Расчет затрат на производство продукции. Экономическая оценка инвестиционных проектов

Экономическая оценка инвестиционных проектов

По дисциплине: ЭКОНОМИКА ПРЕДПРИЯТИЯ.

Студенты группы ТТС-22 А.М. Хоцков

(Подпись) (Ф.И.О.)

Преподаватель О.Б.Дронова

Должность (Подпись) (Ф.И.О.)

Барнаул 2016 г

Введение. Инвестиционная деятельность предприятий

1 Расчет затрат на производство продукции

1.1 Характеристика инфляционной среды

1.2 Расчет необходимого количества ОПР по годам реализации проекта

1.3 Расчет количества вспомогательных рабочих

1.4 Основные материалы за вычетом отходов в году n– Со.м

1.5 Стоимость сварочных материалов, проволоки и флюса в году n

1.6 Стоимость технологической электроэнергии в году n

1.7 Стоимость силовой электроэнергии в году n

1.8 Расчет заработной платы основных производственных рабочих в году n

1.9 Расчет заработной платы вспомогательных рабочих в году n

1.10 Затраты на амортизацию, содержание и эксплуатацию оборудования в году n

1.11 Общепроизводственные расходы в году n

1.12 Общехозяйственные расходы в году n

2 Расчет финансового результата и точки безубыточности проекта

2.1 Расчет цены и выручки от реализации продукции

2.2 Анализ точки безубыточности проекта

3 Расчет плана денежных поступлений и выплат

3.1 Расчет инвестиционных затрат на прирост оборотного капитала

3.2 Расчет инвестиционных затрат на прирост основного капитала

4 Расчет показателей эффективности инвестиционных проектов

Список литературы

Введение. Инвестиционная деятельность предприятий

Инвестициями являются денежные средства, целевые банковские вклады, паи, акции и другие ценные бумаги, технологии, машины, оборудование, лицензии, в том числе и на товарные знаки, кредиты, либо другое имущество или имущественные права, интеллектуальные ценности, вкладываемые в объекты предпринимательской, и других видов деятельности в целях получения прибыли (дохода) и достижения положительного социального эффекта.

Инвестиционная деятельность предприятия в условиях рынка становится важнейшим условием его экономического роста и, как следствие, повышения конкурентоспособности.

Объектами инвестиционной деятельности являются вновь создаваемые и модернизируемые основные фонды и оборотные средства, ценные бумаги, целевые денежные вклады, научно-техническая продукция, другие объекты собственности, а также имущественные права и права на интеллектуальную собственность.

Одни инвестиции направлены на увеличение собственного капитала (продажа акций и вложение пая с целью получения дивидендов, вклады на счета банков и покупка акций для получения по ним процентов). Другие – на расширение производственной базы путем покупки оборудования и земли и его модернизации, а также на капитальное строительство.

Создание и воспроизводство основных фондов может финансироваться за счет:

-собственных финансовых ресурсов инвестора (прибыль, амортизационные отчисления);

-заемных финансовых средств инвесторов (банковские и бюджетные кредиты);

-привлеченных финансовых средств инвестора (от продажи акций).

Инвестирование в создание и воспроизводство основных фондов осуществляется в форме капиталовложений путем строительства новых, расширения, реконструкции и технического перевооружения действующих промышленных предприятий и субъектов.

Экономическая эффективность сделанных капиталовложений следует рассматривать как отношение прироста объемов производства (Q) к объему капитальных вложений (К), вызвавших данный прирост:

Э_ф= . (1)

Между вложениями и получением эффекта от них лежит определенный промежуток времени. В теории его принято называть лагом запаздывания отдачи по отношению к капитальным вложениям.

И в теории и на практике существует определенная методика разработки инвестиционного проекта (бизнес-плана) и его реализации по следующим этапам:

1. Вводная часть

2. Обзор состояния отрасли (производства), к которой относится предприятие;

3. Производственный план реализации проекта;

4. Организационный план реализации проекта;

5. Финансовый план реализации проекта;

6. Оценка экономической эффективности затрат, осуществленных в ходе реализации проекта.

Ключевым разделом бизнес-плана является календарный план денежных потоков поступлений и платежей в ходе этого проекта, состоящего из трех блоков расчетов, относящихся соответственно к производственно-сбытовой; инвестиционной и финансовой деятельности предприятия. Расчеты по каждому блоку завершаются определением сальдо притока и оттока денежных средств предприятия в результате инвестирования.

