Анализ экономических (финансовых) результатов деятельности предприятия

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние. Основные задачи анализа:

· систематический контроль за формированием финансовых результатов;

· определение влияния объективных и субъективных факторов на финансовые результаты;

· выявление резервов увеличения суммы прибыли и прогнозирование ее величины;

· оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения прибыли;

· разработка мероприятий по освоению выявленных резервов.

В процессе анализа используются следующие показатели прибыли:

· маржинальная прибыль (разность между выручкой (нетто) и прямыми производственными затратами по реализованной продукции);

· прибыль от реализации продукции, товаров, услуг (разность между суммой маржинальной прибыли и постоянными расходами отчетного периода);

· общий финансовый результат до выплаты процентов и налогов (брутто-прибыль)включает финансовый результат от реализации продукции, работ и услуг, доходы и расходы от финансовой и инвестиционной деятельности, внереализационные и чрезвычайные доходы и расходы;

· чистая прибыль – это та ее часть, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты процентов, налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений;

· капитализированная прибыль – это часть чистой прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов;

· потребляемая прибыль – та ее часть, которая расходуется на выплату дивидендов, персоналу предприятия или на социальные программы.

Использование того или иного показателя прибыли зависит от цели анализа. Так, для определения безубыточного объема продаж и зоны безопасности предприятия, для оценки уровня доходности производства отдельных видов продукции и определения коммерческой маржи используется маржинальная прибыль, для оценки доходности совокупного капитала – чистая прибыль, для оценки устойчивости роста предприятия – капитализированная (реинвестированная) прибыль и т.д.

Нужно учитывать также неодинаковую значимость того или иного показателя прибыли и для разных категорий заинтересованных лиц. Для собственников предприятия важен конечный финансовый результат - чистая прибыль, которую они могут изымать в виде дивидендов или реинвестировать с целью расширения масштабов деятельности и упрочения своих рыночных позиций. Для кредиторов размер чистой прибыли, который остается собственнику, не представляет интереса. Их больше интересует общая сумма прибыли до уплаты процентов и налогов, поскольку из нее они получают свою часть за ссуженный капитал. Государство же интересует прибыль после уплаты процентов до вычета налогов, так как именно она служит источником поступления денег в бюджет. Поэтому желательно, чтобы внутренняя и внешняя финансовая очетность давала сведения о финансовых результатах именно в таком разрезе.

Основные источники информации: данные аналитического бухгалтерского учета по счетам результатов, «Отчет о прибылях и убытках» (форма № 2), «Отчет об изменениях капитала» (форма № 3), соответствующие таблицы безнес-плана предприятия.

В процессе анализа необходимо изучить состав прибыли, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год. При изучении динамики прибыли надо учитывать инфляционные факторы изменения ее суммы. Положительной тенденцией считаются более высокие темпы роста чистой прибыли, чем темпы роста общей суммы прибыли, заработанной предприятием. Положительно также оценивается сокращение доли потребленной прибыли при росте доли капитализированной прибыли.

Основную часть прибыли предприятие получает от реализации продукции. Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) в целом по предприятию зависит от четырех факторов первого уровня соподчиненности: объема реализации продукции (VРП); ее структуры (Уд_i); себестоимости (С_i) и уровня среднереализационных цен (тарифов) (Ц_i).

П = S[VРП_общ Уд_i (Ц_i – С_i)].

Анализ прибыли от реализации проводится по сравнению с предыдущим годом или с планом. Для анализа можно применить метод цепных подстановок.

По результатам факторного анализа можно оценить качество прибыли. Качество прибыли от основной деятельности считается высоким, если ее увеличение достигнуто за счет снижения затрат на производство реализованной продукции и роста физического объема реализованной продукции. Низкое качество прибыли характеризуется ростом цен на продукцию без увеличения физического объема продаж и снижения затрат на рубль продукции.

Необходимо также проанализировать выполнение плана и динамику прибыли от реализации отдельных видов продукции. Величина ее зависит от тех же факторов, кроме структурного фактора. Расчет влияния производится способом цепных подстановок или абсолютных разниц.

