Анализ ликвидности баланса и платежеспособности хозяйствующего субъекта.

Анализ ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку платежеспособности организации, т.е. её способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации её активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств. От ликвидности баланса следует отличать ликвидность активов, которая определяется как величина, обратная времени, необходимому для превращения их в денежные средства. Чем меньше время, которое потребуется, чтобы данный вид активов превратился в деньги, тем выше их ликвидность.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

Общая схема проведения анализа ликвидности бухгалтерского баланса представлена на рисунке.

Рисунок – Классификация статей актива и пассива

бухгалтерского баланса для анализа ликвидности

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения по формуле:

А1>=П1,
А2>= П2,
A3>= П3,
А4<= П4,

В соответствии с Федеральным законом от 26 октября 2002 г. № 127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» «юридическое лицо считается неспособным удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей, если соответствующие обязательства и (или) обязанность не исполнены им в течение трех месяцев с даты, когда они должны были быть исполнены».

Различают понятия: общая платежеспособность предприятия и текущая платежеспособность (ликвидность баланса). Предприятие считается платежеспособным, если его общие активы превышают внешние обязательства. Для анализа платежеспособности организации рассчитываются финансовые коэффициенты платежеспособности (таблица). Данные показатели рекомендуется рассчитывать парами (на начало и конец анализируемого периода). Если фактическое значение коэффициента не соответствует нормальному ограничению, то оценить его можно по динамике (увеличение или снижение значения).

Таблица – Финансовые коэффициенты платежеспособности и ликвидности

Наименование показателя	Способ расчета	Нормальное ограничение
Общий показатель платежеспособности		L1>=1
Коэффициент абсолютной ликвидности			L2=0,210
Коэффициент критической оценки			L3=0,908;
Коэффициент текущей ликвидности			Необходимое значение L4 = 1,261
Коэффициент маневренности функционирующего капитала			Уменьшение показателя в динамике – положительный факт
Доля оборотных средств в активах			L6>=0,5
Коэффициент обеспеченности собственными средствами			L7>= - 0,077 (чем больше, тем лучше)