Сальдо поступлений и платежей от производственно-сбытовой деятельности представляет собой сумму чистой прибыли и амортизационных отчислений по годам.

Сальдо инвестиционной деятельностиполучается вычитанием полного объема инвестиций из инвестируемых собственных средств предприятия (кроме реинвестируемой чистой прибыли и амортизации).

Сальдо финансовой деятельности равно разности между суммой заемных средств, включая продажу выпущенных акций, необходимых для реализации инвестиционного проекта, и суммой средств, необходимых для погашения долга, уплаты процентов и выплаты дивидендов.

Условием успеха инвестиционного проекта служит неотрицательное значение общего сальдо денежного потока, которое определяется суммированием итоговых величин сальдо производственно-сбытовой, инвестиционной и финансовой деятельности предприятия.

Расчет затрат на производство продукции

По исходным данным (таблица 1) рассчитать полную производственную себестоимость изделия по годам проекта.

Примем стоимость капитального строительства 1000000 руб. в первый год реализации проекта.

Таблица 1- Исходные данные для расчета Вариант №1

Показатели	Условное обознач.	Ед. измирен.	год
1. Темп инфляции	i	%
2. Норма времени	tшт.i	час	1,5	1,5	1,5	1,5	1,5	1,5	1,5
3. Разряд работ
4. Коэфф. доплат	Кдопл	%
5. Оптовая цена оборудования	Цотпi	тыс.руб.
6. Транспортно-монтажные расходы	Ктр.м	%
7. Установленная активная мощность всего оборудования	Муст	Квтч
8. Занимаемая площадь	S	м2
9. Норма амортизации
а) оборудования	%
б) производственной площади	%
10. Затраты на содержание и эксплуатацию оборудования в год	Псод.об.	%
11. Стоимость одного кв.м.	С1кв.м.	%
12. Чистый вес сварочной конструкции	Рчист	кг
13. Коэффициент использования основного материала	kо.м.		0,90
14. Вес наплавл.мет.	Внап.мет	кг	1,95
15. Удельный расход прово-локи на 1 кг наплавленного металла	Нрасх.пр.		1,04
16. Удельный расход флюса на 1 кг наплавленного металла	Нф		0,40
17. Оптовая цена осн.мет.	Цо.м.	руб
18. Оптовая цена флюса	Цф	руб.	15,0
19. Удельный расход элек-тричества на 1 кг наплавленного металла	Нэл.		3,7
20. Опт. цена проволоки	Цпр	руб.
21. Цена за 1кВт/ч	Цэл	Цэл
22. Общепроизводственные расходы	Робщепр	%
23. Общехозяйственные рас-ходы	Робщехоз.	%
24. Отчислен. на соц.взносы	Осоц.ст.	%
25. Затраты на СТО		%
26. Сумма ремонтной сложности всего оборудования	R мех
27. Сумма ремонтной сложности всего оборудования	R Эл.
28. Годовая программа выпуска	Nвып	шт.
29. Коэффициент загрузки оборудования	кзаг		0,32	0,37	0,40	0,42	0,45	0,50	0,48
30. Производственная мощность цеха		шт.

1.1 Характеристика инфляционной среды

При определении показателей экономической эффективности инвестиционных проектов могут использоваться базисные и прогнозные цены на продукцию и потребляемые ресурсы

Прогнозные цены – цены на конец n-го года реализации инвестиционного проекта в соответствии с прогнозируемым индексом изменения цен на продукцию, ресурсы, услуги:

Ц_n=Ц_бI_n, (2)

где Ц_n- прогнозируемая цена на конец n-го года реализации инвестиционного проекта;

Ц_б – базисная цена продукции или ресурса;

I_n - прогнозируемый индекс изменения цен на продукцию, ресурсы, услуги на конец n-го года реализации инвестиционного проекта по отношению к моменту принятия базисной цены.

I_n=(1+i)ⁿ, (3)

где i- темп инфляции в n-ном году.

Таблица 2 - Прогнозируемый индекс изменения цен на продукцию, ресурсы, услуги в году n

год	Прогнозируемый индекс изменения цен на продукцию, ресурсы, услуги
	1,14
	1,30
	1,48
	1,69
	1,93
	2,19
	2,50

1.2 Расчет необходимого количества ОПР по годам реализации проекта

Явочное количество ОПР определяется по формуле:

К_яв=Т_год/Ф_прК_вн, (4)

где К_вн – коэффициент выполнения норм ,

Ф_пр – годовой эффективный фонд времени рабочего (1725ч),

Т_год – трудоемкость работ на годовую программу по данной операции, ч.

