Коммерческие банки и их операции.

Общая хар-ка КБ

КБ – это финансовый посредник, принимающий денежные ср-ва у вкладчиков и предоставляющий их заёмщикам на усл-ях возвратности, срочности, платности в целях получения прибыли (comers – торговля).

Банк – финансовый посредник.

Источники банковской прибыли.

1) Разность м/у %, взимаемым по ссудам, и %там выплаченным по вкладам (маржа).

2) % (фиксированный хар-р) и дивиденды (неопределенный хар-р) от инвестиции в цб.

3) Комиссионные вознаграждения за оказание посреднических услуг.

Банк – явл-ся посредником м/у конечным кредитором и конечным заёмщиком, он опосредует отношения м/у конечным заемщиком…

Принципы деят-ти КБ

1) Работа в пределах реально имеющихся рес-ов. Этот принцип означает, что банк всегда д. соблюдать соотв-ие м/у имеющимися у него рес-ми и кредитными вложениями по величине и по структуре.

2) Полная эк-кая самостоятельность, предполагающая свободу распоряжения своими рес-ми, свобода выбора клиентов, свобода распоряжения доходами. Эк-кая самостоятельность предусматривает и полную эк-кую ответственность за рез-ты деят-ти банков

3) Взаимоотношения КБ с клиентами строятся как обычные рыночные, договорные отношения.

4) КБ независимы от гос-ва. При всей независимости КБ функционировать они могут лишь на основе лицензий ЦБ. Сущ-ют разные виды лицензий: на право работать только с рублями, на право работать с руб. и иностранной валютой, на право привлечения вкладов физ.лиц в рублях (выдается только через 2 года после регистрации КБ), лицензия на право получения вкладов в руб.и иностр.валюте, генеральная лицензия на право работы с иностр.банками (300).

Ф-ции КБ

1) Аккумулирование временно – свободных денежных ср-в

2) Посредничество в кредите

3) Эмиссионная

4) Посредничество в расчетах и платежах и др.

Типовая структура управления КБ

Классификация банков

1. Форма собственности: гос-ные (федеральная собств-ть, собств-ть субъектов федерации – более 400), акционерные (ЗАО и ОАО), кооперативные, муниципальные, совместные (иностр. капитал более 50% - 23 ), смешенные (гос-но – частные), иностранные (100% иностр.капитал – сити-банк, райфазен Банк)

2. По хар-ру выполняемых операций: универсальные и специализированные (ипотечные, инвестиционные, биржевые, торговые и т.д. – Бин Банк).

3. Наличие удаленных подразделений – филиалы, представительства, отделения, доп. офисы и т.д. Не явл-ся юр.лицами и осущ-ют деят-ть на основе положений, утверждаемых КБ (3500 прим.).

4. Размер банка: по размеру УК банки подразделяются на мелкие, средние и крупные. Более 1/3 банков имеют капиталы свыше 300млн.руб – крупные банки.

Достоинства и недостатки банков

Крупные банки
Достоинства	Недостатки
Значительный капитал делает банк устойчивым Возможность выдавать крупные кредиты Способность работать на разных сегментах финансового рынка Возможность работать за рубежом Возможность привлекать высококвалифиц. специалистов	Инертность в случае резкого изменения конъюнктуры Высокий риск при выдаче крупных кредитов Незаинтересованность в средних и мелких клиентах Риск утраты управляемости Переоценка руководством возможностей банка
Средние банки
Неплохая устойчивость Возможность удовлетворять относительно крупные кредитные заявки Высокая мобильность при изменении конъюнктуры (гибкость) Заинтересованность в любом клиенте Высокая степень управляемости	Невозможность предоставлять крупные заявки Невозможность выполнения всего спектра услуг Невозможность выхода в зарубежные рынки Возможность переоценки своих возможностей
Мелкие банки
Высокая мобильность при изменении внешних усл-ий Заинтересованность в любых клиентах Хорошая управляемость Сплоченный коллектив и уверенность в руководстве, как правило.	Недостаточность капитала, повышающая зависимость от внешних усл-ий Невозможность предоставления крупных кредитов Невозможность привлечения дорогостоящих специалистов Невозможность выхода на зарубежные рынки Ограниченный спектр банковских услуг

5. По территориальному признаку: местные, региональные, республиканские, федеральные, международные и т.д.