Выполнение плана прибыли в большой степени зависит от финансовых результатов деятельности, не связанных с реализацией продукции. Поэтому надо провести анализ прочих операционных и внереализационных доходов и расходов.

В процессе анализа изучаются состав, динамика, выполнение плана и факторы изменения суммы полученных убытков и прибыли по каждому конкретному случаю.

В заключение анализа разрабатываются конкретные мероприятия, направленные на предупреждение и сокращение убытков и потерь от внереализационных операций и увеличение прибыли от долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений.

Данные для анализа использования прибыли содержатся в отчете ф. № П-2 "Сведения об инвестициях в основной капитал", в разделе VIII Плана счетов бухгалтерского учета "Финансовые результаты", на счете 90 "Продажи", в смете по фонду накопления, фонду социальной сферы и фонду потребления.

Проводя анализ надо определить динамику распределения прибыли между бюджетом и предприятием. В процессе анализа необходимо изучить динамику доли прибыли, которая идет на самофинансирование предприятия и материальное стимулирование работников, а также такие показатели, как сумма самофинансирования и сумма капитальных вложений на одного работника, сумма зарплаты и выплат на одного работника. Причем изучать их надо в тесной связи с уровнем рентабельности, суммой прибыли на одного работника, на 1 руб. основных производственных фондов. Если эти показатели выше, чем на других предприятиях, или выше нормативных для данной отрасли производства, то имеются перспективы для развития предприятия.

Затем необходимо проанализировать структуру использования прибыли и определить основные тенденции ее изменения.

Важной задачей анализа является изучение использования средств фондов накопления и потребления. Средства этих фондов имеют целевое назначение и расходуются согласно утвержденным сметам. В процессе анализа устанавливается соответствие фактических расходов расходам, предусмотренным сметой, выясняются причины отклонений от сметы по каждой статье, изучается эффективность мероприятий, проводимых за счет средств этих фондов. При анализе использования средств фонда накопления изучают также полноту финансирования всех запланированных мероприятий, своевременность их выполнения и полученный эффект.

4. Анализ себестоимости продукции (работ, услуг) коммунальных предприятий.

Себестоимость продукции (услуг) – важнейший качественный показатель работы предприятия и один из главных факторов повышения эффективности производства.

Анализ себестоимости продукции (услуг) позволяет выяснить тенденции и определить влияние факторов на ее изменение, найти резервы снижения себестоимости.

Источниками информации при анализе себестоимости являются: "Отчет о затратах на производство и реализацию продукции (работ, услуг) предприятия (организации)", плановые и отчетные калькуляции себестоимости продукции (услуг), данные синтетического и аналитического учета затрат по основным и вспомогательным производствам и т.д.

При анализе себестоимости решаются следующие задачи:

1. Проверяется выполнение плана по затратам на производство и реализацию продукции (услуг) и по отдельным структурным подразделениям предприятия. Определяются отклонения от плана и их причины;

2. Изучается уровень трудовых, материальных затрат и накладных расходов. Достигнутый уровень сравнивается с нормами, если они есть, с предыдущими периодами и с аналогичными показателями других предприятий отрасли;

3. Выявляются неиспользованные резервы производства;

4. Разрабатываются конкретные мероприятия по дальнейшему снижению себестоимости продукции (услуг).

Анализ себестоимости по элементам затрат позволяет изучить фондоемкость, энергоемкость, трудоемкость, материалоемкость продукции (услуг).

Анализ по статьям калькуляции позволяет сравнить себестоимость отдельных видов изделий в многономенклатурном производстве, выявить резервы сокращения затрат.

Большое значение имеет деление затрат на постоянные и переменныев зависимости от объема деятельности предприятия. На коммунальных предприятиях в связи с отсутствием основных материалов переменные затраты, т.е. затраты, зависящие от объема продукции, ниже, чем в других отраслях.

