Наименование работы: Оценка кредитоспособности заемщика
Цель занятия: Научиться рассчитывать показатели оценки кредитоспособности заемщика и проводить их анализ.
Средства: Бухгалтерский баланс, пояснения к бухгалтерскому балансу, счетная техника.
Норма времени: 2 часа.
Приобретаемые умения:
2. Расчета показателей оценки кредитоспособности заемщика.
3. Анализа показателей кредитоспособности заемщика.
Содержание и последовательность выполнения работы:
Задание № 1.По данным бухгалтерского баланса и пояснений к бухгалтерскому балансу составить агрегированный (укрупненный) баланс ОАО «И-Заборское» для расчета системы финансовых коэффициентов.
Методические указания:
Расчеты выполнить в таблице 1.
Таблица 1.
Агрегированный баланс ОАО «И-Заборское»
| Агрегат | Статьи баланса | Номер строк баланса | Сумма |
| Активы | |||
| А1 | Наиболее ликвидные активы | 240+250 | |
| А2 | Быстрореализуемы активы | 510 ф.2 | |
| А3 | Медленно реализуемые активы | 210+220+260+501ф.5 | |
| А4 | Труднореализуемые активы | ||
| Баланс (А1+А2+А3+А4) | |||
| Пассивы | |||
| П1 | Наиболее срочные обязательства | ||
| П2 | Краткосрочные обязательства | 510+550 | |
| П3 | Долгосрочные пассивы, в т.ч. фонды потребления и резервы предстоящих платежей | 400+530+550 | |
| П4 | Постоянные пассивы | ||
| Баланс (П1+П2+П3+П4+П5) |
Баланс считается абсолютно ликвидным, если:
А1 
П1;
А2 П2;
А3 П3;
А4 
П4.
Задание № 2.По данным бухгалтерского баланса и пояснений к бухгалтерскому балансу рассчитать показатели ликвидности и платежеспособности для рейтинговой оценки кредитоспособности ОАО «И-Заборское».
Методические указания:
Расчеты выполнить в таблице 2.
Таблица 2.
Показатели ликвидности и платежеспособности для рейтинговой оценки кредитоспособности ОАО «И-Заборское»
| № п/п | Наименование показателя | Обозначение показателя | Алгоритм расчета | Экономический смысл | Фактическое значение |
| 1. | Коэффициент абсолютной ликвидности | Кал | (Денежные средства (стр.250) + Краткосрочные финансовые вложения (стр240)) / Краткосрочные обязательства (стр510+стр520) | Способность рассчитаться с задолженностью в кратчайшие сроки | |
| 2. | Коэффициент быстрой ликвидности | Кбл | (Денежные средства (стр.250) + Краткосрочные финансовые вложения (стр240) + Краткосрочная дебиторская задолженность (230)) / Краткосрочные обязательства (стр510+стр520) | Способность рассчитаться с задолженностью в ближайшее время | |
| 3. | Коэффициент общей ликвидности | Кол | Оборотные активы (стр.200) / Текущие обязательства (стр. 500) | Способность рассчитаться с задолженностью в перспективе | |
| 4. | Коэффициент автономии (собственности) | Ка | Собственный капитал (стр300) / валюта баланса (стр600) | Независимость от внешних источников финансирования |
Кал должен иметь оптимальное значение 0,2 - 0,5 показывает, какая часть обязательств может быть погашена без дополнительной мобилизации средств.
Оптимальное значение Кбл считается равным 1, однако, он может быть и ниже, но не должен опускаться ниже 0,5.
Если значение Кол ниже 1, то это означает отсутствие способности к выполнению краткосрочных обязательств из текущих активов. Слишком высокое значение (3) также нежелательно т.к. это свидетельствует о неэффективном использовании ресурсов, выражающемся в зависимости оборачиваемости средств, вложенных в производственные запасы и оборотные средства.
