Задача 13. Определение годовой ставки единовременной выплаты.
Рассматривается вложение сроком на 5 лет, которое гарантирует получение 5 000р. Сумма вложения составляет 3 000р. Определите годовую скорость оборота этого вложения.
Ход решения задачи.
· При отсутствии исходного файла на листе СТАВКАсоздайте таблицу согласно таблице 21.
Таблица 21
| Сумма займа | -3 000,00р. |
| Будущая стоимость займа | 5 000,00р. |
| Срок займа, лет | |
| Годовая ставка |
· Вычислите годовую ставку.
· Сохраните файл.
Определение модифицированной скорости оборота. Функция MIRR (МВСД)
Функция MIRR вычисляет модифицированную скорость оборота. Функция принимает во внимание стоимость занимаемых средств для финансирования инвестиции и предполагает, что средства, поступающие от этого вложения, можно реинвестировать. Функция считает, что все выплаты производятся в конце периодов, и возвращает эквивалентную процентную ставку за один период.
Синтаксис функции: MIRR(Значения; Ставка_финанс; Ставка_реинвест).
Аргумент Значенияэто массив платежей и поступлений, производимых в регулярные периоды времени.
Аргумент Ставка_финанс– это процентная ставка, по которой одалживаются средства, необходимые для вложения.
Аргумент Ставка_реинвест– это ставка, по которой реинвестируются средства, поступающие от вложения.
Задача 14. Определение модифицированной скорости оборота.
Рассматривается вложение сроком на 5 лет, которое гарантирует получение 5 000р. Сумма вложения составляет 3 000р.
Определите годовую скорость оборота этого вложения.
Ход решения задачи.
· При отсутствии исходного файла на листе СТАВКАсоздайте таблицу согласно таблице 22.
Таблица 22
| Сумма займа | -200 000,00р. |
| Прибыль за 1 год | 69 000,00р. |
| Прибыль за 2 год | 60 000,00р. |
| Прибыль за 3 год | 51 000,00р. |
| Прибыль за 4 год | 69 000,00р. |
| Прибыль за 5 год | 96 000,00р. |
| Финансовая ставка | |
| Ставка реинвестирования | |
| Модифицированная ставка |
· Вычислите модифицированную ставку.
· Сохраните файл.
Вычисление амортизации
Амортизация – это способ, с помощью которого компания может распределить стоимость активов по всему периоду предполагаемого срока их эксплуатации. Другими словами, амортизация представляет собой распределение прошлых затрат по будущим временным периодам с целью сбалансирования доходов и расходов.
При описании функций для вычисления амортизации будут использованы аргументы, описанные в таблице 23.
Таблица 23
| Аргумент | Название | Описание |
| Нач_стоимость | Начальная стоимость | Первоначальная стоимость имущества |
| Ост_стоимость | Остаточная стоимость | Остаточная стоимость после полной амортизации (ликвидная стоимость имущества) |
| Время_ эксплуатации | Время эксплуатции | Количество периодов, за которые имущество амортизируется (время полной амортизации) |
| Период | Период | Период, для которого требуется вычислить амортизацию |
Существует два основных метода распределения стоимости активов по периоду, в течение которого они эксплуатироваться, - метод равномерного начисления и метод ускоренной амортизации.
Далее нами рассмотрено использование функций для расчета амортизации различными способами.
Расчет амортизационных отчислений линейным методом. Функция SLN (АПЛ)
Функция SLN реализует метод амортизации линейным способом (метод равномерного начисления).
Синтаксис функции:
SLN(нач_стоимость; ост_стоимость;время_эксплуатации).
Данный метод заключается в следующем. Из суммы стоимости имущества вычитается его остаточная стоимость, а полученная разница делится на количество лет эксплуатации.
Метод линейной амортизации предполагает, что амортизация постоянна для любого конкретного единичного периода на протяжении полезного времени жизни имущества.
Задача 15. Расчет амортизационных отчислений линейным методом.
Затраты на приобретение оборудования составили 50 000р., стоимость оборудования к концу периода эксплуатации - 30 000р, период эксплуатации 5 лет.
Рассчитайте амортизационные отчисления по методу линейной амортизации.
Ход решения задачи.
