Социально-экономическая сущность кредита и задачи его статистического изучения

Предоставление кредитов является основной экономической функцией банков. От эффективности деятельности кредитного учреждения зависит социально-экономическое положение не только самого банка, но и региона, в котором он осуществляет свою работу.

Задачи социально-экономического статистического анализа определяются экономическим содержанием и основными функциями кредита как экономической, социальной и финансовой категории и его ролью в процессе кредитования физических и юридических лиц — клиентов.

Основными функциями кредита в экономике являются:

§ перераспределение денежных потоков и капиталов и выравнивание нормы прибыли;

§ аккумулирование свободных финансовых ресурсов с их последующей капитализацией и передачей в пользование заемщикам на платной основе;

§ экономия издержек обращения;

§ обслуживание некоторых видов платежей и расчетов для физических и институциональных единиц;

§ осуществление ряда специальных финансовых операций, например трастовых, по обслуживанию механизма вексельного обращения или сделки с недвижимостью;

§ централизация и концентрация денежных потоков (капитала).

Ссудный капитал, т.е. свободный денежный капитал, может быть использован для вложения в любую отрасль (сектор) реальной экономики. Из секторов с невысокой эффективностью и низкой нормой прибыли капиталы высвобождаются и в денежной форме накапливаются в банковских учреждениях, а из них посредством кредита направляются в другие сектора. Таким образом, кредит является естественным механизмом перераспределения денежных ресурсов и выравнивания нормы прибыли. Он служит фактором экономики денежных ресурсов посредством взаимного зачета долговых обязательств и требований (т.е. путем использования механизма безналичных расчетов), увеличения скорости обращения денег, замены бумажных и металлических денег электронными и кредитными деньгами.

Достигаемая благодаря кредиту экономия наличных денег, а также уменьшение скорости и издержек денежного обращения обеспечивают снижение удельного веса непроизводительного (денежного и товарного) капитала и повышение удельного веса производительного капитала. Это приводит к расширению размеров производства и вместе с тем к увеличению массы и нормы прибыли.

Кредит служит рычагом централизации капитала, поскольку усиливает позиции крупных и эффективных производителей в их конкурентной борьбе с неэффективными производителями. Естественно, банки предоставляют кредит клиентам с устойчивым финансовым положением, кредите- и платежеспособным юридическим и физическим лицам — заемщикам. Таким образом, происходит поглощение (слияние, банкротство) неплатежеспособных, нерентабельных, неэффективных производителей, что представляет собой одну из форм централизации капитала.

Кредит активно способствует концентрации и накоплению капитала, ускоряя процесс превращения суммы прибавочной стоимости в капитал.

Кроме того, благодаря кредиту источником накопления становятся также денежные сбережения населения. Банки и другие финансовые учреждения капитализируют эти средства и предоставляют их в распоряжение прочих заемщиков. Теоретически в современной банковской системе (благодаря развитию безналичного расчета и в том числе существованию электронных денег) существует реальная возможность бесконечного переноса первоначально созданного депозита из одного банка в другой, а следовательно, и бесконечного роста кредитов, выдаваемых кредитными организациями. На практике имеет место так называемая мультипликация депозита, т.е. цепной перенос средств из одного банка в другой и экспансия кредита.

Основными принципами кредитования являются:

§ возвратность, которая означает, что деньги, полученные в кредит, должны быть возвращены, т.е. ссуда должна быть погашена;

§ срочность, т.е. необходимость возврата кредита в точно установленный срок, отраженный в кредитном договоре или заменяющем его документе. Нарушение указанного принципа — достаточное условие для кредитора применить санкции к заемщику в виде повышения взимаемого процента или предъявления финансовых требований в судебном порядке. Частичным исключением из этого правила являются онкольные кредиты, срок погашения которых не оговаривается в кредитном договоре;

§ платность — выражает необходимость не только возррата полученных от банковского учреждения.денежных сумм, но и оплаты права на их использование в форме ссудного процента;

§ обеспеченность, т.е. обеспечение имущественных прав кредитора при возможных нарушениях заемщиком принятых на себя обязательств. Основными видами обеспечения служат гарантии или залог;

§ целевой характер кредита, т.е. заемщик получает кредит на определенные цели, на конкретный срок, в установленном размере;

§ дифференцированный характер кредита — определяет существование конкретных требований со стороны кредитной организации к конкретному заемщику в зависимости от ряда внешних и внутренних факторов.

Финансовые условия предоставления кредита в значительной степени зависят не только от финансового состояния кредитора и заемщика, но и от денежно-кредитной политики центрального банка — уровня официальной процентной ставки, а также от общего состояния финансового рынка и рынка капитала.

Существует определенная классификация кредитов в зависимости от различных факторов.

По сроку предоставления различают краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные кредиты. В практике банковской системы РФ используются краткосрочные (до 1 года) и долгосрочные (свыше 1 года) кредиты.

