Тема 14. сущность и структура пассивных и активных операций коммерческих банков

ПЛАН:

Структура пассивных операций коммерческих банков.

Собственные средства коммерческого банка.

Обязательства коммерческого банка.

Анализ структуры пассивов коммерческого банка.

Расчет обязательств банка по уплате процентов.

Структура активных операций коммерческих банков.

Кассовые операции.

Кредитные операции.

1.

Коммерческий банк – институт, организующий движение ссудного капитала и платежный оборот в целях получения прибы­ли. Коммерческие банки являются ведущим элементом банковской системы. В рыночной экономике банки опосредуют движение денег.

Пассивные операции коммерческого банка – операции по формированию банковских ресурсов, которые делятся на две группы: 1) собственные ресурсы – средства, принадлежащие непосредственно банку и не требующие возврата (они необходимы для под­держания его устойчивости и ликвидности); 2) привлеченные ресурсы (обязательства) – средства, не при­надлежащие банку и требующие возврата их владельцам (юридиче­ским и физическим лицам).

Обязательства представляют собой наибольшую долю ресурсов коммерческого банка, используемую на определенных условиях в качестве финансового источника.

2.

К собственным средствам коммерческого банка относятся ус­тавный капитал, эмиссионный доход, сумма переоценки основных средств, фонды, созданные за счет отчислений от прибыли, нерас­пределенная прибыль.

Уставный капитал служат основным обеспечением обязательств банка и формируется из обыкновенных и привилегированных акций, может пополняться или за счет увеличения номинальной стоимости акций (долей), или за счет их дополнительного выпуска. Уставом кредитной организации определяются: количество, номи­нальная стоимость акций, приобретенных акционерами (размещен­ные акции), и права, предоставляемые этими акциями; количество, номинальная стоимость, категории (типы) акций, которые кредит­ная организация вправе размещать дополнительно к размещенным акциям, и права, предоставляемые этими акциями.

Эмиссионный доход может быть получен двумя способами: во-первых, как разница между номинальной стоимостью акций и сум­мой взноса в уставный капитал в иностранной валюте, пересчитан­ной в рубли по официальному курсу Центрального банка РФ на дату внесения взноса; во-вторых, как разница между номинальной и продажной стоимостью акций в рублях. В некоторых случаях эмиссионный доход может в несколько раз превышать уставный капитал кредитной организации.

Сумма переоценки основных средств, как правило, не зависит от деятельности кредитной организации и составляет несущественную часть в собственных средствах банка. Она часто является нереаль­ной, и ее используют для фиктивного увеличения капитала, оцени­вая стоимость объекта переоценки намного выше рыночной. В на­стоящее время прирост стоимости основных средств в результате переоценки может быть включен в состав его капитала не чаще од­ного раза в три года: лишь в случае реальности балансовой стоимо­сти объекта переоценки и ее соответствия рыночной стоимости аналогичного объекта основных средств. Вместе с тем в последнее время она может быть получена в результате бонусной эмиссии. Бонусная эмиссия связана с тем, что резервы переоценки, созда­ваемые для покрытия разницы между рыночной и балансовой стоимостью основных средств банка, могут затем капитализиро­ваться в виде бесплатного размещения акций между акционерами банка.

Фонды, созданные за счет отчислений от прибыли включают резервный, потребления, накопления и др. В частности, резервный фонд формируется за счет отчислений от прибыли и служит для покрытия убытков, возникающих в результате основной деятельно­сти банка. Его минимальная величина определена в размере не ме­нее 5% величины уставного капитала. За счет отчислений от при­были коммерческие банки могут формировать фонды потребления, фонды накопления и т.д.

Нераспределенная прибыль представляет собой часть прибыли, накопленную за время его функционирования и удержанную от распределения между акционерами. Она включает «Фонды и неиспользованную прибыль прошлых лет в распоряжении кредитной организации» и «Прибыль к распределению (убыток) за отчетный период» за минусом произведенных после окончания отчетного года расходов по выплате дивидендов акционерам, а также прибыль, остающуюся после внесения платежей в бюджет, отчислений в ре­зервный и другие фонды.

Качество и структура собственных ресурсов банка во многом зависят от способов (направлений) использования получаемой бан­ком прибыли. Для обеспечения устойчивости банка с точки зрения его капитала важно: 1) знать, в каких пропорциях она распределяется между фондами банка; 2) определить, какую ее часть составляет прибыль текущего года и нераспределенная прибыль прошлых лет; 3) проследить за движением данных показателей в их динамике; 4) изучить влияние на формирование собственных средств банка нераспределенной части его прибыли.

