Общее экономическое равновесие в классической модели

Условия общего экономического равновесия по классической концепции могут быть представлены следующими уравнениями:

1. y = y (N) – производственная функция;

2. N_S = N_S (W) – функция предложения труда;

3. – равновесный спрос на труд со стороны бизнеса;

4. S = S (i) – функция сбережений;

5. I = I (i) – функция инвестиций;

6. S = I – условие равновесия на рынке благ;

7. M = k×y×P – формула Кембриджской школы (k = 1/V),
где: y – реальный объем производства;

N_S – предложение труда;

N_d – спрос на труд;

W/P, W – ставка реальной заработной платы;

S – сбережения;

I – инвестиции;

i – процентная ставка;

M – денежная масса;

Р – общий уровень цен;

V – скорость оборота денег.

В соответствии с принципом классической дихотомии первые три уравнения отражают реальные воспроизводственные потоки, а последующие четыре характеризуют денежные потоки.

Первое уравнение представляет собой совокупную производственную функцию, которая получается путем агрегирова ния множества производственных функций индивидуальных фирм. В коротком периоде единственным переменным фактором в этой функции является масса примененного труда, следовательно, равновесный уровень занятости определяет уровень реального производства. А так как занятость является полной (все, кто хотел получить работу при данной ставке заработной платы, получили ее), то объем производства фиксируется на уровне естественного выпуска, и кривая совокупного предложения принимает вертикальный вид (рис.2.1).

Второе и третье уравнения выражают условия равновесия на рынке труда, на котором определяются два важнейших параметра: равновесная занятость N* и равновесная ставка реальной заработной платы W. Почему именно этот рынок является определяющим в классической концепции? Почему, если равновесие устанавливается на рынке труда, то оно автоматически установится и на всех остальных рынках? Дело в том, что равновесие на рынке труда означает, что фирмы реализовали свои планы относительно объемов производства, а домашние хозяйства – относительно дохода.

Как известно из курса микроэкономики, спрос на рынке труда зависит от предельной доходности труда (MR×MP_L) и номинальной заработной платы W: MR × MP_L = W, или в условиях совершенной конкуренции P×MP = W, . А поскольку предельный продукт труда MP_L есть не что иное, как , то , т.е. или, агрегируя функцию: .

Классики исходят из того, что владельцы ресурсов всегда готовы предоставить их столько, сколько будет испрошено со стороны фирм.

Предложение труда положительно связано со ставкой реальной заработной платы. Таким образом, рынок труда всегда находится в равновесии в том смысле, что все желающие работать по данной ставке заработной платы, работают. Если же уровень заработной платы поднимется выше равновесной, то возникает «вынужденная» безработица. Но классики исходят из гибкости заработной платы и признают только «добровольную» и фрикционную безработицу.

Таким образом, на рынке труда спрос и предложение зависят от реальной заработной платы. При этом бизнес предъявляет спрос на дополнительных работников до тех пор, пока предельный продукт их труда не сравняется со ставкой реальной заработной платы.

Сформированный объем совокупного предложения представляет собой сумму факторных доходов домашних хозяйств, которые распределяются на потребление и сбережения: У=С+S.

Чтобы на рынке благ установилось равновесие, необходимо равенство совокупного предложения совокупному спросу. Так как совокупный спрос в простой модели представляет сумму потребительских и инвестиционных расходов: У=С+I, то при соблюдении условия I = S на рынке благ установится равновесие[3] (рис.2.2).

Таким образом, для достижения макроэкономического равновесия (AD=У) необходимо равенство инвестиций и сбережений. Однако нет ничего, что определило бы обязательность такого равенства, т.к. лица, сберегающие и инвестирующие, – разные лица. Но рыночной экономике присущ механизм, уравновешивающий намерения сберегающих домашних хозяйств и фирм-инвесторов. Это – механизм процентной ставки S=S (i).

Если же плановые инвестиции не будут соответствовать запланированным сбережениям, то на рынке благ может возникнуть дисбаланс. Однако в классической модели любой подобный дисбаланс устраняется на рынке капитала.

Условия равновесия на рынке капитала отражаются в уравнении S(i,+)=I(i,–). Объем сбережений является возрастающей функцией нормы процента, а величина инвестиций – убывающей функцией процентной ставки. В состоянии равновесия объем сбережений должен точно соответствовать величине инвестиций. Равновесие на рынке капитала обеспечивается гибкой процентной ставкой. Если по каким-либо причинам запланированные объемы сбережений и инвестиций не совпадают при заданной ставке процента, то в экономике начинается процесс изменения текущей ставки процента до того ее значения, которое обеспечивает равновесие сбережений и инвестиций.