Т_год= t_шт.iNвып. (5)

Подставим (5) в (4), получим:

К_яв= t_шт.iN_зап/Ф_прК_вн. (6)

Рассчитываем явочное количество ОПР для первого года реализации проекта

Аналогично определяем явочное количество ОПР для других лет проекта, расчетные данные сводим в таблицу 3.

Принятое явочное количество ОПР целое число, отсюда для первого года реализации проекта:

К_{яв.прин.1}=1 чел.

Таблица 3 – Результаты расчета необходимого количества ОПР по годам реализации проекта

год
Кяв.расч.	0,69	0,80	0,87	0,91	0,97	1,09	1,05
Кяв.прин.

1.3 Расчет количества вспомогательных рабочих

Расчет ведется по категориям ремонтной сложности обслуживаемого ими оборудования.

1.3.1 Численность слесарей по механическому ремонтному и обслуживанию механической части оборудования определяется по формуле:

^, (7)

где ∑Е_р.мех – общая сумма ремонтной сложности механической части всего оборудования, РЕ;

Н_во – норма времени обслуживания на 1 ремонтную единицу в смену (0,8 мин/1 РЕ);

m- число смен работы,m=2 ;

t_см – продолжительность 1-ой смены;

К_вн – коэффициент выполнения норм слесарей ;

К_нр – коэффициент, учитывающий несвойственные работы.

Рассчитываем явочное количество слесарей по механическому ремонтному обслуживанию механической части оборудования для первого года реализации проекта:

1.3.2 Численность слесарей по межремонтному обслуживанию электрической части оборудования определяется по формуле:

, (8)

где ∑Е_р.эл – общая сумма ремонтной сложности электрической части всего оборудования, РЕ;

Н_эл – норма времени обслуживания на одну ремонтную единицу в смену .

Рассчитываем явочное количество слесарей по межремонтному обслуживанию электрической части оборудования для первого года реализации проекта:

1.3.3 Численность наладчиков ведем по формуле:

, (9)

где ∑Е_р – суммарное количество единиц ремонтной сложности оборудования, РЕ;

Н_он – норма обслуживания на одного наладчика .

Рассчитываем явочное количество наладчиков оборудования для первого года реализации проекта:

С учетом совмещения профессий принимаем 2 вспомогательных рабочих. Всем вспомогательным рабочим назначаем 4 разряд.

Таблица 4 – Результаты расчета необходимого количества вспомогательных рабочих по годам реализации проекта

Год	Ксл	Кэл	Кнал	Итого	Прин
	0,37	0,28	1,05	1,69
	0,37	0,28	1,05	1,69
	0,37	0,28	1,05	1,69
	0,37	0,28	1,05	1,69
	0,37	0,28	1,05	1,69
	0,37	0,28	1,05	1,69
	0,37	0,28	1,05	1,69

1.4 Основные материалы за вычетом отходов в году n– С_о.м.

С_о.м.n. = (Н_о.м.* Ц_о.м. – Р_отх*Ц_отх) NвыпI_n, (10)

где С_о.м. – стоимость материалов за вычетом отходов;

Н_о.м. – норма расхода основного материала;

Ц_о.м. – оптовая цена основного материала;

Р_отх – вес отходов;

Ц_отх – цена реализации отходов, принимается в размере 10% от оптовой цены материала.

Рассчитаем затраты на одно изделие без учета инфляции:

Н_о.м. = Р_чист\k_о.м., (11)

где Р_чист - чистый вес сварочной конструкции;

k_о.м. - коэффициент использования основного металла.

Р_отх = (1- k_о.м. )Н_о.м.. (12)

Тогда по формуле (10) для первого года реализации проекта

1.5 Стоимость сварочных материалов, проволоки и флюса в году n:

С_мn=(С_пр+С_фл) NвыпI_n, (13)

где С_пр- стоимость проволоки, руб.;

С_фл - стоимость флюса, руб.

С_пр=Н_{расх.пр.}*Ц_пр*В_{нап.мет.,} (14)

где Н_{расх.пр.} - норма удельного расхода проволоки на 1 кг наплавленного металла;

Ц_пр - цена проволоки, руб./кг;

В_{нап.мет}. - вес наплавленного металла, кг.

Рассчитаем затраты на одно изделие без учета инфляции:

С_фл=Н_ф*Ц_ф*В_{нап.мет.}, (15)

где Н_ф - норма удельного расхода флюса на 1 кг наплавленного металла;

Ц_ф - цена флюса, руб./кг.

