Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности

№ п/п Показатель Обозначение показателя Формула Примечание
Линейный коэффициент корреляции r Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
Среднее квадратическое отклонение Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru n – количество наблюдений
Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru 3 Средняя ошибка коэффициента корреляции Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru n – количество наблюдений; r - линейный коэффициент корреляции
Маржинальный доход МД В-Zпер В – выручка от реализации продукции без НДС, акцизов и других обязательных налогов; Zпер – общая величина переменных расходов
Критический объем производства (точка безубыточности) Qкрит (1-я формула) Вкрит (2-я формула) 1-я формула: Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru В – выручка от реализации продукции без НДС, акцизов и других обязательных налогов; Ц – цена; Zпост – общая величина постоянных расходов; Zпер – общая величина переменных расходов; zпер – удельные переменные затраты
2-я формула: Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru
Запас финансовой прочности ЗФП 1-я формула: Qфакт - Qкрит Qфакт – фактический физический объем продукции; Qкрит – критический физический объем продукции; Вфакт – фактическая выручка от реализации продукции без НДС, акцизов и других обязательных налогов; Вкрит – критическое значение выручки от реализации продукции без НДС, акцизов и других обязательных налогов
2-я формула: Вфакт - Вкрит
         
         
№ п/п Показатель Обозначение показателя Формула Примечание
Запасы ЗАП стр.210 (ф.1)  
Собственные оборотные средства СОС (стр.490-стр.190) (ф.1)  
Собственные и долгосрочные заемные источники формирования запасов (функционирующий капитал) СДЗИ (стр.490+стр.590-стр.190) (ф.1)  
Основные источники формирования запасов ОИФЗ (стр.490+стр.590+стр.610-стр.190) (ф.1)  
Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru 11 Обеспеченность засов собственными оборотными средствами ОЗАП (СОС) (стр.490-стр.190-стр.210) (ф.1)  
Обеспеченность запасов собственными и долгосрочными заемными источниками формирования ОЗАП (СДЗИ) (стр.490+стр.590-стр.190-стр.210) (ф.1)  
Обеспеченность запасов основными источниками формирования ОЗАП (ОИФЗ) (стр.490+стр.590+стр.610-стр.190-стр.210) (ф.1)  
Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага) Ккап Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru (ф.1) Нормальное ограничение: Ккап ≤ 1,5
Коэффициент финансирования Кфин Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Нормальное ограничение: Кфин ≥ 0,7
Коэффициент финансовой независимости Кнезав Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Нормальное ограничение: 0,4≤ Кнезав ≤ 0,6
Коэффициент финансовой устойчивости Куст
 
Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru

Нормальное ограничение: Куст ≥ 0,6
№ п/п Показатель Обозначение показателя Формула Примечание
Наиболее ликвидные активы А1 (стр.250+стр.260) (ф.1)  
Быстрореализуемые активы А2 стр.240 (ф.1)  
Медленнореализуемые активы А3 (стр.210+стр.220+стр.230+стр.270) (ф.1)  
Труднореализуемые активы А4 стр.190 (ф.1)  
Наиболее срочные обязательства П1 стр.620 (ф.1)  
Краткосрочные пассивы П2 (стр.610+стр.630+стр.660) (ф.1)  
Долгосрочные пассивы П3 (стр.590+стр.640+стр.650) (ф.1)  
Постоянные пассивы П4 стр.490 (ф.1)  
Текущая ликвидность ТЛ (А1+А2)-(П1+П2)  
Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru 27 Перспективная ликвидность ПЛ А3-П3  
Коэффициент абсолютной ликвидности (норма денежных резервов) Кабс Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru (ф.1) Нормальное ограничение: Кабс ≥ 0,1…0,7
Коэффициент промежуточного покрытия (коэффициент быстрой ликвидности, коэффициент «критической точки») Кпп Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru (ф.1) Нормальное ограничение: Кпп ≥ 0,8 В розничной торговле может быть =0,4-0,5
Коэффициент текущей ликвидности Ктл Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru (ф.1) Нормальное ограничение: Ктл ≥ 1,5
Коэффициент долгосрочной платежеспособности Кдпл Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Чем выше коэффициент, тем ниже оценка уровня долгосрочной платежеспособности
         
         
     
 

 
         