6. По отраслевой ориентации:

Семинар 7

Зад.1. n=12дней, i=0,13(%), p=20 млн

Сумму начисл.% нар. сумму S.

0,13/365=0,000356*12=0,00457*20=0,08568→85 тыс. Ответ: 20 085 000

Зад.2. Р=30 000

а)n=3мес, i=0,055

S = p(1+ni)=30*(1+0,055/4)=30,142

S=p(1+i)ⁿ= 30(1+0,055/12)³=30(1+0,0046)³=30,146

Б)на 6 мес, i=0,085

S=30*(1+0,085/2)= 31,275

S=p(1+i)ⁿ= 30(1+0,085/12)⁶=30(1+0,007)⁶=31,282

В)n=1год, i=0,095

S=30*(1+0,095)= 32,85

S=p(1+i)ⁿ= 30(1+0,095)=32,85

Зад.3. р=700тыс., n=9мес.(3кв). В1й кв – 14%годовых, во 2й – 15%, в 3й – 16%. S = p(1+ni)=700*(1+0,014/4)=724,5-1й кв. S = p(1+ni)=700*(1+0,015/4)=726,25-2й кв. S = p(1+ni)=700*(1+0,016/4)=728,-3й кв.

% за 3кв. 79 всего (779). 28+26,25+24,5=79

Зад.4.р=6млн, n=2года, i=0,15. S=p(1+i)ⁿ= 6(1+0,015)²=7,935

Зад.5 Ссуда р=300 тыс., n=3мес, сумма % 15 тыс. Опр.ставку простого. S = p(1+ni); 315=300(1+3i); (1+3i)=1,05; 3i=0,05; i=1,6 – месячная . 1,6*12=20 – годовая.

Зад.6 Опред.под какую прост.ставку % выгоднее.

1)Ежемес.40%

S = p(1+ni)=1*(1+0,4*12)=5,8

S=p(1+i)ⁿ= 1(1+0,4)¹²=56,7

2)ежекварт.120%

S = p(1+ni)=1*(1+1,2*4)=5,8

S=p(1+i)ⁿ= 1(1+1,2)⁴=23,4

3)Ежегодн.600%

S = p(1+ni)=1*(1+6)=7

S=p(1+i)ⁿ= 1(1+6)¹=7

Зад.7 В банке вкл.предл.

1)n=6мес, i=0,14.годовых. S = p(1+ni)=1*(1+0,14/2)=1,07

2) n=6мес, i=1% ежемес. S=p(1+i)ⁿ= 1(1+0,011)⁶=1,05

Зад.8. 90тыс через 4мес и 86тыс через 9 мес. При какой ставке они одинаковы?

90*(1+4i)=86(1+9i); 90+360i=86+774i; 90-86=774i-360i; 4=414i; i=0,0096. При годовой ставке 11,59%

Зад.9 n=6мес, i=0,8 годовых вернуть 3млн. S =3млн

3=р(1+0,8/2); 3=р1,4; р=2,14млн

Зад.10 Ск-ко надо положить денег через 2,5 года – 650 000. S=650 000, i=36%год.(0,36/4=0,09-ежекварт)

Сл.%начисл.ежекварт. S=p(1+i)ⁿ; 650=р(1+0,09)¹⁰

Лекция 12

Выполняя свои ф-ции, выполняют операции:

1) пассивные

2) Активные

3) Посреднические (комиссионные, за балансовые)

Пассивные операции КБ

Все операции, связанные с привлечением денежных рес-в назыв.пассивными.

Все банк.рес-сы делятся на

1) Собственные: уставный капитал; резервный капитал, кот.формир-ся за счет отчисления 5% прибыли до достижения 15% УК; нераспределенная прибыль банка. Они составляют в среднем 10% банковских рес-ов.

