Оценка состояния и использования основных средств и незавершенного строительства

Основные средства — это часть имущества, используемая в качестве средств тру­да при производстве продукции, выполнении работ или оказании услуг либо для управления организацией в течение периода, превышающего 12 месяцев (или обычный операционный цикл, если он превышает год).

Для правильной организации бухгалтерского учета основных средств, составле­ния бухгалтерской и статистической отчетности об их составе и движении, а также для анализа использования основные средства объединяются в однородные груп­пы, образующие классификацию основных средств. Выделяют следующие класси­фикационные признаки:

1. По видам. В соответствии с Общероссийским классификатором основных фон­дов основные средства подразделяются на: здания, сооружения, передаточные устройства, машины и оборудование, транспортные средства, инструмент, про­изводственный инвентарь и принадлежности, хозяйственный инвентарь и др.

2. В зависимости от участия в производственном процессе выделяют:

♦ основные средства производственного назначения (непосредственно участ­вуют в процессе создания строительной продукции или создают необхо­димые условия для ее производства);

♦ основные средства непроизводственного назначения (не участвуют в созда­нии продукции и предназначены для удовлетворения различных потребностей работников предприятия, например ведомственный жилой фонд, здания детских садов, спортивных сооружений, профилакториев).

3. По принадлежности основные средства подразделяют на собственные и при­влеченные.

4. По признаку использования выделяют действующие и бездействующие основ­ные средства.

Наиболее сложную структуру и состав основных средств имеют промышленные предприятия. Производственную мощность организации определяют производствен­ные основные средства, в рамках которых принято выделять активную и пассивную части, а внутри этих укрупненных групп — отдельные подгруппы в соответствии с их функциональным назначением. Такая детализация необходима для выявле­ния резервов повышения эффективности их использования на основе оптимизации структуры. Непромышленные производственные основные фонды предприятий — это числящаяся на балансах промышленных фирм стоимость основного капитала, используемого в непромышленных отраслях хозяйства этих фирм, например в ка­питальном строительстве или в подсобном сельском хозяйстве (рис. 5.2).

ОСНОВНЫЕ СРЕДСТВА

Непроизводственного назначения

Производственного назначения

АКТИВНАЯ ЧАСТЬ ___________________ · машины · оборудование · транспортные средства

ПАССИВНАЯ ЧАСТЬ ___________________ · здания · сооружения · передаточные устройства

Производственно- промышленные

Непромышленные

Рис. 5.2. Состав основных средств промышленного предприятия

Основные средства характеризуются рядом стоимостных показателей, в част­ности различными видами оценки. В процессе учета и проведения аналитических процедур используют несколько видов оценки основных производственных фон­дов: первоначальная стоимость, восстановительная стоимость, полная стоимость, остаточная стоимость, ликвидационная стоимость, балансовая стоимость, рыноч­ная стоимость.

Первоначальная стоимость — сумма фактических затрат организации на их приобретение, сооружение и изготовление. Изменение первоначальной стоимости допускается только в случаях достройки, дооборудования, реконструк­ции и частичной ликвидации соответствующих объектов, при этом увеличение (уменьшение) первоначальной стоимости относится в течение года на добавочный капитал.

Восстановительная стоимость — это стоимость аналогичных основных фон­дов в действующих условиях воспроизводства при сложившихся на данный мо­мент уровне рыночных цен и уровне научно-технического развития.

Данный вид оценки необходим прежде всего для определения величины за­трат, которые потребуются на замену фондов.

Первые два вида оценки характеризуют стоимость основных фондов в разные моменты времени, а для того, чтобы составить представление о состоянии основ­ных фондов, используют полную и остаточную стоимости.

Полная стоимость — это стоимость новых фондов, а остаточная стоимость — это стоимость основных средств с учетом износа. В настоящее время на основе по­следней производится отражение основных средств в бухгалтерском балансе, что позволяет приравнивать балансовую стоимость к остаточной.

Ликвидационная стоимость — возможная стоимость реализации объектов основ­ных средств или их остатков по истечении сроков эксплуатации.

