Анализ деловой активности
Анализ динамики основных показателей деятельности организации проводится с использованием следующего соотношения
100% <Та< Тр < Тп
где Та - темпы изменения имущества организации;
Тр - темпы изменения объема реализации;
Тп - темпы изменения чистой прибыли.
Та=Ак.г / Ан.г*100,
Та 2009=7963/47*100=16943;
Та 2010=8840/7963*100=111;
где Ак.г. – активы организации на конец года (стр.300ф1гр,4);
Ан.г. - активы организации на начало года (стр.300ф1гр.З).
Тр=Выротч.г / Вырпред.г ,
Тр 2009=19859/0=-;
Тр 2010=9804/8079=1,2;
где Выр отч.г - выручка от реализации отчетного года (стр.010ф2гр.З);
Выр пред.г. - выручка от реализации предыдущего года (стр.010ф2гр.4).
Тп=ЧПотч.г / ЧПпред.г ,
Тп 2009=52/-9=-;
Тп 2010=-9/449=-0,02;
где ЧП отч.г. - чистая прибыль отчетного года (стр.190ф2гр.З);
ЧП пред.г. - чистая прибыль предыдущего года (стр. 190ф2гр.4).
Вывод: Рассчитав динамику основных показателей деятельности организации видно, что происходит увеличение показателей: актива организации, выручки, но уменьшение чистой прибыли. Прибыль должна возрастать, на данном же предприятии она наоборот снизилась. Это можно объяснить тем, что издержки производства и обращения остались такими же а объем реализации продукции в связи с экономическим кризисом резко снизился.
Для анализа эффективности использования материальных оборотных активов используются показатели:
1. Коэффициент оборачиваемости запасов в оборотах (скорость оборота запасов)
Коб3 = стр.010 ф2 / ½(стр.210н.г. + стр210к.г.)
Кобз 2009=19859/0,5*(33+553)=68
Кобз 2010=9804/0,5*(553+1893)=8
2. Оборачиваемость в днях материально-производственных запасов (период оборота запасов)
Обз = 360 *1/2 (стр.210н.г + стр.210к.г) / 010ф.2
Обз 2009=360*0,5*(33+553)/19859=5
Обз 2010=360*0,5*(553+1893)/9804=45
Этот показатель свидетельствует о том, за сколько в среднем дней средства, вложенные в запасы, превращаются в реальные деньги. Чем меньше этот период, тем более эффективны вложенные средства организации в запасы.
Для оценки оборота денежных средств предприятия используются показатели:
1. Коэффициент оборачиваемости денежных средств в оборотах
Коб дс = стр.010 ф2 / ½(стр.260н.г. + стр.260к.г.)
Кобдс 2009=19859/0,5*(1+767)=52
Кобдс 2010=9804/0,5*(766+638)=14
Он показывает скорость оборота денежныхсредств за анализируемый период.
2. Оборачиваемость в днях денежных средств.
Об дс = 360*1/2 (стр.260н.г + стр.260к.г) / стр.010ф2
Обдс 2009=360*0,5*(1+767)/19859=7
Обдс 2010=360*0,5*(766+638)/9804=26
Он показывает средний период оборота денежных средств. Организация должна стремиться к сокращению периода оборота денежных средств.
Под средствами в расчетах следует понимать дебиторскую задолженность. Эффективность управления ею характеризуется с помощью показателей оборачиваемости.
1. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности в оборотах
Коб дз = стр. 10ф2 / ½(стр.240н.г. + стр.240к.г.)
Кобдз 2009=19859/0,5*(13+4452)=9
Кобдз 2010=9804/0,5*(4452+4463)=2
Онпоказывает количество оборотов в расчетах за отчетный период.
2. Оборачиваемость в днях дебиторской задолженности
Об дз = 360*1/2 (стр.240н.г. + стр.240к.г.) / стр.10ф2
Обдз 2009=360*0,5*(13+4452)/19859=40
Обдз 2010=360*0,5*(4452+4463)/9804=164
Вывод: Скорость оборота запасов снизилась с 68 до 8. Период оборота МПЗ на 2009 год 5 дней, а на 2010 год 45 дня, т.е. происходит замедление оборотов МПЗ.
За анализируемый период происходит увеличение периода оборота денежных средств с 7 до 26 дней, что следует оценить как отрицательный момент, т.к. организация должна стремиться к сокращению периода оборота денежных средств.
Кобдз в данной организации свидетельствует о снижении количества оборотов дебиторской задолженности. При ускорении оборачиваемости происходит снижение значения показателя, что свидетельствует об увеличении расчетов дебиторов.
В качестве обобщающих показателей эффективности использования ресурсов могут быть использованы:
1. Коэффициент оборачиваемости капитала в оборотах (ресурсоотдача)
Коб к = стр.10 ф2 / ½(стр.700н.п. + стр.700к.п.)
Кобк 2009= 19859/0,5*(47+7963)=5
Кобк 2010= 9804/0,5*(7963+8840)=1
Он показывает эффективность использования средств, вложенных в имущество организации.
2. Коэффициент оборачиваемости оборотных активов в оборотах
Коб оа = стр.10 ф2 / ½(стр.290н.г. + стр.290к.г.)
Кобоа 2009= 19859/0,5*(47+6500)=6
Кобоа 2010= 9804/0,5*(6500+7531)=1
Он будет свидетельствовать о скорости оборота всех оборотных средств организации,как материальных, так и денежных.
3. Коэффициентотдачи собственного капитала а оборотах
Коб ск = стр.10 ф2 / ½(стр.490н.п +стр.640н.п + стр.640к.п + стр.490к.п)
Кобск 2009= 19859/0,5*(5+181)=214
Кобск 2010= 9804/0,5*(181+178)=55
Этот показатель отражает эффективность использования собственных средств. Низкое его значение будет свидетельствовать о бездействии части собственных средств.
4. Продолжительность операционного цикла (ОЦ)
ОЦ = Обз +Обдз
ОЦ2009= 5+40=45
ОЦ2010= 45+164=209
где О63 - оборачиваемость запасов в днях;
Обд3 - оборачиваемость дебиторской задолженности в днях.
Операционный цикл показывает, сколько в среднем дней омертвлены денежные средства в не денежных оборотных активах. Организация заинтересована в сокращении, по возможности, длительности операционного цикла.
5. Продолжительность финансового цикла (ФЦ)
ФЦ = ОЦ - Обкз,
ФЦ2009= 45-11=34
ФЦ2010= 209-64=145
где Обкз - оборачиваемость кредиторской задолженности в днях, рассчитывается как
Обкз =360*1/2(стр.620н.г + стр.620к.г) / стр.010ф2
Обкз 2009=360*0,5*(0+1259)/19859=11
Обкз 2010=360*0,5*(1259+2232)/9804=64
Финансовый цикл показывает время, в течение которого денежные средства отвлечены из оборота. Сокращение продолжительности финансового цикла может быть достигнуто за счет:
1)уменьшение продолжительности производственного процесса;
2)ускорения оборачиваемости дебиторской задолженности;
3)замедления оборачиваемости кредиторской задолженности.
Рассчитанные коэффициенты деловой активности представляются в табл. 10.
Таблица 10