Ф-ции собственного капитала (СК):

1. Защитная. М.б. использован для выполнения банковских обязательств в случае его неплатежеспособности.

2. Оперативная. СК источник ср-в для приобретения зданий, оборудований и т.п.

3. !Регулирующая. Многие банковские нормативы, устанавливаемые ЦБ привязаны к СК.

2) Привлеченные, в том числе заёмные.

Операции, по ср-вам которых привлекают ден.ср-ва (пассивные):

1) Открытие и ведение счетов клиентов, в том числе счета ЛОРО

2) Депозиты! (деньги, отданные на хранение)

3) Операции РЕПО – соглашение об обратном выкупе (сост.из 2х операций – продажа и выкуп)

4) Выпуск собств.цб

5) !Привлечение межбанковских кредитов

Привлеченные ср-ва

1) Вклады, фин.обязательства перед клиентами

a. Депозиты П-ий и физ лиц.

i. До востребования (расчетные счета)

ii. Сберегательные счета

iii. Срочные счета

2) Кредиты, полученные у ЦБ и др.банков

3) цб банка

a. акции и облигации

b. векселя, депозитные и сберегательные сертификаты

Большая часть – депозит.

Депозиты.

1) До востребования (бессрочные)

a. Без %-ные (чековые). По этим счетам могут проводиться расчетные операции

b. Сберегательные %ные счета.

2) Срочные депозиты – депозиты (вклады), зачисляемые на опр. срок приносят %

Без %ные текущие счета – взнос и изъятие денег м.осущ-ся как по частям, так и полностью в любое время без всяких ограничений. Владелец счета платит банку комиссию за пользование счетом.

По депозитам до востребования норматив обязательного резерва (rr) выше, чем по срочным депозитам.

Сберегательные счета – м.б.изъяты в любое время, приносят %, но по этим счетам расчеты не производятся.

Срочные вклады не могут изыматься с помощью платежных док-тов, по ним не производятся расчетные операции. Для досрочного изъятия требуется предварительное уведомление. При досрочном изъятии теряется весь или часть %. Норматив обязат. Резервов (rr) выше. Разновидностью срочных депозитов явл-ся депозитные сертификаты.

Соотношение м/у срочными счетами и счетами до востребования влияет на прибыльность и ликвидность банка. Если доля срочных депозитов выше, чем счетов до востребования, то ликвидность банка выше, а прибыльность ниже и наоборот.

2й по значимости источник банковских рес-ов – Межбанковский кредит. Явл-ся оперативным источником для поддержания ликвидности банка, для проведения активных операций и пополнения корреспондентских счетов. МК – довольно дорогой кредитный рес-с, однако, по ним, в отличии от депозитов, не устанавливается норматив обязат.резервов.

Сущ-ет 2 формы МК:

a) кредитование в форма овердрафта (предоставление краткосрочного кредита, в случае когда величина предстоящего платежа превышает остаток ср-в на счете банка клиента)

b) «продажа ресурсов» - предоставление ср-в обдним банком другому на основе кредитного договора.

Особое место среди МК занимаю займы в ЦБ:

1. Переучет векселей. Учет векселей – досрочная покупка банком векселя. ЦБ выкупает векселя.

2. Ломбардные кредиты – кредит под залог цб, включенных В Ломбардный список (самые надежные цб)

3. Аукционная продажа кредитных рес-ов

ЦБ м. предоставлять платежные расчетные кредиты (однодневные и на ночь «овернайт»).

К МК примыкает и операции РЕПО, по ср-вам кот.банки привлекают рес-сы.

Все банковские рес-сы подразделяются на управляемые (кредиты) и неуправляемые (депозиты).

ВСЕ ПРИВЛЕКАЕМЫЕ БАНКОМ РЕСУРСЫ ЯВЛЯЮТСЯ ЕГО ОБЯЗАТЕЛЬСТВАМИ, ОБРАЗУЮТ ДОЛГИ БАНКА И ОТНОСЯТСЯ К ЕГО ПАССИВАМ.