Для эффективного управления процессом формирования себестоимости продукции (услуг) очень важно правильно определить сумму постоянных и переменных затрат. Для этого используют алгебраический, графический, селективный и другие методы.

Общая сумма затрат (З_общ) может измениться из-за: объема выпуска продукции (услуг) (О), ее структуры (У_i), уровня переменных затрат на единицу продукции (услуг) ( ) и суммы постоянных расходов на весь выпуск продукции (услуг) (З_пост).

Для расчета влияния этих факторов можно воспользоваться методом цепных подстановок.

При анализе по общей сумме затрат для получения объективных данных необходима корректировка плановых затрат на объем продукции. Плановые затраты корректируются на фактический объем.

Если анализ ведется по себестоимости единицы продукции, то корректировка не проводится.

Чтобы определить причины отклонения фактической себестоимости единицы продукции от плановой, производится разложение обобщающего показателя – полной себестоимости единицы продукции – на первичные факторы – статьи или элементы затрат. Для определения степени влияния статей затрат на полную себестоимость единицы продукции пользуются методом факторных индексов, т.к. полная себестоимость – сумма, а статьи затрат – первичные показатели – являются слагаемыми. Поэтому определяется степень влияния слагаемых. Сравнивается отчет со скорректированным планом, если была корректировка.

Постатейный факторный анализ. При этом производится разложение статей и определение причин, вызвавших изменения затрат по статье. Такое разложение позволяет определить причины, повлиявшие на изменение статей (элементов) затрат, а следовательно, и на изменение обобщающего показателя – полной себестоимости единицы продукции. Проводится так называемый поэлементный или постатейный анализ. При этом применяется метод анализа, соответствующий аналитической модели.

Показатель затрат на рубль продукции (услуг) отражает связь между себестоимостью и прибылью. Определяется он отношением общей суммы затрат на производство и реализацию продукции (услуг) к стоимости произведенной продукции (услуг) в действующих ценах.

Анализ затрат на рубль продукции (услуг) заключается в изучении его динамики и проведении межхозяйственных сравнений по этому показателю, а также в изучении выполнения плана и определении влияния факторов на изменение уровня удельных затрат.

Затраты на рубль продукции (услуг) (З_у) зависят от изменения общей суммы затрат на производство и реализацию продукции (услуг) (З_общ) и от изменения стоимости произведенной продукции (услуг) (С). Общая сумма затрат обусловлена объемом производства продукции (услуг) (О) и ее структурой (У_i), а также соотношением постоянных (З_пост) и удельных переменных затрат ( ). Стоимость произведенной продукции (услуг) зависит от ее объема, структуры и от цен (Ц_i) на нее. Для анализа составляется факторная модель затрат на рубль продукции (услуг).

Анализ затрат на рубль продукции (услуг) на коммунальных предприятиях упрощается в связи с их однопродуктовым характером: структура продукции (услуг) не меняется. Поэтому факторная модель затрат на рубль продукции (услуг) для коммунальных предприятий может быть представлена в следующем виде:

Степень влияния факторов на изменение затрат на рубль продукции (услуг) определяется методом цепной подстановки.

Умножив абсолютные приросты затрат на рубль продукции (услуг) за счет каждого фактора на выручку за фактический объем реализации продукции (услуг) по плановым ценам, можно определить влияние этих факторов на изменение суммы прибыли.

Анализ заканчивается выводами по какой причине и на какую величину изменились уровень затрат на рубль продукции (услуг) и сумма прибыли.

Анализ себестоимости продукции (услуг) коммунальных предприятий должен заканчиваться разработкой конкретных предложений по устранению выявленных недостатков и снижению себестоимости.