Рыночная стоимость — вид оценки, отражающий сложившееся соотношение спроса и предложения. Потребность в такой оценке обусловлена высокой динами­кой изменения условий функционирования основных средств в реформируемой российской экономике. Для определения рыночной стоимости применяются два метода: коэффициентный (на основе нормативных документов, утвержденных Правительством РФ) и метод прямого пересчета стоимости основных средств по документально подтвержденным рыночным ценам.

В процессе эксплуатации основные производственные фонды предприятия из­нашиваются. Различают два вида износа:

• физический износ представляет собой постепенную утрату основными сред­ствами своей потребительской стоимости, происходящую не только в процессе их функционирования, но и при их бездействии (разрушение от внешних воздействий, атмосферного влияния, коррозии);²

• моральный износ — это снижение стоимости основных фондов вследствие роста производительности труда и технического прогресса. Данный вид износа проявляется в двух формах. Первая связана с утратой основными фондами стоимости, когда объекты той же конструкции по истечении не­которого времени вследствие повышения производительности труда в от­раслях, производящих их, выпускаются при меньших затратах труда (ста­новятся дешевле). Моральный износ первой формы наиболее характерен для машин и сооружений, которые в своей основной конструкции в течение длительного времени не претерпевают серьезных изменений. Вторая фор­ма морального износа связана с появлением в обществе новой, более про­изводительной и экономичной техники в результате научно-технического прогресса. Это ведет к тому, что имеющаяся техника, не изношенная физи­чески, устаревает.

Для покрытия затрат на обновление основных средств предприятие произ­водит амортизационные отчисления, т.е. денежное возмещение износа основных средств путем включения части их стоимости в затраты на выпуск продукции.

Амортизационные отчисления накапливаются в амортизационном фонде, кото­рый может быть выделен по данным бухгалтерского учета (форма № 5). Сегодня организации самостоятельно распоряжаются средствами этого фонда и нередко ис­пользуют накопленную амортизацию не только на финансирование изношенного оборудования, но и на пополнение оборотных активов, что не соответствует эконо­мической сущности амортизации.

Размер амортизационных отчислений зависит от срока полезного использования основных средств, т. е. периода, в течение которого использование основных средств приносит доход или служит для выполнения целей деятельности органи­зации. Срок полезного использования определяется организацией самостоятель­но при принятии к учету и может быть увеличен, если объект был реконструиро­ван, модернизирован или прошел техническое перевооружение.

Стоимость объектов основных средств погашается посредством начисления амортизации с помощью ряда методов. В целях бухгалтерского учета на основа­нии ПБУ 6/01 начисление амортизации объектов основных средств осуществля­ется одним из следующих методов:

• линейным;

• уменьшаемого остатка;

• списания стоимости по сумме чисел лет полезного использования;

• списания стоимости пропорционально объему продукции (работ).

При выборе метода организация ориентируется на различные факторы, среди ко­торых — темпы роста компании, возраст основных фондов, стоимость заемного ка­питала, предпочтения в распределении налоговых платежей. Однако свободу выбора наиболее приемлемого метода ограничивают различия в способах начисления амор­тизации в бухгалтерском и налоговом учете. Согласно ст. 259 Налогового кодекса РФ в целях исчисления налога на прибыль налогоплательщики при расчете аморти­зации могут пользоваться только двумя методами: линейным и нелинейным. В связи с этим, во избежание необходимости вести отдельно налоговый и бухгалтерский учет, а также отражать в учете разницы, возникающие из-за различного способа начисле­ния амортизации, организации зачастую используют линейный метод.

Отдельной строкой в бухгалтерском балансе в составе внеоборотных активов отлажена стоимость незавершенного строительства, т. е. стоимость объектов, не вве­денных в эксплуатацию и не сданных заказчику. Незавершенное строительство пред­ставляет собой затраты по возведению/выполнению объектов с начала строительства до ввода их в эксплуатацию. По данной статье отражаются: затраты на приобретение объектов основных средств и нематериальных активов, которые еще не введены в эксплуатацию и окончательная стоимость которых не сформирована; стоимость обо­рудования, не переданного для монтажа (переданного для монтажа, но окончательно не смонтированного); расходы связанные с выполнением научно-исследовательских, опытно-конструкторских и технологических работ (расходы на НИОКР) и пр.