3.

Обязательства коммерческого банка составляют основную часть ресурсов кредитной организации. К ним относят депозиты и неде­позитные источники ресурсов.

Депозиты – денежные средства, которые клиенты (физиче­ские и юридические лица) вносят в банк на определенные счета и используют далее в соответствии с режимом счета и банковским законодательством.

Недепозитные источники ресурсов – средства, которые банк получает в виде кредитов от Центрального банка РФ и других бан­ков или путем продажи собственных долговых обязательств на де­нежном рынке.

Анализ структуры обязательств коммерческого банка в разрезе публикуемой бухгалтерской отчетности включает следующие основ­ные виды обязательств: кредиты Центрального банка РФ; средства кредитных организаций; средства клиентов (некредитных организаций), в том числе вклады физических лиц; выпущенные долговые обязательства; обязательства по уплате процентов; прочие обязательства.

Кредиты, получаемые у Центрального банка РФ, являются очень дорогими. Они могут выступать в качестве источника ресурсом коммерческого банка в достаточно ограниченном объеме и исполь­зоваться только в краткосрочном периоде. Основная причина заим­ствования средств у центральных банков связана с требованиями международных стандартов относительно доначисления резервов по всем видам активов коммерческих банков для усиления их устойчи­вости, а также с изменениями в объемах депозитов.

Средства кредитных организаций (средства других банков) могут быть получены в результате купли-продажи ресурсов на межбанковском рынке и в виде привлечения средств от других банков, основанных на договорных отношениях по корреспондентским счетам банков резидентов и банков-нерезидентов. Межбанковский рынок – часть рынка ссудных капиталов, где временно свободные денежные ре­сурсы кредитных учреждений привлекаются и размещаются банками преимущественно в форме межбанковских депозитов на определенные сроки.

Средства клиентов (некредитных организаций): остатки на расчетных счетах клиентов, депозиты юри­дических лиц, вклады населения. Средства на расчетных и других счетах клиентов можно рассматривать как наиболее значимые кре­дитные ресурсы банка. Увеличение их доли в ресурсной базе уменьшает процентные расходы банка, но в то же время ослабляет его ликвидность. Банку необходимо поддерживать их на оптимальном уровне, который, по западным оценкам, должен составлять до 30% ресурсной базы.

Депозиты юридических лиц и вклады населения можно классифицировать по различным критериям: 1) экономическому содержанию – срочные депозиты, депозиты до востре­бования, сберегательные вклады населения; 2) сроку хранения денежных средств на счетах банка, т.е. депозиты со сроком хранения: до трех месяцев, от трех до шести месяцев; от шести до девяти месяцев; от девяти до 12 месяцев; свыше 12 месяцев; 3) характеру и принадлежности средств, хранящихся на счетах, – средства на расчетных, текущих, бюджетных счетах предпри­ятии, организаций разных форм собственности; 4) целевому экономическому назначению – собственные средст­ва предприятий, предназначенные для инвестиционных целей, средства предприятий и организаций в расчетах, средства ме­стных бюджетов и др.

Средства от продажи собственных долговых обязательств отражают размещенные на рынке собственные векселя, депозитные и сберегательные сертификаты, облигации. Они различаются по срокам, видам корпоративных клиентов и другим критериям. На денежном рынке они не занимают значительной доли в ресурсной базе банков и являются нестабильными.

Обязательства по уплате процентов включают средства, связан­ные с расходами по возмещению средств клиентов в результате их привлечения на соответствующие счета в виде уплаты процентов. Их величина зависит от политики банка по расширению ресурсной базы и может увеличиваться вследствие большего охвата клиентов.

К прочим обязательствам можно отнести межфилиальные расче­ты, средства в расчетах и т.д. Они, как и другие статьи обязательств, не играют существенной роли при характеристике банка.

4.

Для оценки структуры пассивов коммерческого банка исполь­зуются различные коэффициенты: клиентской базы, покрытия, сохранения капитала, формирования собственного капитала за счет акционерного, капитализации прибыли, ресурсной базы, стабиль­ности ресурсной базы.