два направления снижения себестоимости продукции коммунальных предприятий, не связанные с ухудшением качества:

1) снижение затрат по статьям за счет рационального расходования материалов (должны применяться научно обоснованные нормы расхода), за счет повышения производительности труда, внедрения новой более прогрессивной техники и технологии производства, улучшения организации труда и др. Осуществление инновационных мероприятий будет способствовать экономии заработной платы, сырья, материалов, энергии и т.д.;

2) улучшение использования мощностей за счет улучшения режима работы оборудования (сглаживание графиков потребления услуг), за счет снижения потерь в сетях и улучшения всей инженерной системы передачи продукции (применения новейших методов и способов передачи продукции), а также за счет сокращения сроков ремонта, увеличения межремонтных периодов работы оборудования и т.п.

5. Анализ состояния и использования основных фондов (средств) предприятия городского хозяйства

Информацией для анализа являются данные плана социально-экономического развития предприятия; плана технического развития; формы № 1 "Баланс предприятия", формы № 5 "Приложение к балансу предприятия" разд.3 "Амортизируемое имущество", формы № 11 "Отчет о наличии и движении основных средств", формы БМ "Баланс производственной мощности", данные о переоценке основных средств (форма № 1 – переоценка), инвентарных карточек учета основных средств, проектно-сметной, технической документации и др.

Анализ проводится по двум направлениям: 1) анализируется обеспеченность предприятия основными фондами; 2) анализируется интенсивность и эффективность использования основных фондов.

При осуществлении анализа по первому направлению изучается объем основных средств, их динамика и структура.

Делаются выводы о произошедших за анализируемый период изменениях в наличии и структуре основных средств, в том числе активной части.

По данным бухгалтерской отчетности (форма № 5) проводится анализ движения и технического состояния основных фондов. Рассчитываются следующие показатели:

коэффициент обновления(К_обн):

где -стоимость основных средств соответственно поступивших и на конец анализируемого периода;

срок обновления основных фондов(Т_обн):

где - стоимость основных средств на начало анализируемого периода;

коэффициент выбытия(К_в):

где - стоимость основных средств выбывших за анализируемый период;

коэффициент прироста(К_пр):

где П_оф – сумма прироста основных средств за анализируемый период;

коэффициент износа(К_изн):

где И_оф – сумма износа основных фондов;

- первоначальная стоимость основных фондов;

коэффициент годности(К_г):

где - остаточная стоимость основных фондов.

Значения рассчитанных показателей за отчетный год сравниваются со значениями прошлого года, и анализируется их изменение.

Проверяется выполнение плана по внедрению новой техники, ремонту основных средств; устанавливается доля автоматизированного оборудования.

Для коммунальных предприятий важно также провести анализ состава установленной мощности (М_уст), т.к. в связи с неравномерностью потребления, а, следовательно, и производства продукции на этих предприятиях необходимо наличие резервных мощностей (М_рез):

М_уст = М_раб + М_рем + М_рез ,

где М_рем – мощность в ремонте;

М_раб – мощность в работе.

Сопоставляется средняя за период установленная мощность по плану с фактической и определяется отклонение. Рассчитывается изменение объема производства продукции (услуг) из-за изменения мощности (DО_м):

где DМ_уст – изменение установленной мощности за анализируемый период;

Т_пл – время работы установленной мощности по плану.

Проверяется наличие резерва мощностей с учетом отраслевых особенностей, необходимого для бесперебойного снабжения или обслуживания потребителей.

Проверяется соответствие мощностей основных сооружений, агрегатов друг другу по мощности (пропускной способности) для выявления “узких” мест. Например: на предприятиях водопровода пропускная способность очистных сооружений должна быть равна мощности насосной станции первого подъема; мощность насосной станции второго подъема равна пропускной способности очистных сооружений минус расход на собственные нужды; пропускная способность водоводов должна быть равна мощности насосной станции второго подъема.

Для характеристики уровня обеспеченности предприятия основными фондами рассчитываются показатели общей фондовооруженности и технической вооруженности труда. Темпы роста уровня последнего сопоставляются с темпами роста производительности труда. Желательно, чтобы темпы роста производительности труда опережали темпы роста технической вооруженности труда, чтобы не снижалась фондоотдача.

