Практическое занятие № 1 к главе 1.6 по теме «Общая характеристика методов, применяемых в экономическом анализе»
Задачи с решениями:
Задача 1
Величина денежных средств фирмы по состоянию на конец IV квартала 2011 г. (отчетный период) составляла 10 255 тыс. руб., а на конец III квартала 2011 г. (базисный период) – 9 680 тыс. руб.
Определить абсолютное отклонение величины денежных средств фирмы. Сделать вывод.
Решение:
∆П = П1 – По = 10 255 тыс. руб. – 9 680 тыс. руб. = 575 тыс. руб.
Показатель абсолютного отклонения (575 тыс. руб.)свидетельствует о том, что величина денежных средств фирмы вIV квартале 2011 г. по сравнению с III кварталом увеличилась на 575 тыс. руб., что является положительной тенденцией.
Задача 2
Прибыль от реализации готовой продукции организации за IV квартал 2011 г. (отчетный период) составляла 550 тыс. руб., а в III квартале 2011 г. (базисный период) – 620 тыс. руб.
Определить относительную величину динамики прибыли по трем группам показателей: 1) коэффициент динамики; 2) темп роста; 3) темп прироста. Сделать выводы.
Решение:
1) Коэффициент динамики (в долях единицы) = 550 тыс. руб. : 620 тыс. руб. = 0, 887
Доля прибыли фирмы в IV квартале 2011 г. составляет 0,887 от аналогичного показателя III квартала, что свидетельствует о снижении величины прибыли данной фирмы в отчетном периоде по сравнению с базисным.
2) Темп роста (Тр) (в процентах) = (550 тыс. руб. : 620 тыс. руб.) * 100 = 88,7%
Величина прибыли от реализации продукции в отчетном периоде составляла 88,7% от аналогичного показателя базисного периода.
3) Темп прироста прибыли (Тпр.) = Тр – 100 = 88,7 – 100 = -11,3%
В IV квартале 2011 г. по сравнению с III кварталом величина прибыли фирмы от реализации продукции уменьшилась на 11,3%.
Расчет относительной величины динамики прибыли от реализации продукции по трем группам показателей в целом свидетельствует о снижении величины прибыли фирмы в отчетном периоде по сравнению с базисным и, соответственно, об ухудшении финансового состояния данной фирмы
Задача 3
На конец IV квартала 2011 г. общая величина кредиторской задолженности фирмы составила 86 855 тыс. руб., в том числе задолженность перед поставщиками и подрядчиками - 15 200 тыс. руб.; перед персоналом по оплате труда – 27 800 тыс. руб.; перед государственными внебюджетными фондами - 10 286 тыс. руб.; перед государственным бюджетом по налогам и сборам Ф – 10 286 тыс. руб– 30 204 тыс. руб.; перед участниками (учредителями) по вкладам в уставный капитал – 2 535 тыс. руб.; перед прочими кредиторами – 830 тыс. руб.
Определить структуру кредиторской задолженности фирмы на основе расчета относительных величин структуры. Сделать выводы.
Решение:
Находим удельный вес (долю) каждого элемента кредиторской задолженности в ее общей величине, принимаемой за 100%.
1. Удельный вес задолженности перед поставщиками и подрядчиками =
= (15 200 тыс. руб. : 86 855 тыс. руб.) * 100 = 17,5%.
2. Удельный вес задолженности перед персоналом по оплате труда = (27 800 тыс. руб. : 86 855 тыс. руб.) * 100 = 32,0%.
3. Удельный вес задолженности перед государственными внебюджетными фондами РФ = (10 286 тыс. руб.: 86 855 тыс. руб.) * 100 = =11,8%.
4. Удельный вес задолженности по налогам и сборам = (30 204 тыс. руб. : 86 855 тыс. руб.) * 100 = 34,8%.
5. Удельный вес задолженности перед учредителями (участниками) по вкладам в уставный капитал = (2 535 тыс. руб. : 86 855 тыс. руб.) * 100= 2,9%
6. Удельный вес задолженности перед прочими кредиторами = (830 тыс. руб. : 86 855 тыс. руб.) * 100 = 1,0%.
Можно заметить, что в общей величине кредиторской задолженности наибольшую долю занимает кредиторская задолженность по налогам и сборам (34,6%), а также задолженность перед поставщиками и подрядчиками (32,0%)а наименьшую долю – кредиторская задолженность перед прочими кредиторами (1,0%), а также перед учредителями по вкладам в уставный капитал (2,9%).
