| Коэффициент | Порядок расчета | Интерпретация |
| Показатели качества чистого денежного потока |
| Коэффициент качества прибыли | Чистый денежный поток по текущей деятельности/чистая прибыль | Выявляет расхождение между величиной чистой прибыли и чистым денежным потоком по текущей деятельности |
| Доля амортизационных отчислений в чистом денежном потоке по текущей деятельности | Амортизационные отчисления/чистый денежный поток по текущей деятельности | Показывает степень участия амортизационных отчислений в формировании чистого денежного потока по текущей деятельности |
| Показатели ликвидности денежного потока |
| Коэффициент платежеспособности (1) | Сумма денежных средств на начало периода и притока денежных средств за период/отток денежных средств за период | Позволяет определить, сможет ли организация обеспечить выплаты денежных средств за счет остатка денежных средств на счетах, в кассе и их притоков за период |
| Коэффициент платежеспособности (2) | Приток денежных средств/отток денежных средств за период | Позволяет определить обеспеченность выплат денежных средств за период их притоками за тот же период |
| Интервал самофинансирования | Сумма денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и краткосрочной дебиторской задолженности/среднедневной расход денежных средств | Позволяет определить обеспеченность среднедневного расхода денежных средств наиболее ликвидными активами |
| Среднедневной расход денежных средств | Сумма себестоимости продаж, управленческих и коммерческих расходов минус амортизационные отчисления/количество дней в анализируемом периоде | Необходим для расчета предыдущего показателя |
| Коэффициент Бивера | Сумма чистой прибыли и амортизационных отчислений/долгосрочные и краткосрочные обязательства | Показывает обеспеченность совокупных обязательств организации потоком денежных средств |
| Коэффициент покрытия краткосрочных обязательств | Сумма чистой прибыли и амортизационных отчислений/краткосрочные обязательства | Показывает обеспеченность краткосрочных обязательств организации потоком денежных средств |
| Коэффициент покрытия процентов | Чистый денежный поток по текущей деятельности перед выплатой процентов и налогов/сумма финансовых издержек по заемным средствам | Позволяет определить, сколько можно осуществлять выплат процентов за счет чистого денежного потока по текущей деятельности |
| Коэффициент покрытия долгосрочной кредиторской задолженности | Чистый денежный поток по текущей деятельности/долгосроч ная кредиторская задолженность
| Характеризует потенциал самофинансирования организации |
| Динамический показатель степени задолженности | Сумма займов, кредитов и кредиторской задолженности/чистый денежный поток по текущей деятельности после выплаты дивидендов, процентов и налогов | Характеризует степень погашения задолженности по уплате основной суммы долга |
| Коэффициент покрытия дивидендных выплат | Чистый денежный поток по текущей деятельности перед выплатой дивидендов и после уплаты процентов и налогов/общая сумма дивидендов к выплате | Показывает, в какой мере организация способна по своим обязательствам перед собственниками капитала, исходя из достигнутого результата по текущей деятельности |
| Инвестиционные показатели |
| Коэффициент реинвестирования денежных средств | Чистый денежный поток по инвестиционной деятельности/чистый денежный поток по текущей деятельности | Характеризует степень участия чистого денежного потока от текущей деятельности в покрытии чистого денежного потока по инвестиционной деятельности |
| Степень покрытия инвестиционных вложений | Чистый денежный поток по текущей деятельности/общая сумма инвестиций | Характеризует способность организации осуществлять инвестиции, не привлекая внешних источников финансирования |
| Степень покрытия чистых инвестиций | Чистый денежный поток по текущей деятельности/ инвестиции-нетто | Рассчитывается, когда для оценки возможностей финансирования инвестиционных вложений используется приток денежных средств от сокращения прежних инвестиций |
| Степень финансирования инвестиций - нетто | Оттоки денежных средств в связи с новыми инвестициями/притоки денежных средств с сокращением прежних инвестиций | Позволяет определить величину сокращения инвестиций как источника финансирования новых инвестиционных проектов |
| Показатели финансовой политики организации |
| Соотношение величины внутреннего и внешнего финансирования | Чистый денежный поток по текущей деятельности/общая величина внешнего финансирования | Под общей величиной внешнего финансирования понимается суммарный приток денежных средств в результате роста собственного и заемного капитала |
| Доля собственных источников внешнего финансирования в общей сумме внешнего финансирования | Приток денежных средств за счет роста собственного капитала/общая величина внешнего финансирования | Позволяют проанализировать отдельно структуру внешнего финансирования |
| Доля заемных источников внешнего финансирования в общей сумме внешнего финансирования | Приток денежных средств за счет роста заемного капитала/общая величина внешнего финансирования |
| Соотношение собственных и заемных источников внешнего финансирования | Приток денежных средств за счет роста собственного капитала/приток денежных средств за счет роста заемного капитала |
| Показатели рентабельности капитала |
| Рентабельность активов | Чистый денежный поток по текущей деятельности*100/сумма активов | Характеризует, какую долю активов сформировала организация за анализируемый период за счет чистого притока денежных средств от текущей деятельности |
| Рентабельность собственного капитала | Чистый денежный поток по текущей деятельности*100/сумма собственного капитала | Характеризует, какую долю собственного капитала сформировала организация за анализируемый период за счет чистого притока денежных средств от текущей деятельности |
| Показатели качества выручки от продаж |
| Соотношение «денежной» и бухгалтерской выручки | Притоки денежных средств в виде выручки от продажи товаров/выручка от продажи товаров, включая НДС | Выявляют степень расхождения величины «денежной» выручки (по оплате) и полученной по данным бухгалтерского учета |
| Доля чистого денежного потока от текущей деятельности в выручке от продажи | Чистый денежный поток по текущей деятельности/выручка от продаж (стр.10 ф.№2) | Показывает часть выручки от продажи товаров, находящуюся в распоряжении организации для самофинансирования, выплаты дивидендов и долга |
| | | | | |
