Бюджетная классификация(БК)

Предмет Статистики финансов

Статистика финансов является частью экономической статистики. Она изучает коммерческую сторону массовых процессов происходящих в области общегосударственных финансов, фин отраслей и финансов предприятий. Она изучает размер прибыли, уровень рентабельности, сумму оборотных средств. В статистике финансов изучают следующие разделы: стат гос бюджета, денежного обращения, кредита, стат сбербанка, страхования, стат финансов предприятий. Все эти разделы тесно взаимосвязаны.

Методы стат фин

Стат финансов использует три последовательные стадии:

1) Наблюдения. Сбор первичного стат материала в области финансов(метод массовых наблюдений)

2) Собранные в результате наблюдения материалы подвергаются классификации и систематизации при помощи метода группировки

3) Полученные обобщенные материалы анализируются и выявляются тенденции закономерности и связи.

Задачи статистики финансов

Стат фин изучает:

- фин положение предприятий

- динамику расходов и доходов

- вовлечение в общехоз оборот ден накоплений населения

- состояние и развитие кредитов

- стат фин разраб методологию опред показателей прибыли и рентабельности

- объем и динамику прибыли в разрезе отраслей

- анализирует причины убытков предприятий

Сущность и задачи гос регулирования

Фин отношения возникающие у гос с предприятиями назыв бюджетными. Особенностью этих отношений является то, что они связаны с формированием и использованием централизованных ден средств. Гос бюджет является основой, вокруг которой организуется система фин хоз вцелом. Через гос бюджет происходит перераспределение ВВП, НД, нац бог-ва, между отраслями народного хоз, территориями страны. При помощи распред функции происходит концентрация ден средств в руках гос-ва и их использование с целью удовлетворения общ потребностей.

Контрольная функция гос бюджета позволяет контролировать полноту и своевременность поступления финансовых ресурсов. Контрольная ф-ия реализуется через спец созданные органы.

Гос бюджет имеет балансовую форму построения и состоит из двух разделов: доходы и расходы. Доходы – это отнош возникающие у гос и граждан при формиров бюдж фонда страны. Расходы – это эконом отношения возникающие всвязи с распред б-го фонда. Бюджетные расходы классиф по: отраслям производства и по общ назначению. Основные задачи: опред объема дох и расхд, изучение структуры Д и Р, анализ использования гос бюдж, анализ источников финансир гос бюдж.

Бюджетная классификация(БК)

БК – это основной методологический документ на базе которого должны составляться и исполняться бджеты.

Характер системы стат показателей:

1) Поступления или платежи возвратные или невозвратные

2) Поступления или платежи возмездные и безвозмездные

3) Поступления или платежи текущие и капитальные

Все государственные операции можно отнести либо к платежам либо к поступлениям, выполняемым на возвратной или безвозвратной основе, текущим или капитальным, а так же к возмездным или безвозмездным.

В результате возвратной операции возникает фин требование или погашен обяз-во. Невозвратные платежи или поступления мб возмездн и безвозмездн. Возмездн имеют место при наличии обратного потока Т и У.

Доходная часть бюджета состоит из:

1) Налог доходы

2) Неналог доходы

- доходы от продажи земли и НМА

- Поступления капитальных трансфертов из негос источников

- Штрафные санкции, доходы от ВЭД

3) Безвозмездные перечисления от нерезидентов, бюджетов другого уровня

4) Доходы целевых бюджетных фондов

5) Доход от предпринимательской и иной, приносящей доход деятельности

Расходная часть состоит из:

1) Государственное управление и МСУ

2) Международная деятельность

3) Национальная оборона

4) Правоохранительная деятельность

5) Фундаментальные исследования

6) Промышленность, энергетика и строительство

7) С/х и рыболовство

8) Охрана окружающей среды

9) Транспорт, дорожное хоз-во, связь.