При осуществлении анализа рассчитываются следующие обобщающие показатели: фондорентабельность – отношение прибыли от основной деятельности к среднегодовой стоимости основных средств; фондоотдача основных производственных фондов – отношение стоимости произведенной продукции (услуг) к среднегодовой стоимости основных производственных фондов; фондоотдача активной части основных производственных фондов – отношение стоимости произведенной продукции к среднегодовой стоимости активной части основных средств; фондоемкость– отношение среднегодовой стоимости основных производственных фондов к стоимости произведенной продукции (услуг) за отчетный период; относительная экономия основных фондов.

Для характеристики использования отдельных видов машин, оборудования, производственной площади анализируются частные показатели, например, средний выпуск продукции (услуг) в натуральном выражении на единицу оборудования за смену, выпуск продукции (услуг) на 1 м² производственной площади и др.

В процессе анализа изучаются динамика показателей эффективности использования основных фондов, выполнение плана по их уровню, проводятся межхозяйственные сравнения. После этого изучают факторы изменения их величины.

Наиболее обобщающий показатель – фондорентабельность– зависит от фондоотдачи (Ф_о) и рентабельности продукции (R_п). Факторная модель этого показателя имеет следующий вид:

Анализ осуществляется методом абсолютных разниц.

После этого изучаются факторы изменения фондоотдачи основных производственных фондов: изменение удельного веса активной части фондов в общей сумме основных производственных фондов (Уд^а); удельного веса действующих машин и оборудования в активной части фондов (Уд^м) и фондоотдачи технологического оборудования ( ):

Влияние факторов на изменение фондоотдачи основных производственных фондов рассчитывается методом абсолютных разниц; влияние факторов на выполнение производственной программы определяется умножением изменения фондоотдачи основных производственных фондов за счет каждого фактора на фактические среднегодовые остатки основных производственных фондов. Влияние изменения среднегодовой стоимости основных производственных фондов на выполнение производственной программы рассчитывается умножением изменения среднегодовой стоимости основных производственных фондов на плановый уровень фондоотдачи основных производственных фондов.

Фондоотдача технологического оборудованиязависит от его структуры, времени работы и среднечасовой выработки. Факторная модель для анализа имеет следующий вид:

где Д – количество дней, отработанных единицей оборудования за год;

К_см – коэффициент сменности работы оборудования;

Т_см – средняя продолжительность смены;

- среднечасовая выработка технологического оборудования;

- среднегодовая стоимость единицы оборудования.

Расчет влияния факторов на изменение фондоотдачи технологического оборудования выполняется способом цепных подстановок. Чтобы определить степень влияния факторов на уровень фондоотдачи основных производственных фондов, полученные результаты надо умножить на фактический удельный вес машин и оборудования в общей сумме основных производственных фондов.

Для расчета влияния замены оборудования на уровень фондоотдачи машин и оборудования надо сравнить выпуск продукции (услуг) на новом и старом оборудовании за период времени после его замены и полученный результат разделить на фактическую среднегодовую стоимость технологического оборудования:

где Т_i – время работы i-го оборудования с момента ввода до конца отчетного периода;

, - соответственно выработка продукции за 1 машино-час после замены и до замены i-го оборудования;

- фактическая среднегодовая стоимость технологического оборудования.

Аналогично определяется изменение фондоотдачи за счет внедрения мероприятий НТП по совершенствованию технологии и организации производства.

Изменение фондоотдачи за счет социальных факторов (повышение квалификации работников, улучшение условий труда и отдыха, оздоровительные мероприятия и др.) определяется сальдовым методом:

где - изменение фондоотдачи оборудования за счет среднечасовой выработки.

Влияние данных факторов на общий уровень фондоотдачи основных производственных фондов рассчитывается умножением прироста фондоотдачи оборудования за счет i-го фактора на фактический удельный вес активной части фондов. Степень влияния на выполнение производственной программы определяется умножением изменения фондоотдачи основных производственных фондов за счет каждого фактора на фактические среднегодовые остатки основных производственных фондов; изменение среднегодовой стоимости основных производственных фондов надо умножить на плановый уровень фондоотдачи основных производственных фондов. Влияние факторов изменения фондоотдачи на уровень рентабельности фондов определяется умножением абсолютного прироста фондоотдачи за счет i-го фактора на плановый уровень рентабельности продукции (услуг).