Задача 4
На основе данных бухгалтерского баланса ООО «Альфа» на 31.12.2011 г. (приложение 1) провести его вертикальный анализ. Сделать выводы.
Решение:
Расчет удельного веса каждой статьи бухгалтерского баланса целесообразно представить в аналитической таблице 1:
Таблица 1
Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ООО «Альфа»
на 31.12.2009г., 31.12.2010 г., 31.12.2011 г., %
| Показатели | Код | На 31.12.2009 | На 31.12.2010 | На 31.12.2011 |
| А К Т И В | ||||
| I.ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ | ||||
| Нематериальные активы | (8 720 : : 432 598) * 100 = 2,0 | (9 864 : : 367 062) * 100 = 2,7 | (10 226 : : 365 188) * 100 = 2,8 | |
| Основные средства | (78 304 : : 432 598) * 100 = 18,1 | (93 011: : 367 062) * 100 = 25,3 | (111 427 : 365 188) * 100 = = 30,5 | |
| Итого по разделу I | 20,1или (87 024 : 432 598) * 100 = = 20,1 | 28,0или (102 875 : :367 062) * 100 = = 28,0 | 33,3или (121 653: :365 188) * 100= = 33,3 | |
| II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ | ||||
| Запасы | (105 009 : : 432 598) * 100= = 24,3 | (77 296 : : 367 062)*100= = 21,1 | (142 679 : :365 188) * 100= = 39,1 | |
| Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | (5 305 : : 432 598)*100 = =1,2 | (2 770 : : 367 062) *100 = = 0,8 | (3 143 : : 365 188) *100 = 0,9 | |
| Дебиторская задолженность | (79 804 : : 432 598)*100= = 18,5 | (45 306 : : 367 062)*100= = 12,3 | (52 579 : :365 188) *100 = = 14,4 | |
| Финансовые вложения | (13 900: :432 598) * 100 = = 3,2 | (16 500 : : 367 062)*100= = 4,5 | (9 308 : :365 188) * 100= = 2,5 | |
| Денежные средства и денежные эквиваленты | (141 556 : : 432 598) * 100= = 32,7 | (122 110 : : 367 062) * 100= = 33,2 | (35 406 : :356 188) * 100= = 9,7 | |
| Прочие оборотные активы | - | (205 : : 367 062) * 100= = 0,05 | (420 : :365 188) * 100= = 0,1 | |
| Итого по разделу II | 79,9или (345 574: : 432 598) * 100= = 79,9 | 72,0 или (264 187 : : 367 062) * 100= = 72,0 | 66,7или (243 535: :365 188) * 100 = 66,7 | |
| БАЛАНС | 100,0 | 100,0 | 100,0 | |
| П А С С И В | ||||
| III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ | ||||
| Уставный капитал | (80 362 : :432 598) * 100= = 18,6 | (80 362 : :367 062) * 100= = 21,9 | (80 362 : :365 188) * 100= = 22,0 | |
| Резервный капитал | (26 006 : :432 598) * 100 = = 6,0 | (36 322 : :367 062) * 100 = = 9,9 | (51 423 : :365 188) * 100= = 14,1 | |
| Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | (62 575: :432 598)*100= = 14,4 | (68 470 : 367 062 * 100 = = 18,7 | (85 468 : :365 188) * 100= = 23,4 | |
| Итого по разделу III | 39,0или (168 943 : : 432 598) * 100= = 39,0 | 50,5или (185 154 : :367 062) * 100 = = 50,5 | 59,5или (217 253 : :365 188)* 100 = = 59,5 | |
| IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА | ||||
| Заемные средства | (30 500 : :432 598) * 100 = = 7,1 | (18 800 : :367 062) * 100 = = 5,1 | (17 100 : :365 188) * 100 = 4,7 | |
| Итого по разделу IV | 7,1 | 5,1 | 4,7 | |
| V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА | ||||
| Заемные средства | (105 400 : :432 598) * 100 = = 24,4 | (68 800 : :367 062) * 100= = 18,7 | (52 200 : 365 188 * 100 = = 14,3 | |
| Кредиторская задолженность | (126 855 : :432 598) * 100 = = 29,3 | (93 156 : :367 062) * 100 = = 25,4 | (77 499 : :365 188) * 100 = 21,2 | |
| Доходы будущих периодов | (900 : :432 598) * 100 = = 0,2 | (1152 : :367 062) * 100 = 0,3 | (1136 : :365 188)* 100 = = 0,3 | |
| Итого по разделу V | 53,9или (233 155 : :432 598) * 100 = = 53,9 | 44.4или (163 109 : :367 062) * 100 = = 44,4 | 35,8или (130 835 : :365 188) * 100 = 35,8 | |