Нормальное минимальное значение Ка оценивается на уровне 0,5. Это означает, что сумма обязательств предприятия равна сумме собственных средств. Рост коэффициента свидетельствует об увеличении финансовой независимости, снижение риска финансовых затруднений в будущих периодах. Такая тенденция повышает гарантированность предприятием своих обязательств.
Задание № 3.Рассчитать сумму баллов для классификации ОАО «И – Заборское» по уровню кредитоспособности.
Таблица 3.
Сумма баллов и классификации ОАО «И – Заборское» по уровню кредитоспособности
| Показатель | Фактическое значение | Классность коэффициента | Доля показателя, % | Расчет суммы баллов | Класс |
| Ка.л. | |||||
| Кб.л. | |||||
| Ко.л. | |||||
| Ка. | |||||
| Итого в 20__г. | Х | Х |
Методические указания:
Для выполнения задания 3 воспользуйтесь данными таблицы 4.
Таблица 4.
Классификация заемщиков по уровню кредитоспособности
| Показатели | Значения показателей | Доля, % | ||
| Первый класс | Второй класс | Третий класс | ||
| Ка.л. | 0,2 и выше | 0,15 - 0,2 | Менее 0,15 | |
| Кб.л. | 1,0 и выше | 0,5 - 1,0 | Менее 0,5 | |
| Ко.л. | 2,0 и выше | 1,0 - 2,0 | Менее 1,0 | |
| Ка. | 0,7 и выше | 0,5 - 0,7 | Менее 0,5 |
Также необходимо помнить, что Рейтинг заемщика определяется в баллах. Сумма баллов рассчитывается путем умножения классности каждого коэффициента (Ка.л , Кс.л , Кт.л , Ка ) на его долю (соответственно 30,20,30 и 20%) в совокупности (100%).
Класс заемщика определяется по набранным баллам:
• Первый класс - от 100 до 150 баллов,
• Второй класс - от 151 до 250 баллов,
• Третий класс - от 251 до 300 баллов.
Первоклассным по кредитоспособности заемщикам коммерческие банки могут открывать кредитную линию, выдавать в разовом порядке ссуды (без обеспечения) с установлением более низкой процентной ставки, чем для остальных заемщиков.
Кредитование второклассных ссудозаемщиков осуществляется банками в обычном порядке, т.е. при наличии соответствующих обязательств (гарантий, залога, и т.д.). Процентная ставка зависит от вида обеспечения.
Предоставление кредитов клиентам третьего класса связано для банка с серьезным риском. Таким клиентам в большинстве случаев кредитов не выдают, а если и выдают, то размер предоставляемой ссуды не должен превышать размера уставного фонда. Процентная ставка за кредит устанавливается на высоком уровне.
Задание № 4.Дать прогноз возможного банкротства ОАО «И – Заборское» - Z"-анализ Альтмана.
Методические указания:
Уравнение "Z"-оценки представляется следующим образом:
Z = 1,2*К1 + 1,4*К2 + 3,3*К3 + 0,6*К4 + 1,0*К5,
Где,
К1 = Балансовая прибыль / Валюта баланса = стр.300 ф.2 / стр.600 ф.1;
К2 = Выручка / Валюта баланса = стр.110 ф.2 / стр.600 ф.1;
К3 = Капиталы и резервы / Долгосрочные обязательства + Краткосрочные обязательства = стр.300 ф.1/ стр.400 ф.1+стр.500 ф.1;
К4=нераспределенная прибыль отчетного года / Валюта баланса = стр.370 ф.1 / стр.600 ф.1;
К5 = оборотные активы / Валюта баланса = стр.200 ф.1 / стр.600 ф.1.
Таблица 5.
Значение уравнения "Z"-оценки Альтмана
| Значение | Z < 1,8 | 1,8 < Z < 2,7 | 2,8 < Z < 2,9 | Z > 3 |
| Предприятие относится к группе банкротства | Вероятность банкротства очень высока | Допустимый диапазон значений | Предприятие относится к группе успешно действующих |
Контрольная работа № 12