По обеспечению кредиты могут быть обеспеченными и необеспеченными. Обеспечение кредита может быть персональным, банковским, государственным. Обеспечение предполагает наличие того или иного залога, гарантии или его страхование (перестрахование).

Залогом может быть закладная на движимое или недвижимое имущество клиента или другие активы, принадлежащие ему. В соответствии с Инструкцией Банка России от 30.06.1997 г. № 62а к залогу предъявляются следующие требования:

§ его реальная (рыночная) стоимость должна быть достаточна для компенсации банку основной суммы долга по ссуде, всех процентов в соответствии с договором, а также возможных издержек, связанных с реализацией залоговых прав;

§ вся юридическая документация в отношении залоговых прав банка должна быть оформлена таким образом, чтобы время, необходимое для реализации залога, не превышало 150 дней со дня, когда реализация залоговых прав возникает не позднее чем на 30-й день задержки заемщиком очередных платежей банку по основному долгу либо по процентам.

Главная причина, по которой кредитные организации могут потребовать залог, — это наличие кредитного риска, т.е. невозможность или нежелание клиента погасить ссуду в срок. Залог не гарантирует погашение ссуды, но уменьшает уровень кредитного риска, так как в случае банкротства клиента банк становится привилегированным кредитором, иными словами, получает преимущество перед другими кредиторами в отношении любого вида активов. В зависимости от изменения конъюнктуры рынка рыночная стоимость заложенных активов может меняться (чаще в сторону уменьшения), поэтому размер (стоимость) залога должен быть равным или превышать стоимость кредита. Банку необходимо контролировать стоимость и качество залога, уровень его ликвидности, соотношение его рыночной стоимости с размером кредита.

Различают твердый (фиксированный) и плавающий залог. К твердому залогу относится имущество, которое может быть предоставлено кредиторам при невозможности заемщика оплатить свои обязательства. В таком случае клиент-заемщик не имеет права распоряжаться имуществом. В этот залог входят в основном ипотека на реальный основной капитал, реже — дебиторская задолженность, стоимость акций, облигаций и других ценных бумаг на имущество. К плавающему залогу относятся прежде всего запасы товарно-материальных ценностей и готовая продукция. Иногда он может быть распространен на все имущество заемщика, кроме предоставленного в твердый залог (табл. 21.1). Обычно решение о принятии твердого или плавающего залога принимается залоговым кредитором, как правило, банком. Это способ защиты заемщика от претензий других кредиторов на имущество клиента в случае нарушения его финансовой устойчивости.

Гарантия — это согласие третьей стороны погасить кредит в случае, если заемщик не способен сделать это сам. Как источник погашения кредита гарантия надежна настолько, насколько гарант способен и желает погасить кредит. Поэтому заемщику необходимо знать уровень платежеспособности самого гаранта. Часто от него требуют обеспечение или залог. Гарантии могут быть безусловными или условными, покрывающими всю сумму кредита или только часть, оформлены договором или передаточной надписью. В зависимости от количества банков, принимающих участие в гарантийных операциях, различают прямые, косвенные и посреднические гарантии. Выбор той или иной формы гарантии зависит как от желания и возможности договаривающихся сторон, так и от существующего законодательства государства.

В зависимости от специфики кредиторов кредиты бывают государственные, банковские, выданные небанковскими кредитными организациями, коммерческие (фирменные) и частные (предоставленные частными лицами).

Банковские кредиты, в свою очередь, могут быть прямыми и консорциональными, предоставление которых предполагает участие нескольких банков. Консорциональные кредиты бывают клубными (число кредиторов ограниченно) и открытыми (любой банк или другой кредитор может принять участие).

В зависимости от вида дебитора кредиты классифицируются на банковские, небанковские, коммерческие (торговые) и персональные, в том числе кредиты, предоставленные домашним хозяйствам.

Таблица 21.1

Оценка залога в зависимости от его надежности

По направлениям использования ссуды бывают потребительскими, промышленными, на формирование оборотных средств, инвестиционные, сезонные, на устранение временных финансовых трудностей, промежуточные, на операционные с ценными бумагами, импортные, экспортные.

По способу предоставления различают кредиты вексельные, при помощи открытых счетов, кредитные линии, возобновляемые (револьверные), обращаемые (роловерные), сезонные, консигнации и др.

В зависимости от размера ссуды бывают мелкими, средними, крупными. Их размер относителен и зависит от возможностей кредитора (соотношение размеров его уставного капитала, возможностей и конъюнктуры рынка).

Рассмотрим укрупненную схему статистического анализа процесса предоставления кредитов:

§ определение рынка (охвата) и конкретного клиента,которому будет предоставлен кредит в соответствии с возможностями и желанием кредитного учреждения;

§ определение источников создания кредитных ресурсов;

§ анализ происхождения кредита (запрос клиента, запрос третьего лица о предоставлении кредита определенному клиенту, проникновение на новый рыночный сегмент и др.);

§ оценка конкретных параметров кредита (величина, сроки предоставления, способы погашения, анализ уровня рисков деятельности самого клиента и отрасли (сектора), К которому он принадлежит, качественный анализ залога или гарантии и способа их реализации, особые оговорки и т.д.);

§ оформление документов и их проверка;

§ выдача кредита;

§ погашение кредита, в том числе погашение основного долга, выплата процентов; наличие или отсутствие просрочки по выплатам основного долга или процентов свидетельствует о прибыли или об убытке для банка.

