Взаимоcвязь между пoказателямиликвидноcти и платежеcпособности предприятия

Основные технико-экономические показатели ПАО «Краснодонуголь» за 2013–2015 годы, млн грн.

Показатели	2013 год	2014 год	2015 год	Отклонение (+; -)	Темп роста (%)
				2014г. от 2013г.	2015г. от 2014г.	2014г. к 2013г.	2015г. к 2014г.
Прибыль (выручка) от реализации продукции, товаров, работ и услуг, млн грн.	3534,56	3571,14	3429,56	36,58	-141,58	101,03	96,04
Себестоимость реализованной продукции, товаров, работ и услуг, млн грн.	2460,39	2763,87	3005,41	303,48	241,54	112,33	108,74
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода, млн грн.	2945,47	2975,95	2857,96	30,48	-117,99	101,03	96,04
Среднесписочная численность персонала, чел.				-202	-636	98,96	95,84
Производительность труда, тыс. грн./чел.	228,36	233,77	234,26	5,41	0,49	102,37	100,21
Средняя заработная плата работников, тыс. грн.	45,23	57,32	62,55	12,09	5,23	126,73	109,12

Динамика основных технико-экономических показателей ПАО «Краснодонуголь»

За 2013–2015 гг., млн грн.

Горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «Краснодонуголь»

Показатели	Код ряда				Изменения
тыс. грн.	(%)	тыс. грн.	(%)	тыс. грн.	(%)	2013-2014	2014-2015
тыс. грн.	(%)	тыс. грн.	(%)
1. Внеоборотные активы		3 822 781	56,16	3 982 832	68,17	5 509 164	75,89	160 051	12,01	1 526 332	7,72
Нематериальные активы:
- остаточная стоимость		6 662	0,10	6 143	0,11	5 254	0,07	-519	-0,1	-889	-0,04
- первоначальная стоимость		8 703	0,13	9 234	0,16	9 803	0,13		0,03		0,1
- износ		(2 041)	0,03	(3 091)	0,05	(4 549)	0,06	1 050	0,02	1 458	0,01
Незавершенное строительство		310 389	4,56	201 747	3,45	195 382	2,69	-108 642	-1,11	-6 365	-0,76
Основные средства:
-остаточная стоимость		2 683 289	39,42	2 774 179	47,48	4 429 602	61,02	90 890	8,06	1 655 423	13,54
-первоначальная стоимость		3 447 976	50,66	3 982 912	68,17	4 610 022	63,51	534 936	17,51	627 110	-4,66
- износ		(764 687)	11,23	(1 208 733)	20,69	(180 420)	2,49	444 046	9,46	-1 028 313	-18,2
Долгосрочная дебиторская задолженность		681 603	10,01	768 033	13,15	878 926	12,11	86 430	3,14	110 893	-1,04
Отложенные налоговые активы		140 838	2,07	232 730	3,98	-	-	91 892	1,91	-232 730	-
2. Оборотные активы		2 980 322	43,79	1 859 211	31,82	1 749 385	24,10	-1 121 111	-11,97	-109 826	-7,72
Запасы:
-производственные запасы		118 021	1,73	131 318	2,25	130 866	1,80	13 297	0,52	-452	-0,45
- Незавершенное производство		30 313	0,45	17 227	0,29	21 091	0,29	-13 086	-0,16	3 864	-
- готовая продукция		37 495	0,55	30 842	0,53	14 970	0,21	-6 653	-0,02	-15 872	-0,32

Продолжение таблицы

-товары			0,01		0,001	-	-	-469	-0,009	-30	-
Дебиторская задолженность за товары, работы, услуги
-чистая реализационная стоимость		1 961 038	28,81	1 126 164	19,27	977 781	13,47	-834 874	-9,54	-148 383	-5,8
- Первоначальная стоимость		1 963 187	28,84	1 128 325	19,31	979 904	13,50	-834 862	-9,53	-148 421	-5,81
- резерв сомнительных долгов		(2 149)	0,03	(2 161)	0,04	(2 123)	0,03		0,01	-38	-0,01
Дебиторская задолженность по расчетам:
- с бюджетом			0,01		0,01	2 157	0,03	-56		1 436	0,02
- по выданным авансам		634 173	9,32	524 452	8,98	574 052	7,91	-109 721	-0,34	49 600	-1,07
Прочая текущая дебиторская задолженность		113 278	1,66	18 569	0,32	10 534	0,14	-94 709	-1,34	-8 035	-0,18
Денежные средства и их эквиваленты:
- в национальной валюте		72 695	1,07	5 110	0,09	1 294	0,02	-67 585	-0,98	-3 816	-0,07
- в иностранной валюте			0,01		0,01		0,002			-651	-0,008
Прочие оборотные активы		11 537	0,17	3 943	0,07	16 456	0,23	-7 594	0,1	12 513	0,16
3. Расходы будущих периодов		3 580	0,05		0,01		0,01	-3 066	-0,04	-287	-
БАЛАНС		6 806 683		5 842 557		7 258 776		-964 126	-	1 416 219	-