· При отсутствии исходного файла вставьте новый лист, назовите его АМР, создайте на листе таблицы согласно таблицам 24-25.
Таблица 24
| Затраты на приобретение | 50000,00р. |
| Стоимость к концу периода эксплуатации | 3000,00р. |
| Полный период эксплуатации, лет |
Таблица 25
| Линейный метод (АПЛ) | ||
| Период | формула | функция |
| Итого |
· Рассчитайте величину амортизационных отчислений для первого периода по соответствующей формуле.
· Так как линейный метод амортизации предполагает одинаковые значения отчислений за все периоды амортизации, скопируйте формулу в ячейки для значений амортизационных отчислений остальных периодов.
· Вычислите итоговое значение амортизационных отчислений. Результат расчетов сравните с рисунком.
Рис 13
· Проверьте правильность расчетов амортизационных отчислений: затраты на приобретение должны быть равны сумме остаточной стоимости и амортизационных отчислений.
· Используя функцию SLN,рассчитайте величину амортизационных отчислений для первого периода.
· Скопируйте формулу в ячейки для значений амортизационных отчислений остальных периодов.
· Вычислите итоговое значение амортизационных отчислений. Результат расчетов сравните с рисунком.
Рис 14
· Сохраните файл.
Расчет амортизационных отчислений методами ускоренной амортизации. Функции SYD (АСЧ),DDB (ДДОБ), DB (ФУО)
Функция SYDвычисляет амортизацию имущества методом суммы чисел (метод учета целых значений годов службы). В соответствии с этим методом полная амортизация (стоимость минус остаток) разделяется по периодам в соответствии с весовым коэффициентом каждого периода.
Синтаксис функции:
SYD(Нач_стоимость; Ост_стоимость; Время_эксплуатации; Период)
Чтобы рассчитать коэффициенты для периодов, суммируются цифры количества лет (5 лет): 1 + 2 + 3 + 4 + 5 = 15. Для вычисления коэффициента амортизации за определенный год количество оставшихся лет делится на 15. В первый год коэффициент будет равен 5/15, во второй – 4/15. Этот коэффициент умножается на разность стоимости и остатка.
SYD = (нач_стоим ост_стоим)*коэффициент
Функция DDBвычисляет амортизацию имущества, используя метод двойного уменьшения остатка, при котором амортизация имеет переменную величину - большую в начальные периоды и меньшую в последние периоды эксплуатации.
Синтаксис функции:
DDB(Нач_стоимость;Ост_стоимость; Время_эксплуатации; Период; Коэффициент)
При использовании этого метода амортизация вычисляется, как процент от чистой балансовой стоимости имущества (начальная стоимость имущества минус амортизация за предыдущие годы).
Другими словами, ставка, которая использовалась для определения амортизации по методу равномерного начисления, удваивается, а затем умножается на первоначальную стоимость. После этого из полученного произведения вычитается сумма всех предыдущих показателей амортизации.
Функция DDB (ДДОБ) использует следующую формулу для вычисления амортизации за период:
Аргумент Коэффициент является необязательным, по умолчанию имеет значение 2, которое означает метод двукратного учета амортизации. Если задать коэффициент, равный 3, будет использован метод трехкратного учета амортизации.
Функция DB (ФУО)аналогична функции DDB, но использует метод фиксированного уменьшения остатков (метод уменьшающего баланса).
Синтаксис функции:
DB (нач_стоимость; ост стоимость; время_эксплуатации; период; месяцы)
Аргумент Месяц - это количество месяцев в первом году. Если аргумент опущен, то предполагается, что он равен 12.
Метод фиксированного уменьшения остатка вычисляет амортизацию, используя фиксированную процентную ставку. DBиспользует следующие формулы для вычисления амортизации за период:
DB=(нач_стоимость;суммурная_амортизация_за_предш_периоды)*ставка
Значение ставки округляется до трех десятичных знаков после запятой. Особым случаем является амортизация за первый и последний периоды. Для первого периода DBиспользует такую формулу:
нач_стоимость*ставка*месяцы12
Для последнего периода DBиспользует такую формулу:
(нач_стоимость-сумм_аморт_ за_предш_периоды)*ставка*(12- месяцы)12