Экономической зависимости хозяйственных обществ
После злоупотреблений при учреждении, главнейшею причиною
неурядиц в акционерных оборотах служит искание места
в членах Правления или Совета... Сплошь и рядом
в акционерной области повторяются не только при учреждении,
но и по управлению одни и те же имена.
Э.Р. Вреден
§ 1. Правовое регулирование аффилированности
Понятие и цель правового регулирования аффилированности
АФФИЛИРОВАННОСТЬ - основанное на законе и имеющее юридическое значение отношение связанности между двумя и более лицами (ст. 53.2 ГК РФ).
АФФИЛИРОВАННЫЕ ЛИЦА - юридические и (или) физические лица, способные оказывать влияние на деятельность юридических и (или) физических лиц, осуществляющих предпринимательскую деятельность (ст. 4 Закона о конкуренции).
Цель правового регулирования аффилированности - отслеживание возникновения отношений неравенства и возможное его устранение для защиты интересов экономически подчиненных субъектов, а также для защиты государственных интересов.
Применение института аффилированности
в корпоративном праве
Институт аффилированности применяется в том числе в случаях:
- определения перечня лиц, информация о которых предоставляется участниками хозяйственного общества этому обществу (п. п. 2 - 3 ст. 93 Закона об АО);
- определения перечня лиц, информация о которых раскрывается акционерным обществом (ст. 30 Закона об рынке ценных бумаг);
- ведения обществом учета его аффилированных лиц и предоставления отчетности о них (п. 4 ст. 93 Закона об АО);
- определения лиц, обязанных в соответствии с главой XI.1 Закона об АО соблюдать определенный порядок приобретения более 30% акций публичного общества.
Основания аффилированности
Аффилированные лица юридического лица.
Статья 4 Закона о конкуренции
- члены совета директоров (наблюдательного совета) данного юридического лица, члены его коллегиального исполнительного органа, а также лицо, осуществляющее полномочия его единоличного исполнительного органа;
- лица, принадлежащие к той группе лиц, к которой принадлежит данное юридическое лицо;
- лица, имеющие право распоряжаться более чем 20% общего количества голосов, приходящихся на голосующие акции либо составляющие уставный (складочный) капитал, вклады, доли данного юридического лица;
- юридическое лицо, в котором данное юридическое лицо имеет право распоряжаться более чем 20% общего количества голосов, приходящихся на голосующие акции либо составляющие уставный или складочный капитал вклады, доли данного юридического лица;
- члены советов директоров (наблюдательных советов), коллегиальных исполнительных органов участников финансово-промышленной группы (ФПГ), а также лица, осуществляющие полномочия единоличных исполнительных органов участников ФПГ (если юридическое лицо является членом ФПГ) (ст. 4 Закона о конкуренции).
Аффилированные лица физического лица.
Статья 4 Закона о конкуренции
Аффилированными лицами физического лица, осуществляющего предпринимательскую деятельность, являются:
- юридическое лицо, в котором данное физическое лицо имеет право распоряжаться более чем 20% общего количества голосов, приходящихся на голосующие акции либо составляющие уставный или складочный капитал, вклады, доли данного юридического лица;
- лица, принадлежащие к той группе лиц, к которой принадлежит данное физическое лицо.
Несмотря на отсутствие прямого указания в Законе, в правоприменительной практике встречается установление аффилированности физического лица, не осуществляющего предпринимательскую деятельность, по критерию принадлежности к группе лиц.
Для целей применения положений п. 1 ст. 81 Закона об АО статус индивидуального предпринимателя или занятие предпринимательской деятельностью не требуются ни для физических лиц, по отношению к которым устанавливаются аффилированные лица, ни для самих аффилированных лиц (Постановление Президиума ВАС РФ N 14613/11 по делу N А60-41550/2010-С4 от 22 марта 2012 г. N 14613/11).
§ 2. Правовое регулирование группы лиц
Понятие, цели правового регулирования группы лиц
ГРУППА ЛИЦ - совокупность юридических и физических лиц, которые в результате определенных способов экономического контроля и влияния друг на друга рассматриваются как единый субъект рынка.
Цели правового регулирования - определить носителей реальной экономической власти и эффективно воздействовать на их деятельность для обеспечения конкуренции.
Основания для признания группы лиц содержатся в ст. 9 Закона о защите конкуренции.
Основания установления группы лиц.
Часть 1 ст. 9 Закона О защите конкуренции
Контролирующие лица
(в целях применения Закона о защите конкуренции)
КОНТРОЛЬ (в целях применения Закона о защите конкуренции) - возможность физического или юридического лица прямо или косвенно (через одно или несколько юридических лиц) определять решения, принимаемые другим юридическим лицом, посредством одного или нескольких следующих действий:
- распоряжение более чем 50% общего количества голосов, приходящихся на голосующие акции (доли), составляющие уставный (складочный) капитал юридического лица;
- осуществление функций исполнительного органа юридического лица.
Соотношение категорий "аффилированные лица",
"контролирующие лица" и "группа лиц"
Понятия "аффилированные лица" и "группа лиц" соотносятся как общее к частному, поскольку аффилированность возможна по иным критериям, а не только в связи с принадлежностью к группе лиц.
Контролирующие лица - еще более тесное образование внутри группы лиц, квалифицируемое на основании способности юридического (физического) лица определять решения, принимаемые юридическим лицом.
Различия между категориями "группа лиц" и "аффилированные лица":
- различны степень влияния и глубина экономического контроля: для признания лица аффилированным достаточно наличия менее тесных взаимосвязей, чем для установления группы лиц;
- категория "группа лиц" распространяется как на "влияющее лицо", так и на подверженное влиянию; аффилированным может быть признано только влияющее лицо;
- в отличие от категории "группа лиц", понятие "аффилированность" не применяется в сфере антимонопольного законодательства.
Правовые последствия аффилированности
и признания хозяйствующих субъектов группой лиц
Правовые последствия признания субъектов аффилированными лицами:
- необходимость раскрытия информации об аффилированности;
- необходимость преодоления конфликта интересов путем одобрения сделок, в совершении которых имеется заинтересованность.
Правовые последствия признания хозяйствующих субъектов группой лиц:
- распространение на действия (бездействие) группы лиц запретов, наложенных ФАС на действия (бездействие) хозяйствующего субъекта, входящего в группу;
- установление доли группы лиц как единого хозяйствующего субъекта на рынке с учетом доли на рынке каждого участника группы лиц;
- согласование действий хозяйствующих субъектов внутри группы не признается экономической координацией, следовательно, на нее не распространяется запрет;
- установление особого правового режима государственного контроля за экономической концентрацией в отношении группы лиц.
Правовые последствия установления контроля
в антимонопольной сфере