Коэффициент клиентской базы (Кп1) показывает, какую долю в общей обязательств занимают средства клиентов. В идеале он должен стремиться к 100%, а невы­сокое ее значение свидетельствует о том, что банк в качестве привлеченных средств использует не средства клиентов, а привлечен­ные средства на межбанковском рынке. Для расчета коэффициента клиентской базы используется следующая формула: Кп1 = (Вклады граждан + Средства корпоративных клиентов) / Общая сумма обязательств

К средствам корпоративных клиентов относятся остатки на расчетных счетах, срочные депозиты и векселя, ценные бумаги в виде облигаций и сертификатов.

Коэффициент покрытия (Кп2) характеризует степень покрытия собственными средствами банк (капиталом) привлеченных средств. Соотношение между собственными и привлеченными средствами рекомендуется поддерживать как 1:5 (т.е. оптимальное значение коэффициента составляет около 15%). Коэффициент покрытия можно рассчитать по формуле: Кп2 = Капитал / Обязательства

Коэффициент сохранения капитала (Кп3) позволяет определить, какая доля собственных средств является фактически потерянной для банка за счет иммобилизации. Этот коэффициент должен стремиться к 100%. Рассчитывается он по формуле: Кп3 = Капитал-нетто / Капитал-брутто

Капитал-брутто состоит из уставного капитала, фондов и при­были банка. Для расчета капитала-нетто из капитала-брутто вычи­таются выкупленные у акционеров акции, вложения в нематери­альные активы (за вычетом амортизации), превышение вложений в основные средства (за вычетом износа) над источниками их фор­мирования.

Коэффициент формирования собственного капитала за счет ак­ционерного (Кп4) характеризует степень формирования собственного капитала банка за счет акционерного (уставного фонда). Формула его расчета такова: Кп4 = Уставный фонд / Капитал

Коэффициент капитализации прибыли (Кп5) характеризует сте­пень формирования собственного капитала банка за счет прибыли. Он рассчитывается по следующей формуле: Кп5 = Капитал / Уставный фонд

Коэффициент ресурсной базы (Кп6) характеризует способность банка наращивать свою ресурсную базу. Для его расчета использу­ется следующая формула: Кп6 = Обязательства банка / Капитал

В состав обязательств банка входят как привлеченные средства, которые описаны выше, так и средства в расчетах и средства про­чих кредиторов банка.

Коэффициент стабильности ресурсной базы (Кп7) показывает, какую долю обязательств банк поддерживает на корреспондентских счетах. Рассчитывается он по формуле: Кп7 = Обязательства / Средства на корреспондентских счетах в ЦБ и в банках нерезидентах

Для оценки надежности используются два коэффициента: достаточности капитала и иммобилизации капитала.

Коэффициент достаточности капитала (Кн1) показывает степень обеспеченности раскованных вложений банка собственным капиталом: Кн1 = Капитал / Активы, приносящие доход

В зарубежной практике минимальный уровень коэффициента составляет 8%, в отечественной – 10 – 11%.

Поскольку собственные средства банка подразделяются на те, которые могут использоваться как ресурс кредитования, и на иммобилизованные собственные сред­ства, отвлеченные из оборота, в ходе их анализа необходимо опре­делить качество собственных средств банка. В этих целях можно использовать коэффициент иммобилизации капитала (Кн2), который показывает, какая часть капитала направлена на приобретение основных средств, нематериальных активов, участие в капиталах дру­гих юридических лиц. Рассчитывается он по формуле: Кн2 = Иммобилизованный капитал / Капитал

В состав иммобилизованного капитала входят вложения в ос­новные средства, нематериальные активы, участие в капиталах дру­гих юридических лиц.

5.

Для определения стоимости обязательств коммерческого банка используют расчет процентов, которые выступают как своеобразная цена привлеченных ресурсов. Наиболее удобной схемой определе­ния стоимости обязательств банка является схема простых процен­тов. При ее использовании сумма процентов в течение всего срока вложения средств (срока договора) определяется исходя из перво­начальной суммы капитала, причем независимо от количества пе­риодов начисления и их длительности.

Сумма наращения по схеме простых процентов определяется по следующей формуле: I = P * (1 + in / 100 * n), где I – сумма процентов, начисленная за обусловленный договором период времени; Р – стоимость первоначально вложенных средств; in – простая процентная ставка; n – количество лет.

6.

Активные операции коммерческих банков – операции по размещению ресурсов коммерческого банка для получения прибыли. Они ведут к росту средств на активных счетах. От качественного осуществления активных опе­раций зависят ликвидность, доходность и, следовательно, финансо­вая надежность и устойчивость банка в целом.