Эмиссия собственных цб.

Процедуры эмиссии цб:

1) Решение о выпуске цб – общее собрание акционеров. Чтобы получить разрешение на эмиссию цб КБ д.б.: безубыточным в теч-и 3х лет; не иметь просроченной кредиторской задолженности; отсутствие задолженности перед бюджетом (налоги).

2) Подготовка проспекта эмиссии – готовит правление КБ, подписывается председателем правления.

3) Проспект и др.док-ты направляются в цб – в РКЦ открывается специальный накопительный счет, на который будут поступать ср-ва от продажи.

4) Публикация проспекта

5) Реализация цб: открытая продажа цб; !распределение акций м/у акционерами; замена новыми акциями старых акций

6) Регистрация итогов выпуска цб гос-вом.

7) Полученная сумма от эмиссии цб присоединяется к уставному фонду КБ

Активные операции КБ

Это операции, по ср-вам кот.банки размещают имеющиеся у них рес-сы.

ПРЕДОСТАВЛЯЕМЫЕ БАНКОМ ДЕНЕЖНЫЕ РЕСУРСЫ ОБРАЗУЮТ ДОЛГИ БАНКУ И ЯВЛЯЮТСЯ ЕГО АКТИВАМИ.

Формируя свои активы банки должны одновременно решать 3 задачи:

1) Получать прибыль

2) Поддерживать необходимую ликвидность

3) Рационально распределять риски

Все активные операции банков хар-ся:

1) По ур-ню доходности. Все активы делятся на работающие (приносящие доход) – кредиты, инвестиции. И неработающие (не приносящие доход) – кассовая наличность, остатки ср-в в обязат.резервах и на корр.счетах в ЦБ, вложения в основные фонды.

2) Степени риска. Осн.виды банковских рисков: риск потери ликвидности (невозможность выполнять свои обязательства), валютный риск (возможные потери при изменении курса валюты), процентный риск (риск повышения стоимости привлекаемых рес-ов), риск на контрагента (клиента) (возможность неисполнения клиентом своих обязательств со строны заёмщика либо вкладчика), рыночный риск. Исходя из степени риска ЦБ делит все банковские активы на 5 групп.

3) ликвидности

Семинар 8

Зад.1 Уст.Фонд-47,3, остатки на расч.сч.-1293, резервн.фонд-15, счет НОСТРО-115, ЛОРО-100, др.фонды банка-18, срочные депозиты юр.лиц-470, вклады граждан -72, учтенные векселя-300, кредиты, полученные от др.банков-374, прибыль 476, кредиторы-890.

Привлеченные: 470+100+72+1293=1935+1264=3199

Заёмные: 890+374=1264

Собственные: 47,3+15+476+18=556,3

Всего: 3199+556,3=3755,3

Зад.2 кор. счета др. банков-пассив, Дебиторы банка-Актив, Кор.счета в др. банках-актив, Уст.фонд-пассив, Вложения в гос.облиг-ции-актив, Ссудные счетаП-я-актив, Резервный счет КБ в ЦБ (из нормы обяз. резервов от депозитов идет отчисление)-А, Доходы банка-П, Здания и сооружения – А, Тек.счета клиентов-п, Остатки на кор.счетах в ЦБ-А, Кассовая наличность – А, Долги банку – актив, Долги банка – пассив.

Управляемые депозиты (кредиты). Неуправляемые депозиты – остатки на РС, счет ЛОРО, срочные депозиты юр.лиц, вклады насел. Большая часть пассивов банка – неуправляема.

