Раздел 10. Оценка риска и страхование
В данном разделе необходимо сконцентрироваться на следующих аспектах:
· долгосрочные цели организации;
· стратегии достижения этих целей;
· потенциальные риски;
· стратегии выхода.
Таблица 9.1
Анализ организационных рисков
| Виды рисков | Описание риска | Вероятность возникновения риска | Убытки | Способы минимизации риска |
| Кадровые Финансовые Маркетинговые Технологические Политические Юридические Экологические Строительные Специфические Форс-мажор |
Раздел 11. Финансовый план.
Основной задачей данного раздела является обоснование финансовых результатов проекта. Для этого необходимо:
· Составить финансовую модель проекта.
· Определить основные показатели эффективности и финансовой состоятельности проекта.
Таблица 10.1
Отчет о прогнозируемых прибылях и убытках
| Показатели | Месяц 1 (квартал1, год1) | Месяц 2 (квартал2, год2) | … | Всего за период | ||||
| План | Факт | План | Факт | План | Факт | |||
| Продажи/Выручка | ||||||||
| Прямые затраты | ||||||||
| Сырье, материалы и комплектующие | ||||||||
| Производственная электроэнергия/мощности | ||||||||
| Заработная плата производственного персонала | ||||||||
| Итог прямые затраты | ||||||||
| Валовая прибыль | ||||||||
| Косвенные (операционные) затраты | ||||||||
| Затраты на продажу (коммерческие расходы) | ||||||||
| Заработная плата управленческого персонала | ||||||||
| Единый социальный налог | ||||||||
| Налоги с оборота и др., за исключением налога на прибыль | ||||||||
| Итого косвенные затраты | ||||||||
| Операционная прибыль (до уплаты процентов по займам и налогов) | ||||||||
| Проценты по займам и кредитам | ||||||||
| Чистая прибыль до уплаты налогов | ||||||||
| Налог на прибыль | ||||||||
| Чистая прибыль после уплаты налогов | ||||||||
В данном разделе также важно показать процесс поступлений и расходования денег в процессе деятельности организации. Для этого финансовой службой разрабатывается отчёт движения денежных средств, который составляется как суммарный результат деятельности организации по всем видам товаров и услуг (табл. 10.2).
Таблица 10.2
Отчет о прогнозируемом движении денежных средств
| Показатели | Месяц 1 (квартал1, год1) | Месяц 2 (квартал2, год2) | … | Всего за период | |||
| План | Факт | План | Факт | План | Факт | ||
| Доход от продажи товаров (услуг) | |||||||
| Денежные издержки на производство и реализацию товаров (услуг) по статьям | |||||||
| Налоги | |||||||
| Отчисления с фонда заработной платы | |||||||
| Дивиденды | |||||||
| Инвестиции в имеющееся оборудование | |||||||
| Инвестиции на приобретение нового оборудования | |||||||
| Закупка материалов, сырья, комплектующих | |||||||
| Процентные издержки | |||||||
| Затраты, связанные с повышением качества товаров, разработкой новых моделей | |||||||
| Суммарные затраты денежных средств | |||||||
| Добавление к активной части баланса |
Таблица 10.3
График возврата инвестиционных средств
| Периоды проекта | ||||||||
| Начало периода 1 | Конец периода 1 | Конец периода 2 | … | … | … | Конец периода N | Итого | |
| Объем инвестиций | ||||||||
| Погашение задолженности |
Таблица 10.4
Основные показатели эффективности и финансовой состоятельности проектов
| Показатель | Значение |
| Чистый дисконтированный приведенный доход (NPV) | |
| Внутренняя норма рентабельности (IRR) | |
| Дисконтированный период окупаемости (DBP) | |
| Индекс прибыльности (PI) | |
| Экономическая добавленная стоимость (EVA) | |
| Рентабельность инвестированного капитала (ROIC) | |
| Средневзвешенная цена капитала (WACC) |
В балансовом отчёте должен содержаться полный перечень активов (собственности) и пассивов (задолженности) организации (табл. 10.5).
Таблица 10.5
Прогнозируемый баланс
| АКТИВЫ | Период 1 | … | Период N |
| Внеоборотные активы 1. Основные средства и нематериальные активы по остаточной стоимости в т.ч. | |||
| - балансовая стоимость | |||
| - начисленный износ | |||
| - остаточная стоимость | |||
| 2. Незавершенные капитальные вложения | |||
| Текущие активы | |||
| 1. Запасы сырья и материалов | |||
| 2. Незавершенная продукция | |||
| 3. Готовая продукция | |||
| 4. Дебиторская задолженность | |||
| 5. НДС уплаченный | |||
| Окончание таблицы 10.5 | |||
| 6. Резерв денежных средств | |||
| 7. Свободные денежные средства | |||
| 8. Прочие текущие активы | |||
| Итого активов | |||
| ПАССИВЫ | Период 1 | … | Период N |
| Капитал | |||
| 1. Источники собственных средств | |||
| - уставный капитал | |||
| - учредительный капитал | |||
| - акционерный капитал | |||
| - целевые финансирование и поступления | |||
| 2. Нераспределенная прибыль/убыток | |||
| Долгосрочные обязательства | |||
| 1. Долгосрочные кредиты банков | |||
| 2. Заемные средства | |||
| 3. Долгосрочная кредиторская задолженность | |||
| Текущие обязательства | |||
| 1. Краткосрочные кредиты банков | |||
| - счета к оплате | |||
| - расчеты с бюджетом | |||
| 2. Краткосрочная кредиторская задолженность | |||
| Итого пассивов |
Раздел 12. SWOT-анализ.
Таблица 11.1
Матрица SWOT
| Возможности | Угрозы | |||||
| ··· | ··· | |||||
| Сильные стороны | СИВ (силы и возможности) | СЛУ (сильные стороны и угрозы) | ||||
| 1 ______________ | ||||||
| 2 ______________ | ||||||
| ···______________ | ||||||
| Слабые стороны | СЛВ (слабые стороны и возможности) | СЛУ (слабые стороны и угрозы) | ||||
| 1 ______________ | ||||||
| 2 ______________ | ||||||
| ···______________ |
Приложения.