10) Развитие рыночной инфраструктуры

11) ЖКХ

12) Предупреждение и ликвидация последствий ч/с и стих бедствий

13) Образование

14) Культура, искусство

15) СМИ

16) Здравоохранение

17) Соц политика

18) Прочие расходы

19) Целевые бюджетные фонды

Тема 2: Финансовые вычисления

1. Проценты и процентные ставки

% финансово-экономических расчетов рассматриваются не только как плата за пользование заемными средствами, но и как показатель доходности любого вложения капитала. Процентными деньгами или % называют сумму, которую уплачивают за пользование денежными средствами. Т.е. это абсолютная величина дохода, отношение % полученных за единицу времени к величине капитала называется % ставкой или таксой. Она может применяться в %, как доход со 100 рублей вложенных средств или в виде десятичной или натуральной дроби. Проценты подразделяются на обычные и авансовые. Доход на % выплачивается в конце периода фин операции. Под периодом начисления процентов понимают отрезок времени между двумя процедурами взимания %. Если доход определенный процентами выплачивается в момент предоставления кредита, то такая форма расчетов называется авансовой, а применяемые % - авансовыми.

Проценты делятся на простые и сложные. Простые – это когда весь срок обязательства проценты начисляются на 1 сумму, а сложные – это когда база начисления постоянно меняется, за счет присоединения ранее начисленных процентов.

2. Расчет % ставок

Р- величина первоначального капитала, J – сумма начисления %, S – будущая стоимость, i - % ставка, d – учетная ставка, t – число дней инвестирования капитала, k – годовое число дней.

P + J = S; J =Pni; J =Snt; i = J/P; d = J/S; S = P +Pn; S = P(1+ni); P = S/1+ni;

S = P + Snd; P = S – Snd; P = S(1-nd) J` = J*t/k; S = P/1-nd; n = t/k

В германской практике подсчет числа дней основывается на длительности года 360 дней, а длительности месяца 30 дней.

При французской практике длительность года приравнивается к 360 дням, а длительность месяца берется равной их фактической календарной величине.

При английской практике год берется 365 дней и соответствующая точная длительность месяца.

3. Математическое дисконтирование

По формуле наращивания простых % можно произвести дисконтирование, т.е. определит приведенную величину наращенной стоимости.

В зависимости от вида ставок применяют 2 вида дисконтирования. Математический или банковский коммерческий учёт: P = S*1/1+ni ,1/1+ni – дисконтный множитель. При использовании математического дисконтирования решается задача, обратная определению наращенной сумме. Необходимо определить какую сумму необходимо выдать в долг на n лет, чтобы при начислении на нее процентов по заданной ставке получить сумму равную S. Дисконтный множитель показывает во сколько раз первоначальная сумма ссуды меньше наращенной суммы.

Однако в практике используется другой метод, когда за базу применяется сумма начисленного долга. По данному методу проценты начисляются на сумму, которая подлежит уплате в конце срока ссуды. S = P/1-nd;

4. Банковский учет

При банковском дисконтировании владелец векселя получает меньшую сумму. Различие объясняется тем, что учетная ставка более строго учитывает фактор времени. В тех случаях, когда начисленные проценты не выплачиваются кредитору, а присоединяются к первоначальной сумме долга, то применяются сложные проценты и учетные ставки. В данном случае базой исчисления очередной суммы процентов выступает первоначальная сумма долга, увеличенная на сумму начисленных ранее процентов, а наращенная стоимость определяется по след формуле: S = P

По учетной ставке S = P/

Первоначальная величина полученная дисконтированием называется приведенной величиной. Т.о. эти величины с учетом времени эквивалентны.

большое влияние на дисконтирование оказывает срок платежа. С увеличением срока платежа приведенная величина будет становится меньше.

С использованием сложных годовых учетных ставок процесс дисконтирования происходит с замедлением, т.к. на каждом шаге во времени учетная ставка применяется не к первоначальной сумме, а к сумме уменьшенной на величину дисконта.

При обслуживании текущих счетов банки сталкиваются с непрерывным поступлением и расходованием средств, а так же с необходимостью начисления процентов на постоянно меняющуюся сумму. В банковской практике в этом случае используется след правила: общая начисленная за весь срок сумма процентов равна сумме начисленных на каждую из постоянных на некотором отрезке времени сумм. Иногда для начисления процентов на такие постоянные суммы используют процентное число, которое определяется как произведение суммы на срок хранения в днях и полученное значение делится на 100.