По данным бухгалтерской отчетности проводится анализ динамики незавер­шенного строительства и оценивается доля этой статьи в общей сумме внеоборот­ных активов и валюте баланса. Ситуация, когда наибольшая часть внеоборотных активов представлена производственными основными средствами и незавершен­ным строительством, характеризует ориентацию организации на создание матери­альных условий расширения основной деятельности. Целесообразно сравнивать структуру внеоборотных активов анализируемого предприятия с общей структу­рой внеоборотных активов в отрасли.

В форме № 5 представлена расшифровка той части незавершенного строитель­ства, которая представляет собой расходы, связанные с выполнением научно-исследовательских, опытно-конструкторских и технологических работ (НИОКР). Вы­деляют:

• сумму расходов по незаконченным НИОКР;

• сумму не давших положительных результатов расходов по научно-исследо­вательским, опытно-конструкторским и технологическим работам, отнесен­ных на прочие расходы.

Наличие у организации расходов на НИОКР расценивается положительно и сви­детельствует об инновационной направленности деятельности предприятия. В настоя­щее время в России осуществляется попытка построения инновационной экономики. По инновационному сценарию, разработанному МЭРТ, доля инновационной продук­ции должна возрасти в шесть раз к 2020 г. В этой связи большое внимание уделяется тем предприятиям и корпорациям, которые активно внедряют инновации и проводят НИОКР по приоритетным отраслям экономики. Проведение НИОКР является основ­ной дальнейшей технологической модернизации и внедрения инноваций, которые по­зволяют успешно конкурировать на отечественном и мировом рынке.

По данным бухгалтерской отчетности невозможно провести комплексную оцен­ку и анализ незавершенного строительства. Для этих целей могут быть использо­ваны инвентаризационные описи по объектам незавершенного строительства, а также акты о приостановке строительства, используемые при переводе объекта на консервацию.

На основании данных бухгалтерского и управленческого учета может быть проведена группировка объектов по различным признакам, например по сметной стоимости или по степени готовности. Тогда анализ следует осуществлять по вы­деленным группам. На предприятиях со значительными объемами незавершен­ного строительства особое внимание уделяется сопоставлению сроков сдачи объ­ектов со степенью их готовности, а также оценке объемов невыполненных работ по проектам в стоимостном выражении.

3. Состав и структура нематериальных активов и доходных вложений в материальные ценности

Первые экономические исследования, в которых анализируются объекты, ныне относимые к нематериальным активам, появились в конце XIX в. — 30-х гг. XX в. Первым нормативным документом, в котором такие активы стали фигурировать как объект учета, был бюллетень «Амортизация нематериальных активов» Ко­митета по методам бухгалтерского учета Американского института бухгалтеров, изданный в 1944 г. Позже нематериальные активы стали фигурировать и в меж­дународных стандартах финансовой отчетности. В российской практике состав­ления бухгалтерской отчетности нематериальные активы впервые появились в Положении по бухгалтерскому учету и отчетности 1992 г. Эти положения еще не содержали четкого определения понятия «нематериальный актив», ограни­чиваясь лишь бессистемным перечислением того, что к этой категории может быть отнесено.

Сегодня учет нематериальных активов регулируется ПБУ 14/2007.

Нематериальные активы представляют собой актив, обеспечивающий будущие выгоды, но не имеющий материального или финансового (как акция или облига­ция) воплощения. Согласно ПБУ 14/2007, для принятия к бухгалтерскому учету объекта в качестве нематериального актива необходимо единовременное выпол­нение следующих условий:

• объект способен приносить организации экономические выгоды в будущем;

• организация имеет право на получение экономических выгод, которые дан­ный объект способен приносить в будущем, а также имеются ограничения до­ступа иных лиц к таким экономическим выгодам;

• возможность выделения или отделения (идентификации) объекта от других активов;

• объект предназначен для использования в течение длительного времени (бо­лее 12 месяцев);

• организацией не предполагается продажа объекта в течение 12 месяцев;

• фактическая (первоначальная) стоимость объекта может быть достоверно опре­делена;

• отсутствие у объекта материально-вещественной формы.