Зад.3 касса-2,1, ср-ва на кор.счете ЦБ-6,1, вложения в ГЦБ-93, влож-я в корпоративные акции-562, кредиты юр.лицам-501, кредиты физ.лицам-215, кредиты банкам-476, осн.ср-ва-189, счета лоро (по ним начисл-я%)-314

Приносящие (работающие): 93+562+501+215+476+314=2161

Не приносящие (не работающие) доход: 2,1+6,1+189= 197,2

Зад.4. %, полученные за кредиты-16,3, доходы от операций с цб-8,1, доходы от операций с валютой-4,8, др.доходы-4,9, % уплаченные за полученные кредиты-1,2, % выплаченные юр.лиц по привл.ср- 1,9, % по депозитам-7,9, расходы по операциям с цб-4,8, расх.по операц.с валютой-1,2, расх.на управление-3,1, штрафы пени выплач-ые-0,1, др.расх-10,3

Маржа: 16,3 – (1,2+1,9+7,9)=5,3

Фин.рез-т: (16,3+ 8,1+4,8+4,9) – (1,2+1,9+7,9+4,8+1,2+3,1+0,1+10,3)=3,6

Резервный фонд – формир-ся от прибыли 5%

Обязат.резервы-от вкладов

Избыточные (свободные) резервы банка.

Лекция 13

Группировка ЦБ активов в КБ с точки зрения риска:

1) Активы со степенью риска от 0 до 2% (кассовая наличность, ср-ва на счетах ЦБ, вложения в облигации в ЦБ)

2) Активы со степенью риска до 10% (вложения в ГЦБ, ссуды под гарантии правительства, ссуды под залог драгметаллов в слитках)

3) Активы со степенью риска 25% (вложения в цб местных органов власти, ср-ва на счетах иностр.банках стран ОСЭР (неформальн.О-ция 24 Страны Эк-ки Развитые))

4) Активы со степенью риска 70% (ср-ва на счетах росс.банков, ср-ва в иностр.банках, не входящих в ОСЭР)

5) Активы со степенью риска более 100% (все остальные активы – кредиты П-ям, населению)

Структура банковских активов с т.зр.их ликвидности:

Ликвидность – возможность исп-ть рес-с в виде платежного ср-ва или быстрого его превращения в платежное ср-во.

1) Высоколиквидные активы – м.б. немедленно исп-ны для возврата вкладов или предоставлению ссуд, находящиеся в наличной форме или которые м.б. быстро переведены в неё

2) Ликвидные А – м.б. переведены в наличную форму с небольшой задержкой и незначительными потерями.

3) Неликвидные А – возможность превращения в наличность отсутствует или затруднительна (здания, сооружения и др.).

Группировка ЦБ активов Кб с т.зр.их ликвидности:

1) Ср-ва на кор.счетах ЦБ, ср-ва на резервном счете в ЦБ, ср-ва КБ для операций по расчетным чекам, вложения в гос-ые долговые обязательства (ГЦБ), вложения в облигации внутреннего валютного займа, касса и приравненные к ней ср-ва.

2) Ссуды под залог ГЦБ, ссуды гарантированные правительством РФ, ссуды под залог драгметаллов

3) Вложения, долговые обязательства субъектов РФ и местных орг.власти.; ср-ва на корр.счетах в банках стран, не входящих ОСЭР в свободно конвертируемой валюте; ссуды под залог ЦБ субъектов РФ и местн.орг.вл.

4) Ср-ва на корр.счете в рублях (НОСТРО), собственные здания и сооружения, цб для перепродажи; ср-ва на счетах у банков нерезидентов, исключая страны ближнего зарубежья (СНГ)

5) Все прочии активы кред.орг-ций и гарантии поручительства, выданные КБ

Для регулирования ликвидности исп-ся «портфельный» подход, при котором выделяют:

1) первичные резервы

2) высоко ликвидные но с небольшим доходом;

3) ссуды, приносящие основную массу прибыли, обладающей средней ликвидностью и высокой степенью риска;

4) цб

Осн.виды активных банковских операций:

1) Выдача ссуды, кредитования

2) Инвестирование

Кредитование

Классификация кредитных операций:

По группам заёмщиков:

1) Гос-ые и негос-ые П-я и О-ции: сезонные кредиты д/формирования сезонных запасов и сезонных затрат П-я; кредиты под движение денежных потоков – финансирование необходимого прироста оборотных ср-в; кредиты под конверсию активов – для финансирования разрыва м/у сроками поставки продукции и поступлением выручки; кредиты в основные фонды – долгосрочные кредиты д/покупки оборудования

2) Население – кредиты д/приобретения товаров, жилья на неотложные нужды

3) КБ – берут кредиты д/поддержания текущей ликвидности или увеличения рес-ов банка.