5. Наращивание % и инфляция

Падение покупательной способности денег характерезуется индексом покупательной способности рубля. Этот индекс равен обратной величине индекса цен: J = 1/Jp

Если наращенная сумма денег за n лет составит величину, равную S, а динамика цен равна индексу цен, то реальная наращенная сумма денег будет равна S*

Индекс цен за год равен 1+k, а равен , за n лет равен

S` =S

Тема 3: Статистика кредита

1. Понятие и виды кредита

Кредит – это предоставление имущества в долг на определенное время и за определеннцую плату. Кредит может выступать как в денежной так и в товарной форме. Различают следующие виды кредита:

1) Государственный кредит – средства привлеченные государством в форме внутренних и внешних займов.

2) Банковский кредит

В условиях рынка основным является банковский и комерческий кредиты. Комерческий кредит – это предоставление товаров и услуг одним субъектом другому с оплатой через определенный период времени. Происходит отсрочка уплаты денег за проданные товары или услуги. Предоставление кредита осуществляется на основе кредитного догвора, в котоом указывается объект кредита, размер, условия выдачи, % ставка и обязательства кредитуемого. Основные принцыпы на которых строится кредитование это: возвратность, срочность, платность. Кредиты классифицируются по различным признакам.

По срокам выдачи:

1) Краткосрочные (1 год)

2) Среднесрочные (1-3)

3) Долгосрочные (3-5)

4) До востребования

По характеру погашения могут быть единовременные и в рассрочку.

По способу выдачи – компенсаионные, платежные.

В наст время получили распространение след виды кредита:

1) Фирменное кредитование – кредитование товара с рассрочкой платежа более месяца

2) Брокерское кредитование – рассрочка предоставляется посредником

3) Вексксельное кредитование

4) Факторинг – кредитование путе выкупа краткосрочной дебиторской задолженности

5) Лизинг

6) Эмиссионный кредит – выпуск облегаций с выплатой процентов

Предоставление внешних займов осуществляется за счет бюджетных средств. Гос внешние займы предоставл как в денежной так и в товарной форме. Зай мы погашаются по соглашению товарами или валютой.Полученные внешние займы с начисленными процентами составляют государственный долг страны. По внешнему долгу определяется к-т его обслуживания, который определяется как отношение платежей по задолженности к валютным поступленям страны от экспорта товаров и услуг. Данный к-т является безопасным, если не привышает 25%

2. Показатели кредита

Для анализа расчитываются такие показатели как доля кредитов обеспеченных материальными ценностями или доля кредитов не обеспеченных материальными ценностями. К кредитам не имеющим материального обеспечения относятся расчетные кредиты( К на выплату з/п)

Важным показателем является удельный вес кредитов погашеных несвоевременно

Удельный вес просроченной задолженности

Удельный вес возвратности кредита

Средняя кредитоотдача

Уровень оборачиваемости К – длительность использования кредита

Кол-во оборотов совершенных кредитом

n =

Для характеристики эффект-ти кредитов предост на уеличение производства продукции используется показатель объема дополнитеьного производства продукции в расчете на 1 р долгострочного кредита.

По К предоставленным на желищное строительство можно определить показатель их эффективности

3. Индексы кредита

= : =

=

=

Тема 4: Статистика денежного обращения

1. Понятие и социально-экономическое значение денежного обращения

Денежное обращение представляет собой движение денег и выполняет функции средств обращения, платежа, образования ден-х резервов. Совокупность операций при которых происходит движение денежных средств представляет собой денежный оборот. Деньги в хоз обороте бывают наличными и безналичными. Наличные деньги используются для кругооборота Т и У, для расчетов по выплате з/п, пособий, пенсий и т.д. Объем налично-денежного оборота определяется движением налично-денежной массы за опред период между ФЛ и ЮЛ.

Безналичное обращение – это движение стоимости без участия наличных денег. В зависимости от экономического содержания различают два вида безналичного обращения: по товарным операциям и по финансовым обязательствам. В процессе денежного оборота постоянно происходит преобразование наличных денежных потоков в безналичные и наоборот. Т.о. наличное и безналичное обращение страны образует общий денежный оборот государства, в котором участвуют единые деньги одного наименования.

Задачи статистики ден обращения сводятся к следующему: определение размера денежной массы и ее структуры, распределение денежной массы по регионам и группам населения, определение сезонных колебаний в денежном обращении, определение потребности эмиссии.

