Методики анализа платежеспособности и финансовой устойчивости организации
Для анализа финансовой устойчивости важным моментом является установление типа финансовой устойчивости, то есть сравнения величины запасов с источниками их финансирования: собственными оборотными средствами, долгосрочными и краткосрочными кредитами и займами.
Различают четыре типа финансовой устойчивости организации, которые характеризуются различной степенью риска и различным уровнем затрат на финансирование. Источниками покрытия и увеличения (прироста) запасов и затрат являются: собственные оборотные средства (СОС); долгосрочные обязательства (ДО); краткосрочные кредиты и займы (ККЗ); источники формирования запасов и затрат (ИФЗ).
Имея эту информацию по данным Бухгалтерского баланса, можно выявить типы финансовой устойчивости организации [27, с. 72]. Расчет указанных показателей позволяет выявить финансовую ситуацию, в которой находится предприятие, и получить качественную характеристику его финансового состояния.
Одно из преимуществ приведенной технологии финансового анализа – поэлементный разрез финансовых показателей, характеризующих степень финансовой устойчивости (абсолютную устойчивость, нормальную устойчивость, неустойчивое, кризисное финансовое состояние).
Обобщающими показателями анализа финансовой устойчивости организации являются следующие [35, с. 253]:
1. Коэффициент автономии (финансовой независимости) (≥0,5):
Кавт=СК/А=(стр. 490+640+650)/стр. 300, (20)
где Кавт – коэффициент автономии;
СК – собственный капитал;
А – активы.
Коэффициент показывает долю собственных средств в общем объеме ресурсов предприятия. Чем выше эта доля, тем выше финансовая независимость (автономия) предприятия.
2. Коэффициент финансовой устойчивости (≥0,7):
Кфин уст= = , (21)
где Кфин уст – коэффициент финансовой устойчивости;
ДО – долгосрочные обязательства.
3. Коэффициент финансовой зависимости (≤0,5):
Кфин зав= , (22)
где Кфин зав – коэффициент финансовой зависимости;
ЗК – заемный капитал.
4. Коэффициент финансирования – показывает, какая часть деятельности предприятия финансируется за счет собственных средств (≥1,0):
Кфинансир= , (23)
где Кфинансир – коэффициент финансирования.
5. Коэффициент инвестирования (≥1):
Кинвестир= , (24)
где Кинвестир – коэффициент инвестирования;
ВА – внеоборотные активы.
6. Коэффициент постоянного актива (≤1):
Кпост актива= , (25)
где Кпост актива – коэффициент постоянного актива.
Коэффициент показывает, с одной стороны, какая часть собственных средств направлена на финансирование внеоборотных активов, с другой – какая доля внеоборотных активов профинансирована за счет собственного капитала..
7. Коэффициент маневренности (0,5):
Кманевр= , (26)
где Кманевр – коэффициент маневренности.
Коэффициент маневренности показывает, какая доля собственных средств находится в мобильной форме, которая позволяет свободно манипулировать ими, увеличивая закупки и изменяя номенклатуру продукции.
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ И ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ООО «АСПЕКТ»
2.1. Технико-экономическая характеристика ООО «Аспект»
Общество с ограниченной ответственностью «Аспект» создано в соответствии с Гражданским кодексом Российской Федерации и Федеральным законом «Об обществах с ограниченной ответственностью» 15.03.2002 г., протокол № 11 (6).