4) Местные исполнительные органы – под кассовый разрыв м/у поступлением доходов и расходов местного бюджета; на финансирование конкретных проектов.

5) Совместные П-ия и междунар-ые О-ции

По эк-кому назначению кредитов: Связанные (целевые): платежные, На финансирование произв-ных затрат, на финансирование инвестиционных затрат, потребительские кредиты, несвязанные кредиты – без указания в кредитном договоре с целью кредита.

По местному размещению: внутренний и внешний

По срокам: кратко- средне- долго- срочные, до востребования.

По степени риска: с наименьшим, с повышенным, с предельным.

По виду %ных ставок: с фиксированной, с плавающей, со смешанной. Последние 2 – меняются в завис-ти от конъюнктуры рынка.

По числу кредиторов: индивидуальный кредит-1банк, синдицированный кредит-предоставляется объединением банков.

По способам предоставления одной суммой; открытие кредитной линии, кот.м.б. не возобновляемая, возобновляемая и онкольная; кредиты оверд-рафт.

Процесс кредитования начинается с оценки кредитоспособности заёмщиков.

Цели анализа кредитоспособности заёмщика:

1) Определение способности клиента в полном объеме и своевременно погасить задолженность

2) Определение степени риска, кот.банк готов взять на себя.

3) Определение размера кредита, кот.банк готов предоставить

4) Определение усл-ий предоставления кредита

Оценка кредитоспособности – комплексная оценка, учитывающая:

1) дее- и право- способность клиента для совершения кредитной сделки

2) !финансовую устойчивость

3) Способность заёмщика получать доход

4) Источник погашения ссуды

5) Обеспечение и гарантии

6) Имидж клиента (кредитные истории)

Основные методики, на основе кот.оценивается кредитоспособность клиента:

1) На основе финансовых коэффициентов

2) На основе анализа денежных потоков

3) На основе анализа делового риска

На основе оценки кредитоспособности заёмщику присваивается рейтинг (класс), кот. определяют усл-я предоставления кредита. Кредитный процесс состоит из 4х стадий:

1) Оценка эк-кой ситуации в стране, регионе, отрасли и выработка кредитной политики

2) Заключение кредитного договора

3) Контроль за исп-ем кредита

4) Возврат ссуды и уплата %

Для выдачи ссуд открываются ссудные счета:

1) Простой ссудный счет – выдаваемая ссуда оформляется спец-ым договором

2) Специальный ссудный счет – ссуда выдается без оформления док-тов, путем оплаты платежных док-тов.

С т.зр. обеспечения все ссуды подразделяются на:

1) Вексельные – выдаются в форме учета векселей или ссуды под вексель. При учете векселя собственность на вексель переходит к банку, при выдаче ссуды под вексель собственником остается векселедержатель. Если банк испытывает фин-ые затруднения, то он м. переучесть вексель в ЦБ.

2) Подтоварные – ссуды под залог ТМЦ (товарно-матер-ых ценностей) фактически под залог товарораспорядительных док-тов (варанты, накладная, канасамент и др.). Подтоварные ссуды выдаются в пределах макс.70% стоимости товара.

3) Фондовые – выдача ссуд под залог цб. Ссуда выдается в пределах 50-60% рыночной стоимости цб.

4) Ипотечные – под залог недвижимости. Сам банк определяет стоим-ть залога.

5) Бланковые – ссуды без обеспечения. Для первоклассного заемщика чаще.

Инвестирование

Различие м/у инвестициями и ссудами:

1) Инвестиции предполагают приток ср-в на протяжении относительно продолжительного времени, кредиты выдаются на сравнительно небольшой срок на усл-ях их возврата.

