Анализ и оценка структуры имущества организации

АФО

Тема № 2 Анализ бухгалтерского баланса, его основных статей и расчетных показателей

Анализ и оценка структуры имущества организации

Сумма всех хозяйственных средств, находящихся в распоряжении организации – это обобщенная стоимостная оценка активов, отражающих валюту баланса. Эта учетная оценка обычно не совпадает с суммарной рыночной оценкой активов организации. Она свидетельствует больше о степени его деловой активности, изменениях в составе имущества.

Анализ динамики состава и структуры активов позволяет установить размер абсолютного и относительного прироста или уменьшения всего имущества и его структурных элементов. Поэтому, анализируя причины изменения стоимости имущества, следует учитывать влияние инфляции.

Методика оценки имущественного состояния организации включает в себя:

- горизонтальный анализ активных статей баланса, основанный на изучении динамики показателей и определении их абсолютных и относительных изменений;

- вертикальный анализ активных статей баланса, изучающий структуру имущества и причины ее изменения. В ходе вертикального анализа устанавливается удельный вес отдельных статей по отношению к валюте баланса и по отношению к стоимости внеоборотных и оборотных активов.

Показатели структурной динамики отражают долю участия каждой составляющей имущества в общем изменении активов. Их анализ позволяет сделать вывод о том, в какие активы вложены вновь привлеченные финансовые ресурсы или какие, например, уменьшились за счет оттока денежных средств.

Уменьшение актива свидетельствует о сворачивании деятельности организации. Рост итога актива баланса говорит о наращивании имущественного потенциала, о расширении деятельности. В рассматриваемом варианте (табл.2.1) темп роста имущества в отчетном году составил 128,3 %. Рост стоимости имущества в основном произошел за счет прироста оборотных активов, который составил 36,1% (136,1 – 100 = 36,1). При этом запасы выросли по сравнению с началом отчетного периода в 1,8 раза. Но это не всегда свидетельствует об эффективном использовании оборотных и внеоборотных активов организации.

Таблица 2.1 – Анализ состава и структуры имущества

  №   Наименование имущества Остатки на начало периода Остатки на конец периода Отклоне- ние (+,-) Темп измене- ния, %
Тыс. руб. % Тыс. руб. % Тыс. руб. %
Внеоборотные активы - всего     29,8     25,5   +66   109,8
1.1 В том числе нематериальные активы     1,1     1,0   +3   112,0
1.2 В том числе основные средства     27,3     23,2   +56   109,1
1.3 В том числе долгосрочные финансовые вложения     1,4     1,3   +7   121,9
1.4 В том числе прочие внеоборотные активы   -   -   -   -   -   -
Оборотные активы – всего 70,2 74,5 +572 136,1
2.1 В том числе запасы 21,8 31.1 +409 183,1
2.2 В том числе дебиторская задолженность     40,3     35,6   +120   113,2
2.3 В том числе краткосрочные финансовые вложения     4,6     4,2   +19   118,5
2.4 В том числе денежные средства     2,6     2,2   +6   110,3
2.5 В том числе прочие оборотные активы     0,9     1,4   +18   190,0
Всего +638 128,3

Состояние оборотного капитала способно влиять на финансовое положение организации. В результате ускорения оборота средств высвобождаются вещественные элементы оборотного капитала, меньше требуется запасов сырья, материалов, топлива, заделов незавершенного производства. Высвобождаются денежные ресурсы, ранее вложенные в эти запасы и заделы, что укрепляет платежеспособность организации. Оценку скорости оборота оборотного капитала можно сделать с помощью расчетов. Рассмотрим конкретный пример исчислений. Исходные данные приведены в таблице 2.2.

Таблица 2.2 – Показатели оборачиваемости оборотного капитала

  №   Показатели Базисный год Отчетный год Темп изм, % (гр5/гр4)
План Факт
Выручка от продаж, т. Р.   4253.7   4543,0   4780,0   105,2
Средние остатки оборотных средств, т. р.   1495,0   1622,5   1869.0   115,2
Средние остатки оборотного капитала в запасах   473.8   516,4   696,5   134,9
Оборачиваемость всего оборотного капитала, число оборотов (стр1:стр2)   2,8   2,8   2,6   92.9
Оборачиваемость всего оборотного капитала, дни         107,7
Оборачиваемость оборотного капитала в запасах, число оборотов (стр1:стр3)   9,0   8,8   6,9   78,4
Оборачиваемость оборотного капитала в запасах, дни   40,6   41,5   52,9   127,5

Из таблицы 2.2 следует, что оборачиваемость всего оборотного капитала замедлилась в отчетном году по сравнению с планом, и это потребовало дополнительного привлечения средств. Определяем сумму оборотных средств, дополнительно привлеченных.

∆Э = Вф / Т (Оф * Т / Вф – Оп * Т / Вп).

Где, Вф и Вп – соответственно: выручка от продаж фактическая и плановая отчетного года;

Оф и Оп – соответственно: средние остатки оборотных средств в запасах фактические и плановые отчетного года;

Т – длительность рассматриваемого периода (в данном случае – год, 365 дней).

∆Э = 4780 / 365 (696,5 * 365 / 4780 – 516,4 * 365 / 4543) = 153,2 т.р.

Расчет показал, что план по скорости оборачиваемости оборотного капитала в запасах организацией не выполнен, замедлилась его оборачиваемость, и дополнительно потребовалось заемных ресурсов в сумме 153,2 тысячи рублей.

Для получения развернутой картины по имуществу организации представляется важным проведение анализа нематериальных активов, т.к. они могут представлять собой права на получение прибыли в будущих периодах времени. Осуществляется анализ состава и структуры нематериальных активов, анализ по видам, срокам их полезного использования и правовой защищенности, а также анализ экономической эффективности.

При необходимости проводится анализ состава, структуры и движения незавершенного строительства, долгосрочных финансовых вложений, запасов и других материальных ценностей. При этом используются традиционные, математические и графические методы анализ.

Наши рекомендации