Указания по выполнению задания. 1. Расчеты показателей оценки структуры баланса предприятия и платежеспособности

1. Расчеты показателей оценки структуры баланса предприятия и платежеспособности произвести непосредственно в таблице 2, на основании вспомогательных исходных данных таблицы 1.

Таблица 1 – Исходные данные для расчета показателей платежеспособности.

Показатели	Условное обозначение	На начало года (тыс. руб.)	На конец года (тыс. руб.)	Изменения (+,-)
1. Собственный оборотный капитал II A – VП (стр. 290 – стр. 690)	СОК

2. Текущие (оборотные) активы (стр. 290) в том числе:	А_об

- денежные средства (стр. 260);	ДС
- краткосрочные финансовые вложения (стр. 250);	КФВ
- дебиторская задолженность (стр. 230 + стр. 240)	ДБ
3. Краткосрочная задолженность (стр. 610 + стр. 620 + стр. 630)	К_з
4. Амортизация основных средств (стр. 394 Ф №5)	К_изн
5. Прибыль балансовая (стр. 140 Ф №2)	П_б
6. Прибыль чистая (стр. 160 Ф №2)	П_ч
7. Выручка (стр. 010 Ф №2)	Выруч

Таблица 2 – Расчет показателей платежеспособности

Показатели	Алгоритм расчета	На начало года	На конец года	Изменение
I Оценка структуры баланса предприятия
1. Коэффициент ликвидности	К_тл=А_об/К_з≥2
2. Коэффициент обеспеченности собственным оборотным капиталом	К_об=СОК/А_об≥0,1
3. Коэффициент восстановления платежеспособности или Коэффициент утраты платежеспособности где Т – период времени: год=12 месяцев
II Оценка платежеспособности
4. Коэффициент промежуточный ликвидности
5. Коэффициент абсолютной ликвидности
6. Коэффициент чистой выручки С_изн=С_изнк – С_изнн где П_ч – чистая прибыль за отчетный год
7. Доля чистой прибыли в балансовой прибыли	К=П_ч/П_б∙100%
8. Рентабельность продаж	Р=П_б/Выручка

После произведенных расчетов в таблице 2 необходимо дать оценку структуры баланса предприятия.

Основанием для признания структуры баланса неудовлетворительной является наличие одного из условий:

1) коэффициент текущей ликвидности на конец отчетного периода имеет значение ниже нормативного;

2) коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами на конец отчетного периода имеет значение ниже нормативного.

В этом случае рассчитывается коэффициент восстановления платежеспособности (К_вос).

Если К_вос>1, то у предприятия есть реальная возможность восстановить свою платежеспособность, а если К_вос<1 – у предприятия нет реальной возможности восстановить свою платежеспособность в ближайшие 6 месяцев.

Если фактический уровень К_тл и К_об равен или выше нормативных значений на конец периода, рассчитывается коэффициент утраты платежеспособности (к_утр) за период равный 3 месяцам.

Если К_утр>1, то предприятие имеет реальную возможность сохранить свою платежеспособность в течение трех месяцев и наоборот.

Анализ платежесособности осуществляется, прежде всего, на основании коэффициентов ликвидности

1. Коэффициент текущей ликвидности показывает, в какой степени оборотные активы покрывают краткосрочную задолженность. Значительное превышение оборотных активов над краткосрочными обязательствами обеспечивают резервный запас для компенсации убытков и уверенность кредиторов, что долги будут погашены. Изменение уровня коэффициента текущей ликвидности может произойти за счет увеличения или уменьшения суммы по каждой статье текущих активов и пассивов.

2. Коэффициент промежуточной (быстрой) ликвидности показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить за счет имеющихся денежных средств, быстрореализуемых ценных бумаг (краткосрочных финансовых вложений) и дебиторской задолженности.

3. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить за счет наиболее ликвидной части своего имущества в срочном порядке (денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями).

Кроме показателей ликвидности состояние платежеспособности предприятия характеризуется также коэффициентом чистой выручки и другими.

4. Коэффициент чистой выручки показывает, сколько свободных денежных средств содержится в выручке от реализации, необходимые для дальнейшего развития производства, замены и обновления основных средств и так далее.

5. Доля чистой прибыли в балансовой прибыли в 2002 году составляла по норме 76%. Уменьшение этого показателя говорит об ухудшении использования балансовой прибыли о неблагополучных отношениях с налоговыми органами.

6. Рентабельность продаж показывает, сколько балансовой (чистой) прибыли получает предприятие с каждого рубля выручки. Рост показателя в сравнении с предыдущим периодом способствует повышению степени платежеспособности, и предприятие может улучшить свое финансовое состояние.

Сделав вывод по каждому показателю, нужно сделать заключительный вывод: повышается или снижается степень платежеспособности, сможет утратить или восстановить свою платежеспособность.

3) После анализа платежеспособности предприятия необходимо выявить причины, ухудшающие степень платежеспособности.

Такими причинами могут быть:

- не выполнение плана прибыли и резкое ее уменьшение;

- повышение себестоимости продукции;

- уменьшение объемов выручки;

- сокращение или отсутствие собственного оборотного капитала;

- отвлечение средств в дебиторскую задолженность;

- вложение в сверхплановые запасы;

- другое.

4) В завершении практической работы необходимо разработать пути повышения платежеспособности.

Форма отчета: отчет по практическому заданию в письменной форме.

Система оценки: пятибалльная.