2. Система показателей статистики денежного обращения

Система показателей характеризующих денежный оборот делится на 2 группы:

1) Показатели безналичного денежного обращения

2) Показатели наличного денежного обращения

Показатели безналичного денежного обращения характеризуют состояние и развитие безналичных расчетов и выражаются обобщенными показателями, т.е абсолютными величинами, средними и относительными величинами. При анализе денежного обращения прежде всего определяют структуру безналичного платежного оборота по характеру платежа( платежи за товары, услуги, выполненную работу).

Для характеристики состояния и развития платежной дисциплины определяют показатели: средняя длительность задержки оплаты, структура остатка неоплаченных в срок депозитов по учреждениям банка или по видам экон деятельности. Для характеристики безнал расчетов путем зачета взаимных требований применяется показатель эффективности расчетов.

Для планирования налично-денежного оборота большое значение имеют статистические показатели анализа рядов динамики(абс прирост, темп роста, темп прироста)

Денежная масса в обороте – это совокупный объем средств, обслуживающих хозяйственный оборот и принадлежащих частным лицам, организациям и государству. Денежная масса в условиях рыночной экономики делится на денежные агрегаты. Всю денежную массу можно представить как совокупность денежных агрегатов, где каждый последующий агрегат включает предыдущий.

m0 включает наличные деньги в обр-ии без учета наличности в хранилищах ЦБ, также сюда включаются высоколиквидные депозиты.

m1 включает m0 + средства на расчетных счетах предприятий + средства госстраха +

m2 включает m1 + срочные депозиты населения в сбер банках

m3 включает m2 +депозитные сертификаты и облигации госзайма

В развитых странах в основе исчисления 2 показателя скорости роста оборота денег:

1) Скорость обращения в круговороте доходов

2) Оборачиваемость денег в платежном обороте

1-е включает количество оборотов денег в обращении за период

N = ВВП/М2 Данный показатель показывает сколько раз денежная единица используется на приобретение готовых товаров и услуг за изучаемый период и зависит от объема ВВП.

Продолжительность 1 оборота ден. массы t = Д/n

Д –число календарных дней

N –число оборотов

В зависимости от объема оборота наличных денег различают скорость возврата денег в кассы и учрежд-ия банка

Продолжительность 1 оборота налично-денежной массы

; (t = )

3. Показатели статистики денежных вкладов

Показатели:

Средний размер вклада

Оборачиваемость

Эффективность операций

Средний размер вклада определяется как отношение суммы остатков вкладов на количество лицевых счетов вкладов.

Он характеризует достигнутый уровень сбережений.

Рассчитывается такой показатель как среднедушевой вклад: остатки вклада/численность населения.

Уровень оборачиваемости вкладного рубля:

Средний срок хранения вклада

Количество оборотов вклада

Первый показатель рассчитывается :

Остаток вклада/ однодневный оборот

Однодневный оборот = сумма выданных вкладов/число календарных дней

Число оборотов = сумма выданных вкладов/однодневный остаток.

Для характеристики эффективности операций по приему и выдаче вкладов используют показатель прилива. Сумма приливов вклада – это разность между суммой поступления и убытия. Рассчитывают так ж к-т приливов вклада = сумма приливов вклада за отчетный период/остаток вклада на начало периода.

Степень оседания вкладов на счетах вкладчиков равна сумме приливов вкладов/общая сумма поступлений вкладов за определенный период. К-т оседания вкладов отображает стабильность сбережений населения.

Сберегательная квота = средний за период остаток вкладов/доходы населения за аналогичный период.

4. Миграция денег,

Под миграцией денег понимается перемещение денег, между территориями. Часть перемещенных денег определяется из суммы переводов. Эта сумма определяется как разница между полученными и отправленными переводами. Основная часть миграции состоит из ввоза и вывоза коммерческих денег. Величина этой суммы определяется путем сопоставления выпуска денег в обращение или изъятия на данной территории с величиной изменения остатка денег в руках у населения. К основным критериям миграции денег можно отнести след:

1) Вывоз денег сельскими жителями из города

2) Вывоз части денег заработанными сезонными рабочими при возвращении их на постоянное место жительства

3) Перемещение денег в связи с вывозом их на курорты

4) Расходование денег лицами находящимися в служебных командировках

5) Нелегальное перемещение денег по регионам

4. Понятие о валюте и виды валют

Валюта – это денежная единица страны, участвующая в международном обмене и других международных связях. На практике валюта используется в форме национальных банкнот, платежных и кредитных средств обращения платежа.