№ п/п Показатель Обозначение показателя Формула Примечание
Коэффициент платежеспособности Кпл Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Нормальное ограничение: Кпл ≥ 1
Коэффициент общей платежеспособности Копл 1-я формула: Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru 1-я формула: Копл ≥ 1 2-я формула: Копл ≥ 2 Коэффициент, рассчитанный по 1-й формуле, иногда называют коэффициентом общей ликвидности
2-я формула: Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru
Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru 34 Чистые активы (реальный собственный каптал) ЧА [стр.300-УКзадолж – (стр.590+стр.610+стр.620+стр.630+ стр.650+стр.660)] (a/1) УКзадолж – задолженность участников (учредителей) по взносам в уставной капитал
Чистый оборотный капитал (чистые оборотные активы, чистые текущие активы) ЧОК [стр.290-УКзадолж –(стр.610+стр.620+стр.630+стр.650+стр.660)] (ф.1)  
Доля оборотных средств в активах ДОбС Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Нормальное ограничение: ДОбС ≥ 0,5
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами КСОС Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Нормальное ограничение: КСОС ≥ 0,1
Фондоотдача Фотд Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
Фондоемкость Фемк Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
Фондовооруженность Фвоор Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru - среднегодовая стоимость основных средств; Ч – среднесписочная численность рабочих
     
 

 
         
№ п/п Показатель Обозначение показателя Формула Примечание
Коэффициент износа основных средств Кизн Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru АМ – амортизация основных средств; ОСперв – первоначальная стоимость основных средств
Коэффициент годности основных средств Кг 1-Кизн  
Срок обновления основных средств Тобн Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru ОСн.г. – стоимость основных средств на начало года
Коэффициент интенсивности обновления основных средств Кинт Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru ОСвыб – стоимость выбывших основных средств
Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru 46 Коэффициент выбытия основных средств Квыб Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
Амортизациеёмкость Аёмк Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru А – амортизация основных средств; Q – объем продукции
Коэффициент отдачи нематериальных активов ФОНМА Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
Материалоёмкость Мёмк Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru МЗ – материальные затраты
Зарплатоёмкость ЗПёмк Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru ЗОТ – затраты на оплату труда с начислениями
Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача) КООК Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств КоОбС Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
         
     
 

 
         
№ п/п Показатель Обозначение показателя Формула Примечание
Оборачиваемость материальных средств (запасов) ОМС Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru t – продолжительность периода (в днях)
Оборачиваемость денежных средств ОДС Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru
Срок погашения дебиторской задолженности ТДЗ Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru t – продолжительность периода (в днях)
Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru 56 Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности КоКЗ Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru
Срок погашения кредиторской задолженности ТКЗ Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru
Экономный размер партии поставки Qэкон   Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Р – затраты на выполнение одного заказа; М – количество сырья, необходимое для обеспечения работы предприятия в течение 1 года (физ.ед.); с – затраты на хранение 1 ед. сырья на складе в год
Коэффициент оборота по приему персонала Кпр Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Чприн – количество принятых работников; Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru - среднесписочная численность рабочей силы
Коэффициент оборота по выбытию рабочей силы Квыб Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Чвыб – количество выбывших работников
Коэффициент текучести рабочей силы Ктек Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru -количество работников, выбывших по собственному желанию и за нарушение трудовой дисциплины
Коэффициент постоянства персонала Кпп
 
Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru

Чгод – количество работников проработавших весь год
       
№ п/п Показатель Обозначение показателя Формула Примечание
Фактор текущей стоимости (коэффициент дисконтирования) Dt Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru r – процент (ставка процента, норма доходности, норма дисконта); t – количество лет
Процент (ставка процента, норма доходности) r 1-я формула: Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru FV – будущая стоимость; PV – настоящая стоимость; d – дисконт (ставка дисконтирования, коэффициент дисконтирования)
2-я формула: Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru
Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru 65 Дисконт (ставка дисконтирования, коэффициент дисконтирования) d 1-я формула: Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru
2-я формула: Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru
Будущая стоимость при наращивании по схеме простых процентов FVпрост   Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru п – количество лет
Будущая стоимость при наращивании по схеме сложных процентов FVслож Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru PV – настоящая стоимость; п – количество лет; m – количество начислений процентов в год; r – годовая ставка процентов
Чистая текущая стоимость NPV Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru t (t=0,1,2,…,m) – годы капиталовложений, m - продолжительность периода инвестирования; i (i=1,2,…,n) – годы, когда капиталовложения давали отдачу, n – продолжительность периода отдачи от инвестиций; Пt – доход в год t; It – инвестиционные расходы в год
   