Конечные результаты хозяйственной деятельности предприятия в большой степени зависят от использования производственной мощности. Неполное использование производственной мощности приводит к увеличению доли постоянных издержек в общей их сумме, росту себестоимости продукции (услуг) и уменьшению прибыли. Поэтому, проводя анализ, надо установить насколько полно она используется и как это влияет на себестоимость, прибыль, рентабельность и другие показатели.

Источниками информации для анализа являются "Баланс производственной мощности", "Отчет по продукции", "Отчет о затратах", "Отчет о прибылях и убытках" и др.

Анализируют показатели, характеризующие состав установленной мощности(М_уст), т.е. ее структуру:

- коэффициент использования мощности

- коэффициент резерва

После анализа состава установленной мощности переходят к анализу ее использования. Использование численности оборудования характеризуют следующие показатели:

- коэффициент использования наличного оборудования

где Р_о – количество работающего оборудования;

Н_о – количество наличного оборудования (установленное + не установленное оборудование);

- коэффициент использования установленного оборудования

У_о – количество установленного оборудования (оборудование, предназначенное к работе + резервное);

- коэффициент использования оборудования, предназначенного к работе

ПР_о – количество оборудования, предназначенного к работе (работающее оборудование + простаивающее).

Для характеристики степени использования оборудования во времени, т.е. степени экстенсивной загрузки оборудования, изучают баланс времени его работы и анализируют следующие показатели:

- коэффициент использования календарного фонда времени

где Т_ф, Т_к, - соответственно фактический и календарный фонды рабочего времени оборудования;

- коэффициент использования режимного фонда времени

Т_р – режимный фонд рабочего времени оборудования;

- коэффициент использования планового фонда времени

Т_п – плановый фонд рабочего времени оборудования;

- удельный вес простоев в календарном фонде

Т_пр – время простоев оборудования.

Показатели интенсивности, характеризуют использование оборудования по выработке (производительности). Анализируют следующие показатели:

- коэффициент интенсивности использования оборудования

где В_ф, В_max, В_п – соответственно фактическая, максимально возможная по техническим характеристикам и плановая среднечасовая выработка оборудования.

показывает величину возможного роста производительности оборудования, т.к. фактические условия работы не позволяют полностью использовать производительность оборудования. Если < 1, надо обратить внимание на организацию производства: возможно в анализируемом периоде были простои оборудования в связи с недостаточной обеспеченностью производства электроэнергией, топливом; низкой квалификацией работников и т.п.

Комплексную характеристику использования оборудования дают следующие обобщающие показатели:

где О_ф, О_max, О_п – соответственно фактический, плановый и максимально возможный объем работ за анализируемый период.

В процессе анализа изучаются динамика этих показателей, выполнение плана и причины их изменения.

По группам однородного оборудования рассчитывается изменение объема производства продукции (услуг) за счет изменения количества оборудования, экстенсивности и интенсивности его использования:

где К_i – количество i-го оборудования;

Д_i – количество отработанных дней единицей оборудования;

- коэффициент сменности работы оборудования;

Т – средняя продолжительность смены;

В_i – среднечасовая выработка i-го оборудования.

Расчет влияния этих факторов можно осуществить методом абсолютных разниц.

Анализ использования основных средств заканчивается выявлением резервов увеличения выпуска продукции (услуг) и фондоотдачи. К основным резервам относятся ввод в действие неустановленного оборудования, сокращение простоев оборудования, повышение коэффициента сменности, интенсивности и экстенсивности использования оборудования, внедрение мероприятий НТП и т.п.

Для расчета величины прироста выпуска продукции (услуг) за счет выявленных резервов составляют логические модели. В заключение разрабатывают мероприятия по освоению выявленных резервов.

ОРГАНИЗАЦИЯ Г/Х