Ввиду их многообразия внеоборотные активы могут быть классифицированы по различным признакам, представленным в табл. 5.3.

Таблица 5.3. Классификация нематериальных активов

№ п/п	Классификационный признак	Виды нематериальных активов
	В зависимости от возможности идентификации	Идентифицируемые (могут быть четко выделены из общей массы, пройти оценку и приняты на баланс предприятия под собствен­ным названием)
Неидентифицируемые (являются объектами права, но не обя­зательно объектами какого-либо законодательства, например гудвилл)
	В зависимости от оборачиваемости	Текущие (используются в деятельности предприятия не более года, быстро теряют свою потребительскую стоимость и, соответ­ственно, включаются в текущие затраты предприятия)
Долгосрочные нематериальные активы (используются предприя­тием в течение длительного периода, значительно превышающего год. Их стоимость переносится на стоимость производимого с их помощью продукта по частям (амортизируется)
	В зависимости от степени отчуждае­мости	Отчуждаемые (обладают способностью полностью передаваться при их продаже, передаче, аренде)
Неотчуждаемые (остаются в собственности предприятия-владельца даже при частичной передаче прав на их использование)
	В зависимости от влияния на финан­совый результат	Объекты нематериальных активов, способные приносить доход прямо, за счет внедрения их в эксплуатацию
Объекты нематериальных активов, которые влияют на финансо­вые результаты деятельности фирмы опосредованно
	В зависимости от источника приоб­ретения	Собственные (разработанные лично работниками или учредите­лями предприятия)
Паевые (разработанные совместно с другими физическими или юридическими лицами на долевых условиях)
Приобретенные со стороны нематериальные активы (получены от других физических или юридических лиц, за плату или безвоз­мездно)
	По функциональным видам (по способу от­ражения в бухгалтер­ской отчетности)	Объекты интеллектуальной собственности (исключительные права на результаты интеллектуальной собственности)
Деловая репутация организации
Прочие нематериальные активы

Анализ состава, структуры и динамики нематериальных активов может быть осуществлен на основе данных отчетности (бухгалтерского баланса и формы № 5).

На этапе экспресс-анализа наличие у предприятия нематериальных активов и рост их стоимости расценивается положительно, поскольку свидетельствует о наличии у компании интеллектуальной собственности и росте интеллектуаль­ного капитала и наличии устойчивого конкурентного преимущества. Идентифи­кация и стоимостная оценка нематериальных активов, отражение их в финансовой отчетности позволяют наращивать капитализацию. У большинства российских предприятий на долю нематериальных активов приходится в среднем 0,2% имущества, что намного ниже мировых стандартов (1,5-2% в валюте баланса). Состав и структура нематериальных активов анализируется по видам, отраженным в рас­шифровке строки 110 баланса в форме № 5.

У некоторых компаний в составе нематериальных активов отражается деловая репутация (гудвилл от англ. goodwill—добрая воля), которая появляется у предприя­тия только в том случае, если им была совершена покупка другого предприятия. В российской экономической практике при бухгалтерском учете нематериальных активов стоимость деловой репутации определяется как разница между покупной ценой, уплачиваемой продавцу при приобретении предприятия как имуществен­ного комплекса (в целом или его части), и суммой всех активов и обязательств по бухгалтерскому балансу на дату его покупки (приобретения). Сегодня стоимость сделки может превышать стоимость чистых активов компании во много раз.

