,5 | Текущая аттестация | |||||
| Тема 6. Основы корпоративного управления. Корпоративный контроль и корпоративное управление в холдинге | 11-12 | 0,5 | 0,5 | ПР-4,УО-1 | |||||
| Тема 7. Проблема финансового конфликта менеджеров и акционеров и ее решение в системе корпоративного управления | 13-14 | 0,5 | 0,5 | ИЗ | |||||
| Тема 8. Корпоративное управление финансами в холдинге | 15-16 | 0,5 | 0,5 | ИЗ | |||||
| Тема 9. Организационные структуры управления финансовыми потоками в холдинге | 17-18 | 0,5 | 0,5 | ПР-1 | |||||
| Тема 10. Формирование финансовой стратегии холдинга | 1-2 | 0,5 | 0,5 | УО-1, ИЗ | |||||
| Тема 11. Корпоративная стратегия реструктуризации активов | 3-4 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 12. Корпоративные стратегии связанной диверсификации (интеграционная стратегия). Финансовый менеджмент поглощений | 5-6 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 13. Корпоративные стратегии связанной диверсификации (интеграционная стратегия). Оценка экономической эффективности проектов поглощений | 7-8 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 14. Корпоративные стратегии связанной диверсификации (интеграционная стратегия). Финансирование поглощений | 9-10 | 0,5 | 0,5 | Текущая аттестация | |||||
| Тема 15. Стратегии достижения синергетического эффекта | 11-12 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 16. Оценка экономической эффективности интеграции | 13-14 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 17.Управление стоимостью в процессах создания и функционирования холдингов | 15-16 | ПР-4,УО-1 | |||||||
| Тема 18. Внешний финансовый контроль деятельности холдинга | 17-18 | УО-1 | |||||||
| Итого | Экзамен, зачет | ||||||||
| ЭФКЗВ, ЭФКЗС | |||||||||
| № п/п | Раздел Дисциплины | Семестр | Неделя семестра | Общая трудоёмкость (часах) | Виды учебной работы, включая самостоятельную работу студентов и трудоемкость (в часах) | Формы текущего контроля успеваемости (по неделям семестра) Форма промежуточной аттестации (по семестрам) | |||
| Учебная работа | экзамен | Самостоятельная работа | |||||||
| Всего | лекции | практ. | |||||||
| Часть 1. Правовые и организационные основы управления финансами в холдинге | |||||||||
| Тема 1. Понятие интегрированной корпорации. Ее отличия от автономных корпораций и иных объединений | 1-2 | 0,5 | 0,5 | ПР-4 | |||||
| Тема 2. История развития интеграционных процессов в корпоративной сфере | 3-4 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 3. Государственное регулирование холдингов в современной России и за рубежом | 5-6 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 4. Основные способы создания холдингов: характеристики и государственное регулирование | 7-8 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 5. Особенности холдингов как субъектов экономических отношений и объектов управления | 9-10 | 0,5 | 0,5 | Текущая аттестация | |||||
| Тема 6. Основы корпоративного управления. Корпоративный контроль и корпоративное управление в холдинге | 11-12 | 0,5 | 0,5 | ПР-4,УО-1 | |||||
| Тема 7. Проблема финансового конфликта менеджеров и акционеров и ее решение в системе корпоративного управления | 13-14 | 0,5 | 0,5 | ИЗ | |||||
| Тема 8. Корпоративное управление финансами в холдинге | 15-16 | 0,5 | 0,5 | ИЗ | |||||
| Тема 9. Организационные структуры управления финансовыми потоками в холдинге | 17-18 | 0,5 | 0,5 | ПР-1 | |||||
| Тема 10. Формирование финансовой стратегии холдинга | 1-2 | 0,5 | 0,5 | УО-1, ИЗ | |||||
| Тема 11. Корпоративная стратегия реструктуризации активов | 3-4 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 12. Корпоративные стратегии связанной диверсификации (интеграционная стратегия). Финансовый менеджмент поглощений | 5-6 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 13. Корпоративные стратегии связанной диверсификации (интеграционная стратегия). Оценка экономической эффективности проектов поглощений | 7-8 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 14. Корпоративные стратегии связанной диверсификации (интеграционная стратегия). Финансирование поглощений | 9-10 | 0,5 | 0,5 | Текущая аттестация | |||||
| Тема 15. Стратегии достижения синергетического эффекта | 11-12 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Тема 16. Оценка экономической эффективности интеграции | 13-14 | УО-1 | |||||||
| Тема 17.Управление стоимостью в процессах создания и функционирования холдингов | 15-16 | ПР-4,УО-1 | |||||||
| Тема 18. Внешний финансовый контроль деятельности холдинга | 17-18 | 0,5 | 0,5 | УО-1 | |||||
| Итого | Экзамен, зачет | ||||||||