Окончание таблицы

1. Собственный капитал		1 811 221	26,61	1 656 821	28,36	2 858 093	39,37	-154 400	1,75	1 201 272	11,01
Уставный капитал		1 475 228	21,67	1 475 228	25,25	1 475 228	20,32	-	3,58	-	-4,93
Дополнительно вложенный капитал		824 126	12,11	729 814	12,49	2 133 678	29,39	-94 312	0,38	1 403 864	16,9
Нераспределенная прибыль		(488 133)	7,17	(548 221)	9,38	(750 813)	10,34	60 088	2,21	202 592	0,96
2. Обеспечение следующих растрат		659 144	9,68	649 260	11,11	740 315	10,20	-9 884	1,43	91 055	-0,91
3. Долгосрочные обязательства		1 894 591	27,84	1 893 128	32,40	1 938 916	26,71	-1 463	4,56	45 788	-5,69
4. Текущие обязательства		2 441 727	35,87	1 643 348	28,13	1 721 452	23,72	-798 379	-7,74	78 104	-4,41
Текущая задолженность по долгосрочным обязательствам		1 395	0,02	1 474	0,03	-	-		0,01	-1474	-
Кредиторская задолженность за товары, работы, услуги		2 280 507	33,50	1 449 685	24,82	1 541 053	21,23	-830 822	-8,68	91 368	-3,59
Текущие обязательства по расчетам:
- с полученных авансов			0,001		0,002		0,002		0,001		-
- с бюджетом		17 715	0,26	25 767	0,44	11 656	0,16	8 052	0,18	-14 111	-0,28
- со страхования		22 412	0,33	28 294	0,48	24 036	0,34	5 882	0,15	-4 258	-0,14
- с оплаты труда		42 613	0,63	43 875	0,75	40 806	0,56	1 262	0,12	-3 069	-0,19
Прочие текущие обязательства		77 007	1,13	94 165	1,61	103 789	1,43	17 158	0,48	9 624	-0,18
БАЛАНС		6 806 683		5 842 557		7 258 776		-964 126	-	1 416 219	-

Наиболее значительные изменения в составе активов ПАО «Краснодонуголь» за 2013–2015 гг.

Структура активов ПАО «Краснодонуголь»

За 2015 год

Изменение пассивов ПАО «Краснодонуголь»

За 2013–2015 гг.

Состав пассивов ПАО «Краснодонуголь»

За 2013–2015 гг.

Коэффициенты финансовой устойчивости

ПАО «Краснодонуголь»

Коэффициенты финансовой устойчивости	Нормативное значение				Изменение коэффициента
конец года	конец года	конец года	2013-2014	2014-2015
К.фин. автономии	К > 0,5	0,27	0,28	0,39	0,01	0,11
К.соотношения заемных и собственных средств	К < 0,7	2,39	2,13	1,28	-0,26	-0,85
К.маневренности собственных средств	К > 0,2	-1,11	-1,40	-0,93	-0,29	0,47
К. обеспеченности собственными средствами	К ≥ 0,1	-0,67	-1,25	-1,52	-0,58	-0,27

Анализ эффективности использования

Оборотных активов

Наименование показателя	Значение	Изменения
Абсолютные	В процентах
2013 год	2014 год	2015 год	2013/	2014/	2013/	2014/
Выручка тыс. грн.					-141588	101,35	96,04
Себестоимость продаж, тыс. грн.						112,33	108,74
Оборотные активы, тыс. грн.				-1121111	-109826	62,38	94,09
Коэффициент оборачиваемости	1,19	1,92	1,96	0,73	0,04	161,34	102,08
Период оборота, оборотных активов, дни	303,55	187,42	183,63	-116,13	-3,79	61,74	97,98
Дебиторская задолженность тыс. грн.				-1039360	-105382	61,63	93,69
Коэффициент оборачиваемости	1,30	2,14	2,19	0,84	0,05	164,62	102,34
Период оборота, ДЗ, дни	275,94	168,34	164,23	-107,6	-4,11	61,01	97,56
Запасы, тыс. грн.				-6911	-12490	96,29	93,04
Коэффициент оборачиваемости	13,20	15,40	18,00	2,20	2,60	116,67	116,88
Период оборота запасов, дни	27,26	23,37	20,00	-3,89	-3,37	85,73	85,58
Кредиторская задолженность, тыс. грн.				-830822		63,57	106,30
Коэффициент оборачиваемости	1,55	2,46	2,23	0,91	-0,23	158,71	90,65
Период оборота КЗ, дни	232,27	146,14	161,74	-86,13	15,6	62,92	110,67
Длительность операционного цикла	303,20	191,71	184,29	-111,49	-7,42	63,23	96,13
Длительность финансового цикла	70,93	45,57	22,49	-25,36	-23,08	64,25	49,35

Показатели рентабельности

ПАО «Краснодонуголь»

Коэффициенты рентабельности				Изменение коэффициента
конец года	конец года	конец года	2013-2014	2014-2015
Коэффициент рентабельности активов (экономическая рентабельность)	-0,04	-0,02	-0,05	0,02	-0,03
Коэффициент рентабельности оборотных активов	-0,06	-0,04	-0,07	0,02	-0,03
Коэффициент рентабельности собственного капитала (финансовая рентабельность)	-0,12	-0,08	-0,14	0,04	-0,06
Коэффициент рентабельности деятельности	-0,08	-0,05	-0,11	0,03	-0,06