Анализ платежеспособности предприятия. Для оценки платежеспособности статьи баланса группируют, активы – по степени ликвидности, пассивы – по степени срочности оплаты
Для оценки платежеспособности статьи баланса группируют, активы – по степени ликвидности, пассивы – по степени срочности оплаты.
В активе выделяют следующие группы:
А1 – наиболее ликвидные активы (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения, сумма строк 1240 и 1250);
А2 – быстро реализуемые активы (дебиторская задолженность, строка 1230);
А3 – медленно реализуемые активы (запасы, НДС по приобретенным ценностям и прочие оборотные активы, сумма строк 1210, 1220, 1260);
А4– трудно реализуемые активы (внеоборотные активы, строка 1100).
В пассиве выделяют:
П1 – наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность, строка 1520);
П2 – краткосрочные обязательства (краткосрочные кредиты и займы, и прочие краткосрочные пассивы, строка 1500 – за вычетом строки 1520);
П3–долгосрочные обязательства, строка 1400;
П4 – постоянные пассивы (собственные средства, строка 1300).
Анализ ликвидности активов
Для проведения анализа ликвидности активов рассчитываются следующие показатели.
Коэффициент абсолютной ликвидности, (kа) позволяет оценить способность предприятия погашать краткосрочную задолженность за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений.
.
Рекомендуемое значение коэффициента абсолютной ликвидности – не менее 0,2-0,25.
Критический коэффициент ликвидности отражает платежные возможности при условии полного использования денежных средств, краткосрочных вложений и погашения дебиторской задолженности.
.
Рекомендуемое значение коэффициента – не менее 0,7-0,8.
Коэффициент текущей ликвидности, kт отражает платежные возможности предприятия при условии полного использования оборотных средств. Данный коэффициент определяется по формуле:
.
Минимальное значение коэффициента текущей ликвидности – не меньше единицы, оптимальное – не меньше 2-2,5.
Таблица 9 – Анализ ликвидности активов
| Показатели | Значение показателя | Изменение | ||
| Рекомендуемое | Фактическое | |||
| На начало года | На конец года | |||
| 1. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения (наиболее ликвидные активы), тыс. руб. | — | |||
| 2. Дебиторская задолженность (быстро реализуемые активы), тыс. руб. | — | |||
| 3. Производственные запасы и другие медленно реализуемые активы, тыс. руб. | — | |||
| 4. Краткосрочная задолженность, тыс. руб. | — | |||
| 5. Коэффициент абсолютной ликвидности | ||||
| 6. Критический коэффициент ликвидности | ||||
| 7. Коэффициент текущей ликвидности |
На основании данных таблицы формулируется вывод о способности предприятия погашать краткосрочную задолженность, происходящих изменениях в платежных возможностях предприятия.