Методические указания к выполнению задания. Методика расчета относительных показателей, характеризующих эффективность движения денежных потоков.

Методика расчета относительных показателей, характеризующих эффективность движения денежных потоков.

1. Коэффициент платежеспособности

,

где - коэффициент платежеспособности;

- остаток денежных средств на начало года;

- положительный денежный поток;

- отрицательный денежный поток.

2. Коэффициент покрытия платежей

,

где - коэффициент покрытия платежей.

3. Коэффициент эффективности денежных потоков

,

где - коэффициент эффективности денежных потоков;

- чистый денежный поток.

4. Коэффициент рентабельности положительного денежного потока

,

где - коэффициент рентабельности положительного
денежного потока;

- чистая прибыль, полученная за анализируемый период.

5. Коэффициент рентабельности чистого денежного потока

,

где - коэффициент рентабельности чистого денежного потока.

6. Коэффициент рентабельности положительного денежного потока по текущей деятельности

,

где - коэффициент рентабельности положительного денежного потока
по текущей деятельности;

- положительный денежный поток по текущей деятельности;

- прибыль от продаж.

Комментарий к показателям эффективности движения

Денежных потоков

Коэффициенты платежеспособности и покрытия платежей характеризуют текущую платежеспособность организации.

Расчет коэффициента платежеспособности полезен для того, чтобы показать, насколько при неблагоприятных условиях могут сократиться поступ­ления денежных средств, чтобы при этом можно было осуществить необходимые платежи. Например, если значение коэффициента со­ставляет 1,2, то можно сказать, что при сокращении денежных по­ступлений на 20 % предприятие сможет обеспечить текущие платежи. Очевидно, что значение данного показателя не может быть меньше 1.

Значение коэффициента покрытия платежей также не должно быть меньше 1. В противном случае можно говорить о том, что текущих поступле­ний недостаточно для осуществления текущих платежей и предпри­ятие осуществляет последние за счет имеющегося на начало анали­зируемого периода остатка денежных средств.

Рост коэффициентов рентабельности указывает на повышение эффективности использования соответствующих денежных потоков.

Выводы к заданию №2

Таблица 5.2 Относительные показатели эффективности денежных потоков

Показатель	200 г.	200 г.	Отклонение
			4 (3-2)
1. Остаток денежных средств на начало года, тыс. руб.
2. Положительный денежный поток, тыс. руб.
2.1 от текущей деятельности, тыс. руб.
3. Отрицательный денежный поток, тыс. руб.
4. Чистый денежный поток, тыс. руб.
5. Чистая прибыль, тыс. руб.
6. Прибыль от продаж, тыс. руб.
7. Коэффициент платежеспособности
8. Коэффициент покрытия платежей
9. Коэффициент эффективности денежных потоков
10. Коэффициент рентабельности положительного денежного потока
11. Коэффициент рентабельности чистого денежного потока
12. Коэффициент рентабельности денежного потока по текущей деятельности

Задание 3.

Расчет и оценка операционного и финансового циклов

Цель задания

Овладение методикой расчета операционного и финансового циклов

Содержание задания

1. Расчет коэффициентов оборачиваемости:

1.1 материальных запасов;

1.2 дебиторской задолженности;

1.3 кредиторской задолженности.

2. Расчет операционного цикла

3. Расчет финансового цикла

Условия выполнения

Задание выполняется на основе данных бухгалтерского баланса организации (форма № 1), формы №2 (отчет о прибылях и убытках).