Общий анализ финансового состояния
В целях проведения такого анализа составляется аналитический (сравнительный) баланс, в который включаются основные агрегированные (укрупненные) показатели баланса, его структуры, динамики и структурной динамики. Такой баланс позволяет свести воедино, систематизировать и проанализировать первоначальные предположения и расчеты. Кроме того такое представление балансовых данных позволяет упростить работу по проведению горизонтального и вертикального анализа. Горизонтальный анализ - изучение изменения показателей за отчетный период, вертикальный же предполагает расчет удельных весов в общем итоге (валюте) баланса. Статьи сравнительного баланса формируются по усмотрению аналитика и с разной степенью детализации.
Расчет изменения удельных весов величин статей баланса (УдС) проводится по формуле:
СП2 _ СП1 * 100
БП2 БП2
Где С - статья аналитического баланса;
П1, П2 - значение статьи соответственно на начало и конец периода;
Б - итог (валюта) баланса.
Изменение статей баланса к величинам на начало периода (ИзмП1), в % определяется по формуле:
ИзмС * 100
СП1
Где ИзмС - абсолютное изменение статьи за период.
Расчет изменения статей баланса к изменению его итога (ИзмБ), в % осуществляется по формуле
ИзмС * 100
ИзмБ
Где ИзмБ - абсолютное изменение значения валюты баланса.
Изменение показателей позволяют выявить динамику а также за счет каких структурных сдвигов менялись показатели (см. табл). Отметим, что таблицы для анализа могут составляться (с разной степенью детализации) по балансу, активам и пассивам, имуществу и источникам средств, по результатам деятельности предприятия и другим анализируемым направлениям.
На первоначальном этапе анализа аналитика могут интересовать следующие характеристики: общая стоимость имущества (валюта или итог баланса), стоимость иммобилизованных активов (основных и прочих внеоборотных средств), оборотных (мобильных) средств, материальных оборотных средств, величина дебиторской задолженности, величина наиболее ликвидных средств, стоимость собственного и величина заемного капитала, величина долгосрочных кредитов и займов, величина собственного оборотного капитала (капитал и резервы за минусом внеоборотных активов) величина краткосрочных кредитов изаймов, предназначенных как правило для формирования оборотных активов, ведичина кредиторской задолженности.
Сравнительный аналитический баланс, тыс. руб.
| Показатели баланса | Абсолютная величина | Удельные веса (%) | Изменения | |||||
| На нач. (П1) | На кон.(П2) | На нач. (П1) | На кон.(П2) | В абс. величинах | В уд. Весах (УдС) | В % к началу периода (ИзмП1) | В % к изменению валюты (ИзмБ) | |
| АКТИВ | ||||||||
| 1. Внеоборотные активы | 45,9 | 55,6 | +97 | +9,7 | +21,1 | +84,3 | ||
| 2. Оборотные активы в т.ч. | ||||||||
| А) запасы | ||||||||
| Б) дебиторская задолженность, краткосрочные финансовые вложения, денежные средства | ||||||||
| В) краткосрочные финансовые вложения и денежные средства | ||||||||
| Г) дебиторская задолженность | ||||||||
| БАЛАНС | +115 | +11,5 | ||||||
| ПАССИВ | ||||||||
| 4. Капитал и резервы | ||||||||
| 5. Долгосрочные кредиты | ||||||||
| 6. Краткосрочные кредиты и займы | ||||||||
| . Кредиторская задолженность и прочие пассивы | ||||||||
| БАЛАНС |
Признаками хорошей структуры анализируемого баланса могут считаться: достаточная величина средств на счетах, достаточная обеспеченность собственными оборотными средствами, рост собственного капитала, отсутствие резких изменений в статьях баланса, дебиторская задолженность находится в равновесии с кредиторской, в балансе отсутствуют "больные" статьи (убытки, просроченная задолженность банкам и бюджету), запасы не превышают минимальную величину их формирования (собственных оборотных средств, долгосрочных краткосрочных кредитов и займов).