В зависимости от уровня кредитного риска (вероятности невозврата кредита и процентов по нему в срок, отраженный в кредитном договоре заемщиком, по причине его неплатежеспособности) ссуды подразделяются на следующие группы:

1. Стандартные (безрисковые) ссуды, к которым относятся:

а) текущие ссуды (по ним отсутствует просроченная задолженность по выплате основного долга и не заключались дополнительные соглашения по пролонгации) независимо от обеспечения при отсутствии просроченной выплаты процентов по ним, кроме льготных текущих кредитов или кредитов инсайдерам;

б) текущие ссуды:

§ при наличии просроченной задолженности по ним до 5 календарных дней включительно;

§ с просроченной выплатой по основному долгу до 5 дней включительно;

§ переоформленные один раз кредиты без изменений условий договора.

2. Нестандартные ссуды, по которым существует умеренный риск их невозврата. Они включают:

а) обеспеченные кредиты:

§ текущие при наличии просроченной задолженности по процентам от 6 до 30 дней включительно;

§ с просроченной выплатой по основному долгу от 6 до 30 дней включительно;

§ с двумя пролонгациями без изменения условия договора или с одной пролонгацией с их изменением;

б) недостаточно обеспеченные ссуды:

§ текущие при наличии просроченной выплаты по основному долгу и процентов по ним до 5 дней включительно;

§ одноразовая пролонгация без изменений условий договора.

3. Сомнительные кредиты, по которым существует высокий уровень риска невозврата:

а) обеспеченные кредиты:

§ текущие при наличии просроченной выплаты по основному долгу и процентов по ним от 31 до 180 календарных дней;

§ пролонгация более двух раз независимо от наличия изменений в условиях договора;

б) недостаточно обеспеченные кредиты:

§ текущие при наличии просрочки по основному долгу и процентам от 6 до 30 дней включительно;

§ одноразовая пролонгация с изменением условий договора;

§ двухразовая пролонгация без изменений условий договора;

в) необеспеченные ссуды:

§ текущие кредиты при наличии просроченной выплаты по основному долгу и процентам до 5 дней включительно;

§ одноразовая пролонгация без изменений условий договора;

г) льготные ссуды инсайдерам с просроченной выплатой по основному долгу или по процентам до 5 дней включительно.

4. Безнадежные кредиты, вероятность возврата которых практически отсутствует и которые фактически считаются убытками банка.

Кроме перечисленных видов кредита существуют и так называемые льготные кредиты, которые выдаются заемщикам (кроме кредитных организаций) под процентную ставку ниже ставки рефинансирования ЦБ РФ, действующей на момент предоставления кредита. Если средневзвешенная процентная ставка по данному банку или его филиалу выше официальной ставки рефинансирования, то льготной считается ссуда, предоставленная по ставке ниже средневзвешенной процентной ставки. Обычно понятие льготного не распространяется на вексельные и межбанковские кредиты.

Ссуды предоставляются конкретному заемщику только при условии его кредите- и платежеспособности. Кредитоспособность зависит от ряда внешних и внутренних факторов и условий осуществления деятельности заемщика. Поэтому анализ уровня кредитоспособности (или уровня кредитного риска для заемщика) осуществляется достаточно регулярно. Независимо от репутации (рейтинга), а также по окончании финансового года всем заемщикам желательно полностью проанализировать свое финансовое состояние.

Анализ уровня кредитоспособности традиционных клиентов необходимо регулярно проводить с помощью методов экспресс-анализа.

Кроме того, необходимо анализировать и контролировать оптимальный уровень кредитного мультипликатора.

Кредитный мультипликатор — это отношение динамики объема кредитования, осуществляемого группой однородных кредитных организаций, к динамике (положительной или отрицательной) резервных активов, вызвавшей изменение объема кредитов. Иными словами, кредитный мультипликатор представляет собой отношение изменения банковских депозитных обязательств, вызванного расширением кредита, к первоначальному приросту резервных активов. В любом случае размер мультипликатора зависит от нормы обязательных резервов и от размеров утечки резервных активов, вызванной изменением объема кредитования. Простой кредитный мультипликатор определяется по следующей формуле: (21.1)

где ΔD — результирующий рост банковских депозитов;

ΔR — первоначальный рост банковских депозитов;

с — предпочитаемое заемщиком отношение наличности в структуре выдаваемых кредитов;

r — норма обязательных резервов конкретного банковского учреждения.

Размер мультипликатора в данной формуле выражается отношением

Рост денежной массы в обращении (М), состоящей из наличных денег и банковских депозитов, определяется по формуле (21.2)

Выражение называют денежным мультипликатором.