Очевидно, что эта разница формируется не только и не столько за счет гудвилла, сколько всей совокупностью нематериальных активов компании. Поэтому в настоя­щее время считается, что фактическая величина гудвилла есть сравнение рыночной стоимости материальных и нематериальных активов с контрактной ценой на приоб­ретаемое предприятие. И если контрактная цена превышает рыночную стоимость всех активов, возникает «положительный гудвилл», а если она ниже — «отрицательный».

Наряду с нематериальными активами в состав долгосрочного капитала входят до­ходные вложения в материальные ценности, представляющие собой вложения органи­зации в часть имущества, здания, помещения, оборудование и другие ценности, имею­щие материально-вещественную форму, предоставляемые организацией за плату во временное владение (временное владение и пользование) с целью получения дохода. Здесь учитывается стоимость имущества, которое предприятие собирается использовать для сдачи в аренду, в том числе в лизинг или прокат. Данная статья является основной статьей внеоборотных активов для лизинговых компаний. Как и основные средства, имущество, отраженное по строке 135, подлежит амортизации, сумма кото­рой для целей финансового анализа отражена в форме 5. Анализ доходных вложений в материальные ценности аналогичен анализу основных средств. Лизинговые ком­пании также оценивают состав и структуру имущества, степень его износа, а также рентабельность лизинговых операций. Рассмотрим сущность и виды лизинга.

Лизинг — это комплекс имущественных и финансовых отношений по приобрете­нию в собственность товаров инвестиционного назначения и последующей переда­чи их в эксплуатацию пользователю за определенную плату при сохранности права собственности за приобретателем.

В экономической литературе лизинг классифицируют по различным призна­кам — по срокам, по способам финансирования, по степени окупаемости, по целе­вому назначению, по составу участников, по форме и периодичности платежей, по типу арендуемых активов и многим другим. В связи с этим существуют различные виды лизинга — чистый, фиктивный, прямой, косвенный, генеральный, бартерный и т. д. Традиционной является классификация видов лизинга по экономической сущности договора. Выделяют операционный, финансовый и возвратный лизинг.

В настоящее время лизингодатели предоставляют большой выбор условий сде­лок. Поэтому на практике договоры лизинга могут не соответствовать точно опре­делению операционного, возвратного или финансового лизинга, а сочетать в себе особенности всех видов. Такие соглашения об аренде получили название комбини­рованного лизинга (combination lease).

Самый популярный вид лизинговых услуг на российском рынке — финансовый лизинг. Но в последнее время набирают обороты и сделки по операционному ли­зингу, очень распространенные за рубежом. Третий вид, возвратный, пользуется особой популярностью в США, где законодательство предполагает довольно ощу­тимые льготы при такой сделке, но в России договоры возвратного лизинга все чаще становятся причиной судебных разбирательств. Возвратный лизинг откры­вает для компаний возможности создания законных схем налоговой оптимиза­ции, однако в последние годы выносится все больше судебных решений о призна­нии сделок экономически необоснованными или притворными. Действительно, появилось много случаев, когда механизм возвратного лизинга используется для ухода от налогов и обналичивания денежных средств через фирмы-однодневки. Особо спорным являются случаи, когда лизинг используется в системе взаимоза­висимых компаний. Таким образом, зарекомендовавшие себя на рынке крупные лизинговые компании в настоящее время редко используют в своей деятельности данный вид лизинга, несмотря на экономическую выгоду и положительную су­дебную практику последних лет.

Тема 6: «Управление запасами»

1. Анализ состава, структуры и динамики запасов. Определение целей формирования запасов. Оценка эффективности управления запасами

2. Оптимизация размеров основных групп текущих запасов. Определение потребности в запасах. EOQ-модель

1. Анализ состава, структуры и динамики запасов. Определение целей формирования запасов. Оценка эффективности управления запасами

Запасы являются одним из важнейших видов оборотных активов предприятия. В ходе производственной деятельности предприятие закупает сырье и материалы, которые потребляются в процессе производства и целиком переносят свою стои­мость на себестоимость продукции.

Помимо сырья и материалов к запасам, согласно бухгалтерскому учету, относят­ся: животные на выращивании и откорме; затраты в незавершенном производстве; готовая продукция и товары для перепродажи; товары отгруженные и пр.