 
 

     
№ п/п Показатель Обозначение показателя Формула Примечание
Внутренняя норма окупаемости IRR Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru NPV – чистая текущая стоимость; r1 – значение ставки процента, при котором NPV положительна; r2 – значение ставки процента, при котором NPV отрицательна
Индекс рентабельности инвестиций RI Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru PVдох – текущая стоимость доходов; PVинв – текущая стоимость инвестиций
Коэффициент производственного левериджа Кпр.лев Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru ∆Рвал – изменение валовой прибыли; ∆Q – изменение объема реализованной продукции
Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru 72 Коэффициент финансового левериджа Кфин.лев Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru ∆Рч – изменение чистой прибыли; ∆Рвал – изменение валовой прибыли
Коэффициент производственно-финансового левериджа Кпр.-фин.лев   Кпр.лев* Кфин.лев  
Уровень операционного рычага УОР Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru МД – маржинальный доход; Рвал – валовая прибыль
Эффект финансового рычага ЭФР Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Р- прибыль до уплаты налогов; Нал – налоги; rзаем – годовая процентная ставка по заемному капиталу; ЗК – заемный капитал; СК – собственный капитал
Рентабельность продаж Rпрод Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
         
         
     
 
 

 
№ п/п Показатель Обозначение показателя Формула Примечание
Затратоотдача Зотд Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
Фондорентабельность RФ Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru - среднегодовая стоимость основных средств
Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru 79 Экономическая рентабельность RЭК 1-я формула: Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Рч – прибыль чистая; Q – объем продукции; КМ – коммерческая маржа; Кт – коэффициент трансформации
2-я формула (формула Дюпона): Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
Валовая рентабельность Rвал Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
Бухгалтерская рентабельность обычной деятельности Rбухг Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
Чистая рентабельность Rчист Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
Рентабельность собственного капитала RCK Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
Коэффициент отдачи собственного капитала КоСК Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
Рентабельность перманентного капитала RПК Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru  
       
 
 

 
№ п/п Показатель Обозначение показателя Формула Примечание
Коэффициент восстановления платежеспособности КВП Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru - коэффициент текущей ликвидности на начало и конец года соответственно; t – период времени, на начало и конец которого рассчитывается коэффициент текущей ликвидности. Нормальное ограничение: КВП ≥ 1
Коэффициент утраты платежеспособности Куп Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Нормальное ограничение: Куп = 1
Итоговый показатель вероятности банкротства (американская практика) Zамер Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru Если Zамер > 0, вероятность банкротства предприятия высока
Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru 89 Итоговый показатель вероятности банкротства (по Э.Альтману) ZАльтм Основные формулы, используемые в курсе технико-экономического анализа деятельности - student2.ru А1 – наиболее ликвидные активы; А2 – быстрореализуемые активы; А3 – медленнореализуемые активы; П1 – наиболее срочные обязательства; П2 – краткосрочные пассивы; Рч – прибыль чистая; Рвал – валовая прибыль; Акц – рыночная стоимость обыкновенных привилегированных акций; Q – объем продаж; ZАльтм < 1,8 – вероятность банкротства предприятия очень велика; 1,81 < ZАльтм < 2,7 – вероятность банкротства средняя; 2,8 < ZАльтм < 2,9 ZАльтм > 3,0 – вероятность банкротства очень мала

     

Библиографический список

1. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности. Практикум. М., 2004. - 135 с.

2. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. -М.: ПБОЮЛ Гриженко Е.М., 2006. – 424 с.

3. Елисеева И.И., Юзбашев М.М. Общая теория статистики: Учебник/ Под ред. Чл.-корр.РАН И.И. Елисеевой. – 4-е изд., перераб. И доп. – М.: Финансы и статистика, 2005. – 480 с.

4. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: 3-е изд. – Мн.: ИП «Экоперспектива»; «Новое знание», 2007. – 498 с.

5. Кузнецова Г.Ф. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятий городского хозяйства: Текст лекций.-СПб.: СПбГИЭУ, 2006. – 99 с.

 
 

* Цифры условные

* Цифры условные

Наши рекомендации