С точки зрения сферы применения валюты всех стран подразделяются на:

1) Свободно конвертируемые валюты

2) Неконвертируемые валюты( в пределах 1 страны)

3) Частично конвертируемые валюты

4) Безналичная валюта

5. Методы определения валютных курсов

При проведении валютных операций используется понятие валютный курс, под которым понимается цена денежной единицы 1 страны, выраженная в денежных единицах другой страны. Определение курса валюты называют котировкой. Полная котировка включает определение курса покупателя и продавца. Существует 2 вида котировки: прямая и косвенная. При прямой – курс иностранной валюты выражается в иностранной валюте. Для перевода делают следующий расчет: сумма в национальной валюте равна сумме в иностранной валюте, умноженной на курс. При прямой котировке курс продаж больше курса покупки. При использовании косвенной котировки стоимость национальной валюты выражается в иностранной валюте.

Курс одной валюты может быть определен через 3-ю валюту и называется кросс-курсом. Кросс-курс – это курсовое соотношение между двумя валютами и определяется на основе курсов этих валют по отношению к 3-й валюте.

Основным критерием классификации валютных операций является срок их осуществления. При этом выделяют кассовые(текущие) и срочные операции.

Форвардная сделка – это поставка валюты на определенную дату в будущем по курсу на момент заключения сделки.

Тема 5: Статистика рынка ценных бумаг

1. Понятие и виды ценных бумаг

Ценная бумага(ЦБ) – это документ, имеющий юридическую силу и дающий ее владельцу право на получение в будущем доходов.

Виды ЦБ: акции, облигации, векселя, чеки, сертификаты и т.д.

Основной количественной характеристикой ЦБ является ее цена. В зависимости от длительности обращения ЦБ на рынке устанавливается номинальная, эмиссионная и рыночная цена. Цена номинальная определяется эмитентом. На акции номинальная цена устанавливается путем деления УК на количество выпущенных акций. Эмиссионная цена устанавливается на основе номинальной стоимости по ней осуществляется первоначальная реализация. Рыночная цена образуется в ходе рыночных торгов. Определение рыночной цены всех акций называется капитализацией. Обобщающим показателем является доходность. Существует несколько видов классиф ЦБ:

Относительно получаемого дохода

-долговые

-инвестиционные

2) по характеру эмитента

-казначейские

-муниципальные и коммунальные

-корпорации

- ЦБ банков

3) по сроку существования

-краткосрочные

-долгосрочные

Долговая ЦБ это обязательство эмитента выплатить проценты и погасить основную сумму задолженности в соответствии с согласованным графиком.

Инвестиционная ЦБ дает право владельцу на часть активов эмитента.

2. Показатели доходности акций

Акция – это ЦБ, которая удостоверяет долевое участие владельца в капитале.

Доходность акции определяется 2 факторами:

Получение участия на распределение прибыли

Возможность реализации по цене большей цены приобретения

Ставка дивидендов характеризует % прибыли от коммерческой цены акций.

= Д/ * 100

- абсолютный уровень дивиденда

- номинальная цена

Однако на фондовой бирже ЦБ покупаются не по номинальной стоимости, а по рыночной. Поэтому для оценки дохода по акции используют показатель, который называется рендитом. Он характеризует % прибыли от цены приобретения акций при заданном абсолютном уровне дивиденда.

R =

3. Определение курсовой цены

Курсовая цена – это цена по которой ЦБ продается на рынке ценных бумаг. Курс акций прямо пропорционален учетной ставке банковского процента.

D – учетная ставка банковского процента

Решающим показателем в деятельности АО является не дивиденд, а прибыль на 1 акцию.

Курс акции = курсовая цена/номинальная цена

При анализе так же определяют к-т платежности, который характеризует долю доходов корпорации, которую она выплачивает в виде дивидендов. Дивиденды на 1 акцию/доходы на 1 акцию.

