Коммерческий кредит, его особенности в Республике Беларусь
Коммер кредит – кредит, кот предоставляется одним предприятием др. в виде отсрочки платежа за проданные тов.
Цель коммер кредита – ускорение реализ тов.
Кредитная сделка не явл самоцелью, она сопровождает сделку купли-продажи тов.
Отсюда следует, коммер кредит часто носит вынужденный хар-р.
Расчёт по сделке коммер кредита может осущ-ся:
-с помощью коммер векселя
-на усл открытого счёта.
Простой вексель(соло вексель) – ничем не обусловленное обяз-во векселядателя уплатить по наступлении срока определ сумму денег векселядержателю.
Переводной вексель(тратта) – док-т, содержащий письм приказ векселядателя(трассанта) плательщику(трассату) об уплате указанной в векселе суммы денег третьему лицу – держателю векселя(ремитенту).
Важное св-во векселя – обращаемость
Посредством индоссамента он может циркулировать среди широк круга лиц, выполняя ф-ции плат ср-ва.
Устойчивость вексельного обращения обеспечивается только при применении процедуры протеста векселя, дающей кредитору право без обращения в суд сразу приступить к принудительному взысканию долга.
Векселядерж-ль, получив вексель на руки, может:
-держать вексель до истечения срока кредита и выставить на инкассо
-использовать вексель для расчёта по собств обяз-вам
-конвертировать вексель в деньги
А)учесть вексель в банке(т.е. продать этот вексельбанку со скидкой)
Б)взять кредит под залог векселя
В)продать вексель на вторичном фондовом рынке
Открытый счёт:
Согласно договору, принятому сторонами, покупатель может делать периодические закупки без обращ за кредитом в каждом конкретном случае:
-поставщик отгружает тов
-факт задолж-ти отражается в бухг книгах предприятий
-платежи производятся в установленные договором сроки после получения счёта.
31.Государственный кредит, его виды и роль.
Гос. кредит – форма организации кредитных отношений, в которых в качестве заемщика выступает государство, а в качестве кредитора физ и юр лица.
Значение гос.кредита: 1.Является формой мобилизации дополнительных ресурсов для государства. 2.Является формой организации сбережений населения и предприятий, получения ими дополнительных доходов. 3.Выступает инструментом регулирования денежного обращения и ликвидности банка.
Гос.кредит может осущ: а) в форме прямых кредитов ЦБ (в большинстве стран запрещен); б) путем выпуска и размещ. гос ЦБ.
Гос. ЦБ, формирующие гос. долг, выпускают: Центральное правительство в лице Мин.фина, Местные органы власти, Гос.учреждения и агенства, Нацинализированные предприятия и банки.
Гос.ЦБ выпускают в целях:1 Финансир-я текущего бюджетного дефицита;2 Погашения ранее размещенных займов;3Обеспечение кассового исполнения гос.бюджета;4Финансирование целевых программ; 5Поддержка социально значимых учреждений и организаций
Виды гос.ЦБ:
1) Рыночные: а) краткосрочные (казначейские векселя, облигации), б)среднесрочные(ноты), в)долгосрочные (облигации)
2) Нерыночные: а)гос.сберегательные облигации; б)ноты(предназначенные для передачи исключительно местным органам власти); в)ЦБ, реализ.за границей и т.д.
Виды гос.займов:
По срочности: Краткосрочные (до года), среднесрочные (1-5 лет), долгосрочные (более 5 лет)
По виду ЦБ: облигационные, безоблигационные.
В зависимости от заемщика: централизованные (заемщиком явл. Мин.Фин), децентрализованные (местные, муниципальные, заемщик – местные органы власти)
Виды муниципальных займов: 1.общие займы (для финансирования дефицита местного бюджета); 2. Целевые займы (для финансирования покрытия проектов)
Основные виды муниципальных ЦБ: муниципальные векселя (до 1 года), муниципальные облигации.
Основу законодат.базы регулирования гос.кредита составляют Бюджетный кодекс РБ от 2008 года.
Объемы выпуска ЦБ опред. Законом о республиканском бюджете на очередной год. Закон на 2012 г: лимит 34 трлн.р.
Гос.ЦБ в РБ: 1-Гос.облигации, номинированные в нац.валюте (ГКО,ГДО) 2-Гос.облигации, номинированные в иностр.валюте 3-Гос.ЦБ для физ.л
32.Лизинговый кредит, его развитие в Республике Беларусь.
Лизинговый кредит – форма кредита, при которой юр.лицо приобретает имущество в собственность с целью последующей передачи его во временное пользование др. юр.и физ.лицу, на условиях срочности, возвратности, платности либо с правом последующего выкупа либо без такого права.
В РБ запрещено передавать в лизинг имущество физ.л.
