Расчет и анализ коэффициентов ликвидности

Экономический анализ деятельности предприятия является одной из функций управления и основан на глубоком знании экономики, техники и организации производства. Он предусматривает комплексное изучение деятельности предприятия с целью повышения его эффективности.

Предметом экономического анализа деятельности предприятия является производственно-хозяйственная деятельность предприятия, которая протекает под воздействием объективных и субъективных факторов и получает соответствующее отражение через систему хозяйственного учета.

Содержание экономического анализа деятельности предприятия включает анализ результатов деятельности, анализ использования имеющихся ресурсов и оценку эффективности его работы. Таким образом, анализ финансового состояния предприятия является составной частью экономического анализа.

В научной литературе по анализу хозяйственной деятельности вопросам анализа финансового состояния предприятия обычно посвящен завершающий отдел. Это связано с тем, что заключительной оценке эффективности и результатов деятельности предприятия предшествует анализ различных сторон его деятельности.

Между финансовым состоянием и результатами деятельности торгового предприятия имеется тесная взаимосвязь. Финансовая деятельность – организация пополнения, движения и использования средств, планирование финансовых ресурсов и контроль за их формированием и использованием – составляет одну из сторон хозяйственной деятельности. Обеспеченность финансовыми ресурсами, определяющая финансовое состояние, зависит от многих факторов как внешней среды, так и присутствующих внутри предприятия. Улучшение финансового состояния на основе рационального использования финансовых ресурсов является важным звеном в цепи мероприятий по закреплению позиций предприятия на рынке и расширению рынков сбыта.

Ликвидность – это способность активов организации принимать денежную форму по той стоимости, которая зафиксирована в балансе, а степень ликвидности определяется продолжительностью периода, в течение которого осуществляется трансформация активов в денежные средства.

Анализ ликвидности организации позволяет решить следующие задачи:

- оценить уровень платежеспособности предприятия;

- осуществить коррекцию источников и объемов финансирования;

- обосновать выбор основных направлений вложений финансовых ресурсов.

Анализ ликвидности может проводиться по балансовой модели и коэффициентам ликвидности.

Балансовая модель основана на группировке активов по степени их ликвидности (скорости превращения в денежные средства) и группировке пассивов по степени срочности их оплаты. Классификация активов и пассивов для построения балансовой модели ликвидности приведена в приложении Б. Составим по данным приложения Б, а также по данным составленного в первой главе работы бухгалтерского баланса классификацию активов и пассивов ООО «Вектор» (таблица 2.1).

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения:

А1 ≥ П1, А2 ≥ П2, А3 ≥ П3, А4 ≤ П4 (2.1)

Смысл анализа ликвидности по балансовой модели заключается в том, что каждому виду обязательств соответствуют активы, которые могут быть реализованы в сроки, необходимые для погашения определенного вида обязательств.

Таблица 2.1 - Группировка активов и пассивов ООО «Вектор»

Актив	На начало года	На конец года	Пассив	На начало года	На конец года
А1			П1
А2			П2
А3			П3
А4			П4

По данным таблицы 2.1 можно сделать вывод о том, что система неравенств (2.1) ВЫПОЛНЯЕТСЯ / НЕ ВЫПОЛНЯЕТСЯ.

написать, какое из четырех неравенств не выполняется

Для качественной оценки платежеспособности и ликвидности ООО «Вектор» необходим расчет коэффициентов ликвидности (таблица 2.2), алгоритм расчета приведен в приложении В.

Таблица 2.2 – Коэффициенты ликвидности ООО «Вектор»

Коэффициенты	Рекомендуемый диапазон	Способ расчета	На начало года	На конец года	Изменение (+,-)
Текущей ликвидности	2 ÷ 3,5	(А1+А2+А3)/ (П1+П2)
Быстрой (срочной) ликвидности	0,6 ÷ 0,8	(А1+А2)/ (П1+П2)
Абсолютной ликвидности	0,1 ÷ 0,2	А1/ (П1+П2)

Коэффициент текущей ликвидности (покрытия)­­­­­­­­­­­­­­­­­­­­­­­ СООТВЕТСТВУЕТ / НЕ СООТВЕТСТВУЕТ норме. В течение анализируемого периода он УВЕЛИЧИЛСЯ / УМЕНЬШИЛСЯ на УКАЗАТЬ.

Коэффициент быстрой (срочной) ликвидности СООТВЕТСТВУЕТ / НЕ СООТВЕТСТВУЕТ норме. В течение анализируемого периода он УВЕЛИЧИЛСЯ / УМЕНЬШИЛСЯ на УКАЗАТЬ.

Коэффициент абсолютной ликвидности СООТВЕТСТВУЕТ / НЕ СООТВЕТСТВУЕТ норме. В течение анализируемого периода он УВЕЛИЧИЛСЯ / УМЕНЬШИЛСЯ на УКАЗАТЬ.