Результатом данной работы станет отчет с обоснованием.

Работа №9.

Бюджет движения денежных средств

Данный бюджет составляется на основании операционных бюджетов и бюджета доходов и расходов, однако, в отличие от него, здесь отражаются реальные выплаты и поступления денежных средств (с НДС) в те периоды, когда они действительно происходили.

Таким образом, возможно выявление потребности предприятия в привлечении сторонних денежных средств либо в образовании резерва денежных средств в финансово избыточные периоды. Необходимо также рассмотреть возможность формирования амортизационного фонда на базе имеющихся отчислений, указанных в операционных бюджетах.

Составьте данный бюджет в следующей форме:

Таблица 9.1

Форма бюджета движения денежных средств

Показатель	Значение показателя
01.02._ – 14.02._	01.02._ – 14.02._
1. Остаток ДС на начало периода
2. Поступило ДС, всего
2.1. Выручка от реализации (БДиР)
2.2. Авансы, полученные от покупателей
2.3. Кредиты, займы
3. Направлено ДС, всего
3.1. Поставщикам и подрядчикам
3.2. На оплату труда
3.3. На выплату налогов
3.4. На выплату страховых взносов во внебюджетные фонды
3.5. На погашение займов, кредитов
3.6. Прочие выплаты, перечисления
4. Остаток ДС на конец периода (п.1. + п.2. – п.3.)

По результатам составленной таблицы постройте график движения денежных средств по периодам.

Результатом данной работы станет график движения денежных средств по периодам, построенный по составленной таблице.

Работа №10.

Бюджет по балансовому листу

Составьте бюджет по балансовому листу (или прогнозный баланс предприятия) на основании данных операционных бюджетов, инвестиционного и сводных финансовых бюджетов по следующей форме:

Таблица 10.1

Бюджет по балансовому листу

Показатель	Значение показателя
01.02._ – 14.02._	01.02._ – 14.02._
1. АКТИВЫ, всего
1.1. Внеоборотные активы, всего
А) нематериальные активы
Б) основные средства
В) долгосрочные финансовые вложения
Г) прочее
1.2. Оборотные активы, всего
А) запасы сырья и материалов
Б) НЗП
В) запас готовой продукции
Г) НДС «входящий»
Д) дебиторская задолженность
Е) КФВ
Ж) денежные средства
2. ПАССИВЫ, всего
2.1. Капитал и резервы
А) уставный капитал
Б) добавочный капитал
В) прибыль прошлых периодов
Г) прибыль текущего периода
2.2. Долгосрочные займы
2.3. Краткосрочные пассивы
А) краткосрочные кредиты и займы
Б) кредиторская задолженность: - поставщикам - по зарплате - по налогам и сборам - по взносам во внебюджетные фонды
Б) прочее

Отследите соответствие итога актива и пассива прогнозного баланса.

Результатом данной работы станет бюджет, который будет являться основанием для проведения анализа деятельности предприятия по периодам.

Финансовый анализ

В рамках окончания данной семестровой работы необходимо провести финансовый анализ деятельности Вашего предприятия по бюджетным периодам (!!!) по следующей схеме (см. рис).

Приведенные показатели рассчитываются следующим образом:

1. Имущественное состояние предприятия.

Рассчитываются следующие показатели:

- доля основных средств в активах;

- доля нематериальных активов в активах;

- доля долгосрочных финансовых вложений в активах;

- доля запасов в активах;

- доля краткосрочных финансовых вложений в активах;

- доля дебиторской задолженности в активах;

- доля денежных средств в активах;

- доля собственного капитала в пассивах;

- доля нераспределенной прибыли в активах;

- доля долгосрочной задолженности в пассивах;

- доля кредиторской задолженности в пассивах;

- доля краткосрочных кредитов и займов в пассивах.

2. Финансовая устойчивость.

Коэффициент автономии

Где СК – собственный капитал предприятия;

ВБ – валюта баланса

Финансовое состояние компании
1. Имущественное состояние		2. Финансовая устойчивость		3. Платежеспособность		4. Деловая активность		5. Прибыльность
Показатели, характеризующие структуру активов		Коэффициент автономии		Коэффициент текущей ликвидности		Доля дебиторской задолженности в оборотных активах		Рентабельность продаж
Показатели, характеризующие структуру пассивов		Уровень финансового левериджа		Коэффициент абсолютной ликвидности		Оборачиваемость активов		Рентабельность собственного капитала
		Коэффициент покрытия постоянных финансовых расходов		Коэффициент быстрой ликвидности		Оборачиваемость дебиторской задолженности		Рентабельность активов
						Оборачиваемость кредиторской задолженности
						Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности

Уровень финансового левериджа

Где ДЗК – долгосрочный заемный капитал

Коэффициент покрытия постоянных финансовых расходов

Где ПР_дн – прибыль до вычета налогов и процентов;

П_у – проценты к уплате;

Р_фа – расходы по финансовой аренде.

3. Платежеспособность.

Коэффициент текущей ликвидности

Где ОА – оборотные активы предприятия;

ТП – текущие пассивы.

Коэффициент абсолютной ликвидности

Где ДС – денежные средства предприятия.

Коэффициент быстрой ликвидности

Где ДЗ – дебиторская задолженность.

4. Показатели деловой активности

Оборачиваемость дебиторской задолженности

Где ЧВРП – чистая выручка от реализации продукции.

Оборачиваемость активов

Где А – средняя сумма активов

Оборачиваемость кредиторской задолженности

Где V_зак – объем закупок;

КЗ – средняя сумма кредиторской задолженности.

5. Прибыльность

Рентабельность продаж

Где ЧП – чистая прибыль от реализации.

Рентабельность собственного капитала

Рентабельность активов

После проведения расчетов необходимо обобщить полученные показатели в таблицах и сформулировать соответствующие выводы.

На основании полученных выводов разработать рекомендации по улучшению деятельности предприятия.