| Б А Л А Н С | 100,0 | 100,0 | 100,0 |
Выводы:
1. По данным вертикального анализа актива бухгалтерского баланса ООО «Альфа» на 31.12 2009 г., 31.12.2010 г. и 31.12. 2011 г. можно сделать вывод о том, что на конец 2009 г. доля внеоборотных активов в общей величине актива баланса составляла 20,1%, а на конец 2010 г. и 2011 г., соответственно, 28% и 33,3%. Увеличение рассматриваемой доли к 31.12.2011 г. является отрицательной тенденцией, так как внеоборотные активы являются значительно более труднореализуемыми, чем оборотные активы. Как следствие, к концу 2011 г. уменьшается ликвидность бухгалтерского баланса ООО «Альфа», определяемая как «степень покрытия обязательств организации ее активами, срок преврашения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств» (9, с.105). В свою очередь, уменьшение ликвидности бухгалтерского баланса является фактором снижения степени платежеспособности ООО «Альфа».
2. Осуществляя вертикальный анализ пассива бухгалтерского баланса ООО «Альфа», можно заметить, что в общей величине пассивов ООО «Альфа» наибольший удельный вес (на 31.12.2010 г. и на 31.12.2011 г.) занимают собственные источники в виде уставного и резервного капитала, а также нераспределенной прибыли. Это свидетельствует о сравнительно высокой степени финансовой устойчивости фирмы по состоянию на все рассматриваемые даты, или о низкой степени зависимости фирмы от заемных источников. Более того, на 31.12.2011 г. имеет место положительная тенденция к дальнейшему увеличению доли собственного капитала до 59,5% при одновременном уменьшении доли заемных средств до 14,3% (вместо 24,4% на 31.12.2009 г.), а также к уменьшению доли кредиторской задолженности до 21,2% на 31.12.2011 г. (против 29,3 % по состоянию на 31.12.2009 г.).
Задача 5
На основе исходных данных для задачи № 4 осуществить горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ООО «Альфа» на 31.12.2010 г. и 31.12.2011 г. Сделать выводы.
Решение:
Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ООО «Альфа» целесообразно проиллюстрировать в аналитической таблице 2:
Таблица 2
Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ООО «Альфа» на
31.12.2010 г. и 31.12.2011 г.
| Показатели | Код | На 31.12 2010 г. (базисный период), тыс. руб. | На 31.12. 2010 г. (базисный период), % | На 31.12. 2011 г. (отчетный период),тыс. руб. | На 31.12 2011 г. (отчетный период), % |
| А К Т И В | |||||
| I.ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ | |||||
| Нематериальные активы | 9 864 | 100,0 | 10 226 | (10 226: : 9 864) * *100 = = 103, 7 (↑ на 3,7%) | |
| Основные средства | 93 011 | 100,0 | 111 427 | (111 427 : : 93 011) * *100 = =119,8 (↑ на 19,8%) | |
| Итого по раз- делу I | 102 875 | 100,0 | 121 653 | (121 653: :102 875) * *100 = = 118,3 (↑ на 18,3%) | |
| II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ | |||||
| Запасы | 77 296 | 100,0 | 142 679 | (142 679 : : 77 296) * *100= = 184,6 (  на 84,6%) | |
| Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | 2 770 | 100,0 | 3 143 | (3 143 : : 2 770) * *100 = = 113,5 (↑ на 13,5%) | |
| Дебиторская задолженность | 45 306 | 100,0 | 52 579 | (52 579 : : 45 306) * *100 = =116,1 (↑ на 16,1%) | |
| Денежные средства и денежные эквиваленты | 122 110 | 100,0 | 35 406 | (35 406 : : 122 110) * *100 = =29,0 (↓на 71,0%) | |
| Прочие оборотные активы | 100,0 | (420 : : 520) * *100 = =204,9 (↑ на 104,9%) | |||
| Итого по раз- делу II | 264 187 | 100,0 | 243 535 | (243 535: : 264 187) * * 100 = = 92,2 (↓ на 7,8 %) | |
| БАЛАНС | 367 062 | 100,0 | 365 188 | (365 188: :367 062) * * 100 = = 99,5 (↓ на 0,5%) | |