Надо отметить, что в процессе хозяйственной деятельности различные виды за­пасов имеют свойство трансформироваться из одного вида в другой. Так, например, запасы сырья и материалов превращаются в затраты в незавершенном производ­стве; эти, в свою очередь, становятся запасами готовой продукции и товаров для пере­продажи, а затем и отгруженными товарами. Процесс трансформации одного вида запасов в другой называется кругооборотом запасов. Кругооборот запасов является составной частью кругооборота всех текущих активов предприятия, в ходе которого происходит превращение денежных средств в запасы, запасов в дебиторскую задол­женность, дебиторской задолженности в денежные средства и т. д.

Считается, что запасы являются наименее ликвидными среди всех оборотных активов предприятия, т. е. скорость их превращения в денежные средства является минимальной по сравнению с другими видами оборотных активов. Однако быва­ют и исключения из этого правила.

Товарно-материальные запасы играют важнейшую роль в деятельности пред­приятия. Прежде всего запасы необходимы для обеспечения бесперебойной деятель­ности предприятия. Именно с этой целью предприятие вынуждено создавать за­пасы сырья и материалов, чтобы в случае перебоев в снабжении у предприятия не нарушался производственный ритм. Таким образом, наличие запасов в достаточ­ном объеме снижает риски ведения хозяйственной деятельности.

Но с другой стороны, для финансового менеджера запасы — это иммобилизо­ванные финансовые ресурсы. И чем длительнее эта иммобилизация, тем ниже эф­фективность хозяйственной деятельности. От скорости обращения запасов зависят важнейшие показатели эффективности деятельности предприятия — это длитель­ность операционного и финансового цикла, прибыль и рентабельность.

Прибыль предприятия будет максимальной при некотором оптимальном объ­еме запасов. Если уровень запасов ниже оптимального, то повышается риск веде­ния хозяйственной деятельности, возникают дополнительные расходы, связанные с принятием «экстренных» мер по снабжению, а также с нарушением договорных обязательств (штрафы, пени, неустойки), в результате чего прибыль снижается.

При превышении уровнем запасов оптимального уровня у предприятия возни­кают дополнительные расходы, связанные с транспортировкой и хранением этого излишка (аренда склада, освещение, отопление, утилизация, учет, охрана и пр.). В результате прибыль также снижается.

Таким образом, основной задачей финансового менеджмента компании в части управления запасами является оптимизация их величины в целом и по видам, т. е. поиск такой величины запасов, при которой, с одной стороны, обеспечиваются все текущие потребности предприятия в товарно-материальных запасах, а с другой — не возникает излишних расходов, приводящих к снижению прибыли и рентабельности.

В зависимости от вида запасов целью их формирования может являться:

• обеспечение текущей производственной деятельности (текущие запасы сы­рья и материалов, технологический запас);

• обеспечение бесперебойного (нормального) хода производственного процесса в течение всего периода его осуществления (страховой и транспортный запас);

• обеспечение ритмичной (соответствующей графику) текущей сбытовой деятель­ности и выполнения договорных обязательств (запасы готовой продукции);

• создание сезонных запасов, обеспечивающих непрерывность хозяйственного процесса в предстоящем периоде (сезонные запасы сырья, материалов и го­товой продукции), и т. п.

В конечном счете управление запасами подчинено главной цели финансового менеджмента — максимизации рыночной стоимости компании, которая в отноше­нии запасов достигается путем рационального вложения финансовых ресурсов в те или иные виды запасов.

Для достижения такой цели менеджменту компании необходимо регулярно решать ряд задач:

• проводить анализ структуры и динамики, а также эффективности использо­вания запасов предприятия;

• определять оптимальный объем запасов товарно-материальных ценностей;

• принимать меры по повышению эффективности управления запасами пред­приятия, обеспечению эффективного движения материальных потоков на предприятии;

• обосновывать учетную политику в отношении запасов;

• выстраивать эффективную систему контроля за движением запасов на пред­приятии и др.