По формуле (13) для первого года реализации проекта:

Таблица 5 – Результаты расчета затрат на основные материалы и сварочные материалы по годам реализации проекта

Год	Со.м	См
		89542,44
		146992,9
		272220,5

1.6 Стоимость технологической электроэнергии в году n:

С_{тех.эл.n}=Н_эл.*Ц_эл.* В_{нап.мет.} NвыпI_n, (16)

где Н_эл. - норма удельного расхода электричества на 1 кг наплавленного металла;

Ц_эл - цена электроэнергии, руб./кВтч.

Рассчитаем затраты на одно изделие без учета инфляции:

По формуле (16) для первого года реализации проекта:

1.7 Стоимость силовой электроэнергии в году n:

С_{эл.силn.}=W_годЦ_эл I_n, (17)

где W_год- расход силовой электроэнергии в год, кВтч.

W_год=М_актФ_д.см.mк_заг., (18)

где М_акт - сумма активных мощностей, кВтч.

М_акт=М_устк_спр, (19)

где k_спр – коэффициент использования электродвигателей по времени и мощности принимается: по всем годам.

Ф_д.см- действительный годовой фонд времени работы оборудования для 1 смены,

m-количество смен работы;m=2

к_заг.с. – средний коэффициент загрузки оборудования.

Тогда по формуле (18) для первого года реализации проекта:

Найдем стоимость силовой электроэнергии для первого года реализации проекта по формуле (17)

Таблица 6 – Результаты расчета затрат на технологическую и силовую электроэнергию по годам реализации проекта

Таб 6
Год	Стех.эл	Сэл.сил

1.8 Расчет заработной платы основных производственных

рабочих в году n

Общий фонд заработной платы ОПР состоит из основной заработной платы, дополнительной заработной платы и премий:

З_общ=З_осн+З_доп+П. (20)

З_осн.=З_тар*К_р.к.*К_допл, (21)

где К_р.к.- районный коэффициент, по Алтайскому краю 1,15;

К_допл - коэффициент доплат.

Тарифная заработная плата в году n:

З_тарn=Т_годn*Ч_j* I_n, (22)

где Т_годn - трудоемкость годовой программы в году n;

Ч_j - часовая тарифная ставка j-го разряда.

Ч_j=Ч₁*К_j, (23)

где Ч₁ -часовая тарифная ставка 1-го разряда. Часовая тарифная ставка рабочего первого разряда. Принимается в размере 40 руб.;

К_j - тарифный коэффициент j-го разряда.

Для сварщиков и рабочих обслуживающих сварочный участок тарифные коэффициенты следующие:

разряд
тарифный коэффициент	1,0	1,2	1,45	1,75	2,1	2,5	3,0	3,6

Определяем трудоемкость годовой программы для первого года реализации проекта:

Т_год1=t_шт*N_зап ч.

Аналогично определяем трудоемкость годовой программы для других лет проекта. Расчетные данные сводим в таблицу 7.

По формуле (22) определяем З_тар для первого года реализации проекта:

Аналогично определяем З_тар для других лет проекта. Расчетные данные сводим в таблицу 7.

З_доп=0,1*З_осн. (24)

Премия определяется по формуле:

П=0,6*(З_доп+З_осн). (25)

По формуле (23) для первого года реализации проекта

Аналогично определяем З_осн для других лет проекта. Расчетные данные сводим в таблицу 7.

По формуле (24) определяем З_доп для первого года реализации проекта:

Аналогично определяем З_доп для других лет проекта. Расчетные данные сводим в таблицу 7.

По формуле (25) определяем П для первого года реализации проекта:

По формуле (20) определяем З_общ для первого года реализации проекта:

Аналогично определяем З_общ других лет проекта. Расчетные данные сводим в таблицу 7.

Таблица 7-Расчет заработной платы ОПР по годам реализации проекта

Год	Тгод	Зтар	Зосн	Здоп	П	Зобщ
			122440,2	12244,02	80810,5
			161621,1	16162,11
			200997,8	20099,78
				28806,8
			352042,1	35204,21
			449247,8	44924,78
			495071,1	49507,11

1.9 Расчет заработной платы вспомогательных рабочих в году n:

Общий фонд заработной платы вспомогательных рабочих состоит из основной заработной платы, дополнительной заработной платы и премий:

З_общ=З_осн+З_доп+П.