| П А С С И В | |||||
| III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ | |||||
| Уставный капитал | 80 362 | 100,0 | 80 362 | (80 362 : :80 362) * * 100 = = 100,0 (изменений нет) | |
| Резервный капитал | 36 322 | 100,0 | 51 423 | (51 423 : : 36 322) * * 100 = = 141,6 (↑ на 41,6%) | |
| Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | 68 470 | 100,0 | 85 468 | (85 468 : : 68 470) * * 100= = 124,8 (↑ на 24,8%) | |
| Итого по раз- делу III | 185 154 | 100,0 | 217 253 | (217 253 : : 185 154) * * 100 = = 117,3 (↑ на 17,3%) | |
| IV.ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА | |||||
| Заемные средства | 18 800 | 100,0 | 17 100 | (17 100 : :18 800) * * 100= = 91,0 (↓на 9,0%) | |
| Итого по раз- делу IV | 18 800 | 100,0 | 17 100 | (17 100: :18 800) * * 100 = = 91,0 (↓ на 9,0%) | |
| V. КРАТКОСРОЧ- НЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬ- СТВА | |||||
| Заемные средства | 68 800 | 100,0 | 52 200 | (52 200 : : 68 800) * * 100 = = 75,9 (↓ на 24,1%) | |
| Кредиторская задолженность | 93 156 | 100,0 | 77 499 | (77 499 : : 93 156) * * 100= = 83,2 (↓ на 16,8%) | |
| Доходы будущих периодов | 1 152 | 100,0 | 1 136 | (1 136 : : 1 152) * * 100 = = 98,6 (↓ на 1,4%) | |
| Итого по раз- делу V | 163 108 | 100,0 | 130 835 | (130 835 : : 163 108) * * 100= = 80,2 (↓ на 19,8%) | |
| Б А Л А Н С | 367 062 | 100,0 | 365 188 | (365 188 : : 367 062)* * 100 = = 99,5 (↓ на 0,5%) |
Выводы:
Данные горизонтального анализа бухгалтерского ООО «Альфа» в целом подтверждают тенденции, выявленные путем вертикального анализа баланса данной фирмы.
1. Данные горизонтального анализа активов бухгалтерского балансасвидетельствуют о том, что к концу 2011 г. по сравнению с концом 2010 г. имеет место увеличение величины внеоборотных активов на 18,3% при одновременном уменьшении величины оборотных активов на 7,8%, что является фактором снижения степени ликвидности бухгалтерского баланса и, как следствие, - снижения степени платежеспособности фирмы к концу 2011 г.
2. Горизонтальный анализ пассивов бухгалтерского баланса свидетельствует о росте величины собственных пассивов (собственного капитала) к концу 2011 г. на 17,3%. Собственный капитал является наиболее надежным источником по сравнению с заемным капиталом. Одновременно к концу 2011 г. снижается величина долгосрочных обязательств фирмы (на 9,0%), краткосрочных заемных источников (на 24,1%), а также краткосрочной кредиторской задолженности (на 16,8%). Вышеуказанные факты свидетельствуют о положительной тенденции к повышению степени финансовой устойчивости фирмы к концу 2011 г. (степени ее независимости от заемных источников).
Задачи для самостоятельного решения:
Задача 6
Остаточная стоимость основных средств фирмы по состоянию на начало I квартала 2012 г. составляла 25 430 тыс. руб., а на конец I квартала 2012 г.- 22 363 тыс. руб.
Определить абсолютное отклонение величины основных средств фирмы. Сделать вывод.
Задача 7
Величина дебиторской задолженности перед организацией на начало I квартала 2012 г. составляла 278 000 руб., а на конец I квартала 2012 г. – 320 000 руб.
Определить относительную величину динамики величины дебиторской
Задолженности по трем группам показателей: 1) коэффициент динамики; 2) темп роста; 3) темп прироста. Сделать выводы.
Задача 8
На основе данных бухгалтерского баланса ЗАО «Темп» на 31 декабря 2011 г. (приложение 6) провести вертикальный анализ данного баланса. Сделать выводы.
Задача 9
На основе данных бухгалтерского баланса ЗАО «Темп» на 31 декабря 2011 г. (приложение 6) провести горизонтальный анализ данного баланса. Сделать выводы.