Основой построения эффективной системы управления запасами предприятия является анализ состава, структуры, динамики и эффективности использования различных запасов и затрат.

Источниками информации для такого анализа служат данные оперативно-технического и бухгалтерского учета, сведения аналитического бухгалтерского учета, данные формы № 1 («Бухгалтерский баланс»), формы № 5 («Приложение к бухгалтерскому балансу»), данные бизнес-плана, бюджета и пр.

Необходимо учитывать, что запасы материальных ресурсов, используемых в процессе производства, переходят в материальные затраты, формирующие себе­стоимость продукции. Доля таких материальных затрат в себестоимости может достигать 70%, что свидетельствует о высокой материалоемкости продукции. Снижение материалоемкости является важнейшим резервом повышения эконо­мической эффективности деятельности предприятия, снижения себестоимости, повышения прибыли и рентабельности.

Рост потребности в материальных ресурсах (сырье, материалах, топливе, энер­гии, комплектующих и полуфабрикатах) может быть удовлетворен как экстен­сивным, так и интенсивным путем.

Экстенсивный путь предполагает приобретение или изготовление большего объ­ема сырья, материалов и пр., что ведет к росту материальных затрат. Однако себестои­мость продукции может снизиться за счет увеличения объема производства или со­кращения доли постоянных затрат. Интенсивный путь предполагает более экономное расходование сырья и материалов, топлива и энергии, прочих видов материальных ресурсов в процессе производства, что обеспечивает сокращение материалоемкости и снижение себестоимости. Современному менеджеру необходимо искать пути интен­сификации использования материальных ресурсов, что требует привлечения новых ресурсосберегающих технологий, поиска инноваций в производстве и др.

Для определения конкретной величины материальных затрат при формировании себестоимости необходима их денежная оценка. Для разных групп материально-производственных запасов в соответствии с «Положением по ведению бухгалтер­ского учета и бухгалтерской отчетности в РФ» (Приказ Минфина РФ от 29.07.1998 г. № 34н), а также Положением по бухгалтерскому учету «Учет материально-производственных запасов» (ПБУ 5/01 от 09.06.2001 г. № 44н) определены различные способы денежной оценки.

Так, производственные запасы оцениваются по фактической себестоимости, определяемой исходя из фактически произведенных затрат на их изготовление или приобретение. При этом они учитываются на счете 10 «Материалы».

Если цены на материально-производственные запасы в течение года снизились либо они морально устарели или частично утратили свои первоначальные свой­ства, предприятия обязаны на 31.12 отчетного года проводить их уценку.

Стоимость запасов, списываемых в производство, разрешается определять од­ним из следующих методов:

• по себестоимости единицы запасов;

• по средней себестоимости;

• по себестоимости первых по времени приобретений (метод ФИФО);

• по себестоимости последних по времени приобретений (метод ЛИФО).

По себестоимости единицы запасов оцениваются запасы, используемые в особом порядке (драгоценные металлы, камни и т. п.), или запасы, которые не могут в обыч­ном порядке заменять друг друга. По средней себестоимости запасы оцениваются как частное от деления общей себестоимости вида (группы) запасов на их количество.

Метод ФИФО основан на том, что запасы, первыми поступившие в производ­ство, оцениваются по себестоимости запасов, числящихся на начало месяца. Оцен­ка запасов, находящихся на складе на конец месяца, производится по фактической себестоимости последних по времени приобретения, а в себестоимости реализации продукции учитывается себестоимость запасов, ранних по времени приобретения.

Метод ЛИФО предполагает, что ресурсы, первыми поступившие в производ­ство, должны быть оценены по себестоимости приобретения. Оценка запасов, нахо­дящихся на складе на конец месяца, производится по фактической себестоимости ранних по времени приобретения, а в себестоимости продаж продукции учитывает­ся себестоимость последних по времени приобретения.

По другим видам запасов — товарам, готовой продукции, расходам будущих периодов и пр. — также предусмотрен определенный порядок денежной оценки. Применяемый метод оценки должен быть единым для группы запасов и действо­вать в течение всего финансового года.

