Индекс Относительной Силы (Relative Strength Index)

Индекс Относительной Силы (рис.7.4) был придуман и разрабо­тан Уэллсом Уайлдером в середине 70-х. Следует отметить, что Уайддер изобрел несколько методов технического анализа подобно­го рода, и почти все они хорошо работают. Индекс Относительной

Индекс Относительной Силы (Relative Strength Index) - student2.ru

Рис. 7.2. Осциллятор Индекс Товарного Канала

График предоставлен агентством Dow Jones Telerate

Индекс Относительной Силы (Relative Strength Index) - student2.ru

Рис. 7.3.Осциллятор Норма Изменения (ROC)

График предоставлен агентством Dow Jones Telerate

Индекс Относительной Силы (Relative Strength Index) - student2.ru

Рис. 7.4. RSI на ежедневном золоте.

Сигналы о покупке или продаже подаются при превышении или приближении к границам 70 и 30. График предоставлен агентством Reuter

Силы, пожалуй, самый популярный и известный из всех осцил-ляторных методов. Для него существуют не только стандартный набор анализа, но и разные интересные инструменты.

Формула для вычисления значений осцилляторной кривой выглядит следующим образом:

RSI = 100 - [ 100/( 1+RS)] ;RS = AUx /ADX ;

где х — количество дней;

AU — среднее значение закрывшихся выше предыдущих цензам дней;

AD — среднее значение закрывшихся ниже предыдущих цен за x дней.

Сам автор метода для построения графика использовал стан­дартно 14 дней. Как обычно, чем меньший порядок мы будем ис­пользовать, тем более чувствительной будет кривая и тем боль­шее количество сигналов мы получим.

Индекс Относительной Силы откладывают на шкале от 0 до 100. Лучше всего он работает, достигая области экстремумов. Крите­рием оценки служат две линии, проведенные на уровне 30 и 70. Счи­тается, что выше 70 находится зона перекупленности, а ниже 30 — перепроданности. Поэтому, когда значение Индекса Относительной Силы достигает и поднимается выше 70, возникает угроза спада цен; движение ниже 30 воспринимается как предупреждение о близком подъеме. Некоторые аналитики советуют принимать в качестве гра­ниц уровни 30 и 70 только при боковых трендах, а 20 и 80 — при ярко выраженных бычьем и медвежьем.

Разумеется, превышение уровней 30 и 70 еще не говорит о том, что нужно немедленно начинать заключение сделок. Ведь рынок мо­жет находиться в состоянии перекупленности и перепроданности еще долгое время, а осциллятор, предупреждая об изменении трен­да заранее, не поясняет, когда именно это может произойти.

Для того чтобы более успешно работать с Индексом Относи­тельной Силы, У.Уайлдер предложил применять к его графику методы, напоминающие фигуры, которые мы уже разбирали.

1. Существует специфическая фигура, используемая для анали­за Индекса (рис.7.5). Эта фигура — неудавшийся размах (failure swing) — может возникнуть и в качестве сигнала на покупку, и в качестве сигнала на продажу. Если Вы заметили такую фигуру в положении вершины (top), т.е. в районе уровня 70, то это может служить достоверным сигналом к продаже. В случае, если фигура появилась в положении дна (bottom) и сформировалась в районе 30, то возможно встать в длинную позицию.




Индекс Относительной Силы (Relative Strength Index) - student2.ru

Рис. 7.5. Неудавшийся Размах — фигура на RSI

Материал из статьи: Welles Wilder "The Relative Strength Index"; журнал "Technical Analysis of Stocks and Commodities", декабрь 1986 г.

2. На графике Индекса часто возникают классические фигуры
технического анализа, такие, как Голова и Плечи, треугольники.
С их помощью можно предсказать динамику движения Индекса,
а также время, когда именно ценовой тренд должен измениться.

3. При возникновении четких уровней сопротивления или
поддержки на графике Индекса можно ожидать их появления и на
ценовом чарте. Чтобы определить направление движения Индекса,
можно рисовать на его графике линии сопротивления и поддержки,
а также линии трендов и линии каналов. Правда, это не так действен­-
но, как в подобных исследованиях на ценовых чартах.

Еще один важный инструмент для прогнозирования цен с по­мощью Индекса Относительной Силы — исследование расхож­дения, возникшего между направлением движения графика Ин­декса и трендом цены. Под расхождением (divergence) понимают два случая:

1. Индекс растет, а цена падает или находится на одном уровне.

2. Индекс падает, а цена растет или не движется.

Расхождение в таком случае — сильный разворотный инди­катор. И хотя оно не возникает при каждом повороте, его часто встречают в особенно серьезные поворотные моменты.

Все изложенные выше рекомендации основывались на перво­источнике. Поэтому, начав применять данный инструмент, поста­райтесь воспользоваться ими в полном объеме, а уже затем вычле­нить те, что лучшим образом соответствуют Вашему стилю торгов­ли и области применения.

Наши рекомендации