Основная заработная плата в году n:

З_оснn=К_сп*К_р.к.*Ф_д* Ч_l*к_заг* I_n, (26)

где К_сп – количество вспомогательных рабочих по списку;

К_р.к.- районный коэффициент, по Алтайскому краю;

Ф_д – действительный годовой фонд времени, ч;

Ч_l - часовая тарифная ставка j-го разряда.

По формуле (26) определяем З_осн для первого года реализации проекта:

Определим общий фонд заработной платы ОПР и вспомогательных рабочих для первого года реализации проекта:

З_общ1= руб.

Определяем отчисления на социальные взносы в году n:

О_с/сn=О_соц.вз.*З_общn, (27)

где О_соц.вз. – отчисления на социальные взносы в процентном отношении.

Определяем отчисления на социальные взносы для первого года реализации проекта.

Таблица 8 - Расчет заработной платы вспомогательных рабочих и отчислений на социальные взносы по годам реализации проекта

Год	Зосн	Здоп	П	Зобщ	Ос/с	Зобщ
			70356,02	187616,1	120933,2	403110,8
		14051,22	92738,03	247301,4	159526,3	531754,5
	173171,8	17317,18	114293,4	304782,3	197561,5	658538,4
	207286,6	20728,66	136809,1	364824,4	261547,2	871824,1
	253185,8	25318,58	167102,6	445606,9	319560,3
		32070,2	211663,3	564435,5	406533,5
	350976,2	35097,62	231644,3	617718,2

1.10 Затраты на амортизацию, содержание и эксплуатацию

оборудования в году n:

З_оборn=А_годn+З_{г.з.оборn.}+З_{год.стоn}+С_{сил.эл.n}+ +А_Sn, (28)

где А_год – годовые затраты на амортизацию оборудования;

З_{г.з.обор.} – годовые затраты на содержание и эксплуатацию оборудования;

З_{год.сто} – годовые затраты на СТО;

А_S – амортизация рабочих площадей;

С_сил.эл – стоимость силовой электроэнергии;

- общий фонд заработной платы вспомогательных рабочих.

А_годn =Ц_отпn*(1+К_тр.м/100)_.*Н_обn* I_{n ,} (29)

где Ц_отпn – оптовая цена оборудования в году n, руб.;

К_тр.м – коэффициент транспортно-монтажных работ;

Н_обn – норма амортизации оборудования в году n, %;

З_{г.з.оборn.}=Ц_оптin(1+К_тр.м/100)П_сод.об. I_n, (30)

где П_сод.об. – затраты на содержание и эксплуатацию оборудования, %.

З_{год.стоn}= Ц_оптn*(1+К_тр.м/100)*З_стоn I_n, (31)

где З_СТОn. – затраты на СТО в году n, %.

А_Sn=Н_sS_iC_1кв.м. I_n., (32)

где Н_s – норма амортизации производственной площади;

S_i – занимаемая площадь, м²;

С_1кв.м. – стоимость одного м².

Расчетные данные сводим в таблицу 9.

Таблица 9 - Расчет затрат на амортизацию, содержание и эксплуатацию оборудования по годам реализации проекта

год	Затр ам.об	Затр на сод и экспл об	Затр на СТО	Затр пл.
	215186,4		198633,6
	245312,5	283052,9	226442,3	2339,28
	279656,25	322680,3	258144,2	2666,779
	318808,12	367855,5	294284,4	3040,128
	363441,26	419355,3	335484,2	3465,746
	414323,03			3950,951
	472328,26	544994,1	435995,3	4504,084

1.11 Общепроизводственные расходы в году n:

Ц_{общепрn.}=З_оснn*Р_{общепр.}, (33)

где Р_{общепр.} – общепроизводственные расходы, %;

З_оснn - основная заработная плата основных производственных рабочих в году n, руб.

1.12 Общехозяйственные расходы в году n:

Ц_{общехоз.n}= З_оснn *Р_{общехоз}, (34)

где Р_{общехоз.n}- общехозяйственные расходы, %.

Ц_{общехоз1}=80321,7*240/100=192772,18 руб.

Таблица 10 - Расчет суммарных затрат на амортизацию, содержание и эксплуатацию оборудования, общепроизводственных и общехозяйственных расходов по годам реализации проекта

Год	Зобор	Цобпр	Цобхоз

После расчета статей расходов составляем калькуляцию себестоимости годового выпуска продукции по годам проекта (таблица 11).

Таблица 11 - Калькуляция себестоимости годового выпуска продукции по годам проекта