Анализ структуры запасов проводят путем расчета удельного веса каждого ви­да запасов в общей сумме за ряд периодов. При этом оценивается рациональность структуры запасов, что позволяет выявить вид ресурсов, объем которых избыто­чен, и ресурсы, приобретение которых необходимо ускорить.

Этой же цели служит и анализ динамики запасов. Расчет темпов роста или при­роста запасов за ряд периодов позволяет определить виды запасов, темпы роста которых, были аномальными, т. е., к примеру, превышали темп роста объемов производства.

Причинами неблагоприятного изменения структуры запасов или их динамики могут быль следующие:

• нерациональная политика снабжения;

• ошибки в прогнозировании потребности в запасах материальных ресурсов;

• нарушение договорных обязательств поставщиками и покупателями, срывы графика поставок;

• сбои в производстве — простои, внеплановый ремонт оборудования, аварии и пр.;

• ненадлежащий контроль за движением материальных запасов на предприя­тии и т. д.

Последний фактор является одной из ключевых причин снижения эффектив­ности управления запасами.

В практике финансового менеджмента выделяют следующие основные признаки неудовлетворительного контроля запасов:

• рост продолжительности хранения запасов, увеличение сроков их оборота;

• темп роста запасов, опережающий темп роста объема продаж;

• частые простои оборудования ввиду отсутствия сырья и материалов;

• нехватка складских помещений;

• вынужденные отказы от срочных заказов из-за нехватки запасов сырья или материалов;

• увеличение сумм списаний при наличии устарелых (залежалых), медленно обо­рачивающихся запасов;

• значительные объемы списаний запасов вследствие их порчи и хищений и пр.

Основными показателями эффективности управления запасами предприятия являются показатели оборачиваемости. Они характеризуют скорость движения материальных ценностей и их пополнения. Чем быстрее совершается оборот фи­нансовых ресурсов, вложенных в запасы, тем ниже потребность в финансовых ре­сурсах для данного объема хозяйственных операций.

Оборачиваемость запасов, так же как и других видов оборотных активов, может оцениваться двумя путями:

• количеством оборотов, совершаемых запасами за анализируемый период вре­мени (квартал, полугодие, год);

• скоростью одного оборота, измеряемого в днях (например, если запасы сырья и материалов совершают 10 оборотов за год, следовательно, скорость одного оборота составит 365/10 = 36,5 дня).

Оценка оборачиваемости товарно-материальных запасов проводится по каждому их виду (производственные запасы, готовая продукция, товары и т. д.). Для оценки оборачиваемости запасов в оборотах по данным отчетности используется формула:

Себестоимость продаж Средняя величина запасов

Оборачиваемость запасов =

Средняя величина запасов определяется следующим образом.

Остатки запасов на начало года

Остатки запасов на конец года

Средняя величина запасов

+

=

Более точный расчет среднего объема товарно-материальных запасов основан на данных об их ежемесячных остатках.

Скорость оборота запасов можно рассчитать по формуле:

Длительность анализируемого периода

Средняя величина запасов

Скорость оборота запасов

×

=

Себестоимость проданной продукции

Нужно отметить, что скорость оборота производственных запасов в различных отраслях промышленности весьма существенно различается. В отраслях с длитель­ным операционным циклом (строительство, авиастроение, кораблестроение и пр.) формирование запасов требует больших объемов финансирования.

Для того чтобы дать оценку оборачиваемости запасов какого-либо предприятия, необходимо проводить пространственные и временные сравнения. Пространствен­ные сравнения заключаются в сопоставлении скорости оборота одних и тех же видов запасов предприятия с другими аналогичными предприятиями данной отрасли.

В целях проведения временных сравнений, анализируют динамику оборачивае­мости запасов в течение ряда временных периодов (за несколько лет). Результа­том таких сопоставлений должна являться оценка возможности и целесообразно­сти сокращения срока оборота запасов товарно-материальных ценностей.