Активы баланса банка отражают состав, структуру и целевое использование средств. Они показывают, во что вложены финансовые ресурсы и какова отдача от вложенных средств.

К активам баланса коммерческого банка относят: 1) денежные средства; 2) средства кредитных организаций в Центральном банке РФ (в том числе обязательные резервы); 3) средства в кредитных организациях; 4) чистые вложения в ценные бумаги; 5) чистая ссудная задолженность (включающая все виды пре­доставленных кредитов); 6) основные средства, нематериальные активы и материальные запасы; 7) требования по получению процентов; 8) прочие активы.

Денежные средства и средства кредитных организаций в Центральном банке РФ относятся к высоколиквидным активам. Это средства в кассе, на корреспондентских и резервных счетах в Цен­тральном банке РФ и др. Как правило, средства в кассе занимают незначительный удельный вес в балансе банка, поскольку относят­ся к неработающим активам и не приносят дохода. Их наличие обусловлено несколькими причинами. Во-первых, банк в любое время и по первому требованию клиентов обязан выплатить полно­стью или частично вклады, находящиеся на счетах до востребова­ния. Во-вторых, существует необходимость обеспечивать денежной наличностью предприятия, которые получают из банка средства для выплаты заработной платы своим работникам, командировочные расходы и на выплаты социального характера. Поэтому в кассе бан­ка должно быть постоянно определенное количество наличности.

Кроме наличности, коммерческие банки обязаны поддерживать определенные остатки средств на корреспондентских счетах в Банке России. Их величина непосредственно зависит от коммерческого банка и является результатом его договорных отношений с Банком России.

Обязательные резервы – высоколиквидные активы, практи­чески не приносящие банку доходов. Они устанавливаются Центральным банком РФ для регулирования общей ликвидности банковской системы страны и контроля денежных агрегатов. Величина обязательных резервов обу­словлена необходимостью резервирования части привлеченных банком средств и записывается на счетах центральных банков по фиксированной ставке. Повышение обязательных резервов вынуж­дает банки сокращать свои кредитные операции.

Средства в кредитных организациях необходимы для поддержа­ния ими прямых деловых отношений с другими коммерческими банками. Они возникают при установлении корреспондентских от­ношений с банками-резидентами и банками-нерезидентами в про­цессе проведения расчетно-платежных операций для своих клиен­тов, так и для выполнения операций в собственных интересах для получения дополнительной прибыли.

Объем кредитных вложений зависит от ресурсов коммерческого банка и от обязательных нормативов, устанавливаемых Централь­ным банком РФ. Кроме того, уровень кредитного портфеля банка зависит от степени рискованности и прибыльности различных видов ссуд, стабильности депозитов, уровня банковского менеджмента. Степень диверсифицированности кредитов служит для минимиза­ции (хеджирования) всевозможных рисков, связанных с деятельно­стью банка.

Банки осуществляют вложения в ценные бумаги. Такая их классификация была принята в связи с переходом россий­ских банков на систему международных стандартов бухгалтерского учета и отчетности. Основными целями вложений банка в ценные бумаги являются: получение спекулятивных или долгосрочных доходов (в обли­гации и векселя частных корпораций и банков); поддержание необходимого уровня ликвидности (в государст­венные ценные бумаги и ценные бумаги нерезидентов); участие в других организациях и контроля их деятельности (в акции частных компаний).

Ссудная и приравненная к ней задолженность, выданные межбанковские кредиты, ценные бумаги, учтенные векселя и корсчета кредитной организации в банках (резидентах и нерезидентах) отно­сятся к работающим активам.

Основные средства, нематериальные активы и материальные за­пасы отражают вложения банка в эти активы с целью осуществле­ния банком операционной деятельности по приобретению высоко­технологичного оборудования, компьютеров, средств оргтехники и т.д.

Отдельно в балансе показаны требования по получению процен­тов, которые отражают сумму причитающихся банку процентов от предоставленных кредитов и составляют основную сумму доходов банка. Обычно в банке сопоставляют изменения общей величины и структуры активов, приносящих процентный доход с темпами роста получен­ного от их использования дохода.

К прочим активам относят межфилиальные расчеты, средства в расчетах (расчетов с биржами, расчеты по конверсионным опера­циям, прочие дебиторы).

7.

Для формирования наличности в достаточном количестве у банка имеется операционная касса. Сумма средств, находящихся в опе­рационной кассе коммерческого банка, является строго лимитиро­ванной. Ее величина согласовывается руководством банка с терри­ториальным учреждением Центрального банка РФ, в котором имеется корреспондентский счет банка.

