Осуществления фирмой финансовой деятельности

Денежные потоки как результат поступления денежных средств	Денежные потоки как результат выбытия денежных средств
1. Денежные вклады собственников (участников), поступления от эмиссии акций, увеличение долей участия. 2. Поступления от выпуска облигаций, векселей и других долговых ценных бумаг. 3. Получение кредитов и займов от других лиц.	1. Платежи собственникам (участникам) в связи с выкупом у них акций (долей участия) организации или выходом из состава участников. 2. Уплата дивидендов и иных платежей по распределению прибыли в пользу собственников (участников). 3. Платежи в связи с погашением (выкупом) векселей и других долговых ценных бумаг. 4. Возврат кредитов и займов, полученных от других лиц.

Информация о денежных потоках от финансовой деятельности позволяет получить информацию о будущих потребностях организации в привлечении долгового и долевого финансирования, а также спрогнозировать требования кредиторов и акционеров (участников) в отношении будущих денежных потоков организации.

Информация, содержащаяся в Отчете о движении денежных средств, необходима для анализа и оценки:

1) перспективной возможности организации создавать положительные потоки денежных средств (когда поступления денежных средств превышают расходование последних);

2) способности организации выполнять свои обязательства по расчетам с кредиторами, выплате дливидендов и иных платежей;

3) потребности организации в дополнительном привлечении денежных средств со стороны (в частности, в форме кредитов и займов);

4) эффективности операций по финансированию организации и инвестиционных сделок.

Важно обратить внимание на то, что важнейшим условием финасового благополучия хозяйствующего субъекта является приток денежных средств и, соответственно, превышение величины притока денежных средств над величиной их оттока.

С другой стороны, можно согласиться со следующим мнением авторов известного учебного пособия по анализу финансовой отчетности (9, с. 232): «чрезмерная величина денежных средств свидетельствует о том, что реально организация терпит убытки, связанные с инфляцией и обесценением денежных средств, а также с упущенной возможностью их длительного размещения».

Анализируя форму № 4, можно заметить, что в данной форме суммируются потоки денежных средств не только за отчетный период, но и за аналогичный период предыдущего года. Это позволяет аналитику получить получить дополнительную информацию о результатах хозяйственной, инвестиционной и финансовой деятельности организации в динамике, выявить причины отклонений от плановых показателей, а также от показателей предыдущего периода и разработать мероприятия по минимизации вышеуказанных отклонений в будущем.

Контрольные вопросы к главе 2.5:

1. Каково основное назначение Отчета о движении денежных средств?

2. В разрезе каких видов деятеьности организации заполняется форма № 4?

3. Какие виды деятельности организации относятся к текущей?

4. Приведите примеры денежных потоков как результат поступления денежных средств от осуществления организацией текущей деятельности.

5. Приведите примеры денежных потоков как результат выбытия денежных средств от осуществления организацией текущей деятельности.

6. Каково назначение информации о денежных потоках от текущих операций организации?

7. Какая деятельность фирмы относится к инвестиционной?

8. Приведите примеры денежных потоков как результат поступления денежных средств от осуществления организацией инвестиционной деятельности.

9. Приведите примеры денежных потоков как результат выбытия денежных средств от осуществления организацией инвестиционной деятельности.

10. Каково назначение информации о денежных потоках от инвестиционной деятельности организации?

11. В чем заключается сущность финансовой деятельности фирмы?

12. Приведите примеры денежных потоков как результат поступления денежных средств от осуществления фирмой финансовой деятельности.

13. Приведите примеры денежных потоков как результат выбытия денежных средств от осуществления фирмой финансовой деятельности.

14. Каково назначение информации о денежных потоках от финансовой деятельности организации?

15. Приведите примеры операций, которые не являются денежными потоками в соответствии с ПБУ 23/2011.

16. Какие показатели хозяйственной деятельности организации позволяет проанализировать и оценить информацию, содержащуюся в Отчете о движении денежных средств?

17. Какое явление, выявляемое в процессе анализа и оценки показателей формы № 4, считается важнейшим условием финансового благополучия хозяйствующего субъекта.