Допустим, что объем запланированных сбережений оказался меньше объема плановых инвестиций. Тогда на рынке капитала начнется конкуренция инвесторов за свободные кредитные ресурсы, что вызовет повышение ставки процента. Повышение ставки процента приведет к пересмотру объемов запланированных сбережений в сторону повышения[4] и инвестиций в сторону понижения до тех пор, пока не установится такая процентная ставка, которая обеспечит равновесие. При превышении объемов сбережений над объемами инвестиций на рынке капитала образуются свободные кредитные ресурсы, что вызовет понижение ставки процента до ее равновесного значения.

Таким образом, если на рынке благ возникает дисбаланс, то он находит свое отражение на рынке капитала, а так как последний имеет встроенный стабилизатор, позволяющий восстанавливать равновесие, то восстановление на этом рынке приводит к равновесию и на рынке благ. Таким образом, в соответствии с законом Вальраса, если равновесие установилось на двух рынках (труда и капитала) из трех, то оно устанавливается и на третьем рынке – рынке благ.

Спрос на деньги в данной модели представлен уравнением Кембриджской школы, которое является модификацией основного уравнения количественной теории денег – уравнения обмена (уравнения Фишера): . Если обе части этого уравнения разделить на V, то полученное уравнение можно трактовать как уравнение спроса на деньги.

Уравнение стоит особняком и необходимо только для определения текущего уровня цен. При заданных параметрах денежной массы и скорости обращения денег уровень цен зависит только от реального национального дохода: .

С другой стороны, при установленном равновесном значении реального национального дохода изменение параметров денежного рынка в силу нейтральности денег отражается только в изменении уровня цен. Если представить количественное уравнение обмена относительно у и тем самым выразить функцию совокупного спроса: , то очевидно, что для обеспечения условия у=const необходимо изменение денежной массы и уровня цен в одинаковой пропорции.

Нейтральность денег иллюстрируется наиболее полно «Кембриджским эффектом». Дело в том, что каждый субъект планирует для себя некоторый оптимальный уровень наличности (реальной кассы). Любое изменение количества денег экономические субъекты воспринимают как отклонение величины реальных кассовых остатков от оптимального значения и предпринимают действия по восстановлению ее оптимальной величины.

В случае роста реальной кассы излишнюю наличность субъекты начинают обменивать на блага, увеличивая потребительские расходы и совокупный спрос, а в случае снижения реальной кассы совокупный спрос уменьшается. Так как в условиях полной занятости совокупное предложение жестко фиксировано относительно уровня естественного выпуска, то единственно возможной его реакцией на изменение совокупного спроса будет соответствующее изменение уровня цен. Цены же в классической концепции абсолютно гибкие, и поэтому такая реакция совокупного предложения на колебания спроса происходит незамедлительно.

Гибкость цен распространяется не только на блага, но и на факторы производства. Поэтому изменение уровня цен на блага вызывает соответствующее изменение уровня цен на факторы. Так изменяется номинальная заработная плата, реальная же остается без изменений. Следовательно, цены на блага, факторы производства и общий уровень цен изменяются в одинаковой пропорции.

Графическая интерпретация общего экономического равновесия в классической концепции представлена на рис.2.3.

В третьем квадранте нижней части рисунка отображен процесс формирования равновесия на рынке труда, где устанавливаются равновесные значения ставки реальной заработной платы W и занятости N.

В четвертом квадранте определяется равновесное значение национального дохода У путем проецирования равновесного значения N на производственную функцию.

Равновесное значение у определяет функцию совокупного предложения. Функция совокупного спроса выводится из количественного уравнения обмена: .

Изменение количества денег влияет только на номинальные переменные, изменяя текущий уровень цен Р. Соответственно, графики AD и W сдвигаются от начала координат при росте денежной массы и, наоборот, при ее уменьшении.

В верхней части рисунка отображен процесс формирования условий равновесия на рынке капитала, где устанавливается равновесная процентная ставка.

Из приведенного выше представители классической школы делали важный вывод: экономика находится в состоянии полной занятости, потенциального объема национального производства, и, следовательно, кривая совокупного предложения – это практически вертикальная линия. Таким образом, совокупное предложение относительно стабильно, в то время как совокупный спрос – изменчив. Совокупный спрос зависит от количества денег, которое имеют экономические агенты; покупательной способности денег, которая определяется уровнем цен. Если поддерживать предложение денег на одном уровне, то совокупный спрос будет стабильным, т.к. совокупное предложение изначально стабильно, то это приведет к макроэкономическому равновесию.

