Отличия кредитора и заемщика

Заемщик	Кредитор
Не является собственником ссужаемых средств. Он временный владелец Применяет ссуженные средства, как в сфере обращения, так и в сфере производства Возвращает ссужаемые ресурсы Уплачивает ссудный процент Зависит от кредитора	Является владельцем ссужаемых средств Предоставляет ссуду в фазе обмена, не входя в производство Стоимость уходящих средств сохраняется Получает доход от ссужаемых ресурсов Диктует свою волю заемщику

В экономической литературе нет однозначно принятого количества выполняемых кредитом функций. Проанализируем наиболее часто встречающиеся функции кредита (рис. 5.1)

Ф У Н К Ц И И К Р Е Д И Т А

перераспределительная

контрольная

эмиссионная

ускорение концентрации и централизации капитала

экономия издержек обращения

Рис. 5.1 Функции кредита

Для понимания сущности ссудного капитала необходимо рассмотреть источники его формирования (рис. 5.2).

Источники ссудного капитала

Денежные накопления государства

Высвободившиеся денежные средства населения

Высвободившаяся из оборота часть денежных средств субъектов хозяйствования

Рис. 5.2 Источники ссудного капитала

Рынок судных капиталов имеет свою структуру и участников. Исходя из целевой направленности рынок ссудных капиталов может быть дифференцирован на четыре базовых сегмента (рис. 5.3)

Участники рынка ссудных капиталов

Первичные инвесторы Владельцы свободных финансовых ресурсов, на различных началах моби­лизуемых банками и пре­вращаемых в ссудный ка­питал

Специализированные посредники Кредитно-финансовые орга­низации, осуществляющие ак­кумуляцию денежных средств для превращения их в ссудный капитал

Заемщики Юридические и физические лица и государство, испытыва­ющие недостаток в финансо­вых ресурсах, готовые запла­тить за право пользования ссудным капиталом

Структура рынка ссудных капиталов

Денежный рынок Совокупность краткосрочных кредитных опе­раций для удовлетворения хозяйствующих субъектов в обо-ротном капитале

Рынок капиталов Совокупность средне- и долгосрочных операций, обслуживаю­щих движение основного капитала

Фондовый рынок Совокупность кредитных операций, обслуживающих рынок ценных бумаг

Ипотечный рынок Совокупность кредитных операций, об­служивающая рынок недвижимости

Рис. 5.3 Структура и участники рынка ссудных капиталов

Структура кредита включает кредитора, заемщика и ссуженную стоимость (рис. 5.4)

Статус кредитора, заемщика

Товарная форма Денежная форма Смешанная форма

Банковская форма Коммерческая форма Государственная форма Международная форма Гражданская (личная) форма

Целевая потребность заемщика

Производительная форма Потребительская форма

Другие признаки

Прямая и косвенная форма Явная и скрытая форма Основная и дополнительная форма Развитая и неразвитая форма

Ссуженная стоимость

Рис. 5.4. Классификация форм кредита

Единых мировых стандартов классификации видов кредита не существует (табл. 5.3)

Таблица 5.3