Задания по применению информационных технологий в менеджменте

Задание для решения задачи анализа финансовых потоков многоуровневой организации

Предприятие состоит из трёх крупных подразделений. Руководители финансовых отделов этих подразделений составили финансовые планы (бюджеты) на период с 01.01.10 по 31.12.10 и направили эти планы руководству предприятия для анализа и выработки согласованной финансовой политики. На первом этапе руководство приняло решение провести анализ финансовых потоков. Экономическая сущность и подробный алгоритм решения данной задачи изложены в работе [2]. Средства (в млн. руб.) на 01.01.10 и ожидаемые ежемесячные поступления и платежи для каждого подразделения представлены в табл. 3.1.

Таблица 3.1

Исходные данные по подразделениям

месяц	Подразделение 1	Подразделение 2	Подразделение 3
Средства на нач. пер.: S1	Средства на нач. пер.: S2	Средства на нач. пер.: S3
Поступл. (млн. руб.)	Платежи (млн. руб.)	Поступл. (млн. руб.)	Платежи (млн. руб.)	Поступл. (млн. руб.)	Платежи (млн. руб.)
Январь
Февраль
Март
Апрель
Май
Июнь
Июль
Август
Сентябрь
Октябрь
Ноябрь
Декабрь

Исходные данные по средствам на начало периода для каждого подразделения необходимо выбрать из табл. 3.2 согласно своему варианту задания. Номер выбираемого варианта соответствует последней цифре номера зачётной книжки.

Таблица 3.2

Исходные данные по денежным средствам на начало периода

Вар-т:
S1(млн. руб.):
S2 (млн. руб.):
S3 (млн. руб.):

На основе приведённых данных требуется:

1. Для каждого подразделения дать прогноз наличия и движения денежных средств по периодам (месяцам). С этой целью требуется:

1.1. Для каждого подразделения внести исходные данные в таблицы специальной структуры (Табл. 3.3.).

Таблица 3.3

Прогноз наличия и движения денежных средств для подразделения __

	Денежные средства на начало периода	S …
№ п/п	Наименование показателя	Периоды времени
январь	февраль	март	. . .	декабрь
	Поступления
	Платежи
	Сальдо
	Наличие денежных средств

1.2. Произвести расчёт изменений («сальдо») по рассматриваемым периодам: Строка 3 = Строка 1 – Строка 2.

1.3. Произвести расчёт наличия денежных средств (строка 4) по периодам (месяцам) согласно следующему алгоритму:

- для первого периода (января): значение строки 4 = наличие денежных средств на начало периода + текущее значение строки 3 («сальдо» за январь);

- для всех последующих периодов: текущее значение строки 4 = предыдущее значение строки 4 + текущее значение строки 3.

1.4.Оформить результаты расчётов по пунктам 1.1 - 1.3 в виде таблиц, по структуре аналогичных табл. 3.3.

2. Используя команду «Консолидация» из меню «Данные» в MS Excel построить консолидированный финансовый план в целом по предприятию. Для этого просуммировать по трём подразделениям:

- данные по денежным средствам на начало периода;

- данные по поступлениям для каждого периода времени (месяца);

- данные по платежам для каждого периода времени (месяца).

Результат консолидации с рассчитанными показателями «сальдо» и «наличие денежных средств» оформить в виде таблицы, по структуре аналогичной табл. 3.3., расположив её на отдельном листе.

3. На основе консолидированного плана построить график зависимости значений показателя «наличие денежных средств» (строка 4) от периодов времени (месяцев).

4. Провести анализ консолидированного плана по критерию его финансовой реализуемости. Признаком финансовой реализуемости плана является отсутствие отрицательных чисел для всех периодов в четвёртой строке табл. 3.3.

5. В случае финансовой не реализуемости консолидированного плана определить сроки и объёмы необходимых заёмных средств. Модифицировать консолидированную таблицу финансового плана (построить на отдельном листе табл.3.5), введя новые строки, такие как «поступления кредитов», «платежи по возврату кредита», «выплата процентов за кредит». Расчёты произвести исходя из следующих условий:

- кредит берётся только сроком на 3 или на 6 месяцев;

- возврат суммы кредита производится ежемесячно равными долями, начиная с месяца, следующего за месяцем, в котором кредит был взят;

- выплата процентов производится ежемесячно с суммы непогашенного долга по состоянию на предыдущий месяц из расчёта Q1 процентов годовых (на 3 месяца) либо Q2 процентов годовых (на 6 месяцев).

Исходные данные по процентам (годовых), под которые может быть взят кредит, необходимо выбрать из табл. 3.4 согласно своему варианту задания. Номер выбираемого варианта соответствует последней цифре номера зачётной книжки. Результаты расчётов оформить в виде табл.3.5 и графика зависимости наличия денежных средств от периодов времени.

Таблица 3.4

Исходные данные по Q1 и Q2

Вариант:
Q1 (%годовых):
Q2 (% годовых):

6. Оценить целесообразность взятия заёмных средств исходя из двух критериев:

а) прирост наличия (разность между наличием денежных средств в конце и в начале планового периода) до и после взятия заёмных средств. Отрицательные числа в строке 4 (наличие денежных средств) означают, что условия кредита не удовлетворяют критерию финансовой реализуемости плана. Можно пересчитать взятие кредита под другой процент. Расчеты проводятся аналогично в табл.3.5;

б) устранение дефицитов наличия денежных средств по периодам до и после взятия заёмных средств.

Результаты оценки (выводы) в виде текста изложить в любом текстовом редакторе или в среде MS Excel.

7. Сделать окончательный вывод, содержащий экономически обоснованное решение (например, о привлечении под определённый процент на определённое время заёмных средств, либо констатация финансовой не реализуемости представленного плана). Вывод представить в виде текста в любом текстовом редакторе либо в MS Excel.

Методические указания по заполнению табл.3.5

По табл.3.3 определяем первый период, в котором показатель «наличие денежных средств» отрицательный. Обозначим этот период i. Этот показатель определяет потребность в заемных средствах К. В табл.3.5. рассмотрен вариант взятия кредита под процент Q1 годовых на три месяца с возвратом суммы кредита равными долями, начиная со следующего месяца i+1, и ежемесячной выплатой процентов с суммы непогашенного долга по состоянию на следующий месяц. Данные периодов до i месяца и после i+3 копируются из табл.3.3. Наличные денежные средства (табл.3.5) в столбце i+4 пересчитываются.

Таблица3.5

Денежные средства на начало периода	S …
№ п/п	Наименование показателя	Периоды времени
…i	i+1	i+2	i+3…	декабрь
	Поступления (ПО)	ПОi	ПОi+1	ПОi+2	ПОi+3	ПО
1.1	Поступления кредита (К)	К
	Платежи (ПЛ)	ПЛi	ПЛi+1	ПЛi+2	ПЛi+3	ПЛ
2.1	Платежи по возврату кредита (ПК)		К/3	К/3	К-2*К/3
2.2	Выплата процентов за кредит (ПР)		Q1/12*K/100	Q1/12* (K--ПКi+1) / 100	Q1/12*ПКi+ +3/100
	Сальдо (С)	ПОi+K- -ПЛi	ПOi+1-ПЛi+1- -ПКi+1-ПPi+1	ПOi+2-ПЛi+ +2-Пкi+ +2-ПPi+2	ПOi+3-Плi+ +3-ПКi+3- -ПPi+3	С
	Наличие денежных средств (Н)		Нi+Сi+1	Нi+1+Сi+2	Нi+2+Сi+3	Н
	Потребность в заемных средствах (К)	К

3.2. Задание для решения задачи применения средств анализа «Что-если»