Тема 3. Страховой фонд и его виды

Страховой фонд- это резерв натуральных или денежных средств, пред­назначенный для возмещения ущербов. Страховой фонд является обязатель­ным элементом общественного воспроизводства. Создание целевых денежных фондов, управление ими и их распределение представляет собой часть системы финансовых отношений общества.

Различают следующие формы организации страховых фондов общества:

1. Государственный страховой фондформируется за счет общегосудар­ственных ресурсов, имеет денежную форму (расходная статья государственно­го бюджета) и натуральную форму (это запасы продуктов, одежды, оборудова­ния на специальных складах). Фондом распоряжается правительство и исполь­зуется он, когда имеют место большие разрушения и человеческие жертвы.

2. Фонд самострахованиясоздается на предприятиях и в домашних хо­зяйствах за счет собственных средств и на добровольной основе. Исключение составляют акционерные общества, которые образуют его по закону в размере не менее 15% от уставного капитала. Цель создания - обеспечение непрерыв­ной деятельности и исключение влияния конъюктуры рынка на деятельность предприятия. Чаще всего имеет натуральную форму (запасы сырья, материа­лов, продуктов). Средства этого фонда не предназначены для компенсации ущербов от крупных рисков (пожар, стихийные бедствия).

3. Фонд активов банковских учреждений России (банковский)- обра­зуется на добровольной основе за счет взносов коммерческих банков и имеет де­нежную форму. Фонд предназначен для компенсации по вкладам, в случае не­удачной деятельности какого - либо банка. Цель создания этого фонда - под­держание имиджа банковской системы. В настоящее время в РФ для вкладчиков - физических лиц действует Закон об обязательном страховании вкладов, со­гласно которому в 100%-ном размере компенсируются вклады до 400 тыс. руб.

4. Страховые фонды страховых компанийформируются на основе пере­дачи им функций страхования со стороны клиентов. Образуются за счет добро­вольных или обязательных взносов страхователей. Управляются специалистами страховщика, используются на выплаты пострадавшим. Имеют денежную форму.

Тема 4. Риск-менеджмент

Риск - это отклонение фактических результатов от плановых ожиданий. Особенность данного подхода состоит в том, что в нем игнорируется характер отклонений, которые могут оцениваться субъектом как положительно, так и от­рицательно.

Риски делятся на чистые и спекулятивные. Чистые рискисвязаны со слу­чайными событиями, влекущими за собой только убытки или ситуацию, при которой положение остается неизменным. Спекулятивные рискипредпола­гают возможность получения как негативных, так и положительных результа­тов (риски вложений в цешше бумаги). Чистые риски страхуются, спекулятив­ные, как правило, не страхуются. Разделение рисков на чистые и спекулятив­ные показано на рис.2:

Рис.2. Структура чистых и спекулятивных рисков

Существует классификация рисковпо различным признакам. По природе возникновения выделяют риски:

• исходящие от природных явлений (ураганы, землетрясения);

• исходящие из социальной среды (кражи, действия третьих лиц);

• происходящие из технической среды (отказ техники);

• происходящие из экономики (потери из-за инфляции). По возможности воздействия на риски выделяют:

• экзогенные (внешние) риски, лежащие вне области решения хозяйст­вующего субъекта; он может лишь бороться с их последствиями, пы­таясь уменьшить возникающие ущербы;

• эндогенные (внутренние) риски, находящиеся в поле решений хозяй­ствующего субъекта; он может уменьшить вероятность их наступле­ния и даже полностью избежать их в некоторых случаях.

Для выбора метода управления риском необходимо произвести оценку риска.Для оценки рисков необходимо знать ожидаемую величину ущерба и вероятность его наступления. Эти данные необходимы для расчета страховой премии.

Частота или вероятность уровня потерь F:

F=N1/N2, где N1 — число случаев наступления конкретного уровня потерь; N2 - общее число случаев.

Оценивается на основе статистических данных о числе случаев ущерба на совокупность объектов, подверженных данному риску.

Ожидаемое значение ущерба К:

Если R1 и R2 - два возможных значения ущерба, имеющие соответственно вероятность F1 и F2, то

K=F1*R1 + F2 * R2.

Вероятностный характер страхуемых событий определяет возможность от­клонения фактической статистики ущербов от ожидаемой. Для оценки разброса или степени изменчивости возможных результатов пользуются показателями дисперсии и стандартного отклонения.

Дисперсия определяется как средневзвешенная величина из квадратов отклонения действительных результатов от ожидаемых.

Стандартное отклонение рассчитывается как корень квадратный от показателя дисперсии:

Управление рискамиили риск-менеджмент имеет своей целью активный контроль со стороны предпринимателя за рисками угрожающими его предприятию, чтобы свести к минимуму возможные потери. Процесс риск-менеджмента изображен на рис.3.

Рис. 3. Схема риск-менеджмента

Выделяют следующие этапы риск-менеджмента:

1. Идентификация риска заключается в выявлении и изучении рисков, ко­торые характерны для данной деятельности. При этом определяются:

• опасности, представляющие угрозы;

• ресурсы предприятия, которые могут пострадать;

• факторы, влияющие на вероятность реализации риска;

• ущербы, в которых выражается воздействие риска на ресурсы.

2. Измерение риска сводится к определению его вероятности и размеров ущерба. В сложных случаях используются специальные методы оценки риска, основанные на разработке сценариев возникновения крупных аварий. В более простых случаях менеджер предприятия проводит вероятностную оценку рис­ков и ранжирует ущербы по степени их вероятности и серьезности. Такой ана­лиз позволяет разделить риски на три группы:

- часто встречающиеся ущербы, небольшие по размерам, не представ­ляющие серьезной угрозы для предприятия;

- ущербы менее частые, но более серьезные по размерам, наступление ко­торых может вызвать серьезные финансовые трудности;

- катастрофические ущербы, отличающиеся малой вероятностью, но спо­собные поставить под угрозу само существование предприятия.

3. Контроль риска выступает в двух формах : физический и финансовый. Физический означает использование различных способов, позволяющих

снизить вероятность наступления ущерба либо его размер. Использование мер физического контроля связано с затратами (закупка оборудования, оплата тру­да). Правило таково: затраты по предотвращению риска не должны превышать возможных размеров ущерба.

Финансовый контроль заключается в поиске источников компенсации воз­можных ущербов в денежной форме. Это может быть самострахование или страхование. Самострахование рассматривается как альтернатива страхованию или дополнение к нему. Собственные возможности компенсации ущерба на предприятии:

- включение стоимости мелких ущербов в цену продукции и услуг;

- получение необходимых средств за счет продажи части активов;

- создание специального резервного фонда;

- получение ссуды на покрытие ущерба.

Возможности самострахования ограничены, так как в случае крупных или неоднократных ущербов собственных источников не хватит для их компенсации.

Разновидностью самострахования является учреждение крупными про­мышленными предприятиями собственных (кэптивных) страховых компаний.

Решение о передаче риска на страхование производится на основе сопос­тавления вероятной величины ущерба и издержек по предотвращению рисков. Когда возможный ущерб превосходит собственные возможности предприятий, целесообразно заключить договор страхования. При этом можно сохранить собственное участие страхователя в покрытие ущерба через франшизу, таким образом, снизить размер страховой премии и передать на страхование самые опасные риски.