Сущность лизингового кредита:
1) Товарный кредит, предоставляемый заемщику в виде передаваемого в пользование имущества;
2) Специфическая форма финансирования приобр.имущества, канал инвестиционного процесса;
Субъекты лизинг.кр:
Прямые участники ( поставщики объекта лизинга, лизингодатель, лизингополучатель)
Косвенные (банки, страх.комп,посреднические фирмы)
Последовательность лизинговых операций:
1-заключение лизингового договора
2-оплата объекта лизинга(приобретение)
3-поставка объекта лизинга
4-платежи за лизинг
Лизинговый договор в отличие от др.носит индивидуальный характер(большое преимущество), т.е. разрабатывается под конкр.сделку.
Основные элементы лизингового платежа: 1. амортизация, 2.плата за ресурсы, привлекаемые лизингодателем для покупки оборудования,3. лизинговая маржа,вкл.доход лизингодателя за оказываемые услуги, 4.рисковая премия (плата за риски, кот.несет лизингодатель).
Виды лизинга:
В зависимости от состава участников: прямой, косвенный, групповой
В зависимости от способа приобретения имущества: стандартный, возвратный, лизинг производителя.
По степени окупаемости, условиям амортизации объекта лизинга: оперативный, финансовый.
Особенности фин.лизинга:
Не предусм.обслуживание оборуд-я со стороны лизингодателя.
Как прав, не допускает досрочного прекращения договора
По завершению сделки лизингополучатель чаще всего выкупает оборуд-е по остат.ст-ти, но оно может быть возвращено лизингодателю.
Согласно законодательству РБ финансовым явл.лизинг, если договор подписан на срок не менее 1года, а лизинговые платежи возмещают не менее 75% первонач ст-ти объекта.
Особенности операт.лизинга:
Объекты лизинга преобретаются в соотв. с рыночным спросом.
Срок лизинга гораздо меньше, чем срок полной амортизации (2-5лет)
Лизингодатель осущ.технич.обслуживание объекта
Лизингополучатель часто имеет право досрочно возвращать оборудование
Лизинговые платежи обычно больше, чем при фин.лизинге
33.Потребительский кредит, его развитие в Республике Беларусь.
Потребительский кредит – кредитные отношения, в которых заемщиками являются физ.лица, а в роли кредиторов выступают банки, НКФО и торговые организации.
Роль потреб.кредита:
1) Способствует удовлетворению спроса населения на товары и услуги, ускоряет получение потребит.благ и тем самым содействует повышению уровня жизни;
2)Разрешает противоречия между сравнительновысокими ценами и текущ.расходами, содействуя относительному выравниванию уровня доходов различных граждан, соц.групп
3)Способствует ускорению реализации произведенных товаров, расширению производства, стимулируя тем самым экономический рост.
Виды потребит.кредита:
По срочности: краткосрочный (до 1 г), среднесрочный (1-3), долгосрочный (более 3 лет)
По форме предоставления: в товарной форме, в денежной форме
По способу погашения: погашаемый разовым платежом, погашаемый частями
По кредитору: банковский кредит, кредит торговых орг, кредит НКФО
По целевому назначению: целевые (на потребление товаров и оплату услуг, инвестиционный кредит), нецелевые (чековые, по банк.карточкам)
С 2003 в РБ начали быстро развиваться потреб.кредиты.
34.Ипотечный кредит, условия его развития в Республике Беларусь.
Ипотечный кредит- долгосрочн. кредит, предоставленный под залог недвижимости, прежде всего земли. Ипотека-залог земли, недвижимого имущества в обеспечение погашения кого-либо финн обязательства. В качестве кредиторов выступают: ипотечные банки; комм банки; специализир-ые кредитофин орг-ии. В качестве заемщика могут выступать: физ и юр лица, имеющие в собственности недвижимость, пользующуюся спросом на рынке и приносящую доход.. ИК исп-ся для: обновления и расширения производственных фондов; финансирования жилищного строительства, покупки недвижимости; решения социальных проблем. ИК может оформляться: кредитным договором, закладной(ипотекой), договором залога недвижимости, долговыми ценными бумагами. Особенности ИК: длительный срок(15-30 лет); заложенная недвижимость остается во владении заемщика; допускается повторный залог с получением дополн кредита, елси ценность залога не исчерпана предыдущими закладными;процентная ставка на основную массу кредитов,как правило, ниже рыночной, сумма кредитов обычно не превышает 80-90% ст-ти заложенной недв-ти; острой проблемой явл оценка недв-ти. Недостатки ИК: относ-но низкая ликвидность; высокая степень риска для кредитора; невысокий уровень дохода по закладным и ценным бумагам,выпущ-ым на их основе. Причины конкурентоспособности: тщательная оценка кредитоспособности; наличие реальной ст-ти,гарант-ей возврат кредита на протяжении всего срока сделки; обязательное страхование ипотечной задолженности; испол-ие разл видов ИК,учитывающих развитие инфляции и изм-ие конъюктуры рынка; развитие вторичного рынка закладных,что повышает ликвидностьИК и расширяет круг инвесторов.