Анализ ликвидности баланса, тыс. руб
| Актив | Начало | Конец | Пассив | Начало | Конец | Платежный излишек или недостаток | |
| отчетного года | отчетного года | Начало (гр. 1 – гр. 3) | Конец (гр. 2 – гр. 4) | ||||
| отчетного года | |||||||
| А | Б | ||||||
| 1. Наиболее ликвидные (а1240+а1250) 2. Быстрореализуемые (а1230+а1260) 3. Медленно-реализуемые * (а1210-а1216+а1220+ а1230) 4. Трудно реализуемые (а1100) | 162778,70 | 1. Наиболее срочные обязательства, Р1520+Р1550 2. Краткосрочные пассивы, Р1510 3. Долгосрочные пассивы, Р1400 4. Постоянные пассивы, ** Р1300+Р1530+Р1540- а1216 | 301591,62 | -47592 -79141 | -15783 -18110 -138812,92 | ||
| БАЛАНС | 414539,7 | БАЛАНС | 414539,7 |
*) Расходы будущих периодов в балансе ликвидности не участвуют.
**) Для сохранения итога баланса итог данной группы корректируется.
Данные таблицы 4 свидетельствуют о том, что в отчетном периоде предприятие не обладало абсолютной ликвидностью. Наиболее ликвидные активы меньше суммы кредиторской задолженности, платежный недостаток составил на конец года 47592,0 тыс. руб., или 85,83%. Это говорит о том, что на конец года только 14,17% срочных обязательств предприятия покрывались наиболее ликвидными активами.
Как на конец, так и на начало года выявлено превышение краткосрочных пассивов над суммой быстрореализуемых активов, т.е. платежный недостаток на конец года составил 59277,0 тыс. руб., или 100%, однако на конец года ситуация немного улучшилась и платежный недостаток сократился. Тем не менее, это говорит о том, что краткосрочные пассивы не могут быть погашены средствами в расчетах на конец отчетного года.
Медленно реализуемые активы превышали долгосрочные пассивы, как на начало, так и на конец года, соответственно платежный излишек, составил 172461,0 тыс. руб. и 186010,0 тыс. руб. Однако платежный излишек по причине
его низкой ликвидности не может быть направлен на покрытие краткосрочных обязательств. Выполнение данного неравенства говорит о том, что предприятие имеет перспективную ликвидность.
Превышение постоянных пассивов над труднореализуемыми активами на 77216,0 тыс. руб. на начало года, и конец года на 79141,0 тыс. руб. свидетельствует о том, что предприятие обладает собственными оборотными средствами.
Таким образом, на ближайший промежуток времени у предприятия имеются проблемы с платежеспособностью.
Баланс нельзя считать абсолютно ликвидным, так как имеют место следующие соотношения:
А1<П1; А2<П2; А3>П3; А4<П4,
где А – актив; П – пассив; 1 … 4 – раздел ликвидности.
Невыполнение двух из первых трех неравенств, свидетельствует о нарушении ликвидности баланса. При этом недостаток средств по одной группе активов не компенсируется их избытком по другой группе, поскольку в реальной ситуации менее ликвидные активы не могут заменить более ликвидные (т.е. компенсация может быть лишь по стоимости).
Для комплексной оценки ликвидности баланса нужно рассчитывать общий показатель ликвидности по формуле:
где a – весовые коэффициенты групп ликвидности по активу и пассиву.
В курсовой работе принимаются:
a1=1; a2=0,5; a3=0,3.
На начало отчетного периода:
На конец отчетного периода:
Таким образом, к концу отчетного периода наблюдается отрицательная динамика общего коэффициента ликвидности, выражающаяся снижение его ниже нормативного значения (>=1), это свидетельствует, что предприятие не имеет достаточно ликвидных средств для покрытия всех платежных обязательств.