Наличными денежными средствами коммерческий банк обеспечивается за счет резервов денежной наличности, находящихся в расчетно-кассовых центрах, которые он получает в порядке подкрепления своей операционной кассы. Всю сверхлимитную наличность банки должны сдавать в расчетный кассовый центр.

В свою очередь, коммерческие банки следят за соблюдением кассовой дисциплины в обслуживаемых ими организаций и пред­приятий – клиентов банка. Касса предприятий также формируется на основе заранее установленных лимитов. Предприятия в заранее установленные сроки представляют в банк расчеты лимита остатка средств на заработную плату и другие цели. Для этого они состав­ляют так называемые «прогнозы кассовых оборотов» (кассовые пла­ны). С их помощью рассчитывается потребность предприятий в наличных средствах и расходах на социальные выплаты.

8.

Кредитные операции играют основную роль в деятельности банков. Ставка, по которой выдаются кредиты, превышает ставку, по которой принимаются депозиты, на величину процентной мар­жи, которая и является источником прибыли банка от кредитных операций. При погашении кредита удобно сразу определять размер возвращаемой (погашаемой) суммы, равной сумме кредита Р с на­численными процентами I, которая при использовании простой ставки процентов определяется так: S = P + I = P + ni * P / 100% = Р * (1 + ni / 100), где S – наращенная сумма платежа по начисленным процентам; Р – сумма первоначального долга; I – сумма процентов; n – число полных лет; i – ставка процентов (в долях единиц).

Если ставка процентов в течение срока кредита по условиям кредитного договора будет изменяться, размер погашаемой суммы можно определить, применяя формулу I = (ni * P) / 100 для интерва­лов, на которых ставка процентов будет постоянной. При N интер­валах начисления процентов, на каждом из которых будет приме­няться своя годовая простая ставка процентов i (t = 1, 2, ..., N), сумму процентов составит можно определить так:

Сумма кредита с процентами определяется по формуле

При выдаче кредитов на срок больше года проценты могут на­числяться по сложной годовой ставке. Погашаемая сумма кредита может быть при этом определена с использованием формулы S = P * (l + i / 100)

При начислении процентов за кредит следует учитывать инфля­цию. Ставку процентов при выдаче кредитов в условиях инфляции можно определить следующим образом. Если задана реальная до­ходность кредитной операции, определяемая простой ставкой про­центов ir, то для суммы кредита Р погашаемая сумма при отсутст­вии инфляции определялась бы по формуле Sr = P * (1 + ir / 100)

Эквивалент такой суммы в условиях инфляции составит: St = S * (1 + t / 100) = P * (1 + ir / 100) * (1 + t / 100)

С другой стороны, величину St можно записать в виде St = Р * (1 + it / 100), где it – простая ставка процентов за срок кредита, учитывающая инфляцию.

Приравняв два последних выражения, получаем P * (1 + ir / 100) * (1 + t / 100) = Р * (1 + it / 100), откуда простая ставка процентов, обеспечивающая реальную эф­фективность кредитной операции ir при уровне инфляции за срок кредита t, будет определяться по формуле it = ir + t + ir * t / 100

При проведении подобных расчетов часто пользуются прибли­женным выражением it = ir + t, из которого следует, что ir = it – 1

Следовательно, если кредит был выдан по ставке it, которая меньше уровня инфляции, или уровень инфляции за срок кредита оказался выше расчетного, реальная эффективность кредитной опе­рации с учетом инфляции будет отрицательной (банк реально понесет (убытки).

Если срок, на который выдается кредит, меньше срока, за кото­рый определяется расчетный уровень инфляции, необходимо задать зависимость значения S от срока кредита, т.е. ответить на вопрос: если, например, за год цены вырастут на столько-то процентов, на сколько процентов они вырастут за заданную часть года? Самым простым способом является задание линейной (пропорциональной) зависимости вида S (n) = Snt.

При заданном годовом уровне инфляции tr мы, используя при­веденную выше методику, для ставки процентов при выдаче кредита на срок меньше года, получаем:

|где д – срок кредита в днях; К – количество дней в году.

При выдаче долгосрочных кредитов сложную ставку процентов it, обеспечивающую при годовом уровне инфляции t реальную эффективность кредитной операции ir и определяемую аналогичным образом, можно вычислить по формуле6 it = ir + t + ir * t / 100