К-т дивидендного покрытия показывает во сколько раз доход корпорации превышает общую сумму девидндов.

К-т ликвидности = стоимость акций/общая сумма задолженности

4. Показатели доходности облигаций

1) Текущая доходность облигаций характеризует текущие поступления за год, связанные с инвестициями и определяет текущую доходность облигаций без выплаты процентов. Ее можно рассчитать по следующей формуле:

Рк – курс покупки облигаций

N –срок с момента приобретения до момента выпуска облигаций

Облигация с выплатой процентов в конце срока. В этом случае доход состоит из процентов за весь период займа и прироста капитала.

Q – объявленная годовая норма доходности

Сумма дохода складывается из текущего дохода и дохода полученного в конце срока. Текущая доходность для данного вида облигаций может определяться по формуле как простых так и сложных процентов.

=

=

5. Биржевые индексы

Индекс доу джонса(всего 4)

1) Индекс промышленности

2) Коммунальный

3) Общий

4) Транспортный

Индекс промышленности рассчитывается на основе 30 крупнейших компаний. Это средняя цена акций.

Средняя цена акций: = ; P –цена, N –кол-во.

J = ; Q – кол-во акций

J = ; Т – темп роста (Р1/Р0), N – кол-во акций

Тема 2 задачи

№1

Депозит сертификат номиналом 1000000 выдан с 20 января до 5 октября под 25%. Определить: 1) годовую сумму процентов по процентной ставке

3) цену погашения сертификата и сумму % по окончании срока займа 3 способами

3) Цену погашения сертификата и сумму процентов по окончании срока займа по учетной ставке используя точный процент. Приблизительное число дней: 11+30*8+5=256

Точное: 11+28+31+30+31+30+31+31+30+5=258

1) Jгод = 100*0,25=25 т.р.

2) J` = 25*258/365 = 17671

S1 = 100000+17671=117671

J` = 25*258/360=117917

S2=100000+17917=117917

4) J`=25*256/360=17778

S3=100000+17778=117775

S=P/1-nd=100/1-0.25*(258/365)=121462

№2

Через год владелец векселя, выданного коммерческим банком должен получить по нему 220 т.р. Какая сумма была внесена в банк в момент приобретения векселя, если годовая ставка составляет 12%

P=S(1/1+ni)=220/(1+1*0.12)=196.4

№3

Предприятие планирует кредит в сумме 10 млн. руб. при ставке 20% годовых. Каков срок ссуды, чтобы сумма возврата долга составила не более 20 млн. рублей.

N=(20/10-1)/0.2=5 лет n=S-P/Pi=S/P-1/i

№4

Вексель наминалом 130р. период обращения 105 дней. За 15 дней до наступления срока платежа учит-ет его в банке по учетной ставке 20%. Определить сумму полученную владельцем.

P=S(1-nd)

P=100(1-15/360*0.2)=99.17

P=S/1+ni

№5

Определить приведенную величину банковского депозита, если вкладчик через 10 лет должен получить 2000 р. Банк производит начисления по сложной ставке 20%.

P= = = 323

№6

Определить величину дисконта, если заемщик должен уплатить 500 т.р. срок 90 дней ставка 15% год. Долговое обязательство было учтено в банке кредитором а) за 20 дней, б) за 10 дней

А) P= = 496.4 D=3.6 т.р.

Б) P= = 498.2 D=1.8 т.р.

№7

При открытии сберегательного счета по ставке 12 %, 20 мая 2009 г. На счет была положена сумма 100000 р. Затем на счет 5 июня была добавлена сумма 50000 и 10 сентября со счета было снято 75000, а 20 ноября счет был закрыт. Определить общую сумму полученную вкладчиком при закрытии счета.

