Анализ прибыльности и рентабельности

Коэффициенты рентабельности характеризуют прибыльность дея­тельности предприятия и рассчитываются как отношение полученной прибыли к затраченным средствам или объему реализованной продукции. В зависимости от базы сравнения различают рентабельность всего капита­ла, собственных средств, производственных фондов, финансовых вложе­ний, продаж.

Рентабельность всего капитала является основным показателем при анализе, она определяется с помощью коэффициентов:

КР ₁ = Прибыль от реализации · 100 %,

Средний за период итог баланса

КР ₂ = Балансовая прибыль · 100%

Средний за период итог баланса

Балансовая прибыль берется из формы №2 "Отчет о финансовых ре­зультатах" в строке «Прибыль (убыток) отчетного периода».

КР ₃ = Прибыль после уплаты налогов · 100%

Средний за период итог баланса

Он показывает, сколько прибыли получено на 1 рубль общего капита­ла.

Важным показателем является рентабельность собственного капи­тала, которая определяется с помощью коэффициентов:

КР ₄ = Балансовая прибыль · 100%,

Средняя за период величина

собственного капитала

КР ₅ = Прибыль после уплаты налогов · 100%

Средняя за период величина

собственного капитала

Коэффициенты КР₄ и КР₅ позволяют определить эффективность ис­пользования собственного капитала и сравнить с возможным получением дохода от вложения этих средств в другие области.

Рентабельность производственных фондов исчисляется отношени­ем суммы прибыли к стоимости основных средств и нормируемых обо­ротных средств:

КР ₆ = Балансовая прибыль

Средняя за период величина + средняя за период величина

основных средств нормируемых оборотных средств

КР ₇ = Прибыль после уплаты налогов

Средняя за период величина + средняя за период величина

основных средств нормируемых оборотных средств

Рентабельность собственного и долгосрочного заемного капитала служит для оценки эффективности использования всего долгосрочного капитала предприятия:

КР ₈ = Балансовая прибыль

Собственный капитал + долгосрочные заемные средства

КР ₉ = Прибыль после уплаты налогов

Собственный капитал + долгосрочные заемные средства

Рентабельность продаж определяется с помощью следующих коэф­фициентов:

КР ₁₀ = Прибыль от реализации · 100%

Чистый объем продаж

Чистый объем продаж - это выручка от реализации товаров, услуг за минусом налога на добавленную стоимость и акцизами. Эти данные полу­чены из формы №2 "Отчет о финансовых результатах".

КР ₁₁ = Балансовая прибыль · 100%

Чистый объем продаж

КР ₁₂ = Прибыль после уплаты налогов· 100%

Чистый объем продаж

Рентабельность финансовых вложений:

КР ₁₃ = Доходы по ценным бумагам + Доходы от долевого участия · 100%

Величина финансовых вложений