Аналіз джерел формування оборотного капіталу

Оборотний капітал	На початок періоду	На кінець періоду	Зміна	Джерела покриття оборотного капіталу	На початок періоду	На кінець періоду	Зміна
А				Б
1. Оборотний капітал (всього)			+391	1. Власний капітал (всього)
1.1. Виробничі запаси			-9	1.1. На покриття оборотного капіталу			+159
1.2. НЗВ	-	-	-
1.3. Готова продукція			-91	2. Поточні зобов’язання			+232
1.4. Товари			+511	2.1. Короткострокові кредити			+299
1.5. Грошові кошти			-41
1.6. Дебіторська заборгованість			+21	2.2. Кредиторська заборгованість			-67
1.7. Поточні фінансові інвестиції	-	-	-	2.3. Інші поточні зобов’язання			-
1.8. Інші оборотні активи			-
Всього оборотний капітал			+391	Всього джерел на покриття оборотного капіталу			+391

По результатам аналізу джерел формування оборотного капіталу, можна зробити висновок, що значно переважно для покриття оборотного капіталу використовуються залучені кошти (поточні зобов’язання), а саме короткострокові кредити і кредиторська заборгованість.

Для поліпшення ситуації підприємству необхідно збільшити оборотність оборотного капіталу.

У зв’язку з тим, що стійке фінансове положення залежить від наявності власного оборотного капіталу, у ході аналізу доцільно вивчити його зміну й утворюючі його фактори (Табл. 2.9).

Таблиця 2.9.

Аналіз факторів, що вплинули на зміну наявності власного оборотного капіталу

Фактори	Розрахунок впливу фактору	Рівень впливу фактору
1 . Зміна джерел власного капіталу (І+ІІрП)	864 – 784
1.1. Зміна статутного капіталу	545 – 545	-
1.2. Зміна резервного капіталу	-	-
1.3. Зміна пайового капіталу	-	-
1.4. Зміна додаткового капіталу	-	-
1.5. Зміна неоплаченого капіталу	0-15
1.6. Зміна вилученого капіталу	-	-
1.7. Зміна нерозподіленого прибутку	319-254
1.8. Зміна забезпечення майбутніх витрат і
платежів	-	-
2. Зміна суми довгострокових зобов'язань (ІІІрП)	43-75	- 32
2.1. Зміна довгострокових кредитів	43-75	- 32
2.2. Зміна інших довгострокових фінансових
зобов'язань	-	-
Разом перманентний капітал	907-859
3. Зміна суми основного капіталу (1рА)	733-844	- 111
3.1. Зміна нематеріальних активів	2-3	- 1
3.2. Зміна основних засобів	718-782	- 64
3.3. Зміна довгострокових активів	13-59	- 46
Зміна валюти балансу.	2502-2222

ВОК = ПК – ОК(8)

де ВОК - власний оборотний капітал;

ПК - перманентний капітал ( І + ІІ +ІІІ р П) ;

ОК - основний (необоротний) капітал ( І р А)

У процесі аналізу кредиторської заборгованості необхідно вивчити: давнину появи, наявність, частоту і причини утворення простроченої заборгованості, установити суму виплачених санкцій за прострочення платежів.

Кредиторська заборгованість – результат напруженого фінансового стану підприємства унаслідок нестачі необхідних коштів для виконання платежів різним підприємствам.

Таблиця 2.10.

Аналіз складу і структури кредиторської заборгованості

Склад кредиторської заборгованості	На початок періоду	На кінець періоду	Зміна
сума	питома вага,%	сума	питома вага, %	сума	питома вага, %
А
1.Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги		93,56		93,08	-67	-7,44
2. Поточні зобов’язання за розрахунками		3,53		3,8	-	-
- з одержаних авансів	-	-	-	-	-	-
- з бюджетом	-	-	-	-	-	-
- з позабюджетних платежів		2,94	-	-	-1	-100
- зі страхування		29,41		32,35
- з оплати праці		67,65		64,71	-1	-4,35
- із внутрішніх розрахунків	-	-		2,94		-
3. Векселі видані		2,91		3,12	-	-
4. Інші поточні зобов’язання	-	-	-	-	-	-
Всього					-67	-6,96

Результати аналізу складу і структури кредиторської заборгованості показують, що виникло зменшення кредиторської заборгованості, зменшення виникло за рахунок часткового погашення заборгованості перед постачальниками.

Поточні зобов’язання за розрахунками та інші поточні зобов’язання залишалися на попередньому рівні і порівняно з даними на початок періоду.

Порівняльний аналіз кредиторської та дебіторської заборгованості проводиться на основі наступної аналітичної таблиці 2.11.

Таблиця 2.11.