100+50-75=75

100 т.р. t=46 дней

150 т.р. t=66 дней

75 т.р. t=70 дней

Сумма процентных чисел = 100*46+150*66+75*70/100=197500

Постоянный делитель 360/12=30

Сумма процентов = 197500/30=6583

75000+6583=81583

№8

На сумму 100000 начисляется 10% год. Проценты простые, точн. Какова сумма, если операции проводятся ежемесячно в течении 1 квартала

S=P(1+n1*i1)(1+n2*i2)(1+n3*i3)=100000(1+31/365*0.1)(1+28/365*0.1)(1+31/365*0.1)=100000*1.008*1.008*1.008=102400

№9

В кредитном соглашении указано, что на сумму 100 млн рублей начисляется 9% годовых. Срок сделки пол года. Проводится реинвестиция процентов, которые начисляются ежемесячно.

S=P = =100* =104.3

№10

Вклад 200000 был положен 25 мая при ставке 9% годовых. 1мая банк снизил ставку до 5% год. 15 июня вклад был закрыт. Определить сумму начисленных процентов по английской практике.

7+30=37(под 9)

15-1=14(под 5)

J=200000*0.09=180000

J`=180000*37/365*0.09=1642

J`180000*14/365*0.05=345

Сумма начисл процентов = 1987

№11

Ставка % банка по вкладам до востребования составила в начал года 12%, через пол года была снижена до 10%, а через 3 месяца до 4. Определить сумму процентов, которая была начислена на вклад 300000

J=Pni

J=300(0.5*0.12+0.25*0.1+0.25*0.04)=

№12

Определить срок в годах за который вклад 100 возрастет до 300 т.р. при начислении процентов по простой ставке 15% n=(S-P)/Pi=300-100/100*0.15

№13

Банк начисляет проценты на вклад по сложной ставке 4%. Определить сумму начисленных процентов, если вклад 100 был востребован через 2,5 года.

S=P S= 100 =112.4

Определить годовую ставку процентов при которой вклад за 3 года удвоится

I= – 1

№14

В региональном отделении финансовой компании говорится, что ежедневное увеличение вклада составляет 5 рублей с тысячи. Определить эффективную годовую ставку % при заключении договора на 3 месяца.

= =

Тема 3 задачи

Имеются след данные по предприятиям млн руб.

предприятие	Средние ост кредитов	Погаш кредитов
Баз	Отч	Баз	Отч
	20,7	28,1
	10,3	10,6
Итого		38,7

предприятие	Однодневный оборот	Длит пользования кредитом
M0	M1	T0	T1
	0.4139	0.6944		40.466
	0.275	0.2861	0.3711	37.05
Итого	0.6889	0.9808		39.47

M0(1) =149/360 M1(1) = 250/360

M0(2)= 99/360 M1(2) = 103/360

M0(итого)=248/360 M1(итого)=353/360

T0(1)=20.7/0.4139 T1(1)28.1/0.6944

T0(2)=10.3/0.275 T1(2)= 10.6/0.2861

T0(итого)=31/0.6889 T1(итого)=38.7/0.9808

J(t) = t1:t0 = 39.47/45=0.87

Dt=39.47-45=-5.53

= : =85.3%

t 39.47-46.25=-6.78

: = 46.25/45=102.8%

= 46.25-45=1.25

№ ссуды	Размер ссуды	Продолжительность 1 оборота
		3 мес
		6 мес
		9 мес

Определить средний срок пользования ссудой при условии их непрерывной оборачиваемости.

№3

Сумма кредита	Срок кредита	Ставка

Определить среднюю ставку

№4

Заемщик		На 1,01,2011
Сумма выдан кредитов	Срок	Просроч задолж	Число просроч дней
А
Б
В			-	-

По состоянию на конец года определить:

1) Абсолютную сумму просроченных кредитов

2) Относительные показатели просроченной задолженности по ссудам, по сроку

Решение:

1) 47+5=56

2) 56/200+31+2444=2%

25/6+360+26*100=6%

Интегральный показатель = 47*5+9*20/200*6+31*360+2444*26=0,5%

Тема 4 задачи

№1

Определить кросс курс доллара США к евро

1 р. =1/38 евро

1$ = 29*1/38=0,7636

№2

Имеются след данные о ВВп и ден массе региона.