Рынки уравновешиваются сами собой за счет гибкости цен, при этом равновесие на каждом из рынков установилось на уровне полной занятости ресурсов. Изменились только номинальные показатели, а реальные остались без изменения. Таким образом, в классической модели гибкими являются номинальные показатели, а реальные показатели – жесткие. Это касается и реального объема выпуска (по прежнему равного потенциальному объему выпуска) и реальных доходов экономических агентов. Дело в том, что цены на всех рынках меняются пропорционально друг другу, поэтому отношение , а отношение номинальной заработной платы к общему уровню цен есть не что иное, как реальная заработная плата. Следовательно, несмотря на падение номинального дохода, реальный доход на рынке труда остается неизменным. Реальные доходы сберегателей (реальная ставка процента) также не изменились, поскольку номинальная ставка процента снизилась в той же пропорции, что и цены. Реальные доходы предпринимателей (выручка и прибыль) не снизились, несмотря на падение уровня цен, т.к. в той же степени снизились издержки (расходы на оплату труда, т.е. номинальная ставка заработной платы). При этом падение совокупного спроса не приведет к падению производства, т.к. снижение потребительского спроса (в результате падения номинальной заработной платы и роста величины сбережений на рынке капитала) будет компенсировано увеличением инвестиционного спроса (в результате падения ставки процента на рынке капитала). Таким образом, равновесие установилось не только на каждом из рынков, произошло и взаимное уравновешивание всех рынков друг с другом, и, следовательно, экономики в целом.

Итак, формирование условий общего экономического равновесия в классической модели происходит по принципу саморегулирования, который обеспечивается тремя встроенными стабилизаторами: гибкими ценами, гибкой номинальной ставкой заработной платы и гибкой ставкой процента. При этом считается, что денежный и реальный сектор независимы друг от друга.

Опираясь на постулат совершенства рыночной организации экономики, классики проповедуют соблюдение принципа нейтральности (невмешательства) государства. Фискальная политика, по их мнению, не воздействует на равновесный уровень производства, а поскольку налоги отвлекают часть ресурсов от целей, в которых они использовались бы частными субъектами экономики, то они должны направляться в производство в виде государственных расходов. Монетарная же политика понималась классиками как влияющая на уровень цен и в случае негибкости заработной платы и процентной ставки – как восстанавливающая равновесие рынков (представив реальную ставку процента как разность номинальной ставки и темпа инфляции, легко поймем механизм движения к равновесию).

Из положений классической модели следовало, что затяжные кризисы в экономике невозможны, а могут иметь место лишь временные диспропорции, которые ликвидируются постепенно сами собой в результате действия рыночного механизма изменения цен.

Но в конце 1929 года в США разразился кризис, охвативший ведущие страны мира, длившийся до 1935 года и получивший название Великого краха или Великой депрессии. Этот кризис был не просто очередным экономическим кризисом, он показал несостоятельность положений и выводов классической экономической модели, и, прежде всего, – о саморегулирующейся экономической системе. Во-первых, Великую депрессию, длившуюся четыре долгих года, невозможно было трактовать как временную диспропорцию, как временный сбой в действии механизма автоматического рыночного саморегулирования. Во-вторых, о какой ограниченности ресурсов как центральной экономической проблеме могла идти речь в условиях, когда, например, в США уровень безработицы составлял 25%, т.е. каждый четвертый был безработным (человеком, который хотел работать и искал работу, но не мог ее найти).

Причины Великого краха, возможные пути выхода из него и рекомендации по недопущению в будущем подобных экономических катастроф были проанализированы и обоснованы выдающимся английским экономистом Дж.М.Кейнсом в книге «Общая теория занятости, процента и денег», опубликованной в 1936 году. Результатом его исследований было то, что макроэкономика выделилась в самостоятельный раздел экономической теории с собственным предметом и методами анализа. Вклад Кейнса в экономическую теорию был настолько велик, что появление кейнсианской макроэкономической модели, кейнсианского подхода к анализу экономических процессов получил название «кейнсианской революции».

Но следует иметь в виду, что несостоятельность положений классической школы не в том, что ее представители в принципе приходили к неправильным выводам, а в том, что основные положения классической модели разрабатывались в ХIХ веке и отражали экономическую ситуацию своего времени, т.е. эпохи совершенной конкуренции. Но эти положения и выводы не соответствуют экономике первой трети ХХ века, характерной чертой которой стала несовершенная конкуренция. Кейнс опроверг основные предпосылки и выводы классической школы, построив новую макроэкономическую модель, отражавшую реальности новой эпохи.

Учение экономистов-классиков, однако, не является историческим рудиментом. Так, корни современной теории монетаризма, теории рациональных ожиданий глубоко уходят в классическую теорию. Важнейшие выводы экономистов-классиков применительно к длительному периоду не оспариваются представителями различных школ современной макроэкономики.

Контрольные вопросы к теме №2

1. Каковы методологические основы классической теории макроэкономического равновесия?

2. Что представляет собой «закон Cэя»?

3. Сколько реальных рынков в классической модели? Как они взаимодействуют?

4. Что такое «классическая дихотомия»?

5. Что отражает принцип «нейтральности денег»?

6. Как устанавливается равновесие на рынке труда?

7. Раскройте условия равновесия на товарном рынке? на рынке капитала?

8. Как выглядит денежный рынок в классической модели?

9. Почему классическая модель – это модель, описывающая долгосрочный период?

10. Представьте классическую модель в формализованном виде.

11. В чем состоит и на чем базируется классический принцип нейтральности государства?

12. В чем несостоятельность выводов о саморегулирующейся экономике?