Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами используется как признак несостоятельности (банкротства) организации. Согласно нормативным документам, нормальное значение коэффициента обеспеченности собственными средствами должно составлять не менее 0,1.
| Коэффициент маневренности собственных средств - коэффициент равный отношению собственных оборотных средств компании к общей величине собственных средств. Коэффициент маневренности собственных средств показывает, способность предприятия поддерживать уровень собственного оборотного капитала и пополнять оборотные средства в случае необходимости за счет собственных источников. Коэффициент маневренности собственных средств зависит от структуры капитала и специфики отрасли, рекомендован в пределах от 0.2-0.5, но универсальные рекомендации по его величине и тенденции изменения вряд ли возможны. Коэффициент маневренности отрицательный означает низкую финансовую устойчивость в сочетании с тем, что средства вложены в медленно реализуемые активы (основные средства), а оборотный капитал формировался за счет заемных средств | Общая формула расчета коэффициента: | Кмсс= | Собственные оборотные средства | | Собственный капитал | Формула расчета по данным старого бухгалтерского баланса: | Kмсс = | стр.490 - стр.190 | | стр.490 | где стр.190, стр.490 - строки Бухгалтерского баланса (форма №1). Формула расчета по данным нового бухгалтерского баланса: | Kмсс = | (c.1300 Форма 1 - c.1100 Форма 1) | | c.1300 Форма 1 | |
| Индекс постоянного актива - показывает, какая доля собственных источников средств направляется на покрытие внеоборотных активов, т.е. основной части производственного потенциала предприятия. Он характеризует удельный вес иммобилизованных средств в собственном капитале. | Индекс постоянного актива = Внеоборотные активы / Собственный капитал 1100/1300 |
| Коэффициент износа основных средств - коэффициент равный отношению суммы начисленной амортизации к первоначальной стоимости основных средств. | Коэффициент износа основных средств показывает, насколько амортизированы основные средства, т.е. в какой мере профинансирована их возможная будущая замена по мере износа. Коэффициент износа основных средств - формула Общая формула расчета коэффициента: | Киос= | Амортизация | | Первоначальная стоимость основных средств | Формула расчета по данным старого бухгалтерского баланса:
| Kиос = | стр.190 гр.3 | | стр.180 гр.3 | где стр.190 гр.3, стр.180 гр.3 - строки Приложения к бухгалтерскому балансу (форма №5) на начало отчетного периода. Формула расчета по данным нового бухгалтерского баланса: | Kиос = | c.5200 к5 Форма 5 | | c.5200 к4 Форма 5 | |
| Коэффициент реальной стоимости имущества- характеризует производственный потенциал предприятия, обеспеченность производственного процесса средствами производства, отражает долю реальной стоимости имущества производственного назначения в имуществе предприятия. Коэффициент реальной стоимости имуществапоказывает стоимость имущества предприятия (организации) производственного назначения. Рекомендуемое значение и норматив по показателю > 0,3-0,5. Значения нормативов предприятий для различных отраслей, видов деятельности могут варьироваться. Данный коэффициент имеет актуальность только для предприятий производственного назначения. | Общая формула расчета коэффициента: | Крси= | Основные средства + Сырье + Незавершенное производство | | Валюта баланса | Формула расчета по данным бухгалтерского баланса: | Kрси = | (c.1100 Форма 1 + c.1210 Форма 1) | | c.1700 Форма 1 | |
| Коэффициент финансовой зависимости - показатель, который является обратным к коэффициенту финансовой независимости, он определяется отношением общей величины финансовых ресурсов к сумме источников собственных средств. Коэффициент финансовой зависимости - показывает, в какой степени организация зависит от внешних источников финансирования, сколько заемных средств привлекла организация на 1 руб. собственного капитала. Он показывает также меру способности организации, ликвидировав свои активы, полностью погасить кредиторскую задолженность. Экономический смысл коэффициента финансовой зависимости состоит в определении, сколько единиц общей суммы финансовых ресурсов приходится на единицу источников собственных средств. Положительной считается тенденция к снижению коэффициента финансовой зависимости. Как и каждое предприятие, холдинговая компания должна стремиться увеличивать долю собственных средств с целью повышения стабильности функционирования. Позитивно следует оценивать увеличение общего размера финансовых ресурсов за счет привлечения дополнительного, относительно недорогого заемного капитала. | Общая формула для расчета коэффициента: | Кфз= | Общая величина финансовых ресурсов предприятия (валюта баланса) | | Источники собственных средств (собственный капитал) | Формула расчета по данным бухгалтерского баланса: | Kфз = | Валюта баланса | | Итог 3-го раздела баланса | |
| Коэффициент финансового риска или плечо финансового рычага Коэффициент соотношения заемных и собственных средств Коэффициент соотношения заемных и собственных средств - показывает, сколько приходится заемных средств на 1 руб. собственных средств. Экономический смысл коэффициента соотношения заемных и собственных средствсостоит в определении, сколько единиц заемных финансовых ресурсов приходится на единицу источников собственных средств. Рекомендуемое значение коэффициента меньше 1. Чем ниже значение показателя тем выше финансовая устойчивость и независимость предприятия от заемного капитала и обязательств. Уровень данного коэффициента выше 1 свидетельствует о потенциальной опасности возникновения недостатка собственных денежных средств, что может служить причиной затруднений в получении новых кредитов. | Общая формула для расчета коэффициента: | Ксзисс= | Заемный капитал | | Собственный капитал | Формула расчета по данным бухгалтерского баланса: | Kсзисс = | (стр.590+стр.690) | | стр.490 | |
| Коэффициент финансовой устойчивости - коэффициент равный отношению собственного капитала и долгосрочных обязательств к валюте баланса. Коэффициент финансовой устойчивости показывает, какая часть актива финансируется за счет устойчивых источников, то есть долю тех источников финансирования, которые организация может использовать в своей деятельности длительное время. Если величина коэффициента колеблется в пределах 0.8–0.9 и имеет положительную тенденцию, то финансовое положение организации является устойчивым. Рекомендуемое же значение не менее 0.75. Если значение ниже рекомендуемого, то это вызывает тревогу за устойчивость компании. | Общая формула расчета коэффициента: | Кфу= | Собственный капитал + Долгосрочные кредиты и займы | | Валюта баланса | Формула расчета по данным старого бухгалтерского баланса: | Kфу = | стр.490 + стр.590 | | стр.300 | где стр.300, стр.490, стр.590 - строки Бухгалтерского баланса (форма №1). Формула расчета по данным нового бухгалтерского баланса: | Kфу = | (c.1300 Форма 1 + c.1400 Форма 1) | | c.1700 Форма 1 | |
| Коэффициент финансового левериджа (debt-to-equity ratio) – это показатель соотношения заемного и собственного капитала организации. Оптимальным, особенно в российской практике, считается равное соотношение обязательств и собственного капитала (чистых активов), т.е. коэффициент финансового левериджа равный 1. Допустимым может быть и значение до 2 (у крупных публичных компаний это соотношение может быть еще больше). При больших значениях коэффициента организация теряет финансовую независимость, и ее финансовое положение становится крайне неустойчивым. Таким организациям сложнее привлечь дополнительные займы. Наиболее распространенным значением коэффициента в развитых экономиках является 1,5 (т.е. 60% заемного капитала и 40% собственного). Слишком низкое значение коэффициента финансового левериджа говорит об упущенной возможности использовать финансовый рычаг – повысить рентабельность собственного капитала за счет вовлечение в деятельность заемных средств. | Коэффициент финансового левериджа = Обязательства / Собственный капитал |