Показатель	Базисный	Отчетный
ВВП
Денежная масса
Наличные деньги в обращении

Определить:

1) Скорость обращения наличности

2) Долю наличности в общем объеме денежной массы

3) Абсолютное изменение скорости обращения денежной массы за счет изменения следующих факторов:

А) кол-во оборотов наличных денег

Б) доли наличности в общем объеме денежной массы

Решение:

1) Кол-во оборотов (v) расчит по формуле:

V = ВВП/М ; М – общая масса денег

= 162/300= 5.4 оборота

= 178/36 = 4.9 оборота

2) Скорость обращения наличности рассчитывается:

= ВВП/Мн ; Мн – наличные деньги в обращении

=162/12=13,5 оборота

= 178/14=12,7 оборота

3) личности

4) Абсолютное изменение скорости обр ден массы

-

Тема 5 задачи

№1

Акция номиналом 1000 р. По ней выплачивается 20% год.

Доход = 1000*20/100=200

№2

Акция с номинальной ценой = 1000 приобретена за 2500 р. И по ней выплачивается 50% год.

R = 500/2500*100=20 инвестор с каждого рубля влженного в акцию получит доход в 20 копеек.

№3

Облигация номиналом 10000 рублей и сроком займа 5 лет с ежегодной выплатой процентов по ставке 50 приобретена с премией за 14 т.р. в 1,2,3,4 или 5 год после эмиссии. Погашение производится по номиналу. Определить:

1) Годовой убыток номинала

2) Годовой совокупный доход

3) Годовую совокупную доходность для разных сроков приобретения

4) Сумму купонного дохода, совокупный доход, совокупную доходность за весь срок займа для разных сроков приобретения

	Годовые
Число лет	Убыток	Совокупный доход	Совокупная доходность

Число лет	Сумма купонного дохода	Совокупный доход	Совокупная доходность

№4

Акция номиналом 10000 приобретена с к-ом 1,7 и продана владельцем на 3 год после приобретения за 90 дней до даты выплаты дивидендов. В 1 год уровень дивидендов составил 1500 рублей. Во второй год рендит оценивался в 20%. В 3 год ставка дивиденда равна 45%. Индекс динамики цены продажи по отношению к цене приобретения составил 1,25. Определить совокупную доходность акции со дня приобретения до дня продажи акции.

Решение:

Д1= 1500

Р приобретения = Р номин*d = 10000*1,7=1700

Д2=1700*20/100=3400

Д3=10000*45%=4500

Д` = 360-90/360*4500=3375

Сумма Д = 1500+3400+3375=8275

№5

Акция номиналом 10000 приобретена по курсовой цене 10800 и продана на бирже через 2 года. В первом году рендит составил 26%, во втором году ставка на дивиденд была =30%. Рыночная цена возрасла в 1,08 раза. Определить совокупную доходность акции за весь период.

Решение:

1 год = 10800*26%=2808

2 год = 10000*30% =3000

Дополнительный доход 10800*1,08-10800=864

Сумма дохода = 6672,

№6

Акция номиналом 1000 приобретена с к-ом 1,7 и продана на бирже через 3 года. Рендит в 1 год 20%, во второй год ставка 45%, сумма див-да в 3 год 500 р. Рыночная цена акции по сравнению с предыд-им годом возрасла в 1,05 раза, а в третий на 6%. Определить совокупную доходность акции со дня приобретения до дня продажи.

Решение:

1 год =1000*1,7*20%=340

2 год = 1000*0,45=450

3 год = 500

Сумма дивидендов 1290

Рыночная цена 1700*1,05=1785(2год)

1785*1,06-1700=192,1

Совокупный доход = 1290+192,1/1700= 87%

№7

АО выпускает облигации без выплаты %. Выпуск в 2005 погашение в 2008. На сумму 300000. Курс по реализации облигаций 94

I= =

№8

Облигация реализована по курсу 98, срок 6 лет. Начисления процентов производятся по ставке 10% годовых. Известно, что проценты и номинал погашаются в конце срока.

I= -1

№9

Государственная облигация номиналом 1000 р. Приобретена банком по цене 997 р. Определить текущую доходность погашения с учетом налоговых льгот, если до погашения осталось 6 дней. Число дней в году 365.

№10

АО выпускает облигации без выплаты процентов. Выпуск 2006 погашение 2008. Курс 95.

%

№11

Облигация реализована по курсу 96 сроком на 2 года. Начисленные проценты 20% при условии, что проценты и наминал погашаются в конце срока. Определить доходность облигации.

%