2) При банковском кредитовании инициатором ссудной сделки явл-ся заёмщик, при инвестировании инициатива принадлежит банку.

3) Кредитование предполагает личное отношение банка с заемщиком, инвестирование носит обезличенный хар-р

Семинар 9

Д= где Д-дисконт, В – сумма векселя, Т – время (в днях), оставшееся до погашения, П - % (учетная ставка (рефинансирования))

Зад.1. П-е продает банку вексель__ Срок платежа – 40 дней, учетн. ставка – 24% годовых,___

Зад.2. Т=10дн, В=50 млн, П=16%. Д= (50*10*16)/100*365=0,2. ___

Зад.3 1)Кор.счета в БР – 25,3, 2)расходы банка – 13,7, 3)текущие счета клиентов – 56,7, 4)кор.счета др.КБ – 15,3, 5)кредиты, выданные др.КБ – 61,3, 6)прочие активы – 136,7, 7)прочие пассивы – 196,0, 8)вложения в корпоративные облигации – 19,3, 9)касса – 32,3, 10)срочные вклады физ.лиц – 12,1, 11)кредиты, полученные у др.банков – 5,8, 12)уставный фонд – 18,2, 13) ссудные счета 15,5

Сост-ть баланс банка

А	П
Кор.счета в БР – 25,3 – 16,7 расходы банка – 13,7 кредиты, выданные др.КБ – 61,3 прочие активы – 136,7 вложения в корпоративные облигации – 19,3 +16,7 касса – 32,3 ссудные счета 15,5	текущие счета клиентов – 56,7 +10,1 – 1,4 кор.счета др.КБ – 15,3 прочие пассивы – 196,0 срочные вклады физ.лиц – 12,1 кредиты, полученные у др.банков – 5,8 +13,2 уставный фонд – 18,2
304,1	304,1

С кор.счета ЦБ сняты 16,7 млн для покупки корп.облигаций, получен кредит от др.КБ – 13,2 (ср-ва списаны со счета ЛОРО), П-е берет кредит у банка – 10,1, банк зачисляет ср-ва на текущий счет, из банка отправлен перевод П-яс его текущего счета – 1,4 (ср-ва засчитаны на счет ЛОРО). Что стало с балансом?

ЛОРО – пассив, НОСТРО – актив. доходы – пассив, расходы – актив, Пассив – ДОЛГИ БАНКА, актив – ДОЛГИ БАНКУ

ЛЕКЦИЯ 14

Цели инвестирования:

1) Увеличение прибыли

2) Обеспечение стабильности дохода (когда доходы по ссудам снижаются, доходы по цб растут), (курс акций Ка= дивиденд/банковский %*100)

3) Географическая диверсификация

4) Поддержание ликвидности (цб м.б. проданы или использованы в кач-ве залога)

5) Обеспечение гибкости банковского портфеля (в отличае от кредита м.б.легко проданы)

Исходя из этих целей банки формируют несколько портфелей (набор) цб:

1) Портфель роста – вкл-ет набор цб, приобретаемых д/их перепродажи при повышении рыночного курса

2) Портфель дохода – вкл-ет высокодоходные надежные цб, кот. обеспечивают получение стабильного высокого дохода

3) Портфель риска – вкл-ет цб, кот. сегодня имеют невысокую стоимость, но в будущем возможно вырастут в цене (цб венчурных компаний)

Доход от инвестиций вкл-ет:

1) поступление в виде процентных платежей

2) доход от поступления капитальной стоимости бумаг

3)

Активы банка =обязательства банка+

комиссия за оказание инвестиционных услуг – СПРЭД (разница м/у курсами покупки и продаж при дилерских операциях)

Рез-ты активных и пассивных операций отражаются в балансе банка.

Активы банка

Если активы превышают обязательства___

Если активы меньше обязательств – это означает собст.капитала и неплатежеспособность банка.

Схема упрощенного баланса банка